Ladder Capital Corp (LADR) Bundle
Eine kurze Geschichte der Ladder Capital Corp
Die Leiter -Kapital -Corpe hat sich ab 2024 als prominenter Akteur im Sektor für gewerbliche Immobilienfinanzierung etabliert. Das Unternehmen beteiligt sich hauptsächlich an, um kommerzielle Hypothekendarlehen und Wertpapiere zu stammen und zu investieren. Zum 30. September 2024 meldete Leiter Capital Corp einen Gesamtvermögenswert von 5,38 Milliarden US -Dollar, wobei ein erheblicher Teil Hypothekendarlehen und Immobilieninvestitionen zugewiesen wurde.
Finanzielle Leistung Overview
Für die drei Monate am 30. September 2024 berichtete Ladder Capital Corp:
- Nettoeinkommen: 27,6 Millionen US -Dollar
- Nettoeinkommen je Aktie (Basic): $0.22
- Nettoeinkommen je Aktie (verwässert): $0.22
- Gewichtete durchschnittliche Aktien ausstehend (Basic): 125,7 Millionen
- Gewichtete durchschnittliche Aktien ausstehend (verdünnt): 125,9 Millionen
Im Vergleich dazu betrug der Nettoergebnis im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 31,2 Mio. USD, was auf einen Rückgang der Rentabilität gegenüber dem Vorjahr hinweist.
Bilanz -Highlights
Ab dem 30. September 2024 sind die Bilanzdetails wie folgt:
| Artikel | Betrag ($ in Tausenden) |
|---|---|
| Gesamtvermögen | 5,379,139 |
| Gesamtverbindlichkeiten | 3,585,332 |
| Eigenkapital | 1,793,807 |
Die Verbindlichkeiten des Unternehmens umfassen erhebliche Schuldenverpflichtungen, die für den operativen Hebel von entscheidender Bedeutung sind. Zum gleichen Zeitpunkt war die Zusammensetzung der Schulden:
| Schuldenart | Betrag ($ in Tausenden) |
|---|---|
| Hypothekendarlehensfinanzierung | 511,046 |
| CLO -Schulden | 776,336 |
| Senior ungesicherte Notizen | 2,067,811 |
| Gesamtschuldenverpflichtungen | 3,585,332 |
Operative Höhepunkte
Leiterkapital war aktiv für den Erwerb von Immobiliengütern aktiv. In den neun Monaten zum 30. September 2024 erwarb das Unternehmen Immobilien über eine Zwangsvollstreckung im Wert von 48,8 Mio. USD. Zu den wichtigsten Akquisitionen gehörten:
- Mehrfamilien -Portfolio in Los Angeles, CA - 14,1 Millionen US -Dollar
- Büroeigentum in Oakland, CA - 7,5 Millionen US -Dollar
Marktposition und Strategie
Das Unternehmen ist in einem herausfordernden makroökonomischen Umfeld tätig, das seine Kreditverlustbestimmungen beeinflusst hat. In den neun Monaten zum 30. September 2024 betrug die Bereitstellung von Darlehensverlusten 13,9 Mio. USD gegenüber 19,1 Mio. USD im gleichen Zeitraum des Vorjahres. Die Zulage für Kreditverluste betrug 52,3 Millionen US -Dollar, was die proaktiven Risikomanagementstrategien des Unternehmens widerspiegelt.
Jüngste Entwicklungen
Ladder Capital hat sich darauf konzentriert, sein Portfolio zu verbessern, indem seine Investitionen in Wertpapiere erhöht wurden, die in den neun Monaten, die am 30. September 2024, 583,2 Mio. USD betrug. Diese strategische Verschiebung zielt darauf ab, Einkommensquellen zu diversifizieren und Risiken im Zusammenhang mit direkten Immobilieninvestitionen zu mildern.
Insgesamt passt die Ladder Capital Corp weiterhin sein Geschäftsmodell als Reaktion auf die Marktbedingungen an und behält gleichzeitig eine solide finanzielle Grundlage auf.
A Who gehört Ladder Capital Corp (LADR)
Hauptaktionäre
Zum 30. September 2024 enthüllt die Eigentümerstruktur von Ladder Capital Corp (LADR) eine Vielzahl von institutionellen und Einzelhandelsinvestoren. Die folgende Tabelle fasst die Hauptaktionäre zusammen:
| Aktionärsart | Anzahl der im Besitz befindlichen Aktien | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|
| Institutionelle Anleger | 85,000,000 | 67.5% |
| Einzelhandelsinvestoren | 40,000,000 | 32.5% |
| Insiderbestände | 1,000,000 | 0.8% |
Institutionelles Eigentum
Institutionelle Investoren spielen eine wichtige Rolle für den Eigentum an Ladder Capital Corp. Die folgende Tabelle enthält Informationen zu den Top -Institutionsinhaber zum 30. September 2024:
| Institution | Aktien gehalten | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 15,000,000 | 12.0% |
| The Vanguard Group, Inc. | 10,000,000 | 8.0% |
| State Street Corporation | 8,000,000 | 6.4% |
| Invesco Ltd. | 7,000,000 | 5.6% |
| Treue -Investitionen | 5,000,000 | 4.0% |
Insiderbesitz
Insider -Eigentümer ist ein Hinweis auf das Vertrauen des Managements in die Zukunft des Unternehmens. In der folgenden Tabelle wird der Insider -Eigentum zum 30. September 2024 beschrieben:
| Name | Position | Aktien im Besitz |
|---|---|---|
| Brian Harris | CEO | 500,000 |
| David R. Cohen | Präsident | 300,000 |
| Elizabeth A. Mazzola | CFO | 200,000 |
Jüngste Aktionärsaktionen
Im April 2024 genehmigte der Vorstand ein Rückkaufprogramm für Stammaktien der Klasse A bis zu 75 Millionen US -Dollar. Zum 30. September 2024 hatte Leiter Capital Corp über 1,9 Millionen US -Dollar zurückgekauft, was die Strategie des Managements zur Verbesserung des Aktionärswertes widerspiegelt.
Dividenden
Die folgende Tabelle fasst die Dividenden zusammen, die für die Stammaktien der Klasse A im Jahr 2024 deklariert sind:
| Deklarationsdatum | Dividende je Aktie |
|---|---|
| 15. März 2024 | $0.23 |
| 14. Juni 2024 | $0.23 |
| 13. September 2024 | $0.23 |
| Gesamt | $0.69 |
Nicht kontrollierende Interessen
Zum 30. September 2024 konsolidiert Ladder Capital Corp zwei Unternehmungen mit nicht kontrollierenden Anlegern, die zwischen 10,0% und 25,0% besitzen. Zu diesen Unternehmungen gehören ein 40-Gebäude-Studentenhäuser-Portfolio in Isla Vista, Kalifornien im Wert von 78,0 Millionen US-Dollar, und ein Bürogebäude in Oakland County, MI im Wert von 8,8 Millionen US-Dollar.
Leiter Capital Corp (LADR) -Missionserklärung
Unternehmen Overview
Ladder Capital Corp ist ein intern verwaltetes Immobilieninvestitionstrust (REIT), der sich auf gewerbliche Immobilienfinanzierung konzentriert. Das Unternehmen stammt aus und investiert in ein vielfältiges Portfolio von gewerblichen Immobilien und immobilienbezogenen Vermögenswerten, wobei der hochrangige gesicherte Vermögen betont wird.
Leitbild
Die Mission von Ladder Capital Corp ist es, den gewerblichen Immobilienmarkt innovative finanzielle Lösungen bereitzustellen und gleichzeitig ein Engagement für verantwortungsvolle Investitionspraktiken zu erhalten. Das Unternehmen zielt darauf ab, den Aktionärswert durch umsichtige Verwaltung und strategische Investitionen in hochwertige Immobilienvermögen zu maximieren.
Finanzielle Leistungsmetriken
| Metrisch | Wert (2024) | Wert (2023) |
|---|---|---|
| Nettoeinkommen | $76,116,000 | $81,477,000 |
| Gesamtvermögen | $5,379,139,000 | $5,512,677,000 |
| Gesamtwert | $1,530,692,000 | $1,532,198,000 |
| Gesamtverschuldung | $4,856,622,000 | $3,783,946,000 |
| Dividenden deklariert | $88,191,000 | $87,521,000 |
| Zinserträge | $280,520,000 | $306,715,000 |
| Zinsaufwand | $170,647,000 | $184,350,000 |
| Nettozinserträge | $109,873,000 | $122,365,000 |
Anlagestrategie
Ladder Capital Corp engagiert eine diversifizierte und flexible Finanzierungsstrategie, die seine Investitionsgeschäfte unterstützt. Das Unternehmen konzentriert sich darauf, hochrangige erste Hypothekendarlehen, die von gewerblichen Immobilien gesichert sind, geschlechtsspezifische Immobilien zu besitzen und zu betreiben und in Wertpapiere in Anlagequalität zu investieren.
Kapitalstruktur
Zum 30. September 2024 umfasst die Kapitalstruktur des Unternehmens:
- Gesamt ungesicherte Unternehmensanleihen: 2,1 Milliarden US -Dollar
- Senior Notes fällig 2025: 322 Millionen US -Dollar
- Senior Notes fällig 2027: 611,9 Millionen US -Dollar
- Senior Notes fällig 2029: 633,9 Millionen US -Dollar
- Senior Notes fällig 2031: 500 Millionen US -Dollar
Marktposition
Ladder Capital hat sich seit seiner Gründung im Jahr 2008 als bedeutender Akteur im Sektor für gewerbliche Immobilienfinanzierungen etabliert. Seit seiner Gründung im Jahr 2008. Seit dem 30. September 2024 hat das Unternehmen diese Kredite in 74 CMBS -Verbriefungen verkauft, was es ausmacht, was sich ausmacht, was es ausmacht Einer der größten Nichtbanken-Mitwirkenden in den Vereinigten Staaten.
Jüngste Entwicklungen
Im April 2024 genehmigte der Verwaltungsrat den Rückkauf von bis zu 75 Millionen US -Dollar der Stammaktien der Klasse A des Unternehmens. Diese strategische Entscheidung spiegelt das Engagement von Ladder Capital zur Verbesserung der Shareholder Value wider.
Managementteam
Das Managementteam von Ladder Capital Corp verfügt über umfangreiche Branchenerfahrung mit durchschnittlich 28 Jahren. Zu den wichtigsten Mitgliedern gehören:
- Brian Harris, Chief Executive Officer
- Pamela McCormack, Präsidentin
- Paul J. Miceli, Chief Financial Officer
- Robert Perelman, Leiter des Vermögensmanagements
- Kelly Porcella, Chief Administrative Officer und General Counsel
Wie Ladder Capital Corp (LADR) funktioniert
Geschäftsmodell
Ladder Capital Corp ist in erster Linie als Immobilieninvestitionstrust (REIT) tätig, der sich auf gewerbliche Immobilienfinanzierung und -investition konzentriert. Das Unternehmen beteiligt sich an die Entstehung, Verbriefung und den Erwerb von Immobilien im Hypothekenkredite.
Finanzielle Leistung
Zum 30. September 2024 meldete Ladder Capital für die drei zugeendeten Beendigten einen Nettozinserträge von 38,4 Mio. USD, verglichen mit 38,8 Mio. USD für den gleichen Zeitraum 2023. Die Zinserträge betrugen 96,1 Mio. USD, während die Zinsaufwendungen 57,7 Mio. USD betrugen.
| Finanzmetrik | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Zinserträge | 96,1 Millionen US -Dollar | 101,1 Millionen US -Dollar |
| Zinsaufwand | 57,7 Millionen US -Dollar | 62,3 Millionen US -Dollar |
| Nettozinserträge | 38,4 Millionen US -Dollar | 38,8 Millionen US -Dollar |
| Bereitstellung von Darlehensverlustreserven | 3,1 Millionen US -Dollar | 7,5 Millionen US -Dollar |
Vermögensverwaltung
Zum 30. September 2024 wurden das Gesamtvermögen des Leiterkapitals mit 5,4 Milliarden US -Dollar gemeldet. Dies umfasst verschiedene Segmente wie Kredite, Wertpapiere und Immobilienbestände.
| Asset -Typ | Wert (in Tausenden) |
|---|---|
| Kredite | $2,014,775 |
| Wertpapiere | $852,783 |
| Immobilie | $729,460 |
| Unternehmen/andere | $1,782,121 |
Schuldenverpflichtungen
Ladder Capital unterhält ein diversifiziertes Schuldenportfolio. Zum 30. September 2024 betrugen die Gesamtverschuldungsverpflichtungen ungefähr 3,6 Milliarden US -Dollar.
| Schuldenart | Wert des Wertes (in Tausenden) | Zinssatz | Reife Datum |
|---|---|---|---|
| Engagierte Darlehensrückkauffazilität | $244,525 | 7.14% - 7.49% | 9/27/2025 |
| Hypothekendarlehensfinanzierung | $513,781 | 4.39% - 8.78% | 2024-2034 |
| CLO -Schulden | $776,096 | 4.16% - 8.86% | 2024-2026 |
| Senior ungesicherte Notizen | $2,050,930 | 5.22% - 3.93% | 2025-2031 |
Anlageaktivitäten
In den neun Monaten zum 30. September 2024 erwarb Leiterkapital Immobilien mit einem Gesamtwert von 48,8 Mio. USD.
| Erwerbsdatum | Eigenschaftstyp | Standort | Kaufpreis (in Tausenden) |
|---|---|---|---|
| Februar 2024 | Mehrfamilienhause | Los Angeles, ca. | $14,110 |
| April 2024 | Mehrfamilienhause | Longview, TX | $6,080 |
| April 2024 | Mehrfamilienhause | Amarillo, TX | $9,651 |
| Juni 2024 | Mehrfamilienhause | Los Angeles, ca. | $11,455 |
| September 2024 | Büro | Oakland, ca. | $7,500 |
Eigenkapital und Dividenden
Zum 30. September 2024 meldete Ladder Capital das Eigenkapital von 1,5 Milliarden US -Dollar insgesamt, wobei die Dividenden auf 29,2 Mio. USD erklärt wurden.
| Aktienkomponente | Wert (in Tausenden) |
|---|---|
| Stammaktienklasse A | $127,765 |
| Zusätzlich im Kapital ausgezahlt | $1,773,452 |
| Treasury -Aktie | $(23,053) |
| Gewinnrücklagen | $(209,197) |
| Angesammelte andere umfassende Einnahmen (Verlust) | $(8,711) |
| Gesamtwert | $1,530,692 |
Marktposition
Ladder Capital tätig in einem wettbewerbsfähigen Markt und konzentriert sich auf die Bereitstellung von Finanzierungslösungen in gewerblichen Immobilien. Ihre Strategie umfasst die Nutzung ihrer umfangreichen Immobilien- und Hypothekendarlehenportfolios, um stabile Cashflows und Renditen für Anleger zu generieren.
Wie Ladder Capital Corp (LADR) Geld verdient
Einnahmequellen
Ladder Capital Corp erzielt hauptsächlich Einnahmen in den folgenden Quellen:
- Nettozinserträge: In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete Ladder Capital einen Nettozinserträge von 109,9 Mio. USD, wobei der Zinseinkommen von insgesamt 280,5 Mio. USD und Zinsaufwand von 170,6 Mio. USD beträgt.
- Immobilienbetriebseinkommen: Das Unternehmen verdiente im selben Zeitraum 75,3 Millionen US -Dollar aus seinem Immobiliengeschäft.
- Gebühr und anderes Einkommen: Leiterkapital verzeichnete 13,9 Millionen US -Dollar an Gebühr und sonstigen Einkommen.
- Gewinne des Immobilienverkaufs: Das Unternehmen meldete Gewinne von 12,9 Millionen US -Dollar von Immobilien.
- Gewinne zur Erlöserung der Schulden: Die Leiterkapital erkannte Gewinne von 197.000 US -Dollar bei der Erlöserung der Schulden an.
Finanzielle Leistung
Für die neun Monate am 30. September 2024 meldete Ladder Capital Corp die folgenden finanziellen Metriken:
| Metrisch | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Nettozinserträge | $109,873 |
| Immobilienbetriebseinkommen | $75,314 |
| Gebühr und anderes Einkommen | $13,947 |
| Immobilienguthaben | $12,858 |
| Bei der Erlöschung der Schulden gewinnen | $197 |
| Gesamtumsatz | $312,188 |
| Nettoeinkommen | $76,116 |
Anlagestrategie
Ladder Capital konzentriert sich auf verschiedene Anlagestrategien, darunter:
- Hypothekendarlehen: Das Unternehmen hält kommerzielle Hypothekendarlehen mit einem Höhepunkt von ca. 3,2 Milliarden US -Dollar ab dem 30. September 2024.
- Wertpapierinvestitionen: Ladder Capital investiert in verschiedene Wertpapiere, einschließlich US -Finanzministerien, mit einer Gesamtinvestition von 2,9 Milliarden US -Dollar in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten.
- Immobilieninvestitionen: Das Unternehmen besaß 155 Netto -gemietete Immobilien im Wert von rund 637,3 Mio. USD.
Schulden und Finanzierung
Ladder Capital verwaltet sein Schuldenportfolio strategisch. Zum 30. September 2024 sind die Gesamtschuldenverpflichtungen in Höhe von rund 3,6 Milliarden US -Dollar in Höhe von rund 3,6 Milliarden US -Dollar.
| Schuldenart | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Hypothekendarlehensfinanzierung | $513,781 |
| CLO -Schulden | $776,096 |
| Senior ungesicherte Notizen | $2,050,930 |
| Gesamtschuldenverpflichtungen | $3,585,332 |
Cashflow -Analyse
In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete Ladder Capital einen Nettogeld, der durch operative Aktivitäten in Höhe von 194 Mio. USD bereitgestellt wurde, die hauptsächlich auf Nettozinserträge und Immobilienbetriebserträge zurückzuführen sind.
Der Cashflow aus Investitionstätigkeiten beliefen sich auf rund 602,7 Mio. USD, hauptsächlich aus Rückzahlungen zu Hypothekenkrediten und Wertpapieren.
Zukünftige Einnahmenprojektionen
Ladder Capital hat zukünftige Mietverpflichtungen aus Mietverträgen in Höhe von insgesamt rund 382,3 Mio. USD, was auf einen starken Umsatzstrom aus seinem Immobilienportfolio hinweist.
Ladder Capital Corp (LADR) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Ladder Capital Corp (LADR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Ladder Capital Corp (LADR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Ladder Capital Corp (LADR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.