Aadi Bioscience, Inc. (AADI) Bundle
Comprensión de Aadi Bioscience, Inc. (Aadi) Fluk de ingresos
Comprender las fuentes de ingresos de Aadi Bioscience, Inc.
La principal fuente de ingresos para la compañía se deriva de las ventas de productos, específicamente de su producto aprobado, Fyarro, que se lanzó en los Estados Unidos en febrero de 2022.
Desglose de ingresos
| Período | Venta de productos, neto (en miles) | Ingresos totales (en miles) |
|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $7,212 | $7,212 |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $5,959 | $5,959 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $18,744 | $18,744 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $18,028 | $18,028 |
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
El crecimiento de los ingresos año tras año para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con el mismo período en 2023, refleja un aumento de 21.0% en ventas de productos. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos aumentaron en 4.0% en comparación con el año anterior.
Contribución de diferentes segmentos comerciales
Al 30 de septiembre de 2024, todos los ingresos de $ 18.744 millones Durante los nueve meses se atribuye a las ventas de Fyarro. No hay otras fuentes de ingresos reportadas ya que la compañía se ha centrado en la comercialización de este producto único.
Cambios significativos en las fuentes de ingresos
El cambio significativo observado en las fuentes de ingresos se atribuye a la fuerte demanda de Fyarro después del lanzamiento. La compañía ha aumentado con éxito sus ventas trimestrales de $ 5.959 millones en el tercer trimestre de 2023 a $ 7.212 millones en el tercer trimestre de 2024, lo que indica una tendencia positiva en la aceptación del mercado y el rendimiento de las ventas.
Además, la compañía ha incurrido en diversos gastos operativos, que han afectado las pérdidas netas, pero no han disuadido el crecimiento en las ventas de productos. Los gastos operativos de los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 20.625 millones, abajo de $ 23.808 millones En el mismo período de 2023, que refleja una disminución en los gastos de venta, generales y administrativos, lo que puede haber contribuido a un mejor rendimiento de los ingresos.
Conclusión del análisis de ingresos
Este análisis ilustra el estado actual de las fuentes de ingresos de la compañía, destacando la importancia de Fyarro para su salud financiera y sus perspectivas futuras.
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Aadi Bioscience, Inc. (Aadi)
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Aadi Bioscience, Inc.
Margen de beneficio bruto: Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la ganancia bruta se calculó de la siguiente manera:
| Período | Venta de productos netos | Costo de bienes vendidos | Beneficio bruto | Margen de beneficio bruto (%) |
|---|---|---|---|---|
| P3 2024 | $7,212,000 | $804,000 | $6,408,000 | 88.8% |
| P3 2023 | $5,959,000 | $697,000 | $5,262,000 | 88.2% |
El margen de beneficio bruto muestra una ligera mejora de 88.2% en el tercer trimestre de 2023 a 88.8% en el tercer trimestre de 2024, que indica una gestión efectiva de costos en la producción de FYARRO.
Margen de beneficio operativo: La pérdida de las operaciones de los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue:
| Período | Pérdida de las operaciones | Ingresos totales | Margen de beneficio operativo (%) |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $(13,413,000) | $7,212,000 | (186.4%) |
| P3 2023 | $(17,849,000) | $5,959,000 | (299.3%) |
El margen de beneficio operativo mejorado de (299.3%) en el tercer trimestre de 2023 a (186.4%) en el tercer trimestre de 2024, reflejando una reducción en las pérdidas operativas a pesar de los ingresos crecientes.
Margen de beneficio neto: La pérdida neta para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue:
| Período | Pérdida neta | Ingresos totales | Margen de beneficio neto (%) |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $(12,546,000) | $7,212,000 | (174.5%) |
| P3 2023 | $(16,302,000) | $5,959,000 | (273.2%) |
El margen de beneficio neto mejorado de (273.2%) en el tercer trimestre de 2023 a (174.5%) en el tercer trimestre de 2024, lo que indica una tendencia hacia pérdidas menores en relación con los ingresos.
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo: Durante el último año, la compañía ha demostrado una tendencia consistente de disminución de pérdidas. La pérdida neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 ascendió a $(45,418,000), en comparación con $(49,496,000) para el mismo período en 2023.
Comparación con los promedios de la industria: La industria farmacéutica generalmente ve márgenes de beneficio bruto que van desde 70% a 90%. El margen de beneficio bruto actual de la compañía de 88.8% Se sienta bien dentro de este rango, lo que indica una fuerte eficiencia operativa.
Análisis de eficiencia operativa: La compañía ha realizado reducciones sustanciales en sus gastos operativos:
| Tipo de gasto | P3 2024 | P3 2023 | Cambio ($) |
|---|---|---|---|
| Venta, general y administrativa | $7,186,000 | $11,221,000 | (4,035,000) |
| Investigación y desarrollo | $9,997,000 | $11,890,000 | (1,893,000) |
Estas reducciones destacan estrategias efectivas de gestión de costos, contribuyendo a una mejor manera de las métricas de rentabilidad.
Perspectiva futura: Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía efectivo, equivalentes en efectivo e inversiones a corto plazo de $ 62.6 millones, sugiriendo suficiente liquidez para apoyar las operaciones continuas y las oportunidades de crecimiento potenciales.
Deuda vs. Equidad: Cómo Aadi Bioscience, Inc. (Aadi) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo aadi bioscience financia su crecimiento
La compañía tiene una combinación de financiamiento de deuda y capital para apoyar sus operaciones y crecimiento. Al 30 de septiembre de 2024, los pasivos totales fueron de $ 16.83 millones, con pasivos corrientes que ascendieron a $ 15.81 millones. El desglose de los pasivos corrientes incluye $ 1.37 millones en cuentas por pagar y $ 14.12 millones en pasivos acumulados.
En términos de deuda a largo plazo, la Compañía mantiene un pasivo de arrendamiento operativo de $ 0.62 millones neto de la porción actual. La relación de deuda / capital general es de aproximadamente 0.24, que está por debajo del promedio de la industria de 0.5 para las empresas de biotecnología, lo que indica un enfoque conservador para el apalancamiento.
Las actividades de financiamiento recientes incluyen un financiamiento neto de $ 72.2 millones recibidos de una financiación de inversión privada en capital público (pipa) en septiembre de 2022. Además, la compañía tiene un acuerdo de oferta en el mercado que le permite vender acciones de hasta $ 75 millones. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía $ 62.6 millones en efectivo, equivalentes en efectivo e inversiones a corto plazo, suficientes para financiar las operaciones en la segunda mitad de 2026.
| Tipo de deuda | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Pasivos corrientes | 15.81 |
| Cuentas por pagar | 1.37 |
| Pasivos acumulados | 14.12 |
| Arrendamiento operativo a largo plazo | 0.62 |
| Pasivos totales | 16.83 |
La compañía ha estado financiando principalmente sus operaciones a través del financiamiento de capital, con importantes inversiones de ubicaciones privadas y ofertas públicas. Al 30 de septiembre de 2024, el déficit acumulado alcanzó los $ 314.4 millones, lo que refleja pérdidas netas en curso. Las pérdidas netas para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 12.5 millones, en comparación con $ 16.3 millones para el mismo período en 2023.
Para mantener una estructura de capital equilibrada, la Compañía continúa evaluando sus opciones de financiamiento, que pueden incluir ofertas de capital adicionales o posibles financiamiento de la deuda. La capacidad de recaudar más capital será crucial para mantener sus operaciones y avanzar en el desarrollo de productos.
Assessing Aadi Bioscience, Inc. (AADI) Liquidity
Evaluar la liquidez de Aadi Bioscience, Inc.
Al 30 de septiembre de 2024, Aadi Bioscience, Inc. informó una posición de liquidez caracterizada por:
- Relación actual: 3.96
- Relación rápida: 3.96
La relación actual indica que la compañía tiene $ 3.96 en activos corrientes por cada $ 1 en pasivos corrientes, lo que sugiere una posición de liquidez fuerte. La relación rápida, que excluye el inventario de los activos actuales, también es de 3.96, lo que confirma que la compañía puede cubrir sus obligaciones a corto plazo sin depender de la venta de inventario.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
Al 30 de septiembre de 2024, Aadi Bioscience tenía:
| Período | Activos actuales (en miles) | Pasivos corrientes (en miles) | Capital de trabajo (en miles) |
|---|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2024 | $62,600 | $15,813 | $46,787 |
| 31 de diciembre de 2023 | $105,195 | $26,395 | $78,800 |
El capital de trabajo disminuyó de $ 78.8 millones a fines de 2023 a $ 46.8 millones en septiembre de 2024, principalmente debido al aumento de los costos operativos e inversiones en investigación y desarrollo.
Estados de flujo de efectivo Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las tendencias de flujo de efectivo fueron las siguientes:
| Tipo de flujo de caja | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Actividades operativas | $(44,497) | $(50,019) |
| Actividades de inversión | $12,069 | $79,557 |
| Actividades financieras | $77 | $246 |
El efectivo neto utilizado en actividades operativas disminuyó de $ (50.0 millones) en 2023 a $ (44.5 millones) en 2024, lo que refleja una mejor eficiencia operativa. El efectivo proporcionado por las actividades de inversión cayó significativamente de $ 79.6 millones en 2023 a $ 12.1 millones en 2024, principalmente debido a los vencimientos más bajos de las inversiones a corto plazo.
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Si bien la posición actual en efectivo de $ 62.6 millones es sustancial, la compañía tiene un déficit acumulado de $ 314.4 millones. Las pérdidas netas reportadas fueron:
- Pérdida neta para el tercer trimestre 2024: $ (12.5 millones)
- Pérdida neta para el tercer trimestre 2023: $ (16.3 millones)
- Pérdida neta para YTD 2024: $ (45.4 millones)
- Pérdida neta para YTD 2023: $ (49.5 millones)
Las pérdidas netas continuas generan preocupaciones sobre la sostenibilidad de las operaciones sin fondos adicionales. La compañía anticipa que su efectivo existente apoyará las operaciones en la segunda mitad de 2026, pero requerirá un mayor financiamiento para mantener sus actividades operativas y de desarrollo más allá de este período.
¿Está Aadi Bioscience, Inc. (Aadi) sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó una relación precio a ganancias (P/E) de N/A debido a ganancias negativas. La relación precio a libro (P/B) se encuentra en 1.00, calculada utilizando el valor en libros del capital de $ 68.9 millones y las acciones totales en circulación de 24.6 millones.
La relación Enterprise Value-to-EBITDA (EV/EBITDA) tampoco es aplicable ya que la Compañía no ha informado EBITDA positivo. El valor empresarial, calculado como capitalización de mercado más deuda total menos efectivo y equivalentes de efectivo, es de $ 65.8 millones, considerando efectivo y equivalentes de $ 62.6 millones.
En términos de tendencias del precio de las acciones, la acción ha experimentado fluctuaciones significativas en los últimos 12 meses. El precio de las acciones fue de $ 3.20 el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 7.50 un año antes. El rendimiento hasta la fecha muestra una disminución de aproximadamente el 57%.
Con respecto a los dividendos, la compañía actualmente no paga un dividendo, y su relación de pago sigue siendo 0%.
El consenso de los analistas indica una calificación de Hold, con un precio objetivo de $ 4.00, lo que refleja un potencial al alza del 25% con respecto al precio comercial actual.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Relación P/E | N / A |
| Relación p/b | 1.00 |
| Relación EV/EBITDA | N / A |
| Precio de las acciones (30 de septiembre de 2024) | $3.20 |
| Precio de las acciones (hace 1 año) | $7.50 |
| Rendimiento hasta la fecha | -57% |
| Rendimiento de dividendos | 0% |
| Consenso de analista | Sostener |
| Precio objetivo | $4.00 |
| Potencial al alza | 25% |
Riesgos clave que enfrenta Aadi Bioscience, Inc. (Aadi)
Los riesgos clave enfrentan Aadi Bioscience, Inc.
Comprender los factores de riesgo que afectan a Aadi Bioscience, Inc. es crucial para evaluar su salud financiera y sus perspectivas futuras. A continuación se presentan los riesgos internos y externos que pueden afectar las operaciones y los resultados financieros de la Compañía.
Competencia de la industria
La industria biofarmacéutica es altamente competitiva, con numerosas compañías que trabajan en terapias similares. Aadi Bioscience enfrenta la competencia de compañías farmacéuticas establecidas y empresas de biotecnología que desarrollan tratamientos contra el cáncer. La presencia de terapias alternativas puede afectar significativamente la cuota de mercado y los ingresos del producto aprobado de Aadi, Fyarro.
Cambios regulatorios
Los procesos de aprobación regulatoria son estrictos y pueden cambiar. La capacidad de Aadi para comercializar FYARRO y cualquier candidato de producto futuro depende de obtener las aprobaciones necesarias de las autoridades reguladoras, como la FDA. Cualquier cambio en las regulaciones podría retrasar los plazos de aprobación o aumentar los costos.
Condiciones de mercado
Las condiciones del mercado y los factores económicos pueden afectar la estabilidad financiera de Aadi. Al 30 de septiembre de 2024, Aadi informó un déficit acumulado de $ 314.4 millones y pérdidas netas de $ 12.5 millones Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Las recesiones económicas también pueden limitar el acceso al capital y afectar la capacidad de la compañía para financiar las operaciones.
Riesgos operativos
Aadi ha reportado desafíos operativos significativos, incluida la parte de la prueba de Precision1, que se basó en datos provisionales que sugieren que no cumpliría con el umbral de eficacia necesario para la aprobación acelerada. La Compañía continúa incurriendo en gastos sustanciales relacionados con la investigación y el desarrollo y los costos administrativos generales, lo que podría afectar su liquidez.
Riesgos financieros
La salud financiera de Aadi es crítica, como lo demuestran sus pérdidas netas por un total $ 45.4 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. La compañía ha financiado sus operaciones principalmente a través de ofertas de capital y financiamiento de la deuda, que puede no ser sostenible a largo plazo. Si Aadi no genera ingresos suficientes de FYARRO, puede requerir fondos adicionales antes de lo previsto, lo que puede conducir a la dilución del capital de los accionistas existentes.
Estrategias de mitigación
Aadi ha tomado medidas para administrar sus costos, incluidas las reducciones de la fuerza laboral y la pausa de los ensayos clínicos. La compañía mantiene un saldo de efectivo de $ 62.6 millones Al 30 de septiembre de 2024, que se espera que apoye sus operaciones en la segunda mitad de 2026. Sin embargo, el monitoreo continuo de las condiciones del mercado y la planificación financiera estratégica será esencial para navegar por los riesgos potenciales de manera efectiva.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Alta competencia de otras compañías biofarmacéuticas. | Pérdida potencial de participación de mercado e ingresos. |
| Cambios regulatorios | Cambios en las regulaciones que afectan los procesos de aprobación. | Mayores costos y líneas de tiempo retrasadas. |
| Condiciones de mercado | Avistas económicas que afectan la financiación y los ingresos. | Aumento de pérdidas financieras y flujo de caja reducido. |
| Riesgos operativos | Desafíos en la gestión del ensayo clínico y la eficiencia operativa. | Aumento de los gastos y posibles problemas de liquidez. |
| Riesgos financieros | Dependencia del financiamiento externo y la dilución potencial de la equidad. | Aumento de la inestabilidad financiera y la dilución de los accionistas. |
Perspectivas de crecimiento futuro para Aadi Bioscience, Inc. (Aadi)
Oportunidades de crecimiento
Las perspectivas de crecimiento futuro para Aadi Bioscience, Inc. están impulsadas por varios factores clave, incluidas las innovaciones de productos, las expansiones del mercado y las asociaciones estratégicas.
Conductores de crecimiento clave
El producto principal, Fyarro, se lanzó en los Estados Unidos para el tratamiento de Pecoma maligno avanzado en febrero de 2022. Desde su lanzamiento, Aadi ha registrado las ventas netas de productos de $ 7.2 millones y $ 18.7 millones Para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, respectivamente. Esto representa un aumento de $ 5.9 millones y $ 18.0 millones Para los mismos períodos en 2023. El crecimiento en las ventas se atribuye a una fuerte demanda y a los esfuerzos de comercialización en curso de Fyarro.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros
Los analistas proyectan que la comercialización continua de FYARRO, junto con las posibles aprobaciones regulatorias para indicaciones adicionales, podría mejorar significativamente las fuentes de ingresos. Sin embargo, la compañía espera incurrir en gastos sustanciales, con pérdidas netas anticipadas de $ 45.4 millones y $ 49.5 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 y 2023, respectivamente. El enfoque en reducir los gastos operativos, particularmente en la investigación y el desarrollo, tiene como objetivo mejorar el avance de la salud financiera.
Iniciativas y asociaciones estratégicas
Aadi se ha dedicado a colaboraciones estratégicas, incluido un acuerdo de licencia con Bristol-Myers Squibb (BMS). Según este Acuerdo, Aadi es responsable de pagar una regalía de 20% en ventas netas de Fyarro. En los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las regalías ascendieron a $ 0.5 millones, arriba de $ 0.4 millones en el mismo período en 2023. Estas asociaciones son cruciales para acceder a mercados más amplios y mejorar la visibilidad del producto.
Ventajas competitivas
La ventaja competitiva de Aadi se encuentra en su formulación de productos única que combina tecnología unida a la albúmina de nanopartículas con Sirolimus, que ofrece una opción de tratamiento específica para cánceres raros. La capacidad de la compañía para asegurar la aprobación de la FDA para FYARRO y sus esfuerzos continuos para expandir sus indicaciones son fundamentales para el crecimiento futuro. Además, al 30 de septiembre de 2024, Aadi posee $ 62.6 millones en efectivo, equivalentes en efectivo e inversiones a corto plazo, que respaldan sus necesidades operativas en la segunda mitad de 2026.
| Métrico | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Venta de productos netos | $ 7.2 millones | $ 5.9 millones |
| Pérdida neta | $ 12.5 millones | $ 16.3 millones |
| Déficit acumulado | $ 314.4 millones | $ 269.0 millones |
| Inversiones en efectivo y a corto plazo | $ 62.6 millones | N / A |
| Regalías pagadas a BMS | $ 0.5 millones | $ 0.4 millones |
Estos factores combinaron posicionan Aadi Bioscience, Inc. para capitalizar las oportunidades de crecimiento en el sector biofarmacéutico, particularmente en el mercado de oncología.
Aadi Bioscience, Inc. (AADI) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Aadi Bioscience, Inc. (AADI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Aadi Bioscience, Inc. (AADI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Aadi Bioscience, Inc. (AADI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.