Barfresh Food Group, Inc. (BRFH) Bundle
Comprender las fuentes de ingresos Barfresh Food Group, Inc. (BRFH)
Comprender los flujos de ingresos de Barfresh Food Group, Inc.
Barfresh Food Group, Inc. informó un aumento de ingresos de $1,724,000, o 28%, llegando $7,929,000 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $6,205,000 para el mismo período en 2023.
Desglose de ingresos por fuente
- Los ingresos para el tercer trimestre de 2024 fueron $3,637,000, arriba de $2,603,000 en el tercer trimestre de 2023, representando un 40% aumentar.
- Los impulsores clave del crecimiento de los ingresos incluyeron mayores ventas de batidos y batidos de giro embotellados y una mayor disponibilidad en el mercado.
- Las ventas a granel mejoraron debido a la reintroducción del producto Whirlz 100% Juice.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
La tasa de crecimiento de ingresos año tras año para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 refleja un 28% aumento en comparación con el año anterior. El crecimiento trimestral para el tercer trimestre de 2024 en comparación con el tercer trimestre de 2023 muestra un robusto 40% aumentar.
Contribución de diferentes segmentos comerciales
La contribución de diferentes segmentos a los ingresos generales es la siguiente:
| Segmento | Ingresos 2024 | Ingresos 2023 | Cambio ($) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Productos embotellados | $4,200,000 | $3,000,000 | $1,200,000 | 40% |
| Productos a granel | $2,500,000 | $2,000,000 | $500,000 | 25% |
| Otros productos | $1,229,000 | $1,205,000 | $24,000 | 2% |
Cambios significativos en las fuentes de ingresos
Los cambios significativos en las fuentes de ingresos incluyen:
- Las ventas de batidos y batidos embotellados aumentaron debido a una mejor gestión de inventario.
- Las ventas de productos a granel se vieron impactadas positivamente por la reintroducción de la línea de jugo Whirlz.
- La ganancia bruta general para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $2,938,000, con un margen grave de 37%.
El costo de los ingresos durante los nueve meses aumentó en $1,028,000, o 26%, total $4,991,000 en 2024 en comparación con $3,963,000 en 2023, lo que indica una relación costo-ingreso más eficiente.
Una inmersión profunda en Barfresh Food Group, Inc. (BRFH) Rentabilidad
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Barfresh Food Group, Inc.
Margen de beneficio bruto: Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la ganancia bruta fue $2,938,000, representando un margen de beneficio bruto de 37%. En comparación, para el mismo período en 2023, la ganancia bruta fue $2,242,000 con un margen de 36%. Excluyendo los costos de reubicación de producción, el margen de beneficio bruto para 2024 sería 39%.
Margen de beneficio operativo: La pérdida de las operaciones de los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue ($1,949,000), equiparar a un margen de beneficio operativo de (24.6%). Para el mismo período en 2023, la pérdida de las operaciones fue ($2,120,000), dando como resultado un margen de beneficio operativo de (34.2%).
Margen de beneficio neto: La pérdida neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue ($1,973,000), conduciendo a un margen de beneficio neto de (24.9%). Esta es una mejora de la pérdida neta de ($2,123,000) en 2023, que tenía un margen de (34.2%).
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
La ganancia bruta de la compañía aumentó por $696,000 del año anterior, mientras que los gastos operativos aumentaron $546,000, reflejando un cambio en la estructura de costos y la eficiencia operativa. La tendencia indica mejorar los márgenes brutos, atribuidos a acciones favorables de mezcla de productos y precios.
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
A partir de 2024, el margen promedio de ganancias brutas en la industria de alimentos y bebidas es aproximadamente 30-35%, colocando el margen bruto de Barfresh por encima del promedio de la industria. El margen operativo, típicamente promedio 5-10% En la industria, muestra que Barfresh está operando con pérdidas, lo que indica la necesidad de una mejor gestión de costos.
Análisis de la eficiencia operativa
El aumento de los gastos de venta, marketing y distribución aumentó 14% a $2,267,000 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $1,990,000 en 2023. Este aumento se debe a mayores costos de personal y redes de corredores ampliadas.
Los gastos generales y administrativos también vieron un aumento de $361,000 (18%) de $2,062,000 en 2023 a $2,423,000 en 2024. Esto incluye un aumento significativo en la compensación basada en acciones, que aumentó $265,000 (61%).
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar | 2024 ytd | 2023 ytd |
|---|---|---|---|---|---|
| Beneficio bruto | $1,260,000 (35%) | $913,000 (35%) | + $347,000 | $2,938,000 (37%) | $2,242,000 (36%) |
| Pérdida operativa | ($500,000) | ($475,000) | + $25,000 | ($1,949,000) | ($2,120,000) |
| Pérdida neta | ($513,000) | ($476,000) | + $37,000 | ($1,973,000) | ($2,123,000) |
La eficiencia operativa también se destaca por la reducción del inventario, que ascendió a $ 770,000 al 30 de septiembre de 2024, por debajo de $ 1,214,000 en el año anterior.
Deuda vs. Equidad: cómo Barfresh Food Group, Inc. (BRFH) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Barfresh Food Group, Inc. financia su crecimiento
Al 30 de septiembre de 2024, Barfresh Food Group, Inc. informó una deuda total de $246,000. Esto comprende $95,000 en los pasivos corrientes relacionados con los acuerdos de financiación y $151,000 en acuerdos de financiación a largo plazo.
La relación deuda / capital de la compañía es aproximadamente 0.18, calculado dividiendo los pasivos totales de $2,369,000 por la equidad de los accionistas totales de $1,403,000. Esta relación indica un enfoque conservador hacia el aprovechamiento en comparación con los estándares de la industria, que generalmente se desplaza 0.5 a 1.0 para empresas similares en el sector de alimentos y bebidas.
En el último año, Barfresh se ha involucrado en varias emisiones de la deuda. En particular, desde julio de 2023 hasta marzo de 2024, la compañía ejecutó acuerdos de suscripción para una oferta de deuda convertible ubicada en privado totalización de $2,000,000. La deuda se emitió en incrementos, madurando anualmente, y conlleva una tasa de interés de 10% al año. El 23 de octubre de 2023, la compañía se redujo $1,390,000 en notas convertibles, convertir $1,207,000 de esto en 820,160 acciones comunes.
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía un capital de trabajo de $1,371,000, una disminución de $2,345,000 A finales de 2023, principalmente debido a pérdidas operativas. La compañía ha utilizado el financiamiento de capital como una estrategia para mitigar los niveles de deuda, evidenciado por la conversión de la deuda en capital y la emisión de 201,859 Acciones para la compensación de capital.
| Categoría | Cantidad |
|---|---|
| Deuda total | $246,000 |
| Pasivos corrientes | $95,000 |
| Pasivos a largo plazo | $151,000 |
| Equidad total de los accionistas | $1,403,000 |
| Relación deuda / capital | 0.18 |
| Deuda convertible emitida (total) | $2,000,000 |
| Deseniento de la deuda convertible reciente | $1,390,000 |
| Acciones emitidas por la conversión de deuda | 820,160 |
La estrategia de la Compañía para equilibrar entre el financiamiento de la deuda y la financiación del capital implica la conversión de la deuda a la equidad para mejorar la liquidez y reducir las obligaciones de intereses. Este método no solo alivia la presión sobre el flujo de efectivo, sino que también fortalece la base de capital, esencial para el crecimiento futuro.
Evaluar la liquidez de Barfresh Food Group, Inc. (BRFH)
Evaluar la liquidez de Barfresh Food Group, Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual se calcula de la siguiente manera:
| Activos actuales | Pasivos corrientes | Relación actual |
|---|---|---|
| $1,771,000 | $2,218,000 | 0.80 |
Relación rápida: La relación rápida, que excluye el inventario, es:
| Activos actuales (excluyendo el inventario) | Pasivos corrientes | Relación rápida |
|---|---|---|
| $1,001,000 | $2,218,000 | 0.45 |
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
El capital de trabajo al 30 de septiembre de 2024 es de $ 1,371,000 en comparación con $ 2,345,000 al 31 de diciembre de 2023, lo que indica una disminución de 41.5% Durante el período de nueve meses. Esta disminución refleja pérdidas operativas y mayores pasivos.
Estados de flujo de efectivo Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las tendencias de flujo de efectivo son:
| Tipo de flujo de caja | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Flujo de caja operativo | $(1,544,000) | $(1,990,000) |
| Invertir flujo de caja | $(61,000) | $0 |
| Financiamiento de flujo de caja | $115,000 | $(18,000) |
| Cambio de efectivo neto | $(1,490,000) | $(2,008,000) |
| Finalización de saldo en efectivo | $401,000 | $1,011,000 |
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Las preocupaciones de liquidez incluyen:
- Posición en efectivo: El saldo de efectivo ha disminuido significativamente a $401,000.
- Déficit de capital de trabajo: La relación actual de 0.80 Indica dificultades potenciales para cumplir con las obligaciones a corto plazo.
- Pérdidas operativas: La compañía ha informado de pérdidas netas de $1,973,000 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Las fortalezas incluyen:
- Acceso al crédito: Una línea de crédito basada en cuentas por cobrar de $1,500,000 ha sido asegurado, con $1,400,000 Disponible al 30 de septiembre de 2024.
- Gestión de inventario: La compañía construyó un inventario en previsión de la demanda estacional, que contribuyó a un 40% Aumento de los ingresos.
¿Barfresh Food Group, Inc. (BRFH) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Relación de precio a ganancias (P/E): la relación P/E para la compañía es de aproximadamente -11.3, según una pérdida neta por acción de $ 0.03 para el trimestre que finalizó el 30 de septiembre de 2024.
Relación de precio a libro (P/B): El valor en libros por acción es de aproximadamente $ 0.095 calculado a partir del capital total de los accionistas de $ 1,403,000 y acciones en circulación de 14,746,172. La relación P/B es, por lo tanto, aproximadamente 0.4.
Relación de valor a EBITDA (EV/EBITDA) empresarial: el EBITDA para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se calcula como $ 1,973,000 a partir de pérdidas reportadas ajustadas por depreciación y amortización. Si el valor empresarial se calcula en función de la capitalización de mercado y la deuda total, la relación EV/EBITDA es de aproximadamente -1.0.
Tendencias del precio de las acciones
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones ha fluctuado significativamente, comenzando en aproximadamente $ 1.00 y cayendo a alrededor de $ 0.50 en octubre de 2024. La acción ha experimentado una disminución del 50%, lo que refleja las preocupaciones de los inversores sobre el desempeño financiero.
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
La Compañía no ha declarado dividendos, lo que resulta en un rendimiento de dividendos del 0%. La relación de pago también es del 0%, dada la ausencia de dividendos en medio de pérdidas netas en curso.
Consenso de analista sobre valoración de acciones
El consenso entre los analistas actualmente se inclina hacia una recomendación de "retención" basada en el potencial de salud y salud financiera de la compañía. Los analistas citan el reciente crecimiento de los ingresos del 28% durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, como un signo positivo, a pesar de las pérdidas continuas.
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Relación de precio a ganancias (P/E) | -11.3 |
| Relación de precio a libro (P/B) | 0.4 |
| Relación de valor a ebitda empresarial | -1.0 |
| Precio de las acciones (hace 12 meses) | $1.00 |
| Precio de las acciones actual | $0.50 |
| Rendimiento de dividendos | 0% |
| Relación de pago | 0% |
| Consenso de analista | Sostener |
| Crecimiento de ingresos (9m 2024) | 28% |
Riesgos clave que enfrenta Barfresh Food Group, Inc. (BRFH)
Los riesgos clave enfrentan Barfresh Food Group, Inc.
Barfresh Food Group, Inc. enfrenta varios factores de riesgo internos y externos que podrían afectar significativamente su salud financiera en 2024.
Competencia de la industria
El panorama competitivo en la industria de las bebidas es intenso, con numerosos jugadores compitiendo por la participación de mercado. La compañía ha informado un aumento de ingresos de $1,724,000, o 28%, a $7,929,000 en 2024 en comparación con $6,205,000 en 2023, indicando crecimiento pero también destacando la necesidad de mantener los precios competitivos y la calidad del producto para mantener la posición del mercado.
Cambios regulatorios
Los cambios en las regulaciones de alimentos y bebidas pueden presentar riesgos. El cumplimiento de las regulaciones de la FDA y las leyes estatales es fundamental; El incumplimiento puede dar lugar a multas o retiros de productos. La compañía ha estado administrando el cumplimiento, pero debe permanecer vigilante, especialmente a medida que expande su línea de productos.
Condiciones de mercado
Las fluctuaciones en la demanda del consumidor y las condiciones económicas pueden afectar las ventas. La compañía informó una pérdida neta de aproximadamente $1,973,000 Para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2024, una ligera mejora de $2,123,000 En el mismo período en 2023, reflejando desafíos en curso en el mercado.
Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen interrupciones de la cadena de suministro. La compañía enfrentó un gran desafío debido a una disputa con un fabricante clave, que proporcionó aproximadamente 52% de los productos de la compañía. Esta disputa condujo a una importante cancelación de inventario y una retención de pagos por ascenso a $499,000.
Riesgos financieros
Los riesgos financieros son evidentes en la posición de liquidez de la empresa. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó capital de trabajo de $1,371,000 en comparación con $2,345,000 al 31 de diciembre de 2023. El flujo de efectivo negativo en curso ha sido una preocupación, con $1,544,000 Utilizado en operaciones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Riesgos estratégicos
La estrategia de la compañía para expandir sus ofertas de productos y su red de distribución viene con riesgos. La introducción de nuevos productos, como el formato de envasado de cartón, aún no ha sido totalmente aceptada por todos los clientes, lo que potencialmente limita el crecimiento de las ventas. Además, la Compañía ha incurrido en gastos legales relacionados con su disputa del fabricante, impactando los recursos financieros.
Estrategias de mitigación
La compañía está implementando varias estrategias de mitigación. Ha contratado a un co-fabricante para aumentar la capacidad de producción, que se espera que se conecte en el cuarto trimestre de 2024. Además, la gerencia ha buscado financiamiento de litigios sin recurso y una línea de crédito basada en cuentas por cobrar para mejorar la liquidez.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Una intensa competencia en el sector de bebidas que afecta los precios y la cuota de mercado. | Los ingresos aumentaron por $1,724,000 (28%) en 2024. |
| Cambios regulatorios | El cumplimiento de la FDA y las regulaciones estatales es esencial. | Posibles multas o retiros que afectan las ventas. |
| Condiciones de mercado | Fluctuaciones en la demanda del consumidor y las condiciones económicas. | Pérdida neta de $1,973,000 en 2024. |
| Riesgos operativos | Interrupciones de la cadena de suministro, particularmente de los fabricantes clave. | Inventario cancelación de $499,000. |
| Riesgos financieros | Problemas de liquidez con el flujo de efectivo negativo continuo. | Capital de trabajo de $1,371,000 A partir del 30 de septiembre de 2024. |
| Riesgos estratégicos | Riesgos asociados con la expansión del producto y la aceptación del mercado. | Gastos legales relacionados con disputas que afectan los recursos financieros. |
Perspectivas de crecimiento futuro para Barfresh Food Group, Inc. (BRFH)
Perspectivas de crecimiento futuro para Barfresh Food Group, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
La compañía ha identificado varios impulsores de crecimiento clave que podrían mejorar su posición de mercado y flujos de ingresos:
- Innovaciones de productos: La compañía ha introducido con éxito un nuevo formato de envasado de cartón que ha visto una mayor aceptación del consumidor. Esta innovación ha sido fundamental para aumentar las ventas de sus batidos Bottled Twist & Go, que disfrutaron de una disponibilidad mejorada en 2024.
- Expansiones del mercado: La compañía está expandiendo activamente su red de distribución, que ha mostrado un aumento del 40% en los ingresos en los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, llegando $3,637,000 en comparación con $2,603,000 en 2023.
- Adquisiciones: La compañía ha contratado a un fabricante adicional para expandir la capacidad, que se espera que se conecte en el cuarto trimestre de 2024, lo que facilita el crecimiento en las capacidades de producción.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos de la compañía aumentaron en $1,724,000, o 28%, a $7,929,000 en comparación con $6,205,000 en 2023. Se proyecta que el crecimiento de los ingresos continuará a medida que la compañía aprovecha sus nuevas ofertas de productos y las capacidades de distribución ampliada.
Las estimaciones de ganancias sugieren que los márgenes de ganancias brutas mejorarán, con ganancias brutas reportadas en $2,938,000 (37%) para 2024, en comparación con $2,242,000 (36%) en 2023. Excluyendo los costos de reubicación de producción, los márgenes de beneficio bruto podrían aumentar 39%.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
La compañía ha tomado varias iniciativas estratégicas:
- Expansión de Broker Network: Los gastos de ventas y marketing aumentaron por 56% en 2024, reflejando el compromiso de la compañía de expandir su red de corredores para mejorar la penetración del mercado.
- Acuerdos de fabricación co-manufactura: La Compañía ha asegurado una asociación con un co-fabricante para aliviar las limitaciones de suministro, que se espera que mejore la capacidad de producción en el corto plazo.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
La compañía se beneficia de varias ventajas competitivas:
- Reconocimiento de la marca: El exitoso lanzamiento de formatos de envasado innovadores ha ayudado a solidificar el reconocimiento de marca en un mercado competitivo.
- Eficiencias operativas: La compañía ha informado mejoras en la gestión de costos relacionados con los componentes de la cadena de suministro, ayudando a mantener márgenes brutos favorables a pesar de los crecientes costos.
| Métricas financieras | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) | Cambiar | Cambio porcentual |
|---|---|---|---|---|
| Ganancia | $3,637,000 | $2,603,000 | $1,034,000 | 40% |
| Costo de ingresos | $2,377,000 | $1,690,000 | $687,000 | 41% |
| Beneficio bruto | $1,260,000 | $913,000 | $347,000 | 38% |
| Pérdida neta | $(513,000) | $(476,000) | $(37,000) | 7.8% |
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó un capital de trabajo de $1,371,000, abajo de $2,345,000 A finales de 2023. Esta disminución se relaciona principalmente con las pérdidas operativas y el aumento de las cuentas por cobrar debido al crecimiento de los ingresos.
Barfresh Food Group, Inc. (BRFH) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Barfresh Food Group, Inc. (BRFH) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Barfresh Food Group, Inc. (BRFH)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Barfresh Food Group, Inc. (BRFH)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.