Fastly, Inc. (FSLY) Bundle
Comprender Fastly, Inc. (FSLY) Fluk de ingresos
Comprender Fastly, las flujos de ingresos de Inc.
El desempeño financiero de Fastly, Inc. (FSLY) está impulsado en gran medida por sus diversas fuentes de ingresos. El desglose de estas transmisiones es crucial para los inversores que buscan comprender la salud financiera de la compañía.
Desglose de las fuentes de ingresos primarios
Genera rápidamente ingresos a través de tres segmentos principales:
- Servicios de red
- Seguridad
- Otros servicios
| Fuente de ingresos | T3 2024 Ingresos (en millones) | T3 2023 Ingresos (en millones) | % Cambiar |
|---|---|---|---|
| Servicios de red | $107.4 | $102.5 | 5% |
| Seguridad | $26.2 | $23.3 | 12% |
| Otros servicios | $3.6 | $1.9 | 85% |
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
Los ingresos de Fastly han mostrado un crecimiento constante:
- P3 2024 Ingresos: $ 137.2 millones
- Q3 2023 Ingresos: $ 127.8 millones
- Crecimiento año tras año: 7%
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos fueron de $ 403.1 millones, en comparación con $ 368.2 millones para el mismo período en 2023, que representa un 9% aumentar.
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la contribución de los ingresos por segmento fue la siguiente:
| Segmento | Ingresos (en millones) | % de ingresos totales |
|---|---|---|
| Servicios de red | $317.6 | 79% |
| Seguridad | $76.2 | 19% |
| Otros servicios | $9.4 | 2% |
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
Los cambios notables en las fuentes de ingresos incluyen:
- Los servicios de red experimentaron un 8% Aumento de $ 295.3 millones en 2023 a $ 317.6 millones en 2024.
- Los ingresos de seguridad aumentaron 14%, impulsado por los ingresos de WAF de próxima generación.
- Otros ingresos aumentados por 61%, destacando una mayor adopción de soluciones de cómputo.
La dependencia de Fastly de los clientes existentes es evidente, ya que aproximadamente 95% Los ingresos fueron impulsados por el uso en la plataforma durante tanto el tercer trimestre y el tercer trimestre y el tercer trimestre de 2023.
En resumen, la comprensión de los flujos de ingresos de Fastly revela una compañía que está navegando por el crecimiento de manera efectiva, con un fuerte énfasis en sus servicios de red y segmentos de seguridad al tiempo que amplía sus ofertas en otras áreas.
Una inmersión profunda en la rentabilidad Fastly, Inc. (FSLY)
Métricas de rentabilidad
La ganancia bruta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 220.9 millones, en comparación con $ 190.6 millones para el mismo período en 2023, lo que refleja un aumento de 16%. El margen bruto mejoró a 55% en 2024 de 52% en 2023, impulsado por el crecimiento de los ingresos que superan los costos.
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la ganancia bruta fue $ 74.7 millones, arriba de $ 66.1 millones en 2023, marcando un 13% aumentar. El margen bruto para este período fue 54%, en comparación con 52% en 2023.
| Período | Ganancia bruta (en millones) | Margen bruto (%) |
|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $74.7 | 54% |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $66.1 | 52% |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $220.9 | 55% |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $190.6 | 52% |
Las ganancias operativas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 mostraron una pérdida de $ 133.6 millones, en comparación con una pérdida de $ 155.4 millones En el mismo período de 2023. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida de las operaciones fue $ 40.6 millones, mejorado de una pérdida de $ 58.3 millones en 2023.
La ganancia neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue una pérdida de $ 125.2 millones, en comparación con una pérdida de $ 109.7 millones en 2023. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida neta fue $ 38.0 millones, una mejora de una pérdida de $ 54.3 millones en 2023.
| Período | Pérdida neta (en millones) |
|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $38.0 |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $54.3 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $125.2 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $109.7 |
Los gastos operativos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 354.5 millones, arriba de $ 346.0 millones en 2023, reflejando un 2% aumentar. El desglose incluye:
- Investigación y desarrollo: $ 105.2 millones (2024) vs. $ 113.9 millones (2023)
- Ventas y marketing: $ 148.6 millones (2024) vs. $ 143.1 millones (2023)
- General y administrativo: $ 87.2 millones (2024) vs. $ 84.7 millones (2023)
La tasa de retención neta de los últimos dos meses (LTM NRR) disminuyó a 105.3% en 2024 de 113.6% en 2023, lo que indica una disminución en el crecimiento de los ingresos de los clientes existentes.
Comparativamente, el margen bruto promedio de la industria para compañías similares generalmente varía entre 60% y 70%, sugiriendo que la compañía opera por debajo de los puntos de referencia de la industria en términos de rentabilidad bruta.
La eficiencia operativa general está indicada por las tendencias del margen bruto y la gestión de los gastos operativos, que han mostrado algunas mejoras en medio de ingresos crecientes. Sin embargo, la compañía continúa incurriendo en pérdidas significativas, lo que requiere un enfoque en la gestión de costos y la eficiencia operativa para mejorar las métricas de rentabilidad en el futuro.
Deuda versus patrimonio: cómo rápido, Inc. (FSLY) financia su crecimiento
Deuda versus patrimonio: qué tan rápido, Inc. financia su crecimiento
Al 30 de septiembre de 2024, Fastly, Inc. informó una deuda total a largo plazo de $ 344.5 millones y los pasivos corrientes totales por ascenso a $ 114.2 millones. La deuda a corto plazo de la Compañía consiste principalmente en pasivos de arrendamiento operativo y otros pasivos corrientes.
La relación deuda / capital se encuentra en aproximadamente 0.36, que es significativamente más bajo que el promedio de la industria de aproximadamente 1.2. Esto indica un enfoque conservador para el apalancamiento en comparación con sus pares en el sector tecnológico.
Recientemente, ejecutó rápidamente varias recompras de deuda, incluidas $ 367.3 millones de notas mayores convertibles a un precio de recompra de efectivo de $ 309.1 millones durante el año finalizado el 31 de diciembre de 2023. La tasa de interés efectiva en estas notas es 0.38%, reflejando términos de préstamo favorables. La Compañía incurrió en gastos de intereses de $ 1.5 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Al equilibrar su financiamiento, rápidamente se ha basado en gran medida en el financiamiento de capital, con un total de capital pagado adicional $ 1.93 mil millones A partir del 30 de septiembre de 2024. El déficit acumulado de la compañía se encuentra en $ (959.9 millones), enfatizando su estrategia de inversión en curso que prioriza el crecimiento sobre la rentabilidad inmediata.
| Métrica financiera | Cantidad |
|---|---|
| Deuda total a largo plazo | $ 344.5 millones |
| Pasivos corrientes totales | $ 114.2 millones |
| Relación deuda / capital | 0.36 |
| Relación promedio de deuda / capital de la industria | 1.2 |
| Total de capital adicional pagado | $ 1.93 mil millones |
| Déficit acumulado | $ (959.9 millones) |
| Gastos por intereses (9 meses terminados el 30 de septiembre de 2024) | $ 1.5 millones |
| Notas mayores convertibles recompra (2023) | $ 367.3 millones |
| Precio de recompra de efectivo por notas | $ 309.1 millones |
La estrategia de Fastly demuestra un equilibrio cuidadoso entre utilizar la deuda y el patrimonio para financiar el crecimiento, con un enfoque en mantener una estructura financiera estable mientras busca objetivos a largo plazo.
Evaluar Fastly, Inc. (FSLY) liquidez
Evaluar Fastly, Inc. Liquidez
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual se encuentra en 3.96, calculado utilizando activos actuales de $ 453.1 millones y pasivos corrientes de $ 114.2 millones.
Relación rápida: La relación rápida es 3.96, que indica una posición de liquidez robusta, ya que excluye el inventario de los activos actuales.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
La capital de trabajo al 30 de septiembre de 2024 es $ 338.9 millones, reflejando una disminución de $ 315.9 millones Al 31 de diciembre de 2023. Este cambio se atribuye principalmente a las fluctuaciones en los pasivos corrientes.
| Período | Activos actuales | Pasivos corrientes | Capital de explotación |
|---|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2024 | $ 453.1 millones | $ 114.2 millones | $ 338.9 millones |
| 31 de diciembre de 2023 | $ 463.7 millones | $ 147.7 millones | $ 315.9 millones |
Estados de flujo de efectivo Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los flujos de efectivo de diferentes actividades son los siguientes:
- Efectivo neto proporcionado por actividades operativas: $ 11.2 millones
- Efectivo neto proporcionado por actividades de inversión: $ 108.0 millones
- Efectivo neto utilizado en actividades de financiación: ($ 9.8 millones)
| Tipo de flujo de caja | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Actividades operativas | $11,186 | $7,739 |
| Actividades de inversión | $107,991 | $332,185 |
| Actividades financieras | ($9,782) | ($213,553) |
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía posee efectivo, equivalentes de efectivo y valores comercializables por un total $ 308.2 millones. Esta fuerte posición de liquidez se ve reforzada por la ausencia de valores comercializables no corrientes, lo que permite el acceso inmediato a los fondos.
A pesar de la sólida posición de efectivo, las posibles preocupaciones de liquidez surgen de las pérdidas operativas continuas, con una pérdida neta de $ 125.2 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Esta tendencia requiere una gestión cuidadosa del flujo de efectivo y los gastos operativos para garantizar una liquidez sostenida.
Además, la compañía tiene obligaciones significativas a largo plazo, incluida $ 344.5 millones En la deuda a largo plazo, que puede afectar la liquidez futura si los flujos de efectivo no mejoran.
En general, mientras que la compañía mantiene una fuerte posición de liquidez, las pérdidas operativas continuas y las obligaciones sustanciales a largo plazo requieren una gestión financiera vigilante.
¿Fastly, Inc. (FSLY) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Al 30 de septiembre de 2024, las acciones de la compañía se evalúan a través de varias métricas de valoración para determinar si está sobrevaluada o infravalorada.
Relación de precio a ganancias (P/E)
La relación precio a ganancias (P/E) es una métrica crítica para evaluar el precio de las acciones de la Compañía en relación con sus ganancias. Al 30 de septiembre de 2024, la relación P/E se calculó en base a las ganancias de Doce Meses (TTM) de TTM (TTM):
- Precio de las acciones: $7.54
- Pérdida neta para TTM: $ 125.2 millones
- Acciones en circulación: 139.2 millones
- Ganancias por acción (EPS): $(0.90)
- Relación P/E: No aplicable debido a ganancias negativas.
Relación de precio a libro (P/B)
La relación P/B proporciona información sobre la valoración de las acciones de la compañía en relación con su valor en libros:
- Activos totales: $ 1.47 mil millones
- Pasivos totales: $ 502.3 millones
- Valor en libros: $ 969.5 millones
- Relación P/B: $ 7.54 / ($ 969.5 millones / 139.2 millones) = 1.09
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
Esta relación evalúa la valoración general de la Compañía en comparación con sus ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización:
- Valor empresarial (EV): Capitán de mercado + deuda total - Efectivo
- Caut de mercado: $ 7.54 139.2 millones = $ 1.05 mil millones
- Deuda total: $ 344.5 millones
- Equivalentes de efectivo y efectivo: $ 308.2 millones
- EV: $ 1.05 mil millones + $ 344.5 millones - $ 308.2 millones = $ 1.08 mil millones
- EBITDA (TTM): No aplicable debido a la pérdida neta.
Tendencias del precio de las acciones
Las tendencias del precio de las acciones en los últimos 12 meses indican volatilidad:
- Alcianza de 12 meses: $12.50
- Bajo de 12 meses: $5.20
- Precio actual: $7.54
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
La compañía actualmente no paga un dividendo, por lo tanto, el rendimiento de dividendos y los índices de pago son:
- Rendimiento de dividendos: 0%
- Ratio de pago: No aplicable.
Consenso de analista sobre valoración de acciones
El consenso del analista sobre la valoración de las acciones refleja las perspectivas variadas:
- Comprar: 5 analistas
- Sostener: 12 analistas
- Vender: 3 analistas
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Relación P/E | No aplicable |
| Relación p/b | 1.09 |
| Relación EV/EBITDA | No aplicable |
| 12 meses de altura | $12.50 |
| Mínimo de 12 meses | $5.20 |
| Precio de las acciones actual | $7.54 |
| Rendimiento de dividendos | 0% |
| Consenso de analista (comprar) | 5 |
| Consenso de analista (Hold) | 12 |
| Consenso de analista (vender) | 3 |
Riesgos clave que enfrenta Fastly, Inc. (FSLY)
Los riesgos clave enfrentan rápidamente, Inc.
Fastly, Inc. enfrenta varios riesgos clave que podrían afectar significativamente su salud financiera en 2024. Estos riesgos van desde desafíos operativos internos hasta condiciones externas del mercado. Aquí hay un desglose de estos factores de riesgo:
1. Panorama competitivo
La compañía opera en un entorno altamente competitivo. Los competidores clave incluyen Cloudflare, Akamai y Amazon Web Services. Al 30 de septiembre de 2024, los ingresos de Fastly fueron $ 137.2 millones para el trimestre, reflejando un 7% Aumente año tras año. Sin embargo, la competencia continúa intensificando, potencialmente impactando la participación de mercado y las estrategias de precios.
2. Cambios regulatorios
Fastly debe cumplir con varias regulaciones en múltiples jurisdicciones. Los cambios en las leyes de privacidad de datos, como el GDPR en Europa y CCPA en California, podrían conducir a mayores costos de cumplimiento y ajustes operativos. La Compañía ha incurrido en costos de cumplimiento asociados con el crecimiento, que ha aumentado año tras año. Por ejemplo, el déficit acumulado al 30 de septiembre de 2024 fue $ 959.9 millones, lo que requiere medidas de cumplimiento sólidas para mitigar las posibles multas.
3. Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen posibles interrupciones en la prestación de servicios debido a fallas tecnológicas o ataques cibernéticos. La compañía informó una pérdida neta de $ 38.0 millones Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, destacando el impacto financiero de las ineficiencias operativas. La ciberseguridad sigue siendo una preocupación crítica, ya que los ataques contra la infraestructura podrían conducir a daños financieros y de reputación significativos.
4. Riesgos financieros
La salud financiera de Fastly está bajo presión debido a pérdidas continuas y la necesidad de una inversión continua en tecnología e infraestructura. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los gastos operativos totales fueron $ 354.5 millones, en comparación con $ 346.0 millones en el año anterior, indicando un 2% aumentar. Es posible que la compañía necesite recaudar capital adicional para mantener las operaciones y financiar las iniciativas de crecimiento, lo que podría diluir a los accionistas existentes.
5. Condiciones del mercado
Las condiciones económicas más amplias también pueden afectar los negocios de Fastly. Las recesiones económicas podrían dar lugar a un gasto de TI reducido por parte de los clientes, lo que afectó el crecimiento de los ingresos. Los ingresos de la compañía para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 403.1 millones, arriba 9% de $ 368.2 millones En el año anterior, pero la sostenibilidad de este crecimiento en un mercado fluctuante es incierta.
6. Riesgos estratégicos
La estrategia de Fastly para expandir su base de clientes y mejorar sus ofertas de productos implica riesgos significativos. La compañía depende en gran medida de los clientes existentes para obtener ingresos, con aproximadamente 95% de ingresos impulsados por el uso en su plataforma. Cualquier falla en innovar o cumplir con las expectativas del cliente podría resultar en una pérdida de ingresos y una mayor agitación.
7. Estrategias de mitigación
Ayunta ha iniciado varias estrategias para mitigar estos riesgos. La compañía está invirtiendo en medidas de ciberseguridad mejoradas, iniciativas de cumplimiento y eficiencias operativas. Además, cargos de reestructuración de $ 9.7 millones fueron reconocidos en el último trimestre para racionalizar las operaciones y mejorar el rendimiento financiero.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero (tercer trimestre 2024) |
|---|---|---|
| Panorama competitivo | Intensificando la competencia de los principales jugadores. | Ganancia: $ 137.2 millones (Aumento del 7%) |
| Cambios regulatorios | Cumplimiento de las leyes de privacidad de datos en evolución. | Déficit acumulado: $ 959.9 millones |
| Riesgos operativos | Interrupciones del servicio y posibles ataques cibernéticos. | Pérdida neta: $ 38.0 millones |
| Riesgos financieros | Pérdidas continuas que requieren capital adicional. | Gastos operativos totales: $ 354.5 millones |
| Condiciones de mercado | RECHAJAS ECONÓMICAS ACECTANDO EL GASTIVO DE TI. | Ganancia: $ 403.1 millones (Aumento del 9%) |
| Riesgos estratégicos | Dependencia de los clientes existentes para obtener ingresos. | Ingresos de los clientes existentes: 95% |
| Estrategias de mitigación | Inversiones en ciberseguridad y eficiencia operativa. | Cargos de reestructuración: $ 9.7 millones |
Perspectivas de crecimiento futuro para Fastly, Inc. (FSLY)
Perspectivas de crecimiento futuro para Fastly, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
La compañía se está centrando en varios impulsores de crecimiento clave, incluidas las innovaciones de productos, las expansiones del mercado y las adquisiciones estratégicas. Al 30 de septiembre de 2024, alcanzaron los ingresos totales $ 137.2 millones, reflejando un 7% aumentar de $ 127.8 millones En el mismo período de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales fueron $ 403.1 millones, un crecimiento de 9% de $ 368.2 millones en el año anterior.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Mirando hacia el futuro, se proyecta que el crecimiento de los ingresos continúe a medida que la compañía mejora sus ofertas de productos y expande su base de clientes. Los ingresos de los servicios de red para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 317.6 millones, arriba 8% de $ 295.3 millones En el mismo período de 2023. Los ingresos de seguridad también mostraron un fuerte crecimiento, aumentando a $ 76.2 millones, que es un 14% levantarse de $ 67.1 millones año tras año.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
La compañía continúa participando en asociaciones estratégicas destinadas a mejorar su pila de tecnología y expandir su alcance del mercado. Al 30 de septiembre de 2024, la tasa de retención neta de los últimos dos meses (LTM NRR) fue 105.3%, indicando una fuerte capacidad para retener y aumentar los ingresos de los clientes existentes.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
Las ventajas competitivas incluyen una sólida plataforma de nube Edge que proporciona administración de contenido en tiempo real y experiencias de baja latencia para los clientes. La compañía informó que aproximadamente 95% de sus ingresos fueron impulsados por el uso en su plataforma para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Esta alta tasa de utilización enfatiza la dependencia del cliente en la plataforma, creando un entorno favorable para servicios adicionales de venta y venta cruzada.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 137.2 millones | $ 127.8 millones | 7% |
| Ingresos de servicios de red | $ 107.4 millones | $ 102.5 millones | 5% |
| Ingresos por seguridad | $ 26.2 millones | $ 23.3 millones | 12% |
| Otros ingresos | $ 3.6 millones | $ 1.9 millones | 85% |
| Beneficio bruto | $ 74.7 millones | $ 66.1 millones | 13% |
| Margen bruto | 54% | 52% | 2% |
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía un recuento total de clientes de 3,638, arriba de 3,102 en 2023, indicando una creciente adopción de sus servicios. El recuento de clientes empresariales se encontraba en 576, que generó 92% del total de ingresos del trimestre actual anualizado.
En resumen, las iniciativas estratégicas de la compañía, las fuertes tasas de retención y las ventajas competitivas lo posicionan bien para un crecimiento continuo en los próximos años.
Fastly, Inc. (FSLY) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Fastly, Inc. (FSLY) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Fastly, Inc. (FSLY)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Fastly, Inc. (FSLY)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.