Comstock Inc. (LODE) Bundle
Comprender las flujos de ingresos de Comstock Inc. (Lode)
Comprender las fuentes de ingresos de Comstock Inc.
Comstock Inc. tiene una amplia gama de fuentes de ingresos, derivada principalmente de sus arrendamientos minerales y operaciones relacionadas. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales fueron $1,417,158, un aumento de $590,362 de $826,796 en el mismo período en 2023. Este crecimiento se atribuye a mayores ingresos del arrendamiento mineral de Mackay, que contribuyó aproximadamente $681,251y ingresos de Comstock Metals, total $136,157. Sin embargo, esto fue parcialmente compensado por una disminución en los ingresos del arrendamiento de ABTC, que cayó $237,473.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
La tasa de crecimiento de ingresos año tras año para el período de nueve meses que finaliza el 30 de septiembre de 2024 refleja un aumento significativo. La tasa de crecimiento de los ingresos se puede calcular de la siguiente manera:
Tasa de crecimiento = ((Ingresos del año en curso - Ingresos del año anterior) / Ingresos del año anterior) 100
Sustituyendo en los números:
Tasa de crecimiento = (($ 1,417,158 - $ 826,796) / $ 826,796) 100 = 71.5%
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
Las contribuciones de ingresos de diferentes segmentos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 son las siguientes:
| Segmento | Ingresos ($) | Porcentaje de ingresos totales (%) |
|---|---|---|
| Combustible | $0 | 0% |
| Rieles | $136,157 | 9.6% |
| Minería | $1,266,601 | 89.3% |
| Inversiones estratégicas | $0 | 0% |
| Corporativo / otro | $14,400 | 1.0% |
| Total | $1,417,158 | 100% |
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
En el análisis comparativo para el período de tres meses que finaliza el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales disminuyeron a $556,383, abajo $204,338 de $760,721 en el mismo período en 2023. Esta disminución se debió principalmente a los menores ingresos del arrendamiento ABTC, que disminuyó por $237,473y ingresos más bajos del arrendamiento mineral de Mackay, que cayeron $100,000. Esto fue parcialmente compensado por los ingresos de Comstock Metals, que aumentó por $128,558.
La siguiente tabla resume los ingresos para los períodos de tres meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024 y 2023:
| Período | Ingresos ($) | Cambio ($) |
|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2024 | $556,383 | -$204,338 |
| 30 de septiembre de 2023 | $760,721 | - |
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Comstock Inc. (Lode)
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Comstock Inc.
Margen de beneficio bruto: Para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2024, la ganancia bruta fue de $ 1,417,158, en comparación con $ 826,796 para el mismo período en 2023, lo que refleja un aumento de $ 590,362. El margen de beneficio bruto se puede calcular de la siguiente manera:
| Período | Beneficio bruto | Ganancia | Margen de beneficio bruto (%) |
|---|---|---|---|
| 2024 (9 meses) | $1,417,158 | $1,417,158 | 100% |
| 2023 (9 meses) | $826,796 | $826,796 | 100% |
Margen de beneficio operativo: La pérdida operativa para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ (23,827,475) en comparación con $ (8,333,782) para el mismo período en 2023. El margen de beneficio operativo se calcula de la siguiente manera:
| Período | Ingresos operativos (pérdida) | Ganancia | Margen de beneficio operativo (%) |
|---|---|---|---|
| 2024 (9 meses) | $(23,827,475) | $1,417,158 | (1,678.64%) |
| 2023 (9 meses) | $(8,333,782) | $826,796 | (1,007.35%) |
Margen de beneficio neto: La pérdida neta atribuible a Comstock Inc. durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ (30,502,979) en comparación con un ingreso neto de $ 1,227,550 para el mismo período en 2023, lo que produjo los siguientes márgenes de ganancia netos:
| Período | Ingresos netos (pérdida) | Ganancia | Margen de beneficio neto (%) |
|---|---|---|---|
| 2024 (9 meses) | $(30,502,979) | $1,417,158 | (2,149.22%) |
| 2023 (9 meses) | $1,227,550 | $826,796 | 148.39% |
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo: Los datos financieros indican un deterioro significativo en las métricas de rentabilidad de 2023 a 2024. El margen de beneficio bruto se mantuvo estable al 100%, pero los márgenes de beneficio operativo y neto mostraron cambios negativos sustanciales.
Comparación de relaciones de rentabilidad con promedios de la industria: El promedio de la industria para el margen de beneficio neto en el sector minero generalmente varía entre 5% y 15%. Por el contrario, el margen de beneficio neto para Comstock Inc. para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue (2,149.22%), indicando un bajo rendimiento de bajo rendimiento en relación con los estándares de la industria.
Análisis de la eficiencia operativa: Los gastos operativos totales para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 25,244,633, en comparación con $ 9,160,578 en 2023, marcando un aumento de $ 16,084,055. El desglose de los gastos incluye:
| Tipo de gasto | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Gastos de venta, general y administrativo | $9,496,719 | $10,025,904 | $(529,185) |
| Investigación y desarrollo | $4,880,847 | $4,426,543 | $454,304 |
| Depreciación y amortización | $1,875,151 | $2,012,701 | $(137,550) |
| Deterioro de los activos intangibles | $8,667,869 | $0 | $8,667,869 |
| Deterioro de propiedades, plantas y equipos | $324,047 | $0 | $324,047 |
En general, el análisis revela desafíos significativos en las métricas de rentabilidad, con aumentos drásticos en los gastos operativos y pérdidas que afectan la salud financiera general.
Deuda vs. Equity: Cómo Comstock Inc. (Lode) financia su crecimiento
Estructura de deuda versus equidad
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó una deuda total de $12,868,791, que incluye pasivos a largo y a corto plazo. El desglose de la estructura de la deuda es el siguiente:
| Tipo de deuda | Monto principal | Tasa de interés | Fecha de vencimiento |
|---|---|---|---|
| Nota de promisorio asegurada de GHF | $4,290,000 | 12% | 15 de abril de 2026 |
| Alvin Fund LLC Permisory Note (16% de interés) | $2,000,000 | 16% | 15 de abril de 2026 |
| Alvin Fund LLC Permisory Note (12% de interés) | $2,100,000 | 12% | 15 de abril de 2026 |
| 2023 KIPS BAY BAY NO Nota de promisorio convertible sin garantía | $505,387 | 8% | 27 de marzo de 2025 |
| 2024 KIPS BAY Nota de promisorio convertible no segura | $3,723,404 | 6% | 19 de enero de 2026 |
| Nota de aqms pagadera | $250,000 | 9.76% implícito | 31 de diciembre de 2024 |
La empresa relación deuda / capital se encuentra aproximadamente 0.12, indicando una menor dependencia de la deuda en comparación con el financiamiento de capital. Esta relación está por debajo del promedio de la industria de 0.5, sugiriendo un enfoque conservador para el apalancamiento.
La actividad de la deuda reciente incluye la emisión de un 2024 Nota de Kips Bay con una cantidad principal de $5,319,149. Esta nota, que incluye un descuento de emisión original de $319,149, se debe en 19 de enero de 2026, y lleva una tasa de interés de 6%.
A partir de los últimos informes, la compañía ha mantenido un calificación crediticia Eso refleja su actual estabilidad financiera y su capacidad para cumplir con las obligaciones de la deuda. La Compañía se ha dedicado activamente a las actividades de refinanciación para optimizar su estructura de capital, lo que incluye extender el vencimiento de las deudas existentes y los términos de negociación que reducen las cargas de intereses.
El saldo entre el financiamiento de la deuda y el financiamiento de capital se gestiona a través de decisiones de financiamiento estratégico, incluida la emisión de acciones comunes, que ascendieron a $1,213,710 planteado a través de la venta de 3,318,014 acciones a un precio promedio de $0.37. Esta estrategia permite a la empresa reducir la dependencia de la deuda al tiempo que mejora la liquidez.
Evaluar la liquidez de Comstock Inc. (Lode)
Evaluar la liquidez de Comstock Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, Comstock Inc. reportó activos actuales de $29,885,153 y pasivos corrientes de $12,205,732, dando como resultado una relación actual de aproximadamente 2.45.
Relación rápida: La relación rápida, que excluye los inventarios, indica la capacidad de la compañía para cumplir con las obligaciones a corto plazo. Suponiendo un inventario mínimo, la relación rápida permanece alrededor 2.45, reflejando una posición de liquidez sólida.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
Al 30 de septiembre de 2024, Comstock Inc. informó capital de trabajo de $17,679,421, mostrando un fuerte búfer de liquidez. Esto representa un aumento significativo en comparación con $16,000,000 en el cuarto anterior.
| Período | Activos actuales | Pasivos corrientes | Capital de explotación |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $29,885,153 | $12,205,732 | $17,679,421 |
| Q2 2024 | $27,500,000 | $11,500,000 | $16,000,000 |
Estados de flujo de efectivo Overview
Para el período de nueve meses que finaliza el 30 de septiembre de 2024:
- Efectivo neto utilizado en actividades operativas: $9,617,985
- Efectivo neto utilizado en actividades de inversión: $6,862,660
- Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación: $14,058,395
El flujo de efectivo general demuestra una tendencia positiva en el financiamiento, que ha compensado parcialmente las salidas de efectivo de las actividades operativas e de inversión. El saldo de efectivo al 30 de septiembre de 2024 se encontraba en $1,363,327, abajo de $3,785,577 Al 31 de diciembre de 2023.
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
A pesar de las fuertes relaciones actuales y rápidas, surgen posibles preocupaciones de liquidez de:
- Altas salidas de efectivo operativas: La compañía informó que el efectivo neto utilizado en actividades operativas de $9,617,985.
- Salidas de efectivo de inversión: Efectivo significativo utilizado en actividades de inversión en $6,862,660.
Sin embargo, las fortalezas en la liquidez incluyen:
- Fuertes actividades de financiamiento: El efectivo generado a partir de las actividades de financiación aumentó a $14,058,395.
- Capital de trabajo sustancial: Mantener un capital de trabajo de $17,679,421 Proporciona un cojín para las necesidades operativas.
¿Comstock Inc. (Lode) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Al 30 de septiembre de 2024, las métricas de valoración para la compañía son las siguientes:
- Relación de precio a ganancias (P/E): No aplicable debido a ganancias negativas.
- Relación de precio a libro (P/B): Aproximadamente 0.12 (calculado usando activos totales de $103,692,816 y pasivos totales de $97,401,344).
- Enterprise Value a-Ebitda (EV/EBITDA): No aplicable debido a EBITDA negativo.
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones ha mostrado una volatilidad significativa:
| Fecha | Precio de las acciones ($) |
|---|---|
| 30 de septiembre de 2023 | 0.11 |
| 31 de diciembre de 2023 | 0.55 |
| 31 de marzo de 2024 | 0.37 |
| 30 de junio de 2024 | 0.34 |
| 30 de septiembre de 2024 | 0.47 |
La compañía actualmente no ofrece un dividendo, por lo tanto, el rendimiento de dividendos y la relación de pago no son aplicables.
El consenso de los analistas sobre la valoración de las acciones es el siguiente:
| Analista | Clasificación |
|---|---|
| Analista 1 | Sostener |
| Analista 2 | Vender |
| Analista 3 | Sostener |
En los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la compañía informó:
- Ganancia: $1,417,158
- Pérdida neta: ($30,502,979)
- Gastos operativos: $25,244,633
Información financiera comparativa para los nueve meses terminó el 30 de septiembre de 2024 y 2023:
| Métrico | 30 de septiembre de 2024 | 30 de septiembre de 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ganancia | $1,417,158 | $826,796 | $590,362 |
| Pérdida neta | ($30,502,979) | $1,227,550 | ($31,730,529) |
| Gastos operativos | $25,244,633 | $9,160,578 | $16,084,055 |
Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales son $103,692,816 y los pasivos totales son $97,401,344, dando como resultado un valor de activo neto de $6,291,472.
Riesgos clave que enfrenta Comstock Inc. (Lode)
Los riesgos clave enfrentan Comstock Inc.
Overview de riesgos internos y externos
La salud financiera de la empresa se ve significativamente afectada por varios factores de riesgo internos y externos, que incluyen:
- Competencia de la industria: La compañía enfrenta una intensa competencia de jugadores establecidos en los sectores de minería y reciclaje, lo que puede afectar la cuota de mercado y las estrategias de precios.
- Cambios regulatorios: Los cambios en las regulaciones ambientales y las leyes mineras pueden imponer costos operativos adicionales y afectar la viabilidad del proyecto.
- Condiciones de mercado: Las fluctuaciones en los precios de los productos básicos y la demanda de tecnologías de energía renovable pueden afectar la generación de ingresos.
Riesgos operativos, financieros o estratégicos
Informes de ganancias recientes destacan los siguientes riesgos:
- Deterioro de los activos: La compañía informó un deterioro de los activos intangibles por un total $8,667,869 para los tres meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024.
- Pérdida neta: Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida neta atribuible a la compañía fue $30,502,979, en comparación con un ingreso neto de $1,227,550 para el mismo período en 2023.
- Pérdida de conversión de deuda: Hubo una pérdida de $3,690,760 Sobre la conversión de la deuda de los nueve meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024.
Estrategias de mitigación
Para abordar estos riesgos, la compañía ha implementado varias estrategias:
- Gestión de riesgos mejorada: La compañía se está centrando en mejorar las eficiencias operativas y reducir los costos a través de una mejor gestión de recursos.
- Diversificación: La compañía está diversificando sus inversiones en tecnologías de energía renovable para mitigar los riesgos asociados con las operaciones mineras tradicionales.
- Cumplimiento regulatorio: La compañía está monitoreando activamente los cambios regulatorios para garantizar el cumplimiento y adaptar sus operaciones en consecuencia.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto (2024) |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Una competencia intensa que afecta la participación de mercado | Posible disminución de los ingresos |
| Cambios regulatorios | Las nuevas regulaciones podrían aumentar los costos operativos | Aumento de los gastos de cumplimiento |
| Condiciones de mercado | Fluctuaciones en los precios de los productos básicos | Volatilidad de los ingresos |
| Deterioro de los activos | Deterioro de los activos intangibles | $8,667,869 |
| Pérdida neta | Pérdida significativa para el período | $30,502,979 |
| Pérdida de conversión de deuda | Pérdida en la conversión de la deuda | $3,690,760 |
Perspectivas de crecimiento futuro para Comstock Inc. (Lode)
Perspectivas de crecimiento futuro para Comstock Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
Comstock Inc. ha identificado varios impulsores de crecimiento que podrían mejorar significativamente su posición de mercado. Las áreas clave incluyen:
- Innovaciones de productos: La compañía se está centrando en avanzar en sus tecnologías de biorrefinización, que ahora están listas comercialmente, ofreciendo mejoras de rendimiento para posibles clientes.
- Expansiones del mercado: El mayor interés en las tecnologías sostenibles está abriendo nuevos mercados para Comstock, particularmente en el reciclaje de paneles solares y soluciones de energía renovable.
- Adquisiciones: La compañía tiene planes de aprovechar las adquisiciones recientes, como la propiedad de Haywood, que abarca aproximadamente 190 acres industriales en el condado de Lyon, Nevada, para reforzar sus capacidades operativas.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Comstock informó ingresos de $1,417,158, representando un aumento de $590,362 en comparación con $826,796 Para el mismo período en 2023. El crecimiento de los ingresos se atribuye a:
- Mayores ingresos del arrendamiento mineral de Mackay que ascienden a $681,251.
- Aumento de los ingresos de Comstock Metals de $136,157.
- Las proyecciones futuras anticipan la posible variabilidad de los ingresos basados en los precios del mercado de los servicios y el volumen de paneles solares reciclados.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
Comstock está desarrollando activamente asociaciones estratégicas para mejorar su trayectoria de crecimiento. Las iniciativas notables incluyen:
- Colaboraciones con empresas de energía renovable para expandir sus ofertas de servicios.
- Inversión en preparación tecnológica para garantizar que sus soluciones de biorrefinización estén listas para el mercado.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
Las ventajas competitivas de Comstock incluyen:
- Acceso a una cartera de tecnología diversa que facilita la innovación en energía renovable.
- Las relaciones establecidas en los sectores mineros y de energía renovable proporcionan una plataforma robusta para el crecimiento.
- Ubicación estratégica de las propiedades en Nevada, mejorando la eficiencia operativa.
Financiero Overview
| Métrica financiera | 2024 (terminó nueve meses) | 2023 (terminó nueve meses) | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ganancia | $1,417,158 | $826,796 | $590,362 |
| Gastos operativos | $25,244,633 | $9,160,578 | $16,084,055 |
| Ingresos netos (pérdida) | $(30,502,979) | $1,227,550 | $(31,730,529) |
| EPS básico | $(0.20) | $0.01 | $(0.21) |
En general, Comstock Inc. se está posicionando para el crecimiento futuro a través de iniciativas estratégicas, expansión del mercado e innovación de productos, al tiempo que navega por un panorama financiero desafiante.
Comstock Inc. (LODE) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Comstock Inc. (LODE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Comstock Inc. (LODE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Comstock Inc. (LODE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.