NV5 Global, Inc. (NVEE) Bundle
Understanding NV5 Global, Inc. (NVEE) Revenue Streams
Comprender las fuentes de ingresos de NV5 Global, Inc.
Ingresos brutos for the nine months ended September 30, 2023, were $646.2 million, and for the third quarter of 2024, gross revenues grew to $ 250.9 millones de $ 237.5 millones en el tercer trimestre de 2023, representando un 6% year-over-year increase.
Desglose de las fuentes de ingresos primarios
- Project Services: Significant revenue is derived from engineering, consulting, and technology services.
- Geospatial Solutions: The acquisition of Continental Mapping contributed to this revenue stream.
- Servicios de infraestructura: Incluye garantía de calidad de la construcción y servicios de servicios públicos.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
Para el año fiscal 2024, la compañía anticipa ingresos brutos de $ 939 millones a $ 943 millones, which marks a forecasted growth compared to previous years. The historical revenue growth rate over the past three years shows a steady increase with a year-over-year growth rate of approximately 6% in 2024 en comparación con 2023.
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
| Segmento de negocios | Ingresos (2023) | Ingresos (2024 Est.) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|---|
| Servicios de ingeniería | $ 300 millones | $ 320 millones | 34% |
| Soluciones geoespaciales | $ 250 millones | $ 280 millones | 30% |
| Servicios de infraestructura | $ 250 millones | $ 290 millones | 30% |
| Otros servicios | $ 46.2 millones | $ 53 millones | 6% |
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
La adquisición del mapeo continental ha afectado significativamente las fuentes de ingresos, particularmente en las soluciones geoespaciales. Se proyecta que la integración de sus servicios mejore los ingresos generales con un estimado 10-15% En el próximo período fiscal. Additionally, the company reported an increase in gross profit margins, which rose to 51.6% en el tercer trimestre de 2024, en comparación con 48.1% en el año anterior.
A Deep Dive into NV5 Global, Inc. (NVEE) Profitability
A Deep Dive into NV5 Global, Inc.'s Profitability
Margen de beneficio bruto: For the third quarter of 2024, gross revenues reached $ 250.9 millones, con una gran ganancia de $ 129.5 millones. This results in a gross margin of 51.6%, reflejando un aumento de 350 puntos básicos año tras año desde 48.1% en el tercer trimestre 2023.
Beneficio operativo: The income from operations for Q3 2024 was $ 20.5 millones, en comparación con $ 14.8 millones in Q3 2023. This marks a significant improvement in operating efficiency.
Beneficio neto: Net income for the third quarter of 2024 grew to $ 17.1 millones, a 31% aumentar de $ 13.1 millones en el tercer trimestre 2023.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos brutos | $ 250.9 millones | $ 237.5 millones | 6% |
| Beneficio bruto | $ 129.5 millones | $ 114.3 millones | 13% |
| Ingreso operativo | $ 20.5 millones | $ 14.8 millones | 38% |
| Lngresos netos | $ 17.1 millones | $ 13.1 millones | 31% |
| GAAP EPS | $0.27 | $0.21 | 29% |
| EPS ajustado | $0.44 | $0.36 | 22% |
Tendencias en rentabilidad: Over the past year, the company has shown consistent growth in profitability metrics. El margen de ingresos netos mejoró a 6.8% en el tercer trimestre de 2024 de 5.5% en el tercer trimestre 2023.
Comparación con los promedios de la industria: El margen bruto promedio de la industria se encuentra en aproximadamente 40%, posicionando NV5 significativamente por encima de este punto de referencia. El margen operativo para la industria está cerca 10%, while NV5's operating margin is approximately 8.2%.
Eficiencia operativa: The company has effectively managed costs, with total operating expenses for Q3 2024 at $ 109 millones, en comparación con $ 99.5 millones in Q3 2023. This demonstrates a disciplined approach to cost management despite revenue growth.
| Desglose de gastos operativos | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Salarios y salarios | $ 66.9 millones | $ 60.3 millones |
| General y administrativo | $ 20.9 millones | $ 20.3 millones |
| Facilities Related | $ 5.9 millones | $ 6.0 millones |
| Depreciación y amortización | $ 15.3 millones | $ 13.0 millones |
| Gastos operativos totales | $ 109 millones | $ 99.5 millones |
EBITDA ajustado: The Adjusted EBITDA for Q3 2024 was $ 44.5 millones, arriba 21% de $ 36.7 millones in Q3 2023, with an Adjusted EBITDA margin of 17.7%.
Orientación hacia adelante: For the full year 2024, the company projects gross revenues between $ 939 millones y $ 943 millones, with adjusted EPS expected between $1.15 y $1.19.
Debt vs. Equity: How NV5 Global, Inc. (NVEE) Finances Its Growth
Debt vs. Equity: How NV5 Global, Inc. Finances Its Growth
Al 28 de septiembre de 2024, NV5 Global, Inc. informó pasivos totales de $ 470.2 millones y la equidad de los accionistas totales de $ 823.0 millones, resultando en una relación deuda / capital de aproximadamente 0.57. Esta relación indica un enfoque conservador para el apalancamiento, ya que está por debajo del promedio de la industria de alrededor 1.0.
Overview de los niveles de deuda de la empresa
NV5 Global, Inc. mantiene una combinación de deuda a corto y largo plazo. As of September 28, 2024, short-term debt stood at $ 8.6 millones, while long-term debt was reported at $ 248.4 millones. Esta estructura indica una dependencia del financiamiento a largo plazo para apoyar el crecimiento al tiempo que minimiza las obligaciones a corto plazo.
Relación deuda / capital y comparación con los estándares de la industria
La relación deuda / capital de la compañía de 0.57 es significativamente más bajo que el promedio de la industria de ingeniería y consultoría de 1.0. This suggests that NV5 is less reliant on debt for financing its operations compared to its peers, which may provide a cushion against market volatility.
Emisiones de deuda recientes, calificaciones crediticias o actividad de refinanciación
En los últimos meses, NV5 se ha dedicado a las actividades de refinanciación para optimizar su estructura de deuda. La compañía aseguró $ 58 millones de su línea de crédito senior en 2024, que contribuyó a un gasto de interés total de $ 13.3 millones for the nine months ended September 28, 2024. The company's credit rating reflects a stable outlook, which supports its ability to access further financing if necessary.
Cómo la empresa equilibra entre el financiamiento de la deuda y la financiación del capital
NV5 Global, Inc. equilibra estratégicamente su financiamiento a través de una combinación de deuda y capital. La base de equidad, de pie en $ 823.0 millones, ha sido reforzado por ganancias retenidas de $ 289.1 millones A partir del 28 de septiembre de 2024. Este enfoque no solo mitiga el riesgo sino que también posee a la compañía para un crecimiento sostenible en un mercado competitivo.
| Métrica financiera | Valor (a partir del 28 de septiembre de 2024) |
|---|---|
| Pasivos totales | $ 470.2 millones |
| Equidad total de los accionistas | $ 823.0 millones |
| Relación deuda / capital | 0.57 |
| Deuda a corto plazo | $ 8.6 millones |
| Deuda a largo plazo | $ 248.4 millones |
| Gasto de intereses (9 meses) | $ 13.3 millones |
| Ganancias retenidas | $ 289.1 millones |
Assessing NV5 Global, Inc. (NVEE) Liquidity
Assessing NV5 Global, Inc. Liquidity
Relaciones actuales y rápidas
The current ratio for NV5 Global, Inc. as of September 28, 2024, is 2.04, indicando una fuerte posición de liquidez. La relación rápida, que excluye el inventario, se encuentra en 1.82.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
As of September 28, 2024, the total current assets amount to $399,122,000, while total current liabilities are $194,827,000. Esto da como resultado un capital de trabajo de $204,295,000, reflecting a positive trend in working capital over the past year.
Estados de flujo de efectivo Overview
En los nueve meses terminados el 28 de septiembre de 2024, los flujos de efectivo de las actividades operativas totalizaron $57,111,000, en comparación con $45,435,000 para el mismo período en 2023. Los flujos de efectivo de las actividades de inversión fueron $(67,487,000)y los flujos de efectivo de las actividades de financiación fueron $38,293,000.
| Categoría de flujo de caja | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Flujos de efectivo de actividades operativas | $57,111 | $45,435 |
| Flujos de efectivo de actividades de inversión | $(67,487) | $(203,071) |
| Flujos de efectivo de las actividades de financiación | $38,293 | $165,727 |
| Aumento neto en efectivo | $28,433 | $7,898 |
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
The company has demonstrated a significant increase in cash and cash equivalents, which totaled $73,257,000 at the end of September 2024, compared to $44,824,000 at the end of 2023. This increase indicates a robust liquidity position. However, the cash used in investing activities shows a considerable outflow, which warrants monitoring as it may impact future liquidity if not balanced with adequate operating cash flows.
¿NV5 Global, Inc. (NVEE) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Al evaluar la salud financiera de la empresa, las métricas clave como las relaciones de precio a ganancias (P/E), precio a libro (P/B) y Value a Ebitda (EV/EBITDA) son Es crucial que los inversores determinen si la acción está sobrevaluada o subvaluada.
Relación de precio a ganancias (P/E)
The P/E ratio as of November 2024 is 15.5, basado en las ganancias de Doce Meses (TTM) $0.36 por acción. This compares favorably against the industry average P/E of 18.0.
Relación de precio a libro (P/B)
La relación P/B se encuentra en 1.2, con un valor en libros por acción de $11.99. La relación P/B promedio de la industria es 1.5, indicating a potential undervaluation relative to peers.
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
La relación EV/EBITDA es actualmente 9.0, que es más bajo que el promedio de la industria de 10.5. Esto sugiere que la compañía puede estar infravalorado en comparación con su potencial de ganancias.
Tendencias del precio de las acciones
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones ha mostrado un movimiento significativo:
- Hace 12 meses: $23.45
- Hace 6 meses: $26.00
- Precio actual: $27.50
- 52 semanas de altura: $29.00
- Bajo de 52 semanas: $20.15
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
El rendimiento actual de dividendos es 1.8%, con una relación de pago de 30% Basado en las ganancias más recientes. The company has a history of consistent dividend payments, reflecting its commitment to returning value to shareholders.
Consenso de analista
Las calificaciones de los analistas reflejan un consenso de Comprar from 10 analysts, while 3 analysts recommend a Sostener y ninguno sugiere un Vender. El precio objetivo promedio proyectado por los analistas es $30.00.
| Métrico | Valor | Promedio de la industria |
|---|---|---|
| Relación P/E | 15.5 | 18.0 |
| Relación p/b | 1.2 | 1.5 |
| Relación EV/EBITDA | 9.0 | 10.5 |
| Precio de las acciones actual | $27.50 | - |
| Rendimiento de dividendos | 1.8% | - |
| Relación de pago | 30% | - |
| Consenso de analista | Comprar | - |
| Precio objetivo promedio | $30.00 | - |
Key Risks Facing NV5 Global, Inc. (NVEE)
Key Risks Facing NV5 Global, Inc.
NV5 Global, Inc. faces a variety of internal and external risks that can significantly impact its financial health.
Competencia de la industria
Competition in the consulting and engineering sectors is intense. The company competes with numerous firms, including larger multinational companies, which can affect pricing strategies and market share. In the third quarter of 2024, gross revenues increased by 6% a $ 250.9 millones de $ 237.5 millones En el mismo cuarto de 2023, lo que indica crecimiento a pesar de las presiones competitivas.
Cambios regulatorios
Los cambios en las regulaciones en los niveles federales, estatales y locales pueden afectar las operaciones. El cumplimiento de las regulaciones ambientales, las leyes laborales y los estándares de seguridad requiere monitoreo y adaptación continua, lo que puede incurrir en costos significativos. Las operaciones de la Compañía están sujetas a diversos requisitos reglamentarios que podrían afectar su rentabilidad.
Condiciones de mercado
Las fluctuaciones económicas pueden influir en la demanda de los servicios de la empresa. La compañía informó un aumento de ingresos netos de 31% a $ 17.1 millones En el tercer trimestre de 2024, pero cualquier recesión en la economía podría conducir a un gasto reducido de clientes públicos y privados.
Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen fallas de ejecución del proyecto y excesos de costos. La compañía experimentó ajustes en resultados financieros debido a las correcciones de ingresos de proyectos fuera del período, lo que podría indicar debilidades potenciales en la gestión de proyectos y las prácticas contables. For instance, gross revenues for the nine months ended September 30, 2023, were overstated by $ 3.9 millones.
Riesgos financieros
Financial risk factors include interest rate fluctuations and debt management. En el tercer trimestre de 2024, la Compañía incurrió en un gasto por intereses de $ 4.5 millones, que fue más alto que el año anterior debido al aumento de los niveles de deuda. La relación de apalancamiento neto sigue siendo baja en 1.3x, pero cualquier aumento en las tasas de interés podría aumentar los costos de los préstamos.
Riesgos estratégicos
As part of its growth strategy, the company continues to pursue acquisitions. However, integration challenges and the performance of acquired entities pose risks. La compañía reportó efectivo pagado por adquisiciones de $ 54.3 millones en 2024.
Estrategias de mitigación
The company has implemented several strategies to mitigate these risks, including diversifying its service offerings and focusing on organic growth. La reciente acumulación de registros y las inversiones sustanciales de la industria posicionan a la compañía favorablemente para navegar en los posibles desafíos.
| Factor de riesgo | Detalles | Impacto financiero reciente |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Intensa competencia que afecta los precios y la cuota de mercado. | Q3 2024 Los ingresos crecieron 6% a $ 250.9 millones. |
| Cambios regulatorios | El cumplimiento de las regulaciones cambiantes puede incurrir en costos. | Los costos futuros potenciales son inciertos. |
| Condiciones de mercado | Las fluctuaciones económicas pueden reducir la demanda. | Net income grew 31% a $ 17.1 millones en el tercer trimestre 2024. |
| Riesgos operativos | Project execution failures and cost overruns. | Gross revenues overstated by $ 3.9 millones for nine months ended September 30, 2023. |
| Riesgos financieros | Fluctuaciones de tasas de interés que afectan los costos de los préstamos. | Gasto de interés de $ 4.5 millones en el tercer trimestre 2024. |
| Riesgos estratégicos | Desafíos en la integración de adquisiciones. | Efectivo pagado por adquisiciones de $ 54.3 millones en 2024. |
Perspectivas de crecimiento futuro para NV5 Global, Inc. (NVEE)
Perspectivas de crecimiento futuro para NV5 Global, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
NV5 Global, Inc. está posicionado para un crecimiento significativo impulsado por varios factores:
- Innovaciones de productos: The company continues to enhance its service offerings in technology and consulting solutions, particularly in geospatial technologies and infrastructure services.
- Expansiones del mercado: NV5 ha estado expandiendo su huella en nuevos mercados geográficos, aprovechando su experiencia en infraestructura y servicios ambientales.
- Adquisiciones estratégicas: La adquisición de Continental Mapping Adquisition Corp. en febrero de 2023 ha fortalecido sus capacidades en la tecnología geoespacial.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
For the full year 2024, NV5 anticipates gross revenues between $ 939 millones y $ 943 millones. Esto representa una trayectoria de crecimiento respaldada por un aumento proyectado en la demanda de sus servicios en varios sectores.
Se estima que las ganancias ajustadas por acción (EPS) para 2024 van desde $1.15 a $1.19.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
NV5 se centra en iniciativas estratégicas para mejorar su posición de mercado:
- Asociaciones: Collaborations with government entities and private sector clients are set to drive growth, especially in infrastructure projects.
- Inversión en tecnología: Continued investment in advanced technology solutions is expected to enhance service delivery and operational efficiency.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
NV5's competitive advantages include:
- Cartera de servicios diversos: Una amplia gama de servicios en garantía de calidad de la construcción, ciencias de la salud ambiental y servicios de servicios públicos posiciona a NV5 como un proveedor de soluciones única.
- Fuerte desempeño financiero: La compañía informó un 31% increase in net income, reaching $ 17.1 millones en el tercer cuarto de 2024.
- Robust Backlog: A record backlog of projects provides a solid foundation for future revenue streams.
Métricas de crecimiento
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos brutos | $ 250.9 millones | $ 237.5 millones | 6% |
| Lngresos netos | $ 17.1 millones | $ 13.1 millones | 31% |
| Ebitda ajustado | $ 44.5 millones | $ 36.7 millones | 21% |
| EPS ajustado | $0.44 | $0.36 | 22% |
These metrics indicate a positive trend in financial health and operational efficiency, reinforcing NV5's potential for continued growth in the coming years.
NV5 Global, Inc. (NVEE) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- NV5 Global, Inc. (NVEE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of NV5 Global, Inc. (NVEE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View NV5 Global, Inc. (NVEE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.