Solid Power, Inc. (SLDP) Bundle
Comprender las fuentes de ingresos de Solid Power, Inc. (SLDP)
Comprender los flujos de ingresos de Solid Power, Inc.
Solid Power, Inc. genera ingresos de varias fuentes, principalmente a través de acuerdos de desarrollo conjunto (JDA) y contratos gubernamentales. Los dos acuerdos principales que contribuyen significativamente a los ingresos de la compañía son con BMW y SK ON.
Desglose de las fuentes de ingresos primarios
- Ingresos del Acuerdo de Desarrollo Conjunto de BMW (JDA)
- Ingresos de SK en acuerdos
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
Los ingresos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $4,651,000, una disminución de 27% en comparación con $6,366,000 Para el mismo período en 2023. Sin embargo, durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos aumentaron a $15,679,000, representando un crecimiento de 4% de $15,063,000 en 2023.
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
La siguiente tabla resume las contribuciones de ingresos de diferentes segmentos para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre:
| Período | BMW JDA Ingresos | SK en los ingresos de los acuerdos | Ingresos totales |
|---|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $0 | $4,651,000 | $4,651,000 |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $3,657,000 | $2,709,000 | $6,366,000 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $5,410,000 | $10,269,000 | $15,679,000 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $10,128,000 | $4,935,000 | $15,063,000 |
Análisis de cualquier cambio significativo en las fuentes de ingresos
En 2024, los ingresos del BMW JDA vieron una disminución significativa, sin ingresos reconocidos durante los tres meses que terminaron el 30 de septiembre, en comparación con $3,657,000 en 2023. Esta disminución se atribuye al momento de la finalización de los hitos en virtud del acuerdo. En contraste, los ingresos del SK en los acuerdos aumentaron, lo que refleja el comienzo del desempeño bajo estos acuerdos. Los ingresos generales para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 aumentaron debido a la ejecución exitosa del SK en los acuerdos, a pesar de la disminución de los ingresos de BMW JDA.
En general, Solid Power, Inc. continúa enfocándose en mejorar sus flujos de ingresos a través de asociaciones estratégicas y acuerdos de desarrollo, con el objetivo del crecimiento del mercado de baterías de vehículos eléctricos.
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Solid Power, Inc. (SLDP)
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Solid Power, Inc.
Margen de beneficio bruto: Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el margen de beneficio bruto fue aproximadamente -45.8%, en comparación con -32.3% Para el mismo período en 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el margen de beneficio bruto fue -6.0% versus -6.4% en 2023.
Margen de beneficio operativo: La pérdida operativa de los tres meses terminó el 30 de septiembre de 2024 fue $ (27,591) mil, dando como resultado un margen de beneficio operativo de -592.1%. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida operativa fue $ (80,309) mil, produciendo un margen de beneficio operativo de -512.7%.
Margen de beneficio neto: La pérdida neta atribuible a los accionistas comunes durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ (22,419) mil, resultando en un margen de beneficio neto de -482.2%. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida neta fue $ (65,900) mil, conduciendo a un margen de beneficio neto de -420.5%.
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
Comparar las métricas de rentabilidad durante el año pasado muestra una tendencia de aumentar las pérdidas operativas y netas. La pérdida operativa aumentó por 28% Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con el mismo período en 2023. Durante el período de nueve meses, la pérdida operativa creció 24%.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | % Cambiar | 9m 2024 | 9m 2023 | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ganancia | $ 4,651k | $ 6,366K | -27% | $15,679K | $ 15,063K | +4% |
| Pérdida operativa | $ (27,591) K | $ (21,497) K | +28% | $(80,309)K | $(64,989)K | +24% |
| Pérdida neta | $(22,419)K | $ (15,142) K | +48% | $ (65,900) K | $ (46,507) K | +42% |
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
El margen promedio de ganancias operativas en la industria está cerca -20%, indicando que la compañía se está desempeñando significativamente por debajo de los estándares de la industria, con sus márgenes de pérdida operativa más del doble del promedio de la industria.
Análisis de la eficiencia operativa
Los costos directos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 6,973k, disminuyendo por 3% de $ 7,183k en 2023. Sin embargo, los gastos de investigación y desarrollo aumentaron en 22% a $ 17,319k, reflejando un enfoque estratégico en mejorar las capacidades del producto.
En general, los gastos operativos totales aumentaron en 16% a $ 32,242K en el tercer trimestre de 2024, en comparación con el mismo período en 2023. El aumento de los gastos generales se atribuye a los elevados costos de investigación y desarrollo de la investigación y los gastos de venta, generales y administrativos aumentan por 23% a $ 7,950k.
| Categoría de gastos | P3 2024 | P3 2023 | % Cambiar |
|---|---|---|---|
| Costos directos | $ 6,973k | $ 7,183k | -3% |
| Investigación y desarrollo | $ 17,319k | $ 14,236K | +22% |
| Venta, General y Administrativa | $ 7,950k | $ 6,444K | +23% |
| Gastos operativos totales | $ 32,242K | $ 27,863K | +16% |
Deuda vs. Equidad: Cómo Solid Power, Inc. (SLDP) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Solid Power, Inc. financia su crecimiento
Overview de los niveles de deuda de la empresa
Al 30 de septiembre de 2024, Solid Power, Inc. informó pasivos totales de $ 31.43 millonesque incluye pasivos totales a largo plazo de $ 11.08 millones y pasivos corrientes de $ 20.35 millones.
Relación deuda / capital y comparación con los estándares de la industria
La relación deuda / capital de la compañía se encuentra en 0.071, calculado a partir de pasivos totales de $ 31.43 millones y la equidad de los accionistas totales de $ 439.45 millones Al 30 de septiembre de 2024. Esto es significativamente más bajo que el promedio de la industria de aproximadamente 0.5, indicando un enfoque conservador para aprovechar el crecimiento.
Emisiones de deuda recientes y calificaciones crediticias
Solid Power, Inc. ha mantenido una deuda mínima profile, Sin emisiones de deuda recientes reportadas. La compañía no ha proporcionado calificaciones crediticias explícitas, pero los bajos niveles de deuda sugieren una fuerte solvencia. El gasto de interés para el tercer trimestre de 2024 fue $11,000, reflejando un costo de deuda muy manejable.
Cómo la empresa equilibra entre el financiamiento de la deuda y la financiación del capital
Históricamente, el poder sólido se ha basado principalmente en el financiamiento de capital para apoyar su crecimiento. El patrimonio total de los accionistas al 30 de septiembre de 2024 fue $ 439.45 millones. Las actividades de capital recientes incluyen la recompra de 5 millones de acciones a un precio promedio de $1.64 por acción, totalizando aproximadamente $ 8.36 millones. La compañía continúa explorando las opciones de financiamiento de capital mientras mantiene sus niveles de deuda bajos para mantener la flexibilidad financiera.
| Métrico | 30 de septiembre de 2024 | 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Pasivos totales | $ 31.43 millones | $ 29.46 millones |
| Pasivos totales a largo plazo | $11.08 million | $ 13.58 millones |
| Equidad total de los accionistas | $439.45 million | $ 503.34 millones |
| Relación deuda / capital | 0.071 | 0.058 |
| Gasto de intereses (tercer trimestre de 2024) | $11,000 | $13,000 |
Evaluar la liquidez de Solid Power, Inc. (SLDP)
Evaluar la liquidez de Solid Power, Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual se calcula de la siguiente manera:
| Activos actuales | Pasivos corrientes | Relación actual |
|---|---|---|
| $348,072 | $20,300 | 17.14 |
Relación rápida: La relación rápida, que excluye el inventario de los activos actuales, es:
| Activos rápidos | Pasivos corrientes | Relación rápida |
|---|---|---|
| $348,072 | $20,300 | 17.14 |
Capital de explotación: La tendencia de capital de trabajo muestra:
| Fecha | Activos actuales | Pasivos corrientes | Capital de explotación |
|---|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2024 | $348,072 | $20,300 | $327,772 |
| 31 de diciembre de 2023 | $415,608 | $15,900 | $399,708 |
Estados de flujo de efectivo Overview
Flujo de efectivo operativo: Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Período | Efectivo neto utilizado en actividades operativas |
|---|---|
| 2024 | ($50,030) |
| 2023 | ($51,651) |
Invertir flujo de caja: Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Período | Efectivo neto proporcionado por actividades de inversión |
|---|---|
| 2024 | $62,139 |
| 2023 | $28,955 |
Financiamiento de flujo de caja: Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Período | Efectivo neto proporcionado por (usado en) actividades de financiación |
|---|---|
| 2024 | ($8,677) |
| 2023 | $31 |
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Liquidez total: A partir del 30 de septiembre de 2024:
| Equivalentes de efectivo y efectivo | Valores comercializables | Liquidez total |
|---|---|---|
| $37,969 | $94,041 | $348,072 |
Pasivos corrientes totales: A partir del 30 de septiembre de 2024:
| Pasivos corrientes totales |
|---|
| $20,300 |
Ingresos diferidos: A partir del 30 de septiembre de 2024:
| Ingresos diferidos |
|---|
| $6,700 |
Cuentas por cobrar del contrato: A partir del 30 de septiembre de 2024:
| Contratar cuentas por cobrar |
|---|
| $2,600 |
¿Solid Power, Inc. (SLDP) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
La valoración de una empresa es crucial para determinar si está sobrevaluada o infravalorada en el mercado. Esta sección desglosará las métricas y ideas financieras relevantes para la empresa a partir de 2024.
Relación de precio a ganancias (P/E)
La relación precio a ganancias (P/E) es un indicador clave de cuánto los inversores están dispuestos a pagar por un dólar de ganancias. A partir de los datos más recientes, la relación P/E de doce meses (TTM) de TTM es N/A debido a que la Compañía informa pérdidas netas. Esto sugiere que el análisis P/E tradicional puede no ser aplicable en este momento.
Relación de precio a libro (P/B)
La relación precio a libro (P/B) proporciona información sobre cómo el mercado valora la compañía en comparación con su valor en libros. La relación P/B al 30 de septiembre de 2024 se calcula de la siguiente manera:
- Market Price per Share: $1.35
- Valor en libros por acción: $ 2.44
- Relación P/B: 0.55
Esto indica que la acción se cotiza con un descuento a su valor en libros, lo que puede sugerir subvaluación en el mercado.
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
La relación de valor a ebitda (EV/EBITDA) empresarial es otra métrica importante para la valoración. A partir de las últimas figuras:
- Valor empresarial: $ 241.3 millones
- EBITDA (siguiendo doce meses): -$ 65.9 millones
- Relación EV/EBITDA: N/A (debido a EBITDA negativo)
Tendencias del precio de las acciones
El precio de las acciones ha experimentado fluctuaciones significativas en los últimos 12 meses:
- Alcianza de 12 meses: $ 3.00
- Mínimo de 12 meses: $ 1.10
- Precio actual: $ 1.35
Esta tendencia indica una disminución en el sentimiento de los inversores durante el año pasado.
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
Actualmente, la compañía no paga un dividendo, lo que resulta en un rendimiento de dividendos del 0%. La relación de pago también es del 0%, ya que no se distribuyen ganancias a los accionistas.
Consenso de analista sobre valoración de acciones
Las calificaciones de consenso de analistas proporcionan información sobre la percepción del mercado del valor de la compañía:
- Comprar: 2 analistas
- Hold: 3 analistas
- Vender: 1 Analista
El sentimiento general se inclina hacia una bodega cautelosa, reflejando vistas mixtas sobre el potencial de la acción.
| Métrica de valoración | Valor |
|---|---|
| Relación P/E | N / A |
| Relación p/b | 0.55 |
| Relación EV/EBITDA | N / A |
| 12 meses de altura | $3.00 |
| Mínimo de 12 meses | $1.10 |
| Precio actual | $1.35 |
| Rendimiento de dividendos | 0% |
| Relación de pago | 0% |
| Comprar calificaciones | 2 |
| Tener calificaciones | 3 |
| Vender calificaciones | 1 |
Riesgos clave que enfrenta Solid Power, Inc. (SLDP)
Los riesgos clave enfrentan Solid Power, Inc.
Solid Power, Inc. enfrenta varios riesgos internos y externos que pueden afectar significativamente su salud financiera. Estos riesgos incluyen la competencia de la industria, los cambios regulatorios y las condiciones del mercado.
Competencia de la industria
El panorama competitivo en el sector de la tecnología de baterías se está intensificando. Los principales competidores incluyen empresas establecidas y nuevos participantes centrados en la tecnología de baterías de estado sólido. Los rápidos avances en la tecnología de baterías por parte de los competidores podrían afectar la cuota de mercado y las estrategias de precios de Solid Power.
Cambios regulatorios
Los cambios en las regulaciones relacionadas con la fabricación de baterías, los estándares ambientales y los protocolos de seguridad pueden plantear riesgos significativos. Los costos de cumplimiento pueden aumentar a medida que la compañía se adapta a las nuevas regulaciones, lo que impacta la eficiencia operativa.
Condiciones de mercado
Las fluctuaciones en la demanda del mercado de vehículos eléctricos y soluciones de almacenamiento de energía influyen directamente en los ingresos. Los ingresos de la compañía para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 4.651 millones, un 27% menos que $ 6.366 millones en el mismo período en 2023. Esta disminución indica sensibilidad a las condiciones del mercado.
Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen interrupciones en la cadena de suministro y desafíos de producción. La compañía reportó pasivos actuales totales de $ 20.3 millones al 30 de septiembre de 2024, frente a $ 15.9 millones al 31 de diciembre de 2023. Este aumento refleja las crecientes presiones operativas que pueden afectar la liquidez y la estabilidad operativa.
Riesgos financieros
Los riesgos financieros incluyen desafíos de liquidez y dependencia de la financiación externa. Al 30 de septiembre de 2024, la liquidez total de la compañía era de $ 348.072 millones, una disminución de $ 415.608 millones a fines de 2023. Esta disminución aumenta las preocupaciones sobre la suficiencia del efectivo para cumplir con las obligaciones a corto plazo.
Riesgos estratégicos
Los riesgos estratégicos surgen de las asociaciones de la compañía y los acuerdos de desarrollo conjunto. La enmienda al Acuerdo de Desarrollo Conjunto (JDA) con BMW puede alterar los flujos de ingresos esperados, ya que BMW conserva los derechos de terminación en condiciones específicas.
Estrategias de mitigación
La compañía ha implementado varias estrategias para mitigar los riesgos, incluida la diversificación de su base de proveedores y mejorar las eficiencias operativas. Por ejemplo, los costos de investigación y desarrollo aumentaron en un 22% a $ 17.319 millones para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Esta inversión tiene como objetivo avanzar en las ofertas de productos y mantener un posicionamiento competitivo.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto financiero |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Intensificación de la competencia en tecnología de baterías | Pérdida potencial de participación de mercado |
| Cambios regulatorios | Cambios en las regulaciones de fabricación y seguridad | Mayores costos de cumplimiento |
| Condiciones de mercado | Demanda fluctuante de vehículos eléctricos | Los ingresos disminuyeron en un 27% en el tercer trimestre de 2024 |
| Riesgos operativos | Dispuerzos de la cadena de suministro y desafíos de producción | Los pasivos corrientes aumentaron a $ 20.3 millones |
| Riesgos financieros | Desafíos de liquidez y dependencia de fondos externos | La liquidez total disminuyó a $ 348.072 millones |
| Riesgos estratégicos | Asociaciones y acuerdos de desarrollo conjunto | Alteración potencial en los flujos de ingresos |
Perspectivas de crecimiento futuro para Solid Power, Inc. (SLDP)
Perspectivas de crecimiento futuro para Solid Power, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
La compañía ha identificado varios impulsores de crecimiento clave que se espera que refuerzan su posición de mercado y desempeño financiero. Estos incluyen:
- Innovaciones de productos: Mejora continua de la tecnología de electrolitos y el desarrollo de celdas avanzadas de batería.
- Expansiones del mercado: Se dirige a las asociaciones con los principales fabricantes automotrices para suministrar soluciones de batería de estado sólido.
- Adquisiciones: Posibles adquisiciones estratégicas para mejorar las capacidades tecnológicas y el acceso al mercado.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Para el año fiscal 2024, la compañía anticipa que los ingresos aumentan principalmente debido a los hitos logrados bajo el SK en acuerdos y ejecución del Acuerdo de Desarrollo Conjunto (JDA) de BMW. Los ingresos estimados para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron aproximadamente $ 15.68 millones, a 4% Aumento en comparación con $ 15.06 millones para el mismo período en 2023.
Se espera que los ingresos proyectados para todo el año 2024 $ 25 millones, impulsado por nuevas asociaciones y lanzamientos de productos.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
La compañía ha celebrado acuerdos significativos que se espera que impulsen el crecimiento:
- BMW JDA: Esta asociación es fundamental para el desarrollo de la tecnología y la entrada al mercado.
- SK en los acuerdos: Se espera que estos acuerdos mejoren las capacidades de producción y las fuentes de ingresos.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
La compañía tiene varias ventajas competitivas que lo posicionan favorablemente dentro de la industria:
- Tecnología avanzada: La tecnología de batería de estado sólido patentado ofrece una densidad y seguridad de energía superiores en comparación con las baterías tradicionales de iones de litio.
- Asociaciones fuertes: Las colaboraciones con líderes de la industria como BMW y SK en brindan credibilidad y acceso a mercados más amplios.
- Pipada de I + D robusta: Inversión continua en investigación y desarrollo, con los costos de I + D aumentando por 22% año tras año a aproximadamente $ 54.72 millones.
Financiero Overview y liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó:
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 37.97 millones |
| Valores comercializables | $ 94.04 millones |
| Liquidez total | $ 348.07 millones |
| Pasivos corrientes totales | $ 20.3 millones |
Se espera que esta posición de liquidez respalde los gastos operativos y de capital continuos, particularmente en la expansión de las capacidades de producción y los esfuerzos de I + D.
Conclusión
Las perspectivas de crecimiento para la compañía parecen prometedoras, con asociaciones estratégicas sólidas, ofertas innovadoras de productos y una posición financiera sólida que respalda su trayectoria futura en el mercado de baterías de estado sólido.
Solid Power, Inc. (SLDP) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Solid Power, Inc. (SLDP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Solid Power, Inc. (SLDP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Solid Power, Inc. (SLDP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.