Breaking Down Solid Power, Inc. (SLDP) Santé financière: informations clés pour les investisseurs

Comprendre les sources de revenus Solid Power, Inc. (SLDP)

Comprendre les sources de revenus de Solid Power, Inc.

Solid Power, Inc. génère des revenus à partir de diverses sources, principalement par le biais des accords de développement conjoints (JDAS) et des contrats gouvernementaux. Les deux principaux accords qui contribuent considérablement aux revenus de l'entreprise sont avec BMW et SK.

Répartition des sources de revenus primaires

• Revenus de BMW Joint Development Accord (JDA)
• Revenus de SK sur les accords

Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre

Les revenus des trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient $4,651,000, une diminution de 27% par rapport à $6,366,000 Pour la même période en 2023. Cependant, pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus ont augmenté à $15,679,000, représentant une croissance de 4% depuis $15,063,000 en 2023.

Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux

Le tableau suivant résume les contributions des revenus de différents segments pour les trois et neuf mois clos le 30 septembre:

Analyse de tout changement significatif dans les sources de revenus

En 2024, les revenus de la BMW JDA ont connu une baisse significative, sans aucun revenu reconnu au cours des trois mois terminés le 30 septembre, par rapport à $3,657,000 en 2023. Cette diminution est attribuée au moment de l'achèvement des jalons en vertu de l'accord. En revanche, les revenus de la SK sur les accords ont augmenté, reflétant le début des performances en vertu de ces accords. Les revenus globaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont augmenté en raison de l'exécution réussie des accords SK sur les accords, malgré la baisse des revenus de la BMW JDA.

Dans l'ensemble, Solid Power, Inc. continue de se concentrer sur l'amélioration de ses sources de revenus grâce à des partenariats stratégiques et à des accords de développement, visant la croissance du marché des batteries du véhicule électrique.

Une plongée profonde dans Solid Power, Inc. (SLDP) rentable

Une plongée profonde dans Solid Power, Inc.

Marge bénéficiaire brute: Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute était approximativement -45.8%, par rapport à -32.3% Pour la même période en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute était -6.0% contre -6.4% en 2023.

Marge bénéficiaire de fonctionnement: La perte d'exploitation pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était (27 591) mille $, résultant en une marge bénéficiaire d'exploitation de -592.1%. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la perte d'exploitation était (80 309) mille $, donnant une marge bénéficiaire d'exploitation de -512.7%.

Marge bénéficiaire nette: La perte nette attribuable aux actionnaires ordinaires pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était (22 419) mille $, résultant en une marge bénéficiaire nette de -482.2%. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la perte nette était (65 900) mille $, conduisant à une marge bénéficiaire nette de -420.5%.

Tendances de la rentabilité dans le temps

La comparaison des mesures de rentabilité au cours de la dernière année montre une tendance à l'augmentation des pertes d'exploitation et nettes. La perte d'exploitation a augmenté de 28% Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, par rapport à la même période en 2023. Pour la période de neuf mois, la perte d'exploitation a augmenté 24%.

Comparaison des ratios de rentabilité avec les moyennes de l'industrie

La marge bénéficiaire opérationnelle moyenne dans l'industrie est là -20%, indiquant que l'entreprise est considérablement inférieure aux normes de l'industrie, ses marges de perte d'exploitation étant plus que le double de la moyenne de l'industrie.

Analyse de l'efficacité opérationnelle

Les coûts directs pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient 6 973K $, diminuant de 3% depuis 7 183k $ en 2023. Cependant, les frais de recherche et de développement ont augmenté de 22% à 17 319k $, reflétant un accent stratégique sur l'amélioration des capacités des produits.

Dans l'ensemble, les dépenses d'exploitation totales ont augmenté de 16% à 32 242k $ au troisième trime 23% à 7 950k $.

Dette vs Équité: comment Solid Power, Inc. (SLDP) finance sa croissance

Dette vs Équité: comment Solid Power, Inc. finance sa croissance

Overview des niveaux de dette de l'entreprise

Au 30 septembre 2024, Solid Power, Inc. a déclaré total les passifs de 31,43 millions de dollars, qui comprend des passifs totaux à long terme de 11,08 millions de dollars et les passifs actuels de 20,35 millions de dollars.

Ratio dette / fonds propres et comparaison avec les normes de l'industrie

Le ratio dette / capital-investissement de l'entreprise se situe à 0.071, calculé à partir des passifs totaux de 31,43 millions de dollars et l'équité totale des actionnaires de 439,45 millions de dollars Depuis le 30 septembre 2024. C'est nettement inférieur à la moyenne de l'industrie d'environ 0.5, indiquant une approche conservatrice pour tirer parti de la croissance.

Émissions de dettes récentes et cotes de crédit

Solid Power, Inc. a maintenu une dette minimale profile, Aucune émission de dette récente signalée. La société n'a pas fourni de notations de crédit explicites, mais les faibles niveaux de dette suggèrent une forte solvabilité. Les intérêts des intérêts pour le troisième trimestre de 2024 étaient $11,000, reflétant un coût de la dette très gérable.

Comment l'entreprise équilibre entre le financement de la dette et le financement des actions

Historiquement, Solid Power s'est appuyé principalement sur le financement par actions pour soutenir sa croissance. Le capital total des actionnaires au 30 septembre 2024 était 439,45 millions de dollars. Les activités de capitaux propres récentes comprennent le rachat de 5 millions d'actions à un prix moyen de $1.64 par action, totalisant environ 8,36 millions de dollars. La Société continue d'explorer des options de financement par actions tout en gardant ses niveaux de dette faible pour maintenir la flexibilité financière.

Évaluation des liquidités Solid Power, Inc. (SLDP)

Évaluation des liquidités de Solid Power, Inc.

Ratio actuel: Au 30 septembre 2024, le rapport actuel est calculé comme suit:

Ratio rapide: Le rapport rapide, qui exclut l'inventaire des actifs actuels, est:

Fonds de roulement: La tendance du fonds de roulement montre:

Énoncés de trésorerie Overview

Flux de trésorerie d'exploitation: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:

Investir des flux de trésorerie: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:

Financement des flux de trésorerie: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:

Préoccupations ou forces de liquidité potentielles

Liquidité totale: Au 30 septembre 2024:

Total des passifs actuels: Au 30 septembre 2024:

Revenus différés: Au 30 septembre 2024:

Contrats de contrat: Au 30 septembre 2024:

Solid Power, Inc. (SLDP) est-il surévalué ou sous-évalué?

Analyse d'évaluation

L'évaluation d'une entreprise est cruciale pour déterminer si elle est surévaluée ou sous-évaluée sur le marché. Cette section décomposera les mesures financières et les informations pertinentes pour la société à partir de 2024.

Ratio de prix / bénéfice (P / E)

Le ratio prix / bénéfice (P / E) est un indicateur clé de la quantité d'investisseurs prêts à payer pour un dollar de bénéfices. Depuis les dernières données, le ratio P / E de douze mois de fin de fin de mois (TTM) est N / A en raison des pertes nettes de la société. Cela suggère que l'analyse P / E traditionnelle peut ne pas être applicable pour le moment.

Ratio de prix / livre (P / B)

Le ratio prix / livre (P / B) donne un aperçu de la façon dont le marché valorise l'entreprise par rapport à sa valeur comptable. Le rapport P / B au 30 septembre 2024 est calculé comme suit:

• Prix ​​du marché par action: 1,35 $
• Valeur comptable par action: 2,44 $
• Ratio P / B: 0,55

Cela indique que l'action se négocie à un rabais sur sa valeur comptable, ce qui peut suggérer une sous-évaluation sur le marché.

Ratio de valeur à l'entreprise (EV / EBITDA)

Le ratio Valeur-Ebitda (EV / EBITDA) de l'entreprise est une autre mesure importante pour l'évaluation. Depuis les dernières figures:

• Valeur d'entreprise: 241,3 millions de dollars
• EBITDA (Douze mois de fin): - 65,9 millions de dollars
• Ratio EV / EBITDA: N / A (en raison de l'EBITDA négatif)

Tendances des cours des actions

Le cours de l'action a connu des fluctuations importantes au cours des 12 derniers mois:

• 12 mois: 3,00 $
• Dossier 12 mois: 1,10 $
• Prix ​​actuel: 1,35 $

Cette tendance indique une baisse du sentiment des investisseurs au cours de la dernière année.

Ratios de rendement et de paiement des dividendes

La société ne verse actuellement pas de dividende, entraînant un rendement de dividende de 0%. Le ratio de paiement est également de 0%, car aucun bénéfice n'est distribué aux actionnaires.

Consensus d'analystes sur l'évaluation des actions

Les notes de consensus des analystes donnent un aperçu de la perception par le marché de la valeur de l'entreprise:

• Acheter: 2 analystes
• Hold: 3 analystes
• Vendre: 1 analyste

Le sentiment global penche vers une prise prudente, reflétant des vues mitigées sur le potentiel du stock.

Risques clés face à Solid Power, Inc. (SLDP)

Risques clés face à Solid Power, Inc.

Solid Power, Inc. fait face à divers risques internes et externes qui peuvent avoir un impact significatif sur sa santé financière. Ces risques comprennent la concurrence de l'industrie, les changements réglementaires et les conditions du marché.

Concurrence de l'industrie

Le paysage concurrentiel du secteur de la technologie des batteries s'intensifie. Les principaux concurrents comprennent les entreprises établies et les nouveaux entrants axés sur la technologie des batteries à semi-conducteurs. Les progrès rapides de la technologie des batteries par les concurrents pourraient affecter la part de marché de Solid Power et les stratégies de tarification.

Changements réglementaires

Les modifications des réglementations liées à la fabrication de batteries, aux normes environnementales et aux protocoles de sécurité peuvent présenter des risques importants. Les coûts de conformité peuvent augmenter à mesure que la société s'adapte aux nouvelles réglementations, ce qui a un impact sur l'efficacité opérationnelle.

Conditions du marché

Les fluctuations de la demande du marché pour les véhicules électriques et les solutions de stockage d'énergie influencent directement les revenus. Les revenus de la société pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 4,651 millions de dollars, en baisse de 27% contre 6,366 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Cette baisse indique une sensibilité aux conditions du marché.

Risques opérationnels

Les risques opérationnels comprennent les perturbations de la chaîne d'approvisionnement et les défis de production. La société a déclaré un passif total actuel de 20,3 millions de dollars au 30 septembre 2024, contre 15,9 millions de dollars au 31 décembre 2023. Cette augmentation reflète des pressions opérationnelles croissantes qui peuvent affecter la liquidité et la stabilité opérationnelle.

Risques financiers

Les risques financiers comprennent les défis de liquidité et la dépendance à l'égard du financement externe. Au 30 septembre 2024, la liquidité totale de la société était de 348,072 millions de dollars, une baisse de 415,608 millions de dollars à la fin de 2023. Cette baisse fait des préoccupations concernant la suffisance de l'argent pour répondre aux obligations à court terme.

Risques stratégiques

Des risques stratégiques découlent des partenariats de l'entreprise et des accords de développement conjoints. L'amendement à l'accord de développement conjoint (JDA) avec BMW peut modifier les sources de revenus attendues, car BMW conserve les droits de résiliation dans des conditions spécifiques.

Stratégies d'atténuation

La société a mis en œuvre plusieurs stratégies pour atténuer les risques, notamment la diversification de sa base de fournisseurs et l'amélioration de l'efficacité opérationnelle. Par exemple, les coûts de recherche et de développement ont augmenté de 22% pour atteindre 17,319 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024. Cet investissement vise à faire progresser les offres de produits et à maintenir un positionnement concurrentiel.

Perspectives de croissance futures de Solid Power, Inc. (SLDP)

Perspectives de croissance futures de Solid Power, Inc.

Analyse des principaux moteurs de croissance

La société a identifié plusieurs moteurs de croissance clés qui devraient renforcer sa position du marché et sa performance financière. Ceux-ci incluent:

• Innovations de produits: Amélioration continue de la technologie des électrolytes et développement de cellules de batterie avancées.
• Extensions du marché: Ciblage de partenariats avec les principaux constructeurs automobiles pour fournir des solutions de batterie à semi-conducteurs.
• Acquisitions: Acquisitions stratégiques potentielles pour améliorer les capacités technologiques et l'accès au marché.

Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices

Pour l'exercice 2024, la Société prévoit que les revenus augmentent principalement en raison des jalons atteints en vertu de la SK sur les accords et l'exécution de la BMW Joint Development Accord (JDA). Les revenus estimés pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient approximativement 15,68 millions de dollars, un 4% augmentation par rapport à 15,06 millions de dollars pour la même période en 2023.

Les revenus prévus pour l'année entière 2024 devraient atteindre autour 25 millions de dollars, motivé par de nouveaux partenariats et lancements de produits.

Initiatives ou partenariats stratégiques qui pourraient stimuler la croissance future

La société a conclu des accords importants qui devraient stimuler la croissance:

• BMW JDA: Ce partenariat est essentiel pour le développement de la technologie et l'entrée du marché.
• SK sur les accords: Ces accords devraient améliorer les capacités de production et les sources de revenus.

Avantages compétitifs qui positionnent l'entreprise pour la croissance

La société détient plusieurs avantages concurrentiels qui le positionnent favorablement dans l'industrie:

• Technologie avancée: La technologie de batterie à l'état solide propriétaire offre une densité et une sécurité énergétiques supérieures par rapport aux batteries au lithium-ion traditionnelles.
• Partenariats solides: Les collaborations avec des leaders de l'industrie tels que BMW et SK sur fournissent la crédibilité et l'accès à des marchés plus larges.
• Pipeline R&D robuste: Investissement continu dans la recherche et le développement, avec des coûts de R&D augmentant par 22% d'une année sur l'autre à environ 54,72 millions de dollars.

Financier Overview et la liquidité

Au 30 septembre 2024, la société a rapporté:

Cette position de liquidité devrait soutenir les dépenses opérationnelles et en capital continues, en particulier dans l'expansion des capacités de production et des efforts de R&D.

Conclusion

Les perspectives de croissance de l'entreprise semblent prometteuses, avec des partenariats stratégiques robustes, des offres de produits innovantes et une solide situation financière soutenant sa trajectoire future sur le marché des batteries à semi-conducteurs.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Solid Power, Inc. (SLDP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Solid Power, Inc. (SLDP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Solid Power, Inc. (SLDP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.