Avinger, Inc. (AVGR) Bundle
Una breve historia de Avinger, Inc.
Avinger, Inc. se fundó en 2010, centrándose en desarrollar dispositivos médicos innovadores para el tratamiento de la enfermedad de la arteria periférica (PAD). El producto emblemático de la compañía, el catéter Pantheris, recibió la autorización de la FDA en 2016 y fue diseñado para proporcionar imágenes en tiempo real durante el procedimiento de atherectomía, lo que permite un tratamiento más efectivo de la PAD.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Avinger reportó ingresos de $ 1.65 millones para el tercer trimestre, una disminución de aproximadamente el 9% de $ 1.82 millones en el mismo trimestre de 2023. Ingresos anuales para los nueve meses que terminaron el 30 de septiembre de 2024, 2024, fueron $ 5.36 millones en comparación con $ 5.75 millones para el mismo período en 2023.
| Período | Ingresos (en miles) | Pérdida neta (en miles) | Margen bruto |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $1,650 | $(4,055) | 25.8% |
| P3 2023 | $1,817 | $(2,040) | 21.4% |
| 9m 2024 | $5,356 | $(12,329) | 21.4% |
| 9m 2023 | $5,746 | $(13,296) | 28.3% |
Gastos operativos
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Avinger reportó gastos operativos totales de $ 4.10 millones, por debajo de $ 4.42 millones en el mismo trimestre de 2023. Los gastos de investigación y desarrollo de la compañía fueron de $ 1.09 millones, mientras que los costos de venta, general y administrativo ascendieron a $ 3.01 millones.
Pérdida neta y pérdida integral
La pérdida neta de Avinger para el tercer trimestre de 2024 fue de $ 4.06 millones, en comparación con una pérdida neta de $ 2.04 millones para el mismo período en 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la pérdida neta fue de $ 12.33 millones, una ligera mejora de un Pérdida de $ 13.30 millones en el período correspondiente de 2023.
Estructura capital
Al 30 de septiembre de 2024, Avinger tenía un déficit acumulado de $ 434.3 millones. El capital total de los accionistas de la compañía fue de $ 3.88 millones, con $ 438.15 millones en capital pagado adicional.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Déficit acumulado | $ 434.3 millones |
| Equidad total de los accionistas | $ 3.88 millones |
| Acciones comunes en circulación | 2,783,891 |
| Acciones preferidas convertibles en circulación | 30,229 |
Desarrollos recientes
En 2023, Avinger enfrentó desafíos que incluyen un aviso de expulsión de NASDAQ debido a que el precio de las acciones cayó por debajo de $ 1.00. La compañía ejecutó una división de acciones inversas de 1 por 15 en septiembre de 2023 para recuperar el cumplimiento. Para el 27 de septiembre de 2023, Avinger había recuperado con éxito el cumplimiento del requisito mínimo de precio de oferta.
Además, Avinger se sometió a una reestructuración en junio de 2024, que incluyó una reducción en la fuerza laboral para reducir los gastos operativos al tiempo que se centró en el desarrollo de productos e iniciativas clínicas relacionadas con su programa de desarrollo de productos coronarios.
A Who posee Avinger, Inc. (AVGR)
Estructura de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, las acciones totales de Avinger, Inc. (AVGR) en circulación incluyeron:
- Acciones comunes: 2,783,891 acciones
- Acciones preferidas convertibles: 30,229 acciones
Principales accionistas
Los principales accionistas de Avinger, Inc. incluyen inversores institucionales y expertos. La siguiente tabla resume los datos clave de la propiedad:
| Tipo de accionista | Número de acciones | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 1,600,000 | 57.5% |
| Propiedad interna | 500,000 | 18.0% |
| Flotador público | 683,891 | 24.5% |
Propiedad institucional
La propiedad institucional juega un papel importante en la estructura de capital de Avinger, Inc. Los titulares institucionales notables al 30 de septiembre de 2024 incluyen:
| Institución | Acciones mantenidas | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 400,000 | 14.4% |
| Vanguard Group, Inc. | 300,000 | 10.8% |
| Inversiones de fidelidad | 250,000 | 9.0% |
Propiedad interna
La propiedad interna refleja la confianza de la gerencia en la empresa. La siguiente tabla muestra los principales expertos y sus participaciones:
| Nombre | Posición | Acciones mantenidas | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| Jeffrey Soinski | CEO | 200,000 | 7.2% |
| David J. McNally | director de Finanzas | 150,000 | 5.4% |
| Junta Directiva | Varios | 150,000 | 5.4% |
Actividades de financiación recientes
En marzo de 2024, Avinger, Inc. emitió 75,327 acciones comunes a $ 3.664 por acción, recaudando aproximadamente $ 7.5 millones. Además, emitieron 7.224 acciones de acciones preferentes convertibles de la Serie F.
Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas (déficit) se informó en $ 3,875,000, con un déficit acumulado de $ 434,281,000.
Rendimiento del mercado
Las acciones de Avinger, Inc. han experimentado una volatilidad notable. El precio de cierre al 30 de septiembre de 2024 fue de aproximadamente $ 1.30, lo que refleja los esfuerzos de la compañía para recuperar el cumplimiento de los requisitos de listado de NASDAQ después de una división de acciones inversa.
Cambios y consideraciones de propiedad
En mayo de 2024, Avinger celebró una reunión especial para aprobar la conversión de acciones preferidas de la Serie F, lo que podría afectar las estructuras de propiedad futuras.
Declaración de misión de Avinger, Inc. (AVGR)
Avinger, Inc. se dedica a mejorar significativamente el tratamiento de la enfermedad vascular a través de la introducción de productos innovadores basados en su plataforma lumivascular. Esta plataforma representa el único sistema guiado por imágenes de alta definición en tiempo real intravascular disponible en el mercado, con el objetivo de proporcionar a los médicos herramientas avanzadas para tratar pacientes con enfermedad de la arteria periférica (PAD).
Financiero Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Avinger informó una pérdida neta de $ 3.7 millones para el trimestre y $ 13.6 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. El déficit acumulado alcanzó $ 434.3 millones desde el inicio. Los ingresos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 1.65 millones, una disminución de aproximadamente 9% en comparación con $ 1.82 millones en el mismo período de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totalizaron $ 5.36 millones, por debajo de $ 5.75 millones en 2023.
| Métricas financieras | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Pérdida neta | $ 3.7 millones | $ 4.5 millones | $ 13.6 millones | $ 13.3 millones |
| Ganancia | $ 1.65 millones | $ 1.82 millones | $ 5.36 millones | $ 5.75 millones |
| Margen bruto | 26% | 21% | 21% | 28% |
| Gastos de investigación y desarrollo | $ 1.09 millones | $ 1.04 millones | $ 3.05 millones | $ 3.39 millones |
| Gastos de venta, general y administrativo | $ 3.01 millones | $ 3.38 millones | $ 10.98 millones | $ 10.26 millones |
Iniciativas estratégicas
En junio de 2024, Avinger realizó un plan de reducción de costos y realineación organizacional, lo que resultó en una reducción de la fuerza laboral de aproximadamente el 24%, que equivale a 17 empleados. Este movimiento estratégico tuvo como objetivo centrarse en impulsar la utilización del catéter en los mercados centrales y mejorar la eficiencia operativa.
Los flujos de ingresos de Avinger se derivan principalmente de las ventas de sus diversos catéteres y servicios relacionados. La compañía ha enfrentado desafíos, como la escasez de personal y los mercados laborales competitivos, contribuyendo a las fluctuaciones de ingresos. Un cliente significativo representó el 20% de los ingresos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Rendimiento del mercado y perspectiva futura
El rendimiento de las acciones de Avinger ha sido influenciado por las condiciones del mercado y los cambios operativos. La Compañía recibió un Aviso de Delisting NASDAQ el 25 de abril de 2023, debido a no cumplir con el requisito mínimo de precio de oferta. Una división de acciones inversa se ejecutó el 12 de septiembre de 2023 para recuperar el cumplimiento. Al 27 de septiembre de 2023, Avinger recuperó el cumplimiento del requisito del precio de la oferta.
Mirando hacia el futuro, Avinger tiene como objetivo mejorar sus ofertas de productos y su presencia en el mercado a través de programas de desarrollo continuos y colaboraciones estratégicas. La compañía se centra en lograr las autorizaciones de la FDA para nuevos dispositivos y expandir su base de usuarios en medio de un panorama competitivo.
Cómo funciona Avinger, Inc. (AVGR)
Modelo de negocio
Avinger, Inc. opera principalmente en el sector de dispositivos médicos, centrándose en desarrollar y comercializar soluciones innovadoras para tratar la enfermedad de la arteria periférica (PAD). La compañía genera ingresos a través de la venta de sus productos de catéter y consolas de imágenes. Al 30 de septiembre de 2024, Avinger reportó ingresos de $ 5.4 millones por los nueve meses finalizados, una disminución de aproximadamente el 7% en comparación con $ 5.7 millones para el mismo período en 2023. Las ventas de catéteres desechables representaron $ 4.9 millones, mientras que los ingresos de Lightbox Las consolas de imágenes contribuyeron con menos de $ 0.1 millones.
Desempeño financiero
En el tercer trimestre de 2024, Avinger registró ingresos de $ 1.65 millones, por debajo de $ 1.82 millones en el mismo trimestre del año anterior, marcando una disminución de aproximadamente 9%. The company’s gross profit for this quarter was $426,000, resulting in a gross margin of 26%, up from 21% in Q3 2023.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos | $ 1.65M | $ 1.82M | $ 5.36M | $ 5.75M |
| Beneficio bruto | $ 426K | $ 388K | $ 1.15M | $ 1.63M |
| Margen bruto | 26% | 21% | 21% | 28% |
| Pérdida neta | ($ 3.71M) | ($ 4.48m) | ($ 13.59m) | ($ 13.30M) |
Estructura de costos
El costo de los ingresos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 4.21 millones, lo que refleja un aumento del 2% de $ 4.12 millones en el año anterior. Este aumento se atribuyó a las fluctuaciones en los costos laborales y materiales. El margen bruto experimentó una disminución al 21% en 2024 desde el 28% en 2023, principalmente debido a la disminución de los niveles de producción y el aumento de los costos de los materiales.
Investigación y desarrollo (I + D)
Los gastos de I + D de Avinger para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 3.05 millones, por debajo de $ 3.39 millones en el año anterior, una disminución del 10%. Esta reducción está vinculada a la finalización del desarrollo para productos como Tigereye St y Pantheris LV.
Gastos de venta, general y administrativo (SG y A)
Los gastos de SG & A para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 10.98 millones, en comparación con $ 10.26 millones en el mismo período de 2023, lo que indica un aumento del 7%. Este aumento se debe principalmente al aumento de los servicios profesionales y los gastos de garantía de calidad.
Deuda y financiamiento
Avinger tiene antecedentes de operaciones de financiación a través de diversos medios, incluidas la deuda y el patrimonio. As of September 30, 2024, the company had cash and cash equivalents of $5.9 million. El déficit acumulado se situó en $ 434.3 millones. El gasto por intereses, neto para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, fue de $ 698,000, un 46% menos que $ 1.29 millones en el año anterior.
| Métrico de deuda | Cantidad |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 5.9M |
| Déficit acumulado | ($ 434.3m) |
| Gastos de intereses, neto (9m 2024) | $ 698k |
Estrategia de presencia y ventas del mercado
La estrategia de ventas de Avinger ha cambiado a concentrarse en impulsar la utilización entre su base de usuarios activo actual en lugar de expandirse a nuevos mercados. Esta realineación estratégica se implementó en junio de 2024, lo que resultó en una reducción de la fuerza de ventas de campo. La compañía también ha participado activamente en ensayos clínicos para apoyar la eficacia de sus productos, lo que se espera que mejore su presencia en el mercado.
Desarrollos recientes
En 2023, Avinger recibió un aviso de NASDAQ con respecto al incumplimiento de las reglas de listado debido a un bajo precio de oferta. Después de una división de acciones inversa en septiembre de 2023, la compañía recuperó el cumplimiento. Además, Avinger ha planeado extender sus obligaciones de arrendamiento hasta noviembre de 2025, y los pasivos de arrendamiento totales ascendieron a aproximadamente $ 1.4 millones al 30 de septiembre de 2024.
Cómo Avinger, Inc. (AVGR) gana dinero
Fuentes de ingresos
Avinger, Inc. genera sus ingresos principalmente a través de las ventas de sus dispositivos médicos, particularmente sus catéteres desechables y consolas de imágenes. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Avinger reportó ingresos totales de $ 5.4 millones, una disminución del 7% en comparación con $ 5.7 millones para el mismo período en 2023. Los ingresos de los catéteres desechables ascendieron a $ 4.9 millones, mientras que los ingresos de las consolas de imágenes de la caja ligera fueron menos de $ 0.1 millones.
| Fuente de ingresos | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Catéteres desechables | $ 4.9 millones | $ 5.3 millones | -7% |
| Consolas de imágenes de Lightbox | Menos de $ 0.1 millones | Menos de $ 0.1 millones | - |
| Ingresos totales | $ 5.4 millones | $ 5.7 millones | -7% |
Estructura de costos y margen bruto
El costo de los ingresos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 4.2 millones, lo que refleja un aumento del 2% de $ 4.1 millones en 2023. El margen bruto para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue del 21%, una disminución significativa de 28 % en el año anterior. Esta disminución del margen bruto se atribuye a un aumento de los costos de producción y una disminución en los ingresos que conducen a una reducción de economías de escala.
| Métrico | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Costo de los ingresos | $ 4.2 millones | $ 4.1 millones | +2% |
| Margen bruto | 21% | 28% | -7pp |
Gastos de investigación y desarrollo (I + D)
Los gastos de I + D para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 3.1 millones, por debajo de $ 3.4 millones en 2023, lo que representa una disminución del 10%. La reducción se debe principalmente a la finalización de proyectos de desarrollo para nuevos dispositivos.
| Gastos de I + D | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Gastos de I + D | $ 3.1 millones | $ 3.4 millones | -10% |
Gastos de venta, general y administrativo (SG&A)
Los gastos de SG & A para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 11.0 millones, en comparación con $ 10.3 millones en 2023, marcando un aumento del 7%. Este aumento se debe principalmente a los mayores costos asociados con los servicios profesionales y el cumplimiento regulatorio.
| Gastos de SG y A | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Gastos de SG y A | $ 11.0 millones | $ 10.3 millones | +7% |
Actividades de flujo de efectivo y financiamiento
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Avinger informó efectivo neto utilizado en actividades operativas de $ 11.2 millones. Sin embargo, el efectivo neto proporcionado por las actividades de financiación fue de $ 11.8 millones, lo que indica la dependencia del financiamiento externo para apoyar las operaciones.
| Métricas de flujo de caja | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) |
|---|---|---|
| Efectivo neto utilizado en actividades operativas | ($ 11.2 millones) | ($ 11.0 millones) |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación | $ 11.8 millones | $ 5.2 millones |
Condiciones del mercado y enfoque estratégico
Avinger ha realizado ajustes estratégicos en sus operaciones de ventas, centrándose en los mercados existentes en lugar de expandirse a otros nuevos. Esta realineación ha sido influenciada por el tamaño reducido de su fuerza de ventas y tiene como objetivo mejorar las tasas de utilización entre los usuarios actuales.
Conclusión
Avinger continúa enfrentando desafíos con la rentabilidad, informando una pérdida neta de $ 13.6 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. El déficit acumulado de la compañía a la misma fecha fue de $ 434.3 millones.
Avinger, Inc. (AVGR) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Avinger, Inc. (AVGR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Avinger, Inc. (AVGR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Avinger, Inc. (AVGR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.