Avinger, Inc. (AVGR) Bundle
Uma breve história de Avinger, Inc.
A Avinger, Inc. foi fundada em 2010, com foco no desenvolvimento de dispositivos médicos inovadores para o tratamento da doença arterial periférica (PAD). O principal produto da empresa, o cateter de Pantheris, recebeu liberação da FDA em 2016 e foi projetada para fornecer imagens em tempo real durante o procedimento de aterectomia, permitindo um tratamento mais eficaz do bloco.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, Avinger registrou receitas de US $ 1,65 milhão no terceiro trimestre, uma redução de aproximadamente 9% de US $ 1,82 milhão no mesmo trimestre de 2023. Receitas no ano para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foram de US $ 5,36 milhões em comparação com US $ 5,75 milhões no mesmo período em 2023.
| Período | Receita (em milhares) | Perda líquida (em milhares) | Margem bruta |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $1,650 | $(4,055) | 25.8% |
| Q3 2023 | $1,817 | $(2,040) | 21.4% |
| 9m 2024 | $5,356 | $(12,329) | 21.4% |
| 9m 2023 | $5,746 | $(13,296) | 28.3% |
Despesas operacionais
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, Avinger registrou despesas operacionais totais de US $ 4,10 milhões, abaixo de US $ 4,42 milhões no mesmo trimestre de 2023. As despesas de pesquisa e desenvolvimento da empresa foram de US $ 1,09 milhão, enquanto vendem, os custos gerais e administrativos totalizaram US $ 3,01 milhões.
Perda líquida e perda abrangente
O prejuízo líquido de Avinger no terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 4,06 milhões, em comparação com uma perda líquida de US $ 2,04 milhões no mesmo período em 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a perda líquida foi de US $ 12,33 milhões, uma ligeira melhoria de um perda de US $ 13,30 milhões no período correspondente de 2023.
Estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, Avinger tinha um déficit acumulado de US $ 434,3 milhões. O patrimônio líquido total dos acionistas da empresa foi de US $ 3,88 milhões, com US $ 438,15 milhões em capital pago adicional.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Déficit acumulado | US $ 434,3 milhões |
| Equidade total dos acionistas | US $ 3,88 milhões |
| Ações ordinárias em circulação | 2,783,891 |
| Ações preferenciais conversíveis em circulação | 30,229 |
Desenvolvimentos recentes
Em 2023, Avinger enfrentou desafios, incluindo um aviso de exclusão da Nasdaq devido ao preço das ações que caem abaixo de US $ 1,00. A empresa executou uma divisão de ações reversas de 1 por 15 em setembro de 2023 para recuperar a conformidade. Em 27 de setembro de 2023, Avinger recuperou com sucesso a conformidade com o requisito mínimo de preço de oferta.
Além disso, Avinger passou por uma reestruturação em junho de 2024, que incluiu uma redução na força de trabalho para reduzir as despesas operacionais enquanto se concentra no desenvolvimento de produtos e nas iniciativas clínicas relacionadas ao seu programa de desenvolvimento de produtos coronarianos.
Um dono da Avinger, Inc. (avgr)
Estrutura dos acionistas
Em 30 de setembro de 2024, o total de ações da Avinger, Inc. (AVGR) em circulação incluiu:
- Ações ordinárias: 2.783.891 ações
- Ações preferenciais conversíveis: 30.229 ações
Principais acionistas
Os principais acionistas da Avinger, Inc. incluem investidores e insiders institucionais. A tabela a seguir resume os principais dados de propriedade:
| Tipo de acionista | Número de ações | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | 1,600,000 | 57.5% |
| Propriedade interna | 500,000 | 18.0% |
| Flutuação pública | 683,891 | 24.5% |
Propriedade institucional
A propriedade institucional desempenha um papel significativo na estrutura de capital da Avinger, Inc. Titulares institucionais notáveis em 30 de setembro de 2024, incluem:
| Instituição | Ações detidas | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 400,000 | 14.4% |
| Vanguard Group, Inc. | 300,000 | 10.8% |
| Fidelity Investments | 250,000 | 9.0% |
Propriedade interna
A propriedade privilegiada reflete a confiança da administração na empresa. A tabela a seguir mostra os principais insiders e seus acionistas:
| Nome | Posição | Ações detidas | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|---|
| Jeffrey Soinski | CEO | 200,000 | 7.2% |
| David J. McNally | Diretor Financeiro | 150,000 | 5.4% |
| Conselho Administrativo | Vários | 150,000 | 5.4% |
Atividades de financiamento recentes
Em março de 2024, a Avinger, Inc. emitiu 75.327 ações ordinárias a US $ 3,664 por ação, arrecadando aproximadamente US $ 7,5 milhões. Além disso, eles emitiram 7.224 ações preferenciais da Série F conversível.
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio líquido (déficit) total foi relatado em US $ 3.875.000, com um déficit acumulado de US $ 434.281.000.
Desempenho do mercado
As ações da Avinger, Inc. sofreram volatilidade notável. O preço de fechamento em 30 de setembro de 2024 foi de aproximadamente US $ 1,30, refletindo os esforços da empresa para recuperar a conformidade com os requisitos de listagem da NASDAQ após uma divisão de ações reversas.
Alterações e considerações de propriedade
Em maio de 2024, Avinger realizou uma reunião especial para aprovar a conversão das ações preferenciais da Série F, o que pode afetar futuras estruturas de propriedade.
Declaração de missão Avinger, Inc. (AVGR)
A Avinger, Inc. é dedicada a melhorar significativamente o tratamento da doença vascular através da introdução de produtos inovadores com base em sua plataforma lumivascular. Esta plataforma representa o único sistema intravascular de alta definição em tempo real disponível no mercado, com o objetivo de fornecer aos médicos ferramentas avançadas para o tratamento de pacientes com doença arterial periférica (PAD).
Financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, Avinger registrou uma perda líquida de US $ 3,7 milhões no trimestre e US $ 13,6 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. O déficit acumulado atingiu US $ 434,3 milhões desde o início. A receita nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 1,65 milhão, uma redução de aproximadamente 9% em comparação com US $ 1,82 milhão no mesmo período de 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita totalizou US $ 5,36 milhões, abaixo de US $ 5,75 milhões em 2023.
| Métricas financeiras | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Perda líquida | US $ 3,7 milhões | US $ 4,5 milhões | US $ 13,6 milhões | US $ 13,3 milhões |
| Receita | US $ 1,65 milhão | US $ 1,82 milhão | US $ 5,36 milhões | US $ 5,75 milhões |
| Margem bruta | 26% | 21% | 21% | 28% |
| Despesas de pesquisa e desenvolvimento | US $ 1,09 milhão | US $ 1,04 milhão | US $ 3,05 milhões | US $ 3,39 milhões |
| Venda, despesas gerais e administrativas | US $ 3,01 milhões | US $ 3,38 milhões | US $ 10,98 milhões | US $ 10,26 milhões |
Iniciativas estratégicas
Em junho de 2024, Avinger realizou um plano de redução de custos e realinhamento organizacional, resultando em uma redução da força de trabalho de aproximadamente 24%, o que equivale a 17 funcionários. Esse movimento estratégico pretendia se concentrar em impulsionar a utilização do cateter nos mercados principais e na melhoria da eficiência operacional.
Os fluxos de receita de Avinger são derivados principalmente das vendas de seus vários cateteres e serviços relacionados. A empresa enfrentou desafios, como escassez de pessoal e mercados de trabalho competitivos, contribuindo para flutuações de receita. Um cliente significativo representou 20% das receitas nos três meses findos em 30 de setembro de 2024.
Desempenho de mercado e perspectiva futura
O desempenho das ações de Avinger foi influenciado pelas condições do mercado e mudanças operacionais. A empresa recebeu um aviso de exclusão da Nasdaq em 25 de abril de 2023, devido a não atender ao requisito mínimo de preço de oferta. Uma divisão de ações reversas foi executada em 12 de setembro de 2023, para recuperar a conformidade. Em 27 de setembro de 2023, Avinger recuperou a conformidade com o requisito do preço da oferta.
Aguardando a Avinger, pretende aprimorar suas ofertas de produtos e presença no mercado por meio de programas de desenvolvimento em andamento e colaborações estratégicas. A empresa está focada em alcançar as autorizações da FDA para novos dispositivos e expandir sua base de usuários em meio a um cenário competitivo.
Como funciona a Avinger, Inc. (AVGR)
Modelo de negócios
A Avinger, Inc. opera principalmente no setor de dispositivos médicos, com foco no desenvolvimento e comercialização de soluções inovadoras para o tratamento da doença arterial periférica (PAD). A empresa gera receita através da venda de seus produtos de cateter e consoles de imagem. Em 30 de setembro de 2024, Avinger registrou receitas de US $ 5,4 milhões nos nove meses terminados, uma redução de aproximadamente 7% em comparação com US $ 5,7 milhões no mesmo período em 2023. As vendas de cateteres descartáveis foram responsáveis por US $ 4,9 milhões, enquanto as receitas da LightBox Os consoles de imagem contribuíram com menos de US $ 0,1 milhão.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, Avinger registrou receitas de US $ 1,65 milhão, abaixo dos US $ 1,82 milhão no mesmo trimestre do ano anterior, marcando uma queda de cerca de 9%. O lucro bruto da empresa para este trimestre foi de US $ 426.000, resultando em uma margem bruta de 26%, acima de 21% no terceiro trimestre de 2023.
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Receita | US $ 1,65 milhão | US $ 1,82M | US $ 5,36M | US $ 5,75M |
| Lucro bruto | $ 426K | $ 388K | US $ 1,15M | US $ 1,63 milhão |
| Margem bruta | 26% | 21% | 21% | 28% |
| Perda líquida | (US $ 3,71M) | (US $ 4,48M) | (US $ 13,59M) | (US $ 13,30M) |
Estrutura de custos
O custo das receitas nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 4,21 milhões, refletindo um aumento de 2%, de US $ 4,12 milhões no ano anterior. Esse aumento foi atribuído a flutuações nos custos de trabalho e material. A margem bruta sofreu um declínio para 21% em 2024, de 28% em 2023, principalmente devido à diminuição dos níveis de produção e ao aumento dos custos dos materiais.
Pesquisa e desenvolvimento (P&D)
As despesas de P&D de Avinger nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 3,05 milhões, abaixo dos US $ 3,39 milhões no ano anterior, uma queda de 10%. Essa redução está ligada à conclusão do desenvolvimento de produtos como Tigereye St e Pantheris LV.
Despesas de vendas, gerais e administrativas (SG&A)
As despesas da SG&A nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 10,98 milhões, em comparação com US $ 10,26 milhões no mesmo período de 2023, indicando um aumento de 7%. Esse aumento deve -se principalmente ao aumento de serviços profissionais e despesas de garantia de qualidade.
Dívida e financiamento
Avinger tem um histórico de operações de financiamento por vários meios, incluindo dívida e patrimônio líquido. Em 30 de setembro de 2024, a empresa possuía equivalentes em dinheiro e dinheiro de US $ 5,9 milhões. O déficit acumulado foi de US $ 434,3 milhões. A despesa de juros, líquida para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 698.000, queda de US $ 1,29 milhão no ano anterior.
| Métrica de dívida | Quantia |
|---|---|
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 5,9M |
| Déficit acumulado | (US $ 434,3 milhões) |
| Despesa de juros, líquido (9m 2024) | $ 698K |
Presença de mercado e estratégia de vendas
A estratégia de vendas de Avinger mudou para se concentrar na utilização da utilização entre sua atual base de usuários ativa, em vez de expandir -se para novos mercados. Esse realinhamento estratégico foi implementado em junho de 2024, resultando em uma redução da força de vendas de campo. A empresa também esteve ativamente envolvida em ensaios clínicos para apoiar a eficácia de seus produtos, o que deve aumentar sua presença no mercado.
Desenvolvimentos recentes
Em 2023, Avinger recebeu um aviso da NASDAQ em relação à não conformidade com as regras de listagem devido a um baixo preço de lance. Após uma divisão de ações reversas em setembro de 2023, a empresa recuperou a conformidade. Além disso, a Avinger planejou estender suas obrigações de arrendamento até novembro de 2025, com passivos totais de arrendamento no valor de aproximadamente US $ 1,4 milhão em 30 de setembro de 2024.
Como Avinger, Inc. (AVGR) ganha dinheiro
Fontes de receita
A Avinger, Inc. gera sua receita principalmente através das vendas de seus dispositivos médicos, particularmente seus cateteres descartáveis e consoles de imagem. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Avinger relatou receitas totais de US $ 5,4 milhões, uma diminuição de 7% em comparação com US $ 5,7 milhões no mesmo período em 2023. As receitas de cateteres descartáveis totalizaram US $ 4,9 milhões, enquanto as receitas dos consoles de imagem da caixa de luz foram Menos de US $ 0,1 milhão.
| Fonte de receita | 2024 (nove meses) | 2023 (nove meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Cateteres descartáveis | US $ 4,9 milhões | US $ 5,3 milhões | -7% |
| Consoles de imagem de caixa de luz | Menos de US $ 0,1 milhão | Menos de US $ 0,1 milhão | - |
| Receita total | US $ 5,4 milhões | US $ 5,7 milhões | -7% |
Estrutura de custos e margem bruta
O custo das receitas nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 4,2 milhões, refletindo um aumento de 2% de US $ 4,1 milhões em 2023. A margem bruta para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de 21%, uma diminuição significativa de 28 % no ano anterior. Esse declínio na margem bruta é atribuído ao aumento dos custos de produção e uma diminuição na receita, levando a economias de escala reduzidas.
| Métrica | 2024 (nove meses) | 2023 (nove meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Custo das receitas | US $ 4,2 milhões | US $ 4,1 milhões | +2% |
| Margem bruta | 21% | 28% | -7pp |
Despesas de pesquisa e desenvolvimento (P&D)
As despesas de P&D nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 3,1 milhões, abaixo dos US $ 3,4 milhões em 2023, representando uma redução de 10%. A redução se deve principalmente à conclusão de projetos de desenvolvimento para novos dispositivos.
| Despesas de P&D | 2024 (nove meses) | 2023 (nove meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Despesas de P&D | US $ 3,1 milhões | US $ 3,4 milhões | -10% |
Despesas de venda, general e administrativa (SG&A)
As despesas da SG&A nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 11,0 milhões, em comparação com US $ 10,3 milhões em 2023, marcando um aumento de 7%. Esse aumento se deve principalmente a custos mais altos associados a serviços profissionais e conformidade regulatória.
| Despesas da SG&A | 2024 (nove meses) | 2023 (nove meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Despesas da SG&A | US $ 11,0 milhões | US $ 10,3 milhões | +7% |
Fluxo de caixa e atividades de financiamento
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Avinger relatou dinheiro líquido usado em atividades operacionais de US $ 11,2 milhões. No entanto, o caixa líquido fornecido pelas atividades de financiamento foi de US $ 11,8 milhões, indicando a dependência de financiamento externo para apoiar operações.
| Métricas de fluxo de caixa | 2024 (nove meses) | 2023 (nove meses) |
|---|---|---|
| Dinheiro líquido usado em atividades operacionais | (US $ 11,2 milhões) | (US $ 11,0 milhões) |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades de financiamento | US $ 11,8 milhões | US $ 5,2 milhões |
Condições de mercado e foco estratégico
A Avinger fez ajustes estratégicos em suas operações de vendas, concentrando -se nos mercados existentes, em vez de se expandir para novos. Esse realinhamento foi influenciado pelo tamanho reduzido de sua força de vendas e visa melhorar as taxas de utilização entre os usuários atuais.
Conclusão
Avinger continua enfrentando desafios com a lucratividade, relatando uma perda líquida de US $ 13,6 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. O déficit acumulado da empresa na mesma data era de US $ 434,3 milhões.
Avinger, Inc. (AVGR) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Avinger, Inc. (AVGR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Avinger, Inc. (AVGR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Avinger, Inc. (AVGR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.