Baxter International Inc. (BAX) Bundle
Una breve historia de Baxter International Inc.
Overview
Baxter International Inc. es una compañía global de salud que ha sido líder en productos y servicios médicos durante más de 90 años. A partir de 2024, Baxter continúa enfocándose en innovaciones en tecnologías médicas, particularmente en atención renal, productos hospitalarios y dispositivos quirúrgicos.
Desempeño financiero
Durante los primeros seis meses de 2024, Baxter informó una pérdida neta atribuible a los accionistas de $ 277 millones, o $ 0.54 por acción diluida. Esto se compara con una pérdida neta de $ 196 millones, o $ 0.39 por acción diluida para el mismo período en 2023. Los resultados financieros de la compañía se vieron afectados negativamente por artículos especiales por un total $ 953 millones, o $ 1.87 por acción diluida .
Rendimiento de segmento
Las ventas netas totales de Baxter para los primeros seis meses de 2024 fueron $ 7.404 mil millones, a Aumento del 3% de $ 7.220 mil millones en 2023. El crecimiento fue impulsado por los siguientes segmentos:
| Segmento | Ventas 2024 (en millones) | 2023 ventas (en millones) | Crecimiento (%) |
|---|---|---|---|
| Cuidado renal | $2,220 | $2,200 | 1% |
| Productos y terapias médicas | $2,551 | $2,433 | 5% |
| Sistemas y tecnologías de atención médica | $1,060 | $974 | 9% |
| Farmacéuticos | $153 | $176 | -13% |
Acciones estratégicas
A principios de 2023, Baxter anunció planes para escindir su negocio de cuidado renal en una empresa que cotiza en bolsa por separado. Sin embargo, para marzo de 2024, la compañía cambió su estrategia para explorar una venta potencial del negocio de cuidado renal en lugar de un spin -off. Esta decisión sigue a las ofertas de los inversores de capital privado y se espera que se finalice a fines de 2024 o principios de 2025.
Discapacidad de buena voluntad
En junio de 2024, Baxter reconoció un importante cargo por deterioro de la buena voluntad $ 430 millones relacionado con su unidad de informes de terapias crónicas dentro del segmento de cuidado renal. Este deterioro refleja los desafíos enfrentados en ese segmento y la necesidad de una reevaluación de su valor.
Flujo de caja y estructura de capital
Los flujos de efectivo de Baxter de las operaciones durante los primeros seis meses de 2024 totalizaron $ 278 millones, abajo de $ 780 millones en el año anterior. La compañía también reembolsada $ 824 millones de notas senior al vencimiento durante este período.
Posición de mercado
Al 30 de junio de 2024, Baxter tenía el patrimonio total de los accionistas de $ 7.708 mil millones, con pasivos totales de $ 8.897 mil millones, reflejando una relación de apalancamiento que la compañía continúa administrando en medio de desafíos operativos.
Desarrollos recientes
En abril de 2024, Baxter recibió la autorización de la FDA para su bomba de infusión de gran volumen de Novum IQ, que se prevé que mejore las ventas en su segmento de terapias de infusión.
Conclusión
Baxter International Inc. sigue siendo un jugador significativo en el mercado de la salud, ya que navega a través de cambios estratégicos y reestructuración financiera en 2024.
A Who posee Baxter International Inc. (BAX)
Principales accionistas
Al 30 de junio de 2024, Baxter International Inc. tenía un total de 683 millones de acciones comunes emitidas. La compañía también tuvo 173 millones de acciones en el Tesoro.
| Tipo de accionista | Número de acciones (millones) | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 529 | 77.5% |
| Inversores minoristas | 154 | 22.5% |
| Propiedad interna | 5.0 | 0.7% |
Los principales accionistas institucionales
Los siguientes son los principales accionistas institucionales de Baxter International Inc. al 30 de junio de 2024:
| Institución | Acciones de propiedad (millones) | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 75.2 | 11.0% |
| Blackrock, Inc. | 72.5 | 10.6% |
| State Street Corporation | 50.0 | 7.3% |
| Inversiones de fidelidad | 40.0 | 5.9% |
| Invesco Ltd. | 30.0 | 4.4% |
Propiedad interna
Al 30 de junio de 2024, la propiedad interna, que incluye acciones en poder de ejecutivos y miembros de la junta, representaba aproximadamente el 0.7% del total de acciones en circulación.
| Nombre interno | Posición | Acciones propiedad (miles) |
|---|---|---|
| José E. Almeida | Presidente y CEO | 200 |
| Gina A. Gove | Director financiero | 150 |
| James L. McLain | Oficial de Operaciones | 100 |
| Miembros de la junta | Varios | 50 |
Rendimiento de stock
Las acciones de Baxter International Inc. (BAX) han demostrado fluctuaciones en el desempeño de su mercado. El precio de las acciones al 30 de junio de 2024 era de $ 42.50.
Capitalización de mercado
La capitalización de mercado de Baxter International Inc. a la misma fecha fue de aproximadamente $ 29 mil millones.
Desempeño financiero reciente
Para el segundo trimestre de 2024, Baxter informó una pérdida neta de $ 314 millones, o $ 0.62 por acción diluida, en comparación con una pérdida neta de $ 141 millones, o $ 0.28 por acción diluida en el período del año anterior. Los ingresos totales de la compañía para el segundo trimestre fueron de $ 3.81 mil millones, lo que refleja un aumento del 3% de $ 3.71 mil millones en el segundo trimestre de 2023.
| Métricas financieras | Q2 2024 | Q2 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos totales (millones) | $3,812 | $3,707 |
| Pérdida neta (millones) | $(314) | $(141) |
| Pérdida por acción | $(0.62) | $(0.28) |
Declaración de misión de Baxter International Inc. (BAX)
Compañía Overview
Baxter International Inc. es una compañía de atención médica global que proporciona una amplia cartera de productos y terapias médicas esenciales. La compañía opera en segmentos que incluyen productos y terapias médicas, sistemas y tecnologías de atención médica, productos farmacéuticos y atención renal. Baxter tiene como objetivo ofrecer soluciones innovadoras a los proveedores de atención médica y los pacientes al tiempo que mejora los resultados de salud en todo el mundo.
Declaración de misión
Baxter International Inc. se compromete a transformar la vida de los pacientes en todo el mundo a través de productos y terapias médicos innovadores. La misión de la compañía se centra en:
- Avance de la ciencia y la tecnología para ofrecer soluciones esenciales de atención médica.
- Mejora de los resultados de los pacientes a través de productos y servicios de alta calidad.
- Fomento de una cultura de integridad, colaboración y responsabilidad.
- Creación de prácticas sostenibles que beneficien a pacientes, empleados y comunidades.
Desempeño financiero Overview
Al 30 de junio de 2024, Baxter informó una pérdida neta atribuible a los accionistas de $ 314 millones para el segundo trimestre, lo que se traduce en una pérdida de $ 0.62 por acción diluida. El desempeño financiero refleja desafíos continuos, incluido un deterioro de la buena voluntad de $ 430 millones y un aumento de los costos operativos.
| Métrica financiera | Q2 2024 | Q2 2023 | 6m 2024 | 6m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ventas netas (en millones) | $3,812 | $3,707 | $7,404 | $7,220 |
| Pérdida neta (en millones) | $(314) | $(141) | $(277) | $(97) |
| Pérdida por acción (diluida) | $(0.62) | $(0.28) | $(0.54) | $(0.19) |
| Margen bruto (en millones) | $1,431 | $1,111 | $2,818 | $2,386 |
| Gastos de investigación y desarrollo (en millones) | $173 | $165 | $349 | $329 |
| Deterioro de la buena voluntad (en millones) | $430 | $0 | $430 | $0 |
Segmentos operativos
Las operaciones de Baxter se dividen en varios segmentos, cada una contribuyendo a la misión general de mejorar la atención al paciente:
Productos y terapias médicas
En el segundo trimestre de 2024, este segmento reportó ventas netas de $ 1,322 millones, un aumento del 4% en comparación con el segundo trimestre de 2023. Este crecimiento fue impulsado por mayores ventas en soluciones IV y productos nutricionales.
Sistemas y tecnologías de atención médica
Este segmento generó $ 748 millones en ventas netas para el segundo trimestre de 2024, mostrando un aumento del 1% año tras año. El crecimiento se atribuyó principalmente al aumento de los volúmenes de orden en el gasto de capital.
Farmacéuticos
Las ventas netas en el segmento de productos farmacéuticos fueron de $ 75 millones para el segundo trimestre de 2024, por debajo de $ 89 millones en el segundo trimestre de 2023, lo que refleja una disminución en los porcentajes de margen bruto y un aumento de los gastos operativos.
Cuidado renal
Para el segundo trimestre de 2024, el segmento de cuidado renal reportó ventas netas de $ 1,118 millones, restante en comparación con el segundo trimestre de 2023. El segmento sigue siendo una parte crítica de las ofertas de Baxter, lo que representa aproximadamente el 29% de las ventas netas totales.
| Segmento | Q2 2024 Ventas netas (en millones) | Q2 2023 Ventas netas (en millones) | 6m 2024 Ventas netas (en millones) | 6m 2023 Ventas netas (en millones) |
|---|---|---|---|---|
| Productos y terapias médicas | $1,322 | $1,276 | $2,551 | $2,433 |
| Sistemas y tecnologías de atención médica | $748 | $743 | $1,415 | $1,474 |
| Farmacéuticos | $75 | $89 | $153 | $176 |
| Cuidado renal | $1,118 | $1,116 | $2,220 | $2,188 |
Iniciativas estratégicas
Baxter se centra en varias iniciativas estratégicas destinadas a mejorar la efectividad operativa e impulsar el valor de los accionistas. Las iniciativas clave incluyen:
- La separación propuesta del negocio de atención renal en una empresa independiente que cotiza en bolsa, se espera que se complete a fines de 2024 o principios de 2025.
- Inversión en investigación y desarrollo para fomentar la innovación en tecnología y terapias médicas.
- Continúa continua en mejorar la eficiencia operativa para mitigar los costos crecientes.
- Mejora de las prácticas de sostenibilidad en todas las facetas operativas.
Cómo funciona Baxter International Inc. (BAX)
Compañía Overview
Baxter International Inc. (BAX) opera en el sector de la salud, centrándose en desarrollar y proporcionar una amplia gama de productos y terapias médicos esenciales. Sus principales segmentos comerciales incluyen productos y terapias médicas, atención renal, sistemas y tecnologías de atención médica, y productos farmacéuticos.
Desempeño financiero
Al 30 de junio de 2024, Baxter informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | Q2 2024 | Q2 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ventas netas totales | $ 3,812 millones | $ 3,707 millones | 3% |
| Pérdida neta atribuible a los accionistas de Baxter | $ (314) millones | $ (141) millones | - |
| Pérdida por acción (diluida) | $(0.62) | $(0.28) | - |
| Margen bruto | 37.5% | 30.0% | +7.5 pp |
| Gastos de SG y A | $ 1,021 millones | $ 964 millones | 5.9% |
| Gastos de I + D | $ 173 millones | $ 165 millones | 4.8% |
Rendimiento de segmento
Las operaciones de Baxter se dividen en varios segmentos clave, cada una contribuyendo de manera diferente al rendimiento general.
Productos y terapias médicas
Este segmento incluye soluciones IV estériles, sistemas de infusión y productos quirúrgicos. A partir del Q2 2024:
| Métrico | Q2 2024 | Q2 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ventas netas | $ 1,322 millones | $ 1,276 millones | 4% |
| Ingresos operativos del segmento | $ 238 millones | $ 264 millones | -10% (disminución) |
Cuidado renal
El segmento de cuidado renal, que incluye terapias crónicas y agudas, mostró los siguientes resultados:
| Métrico | Q2 2024 | Q2 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ventas netas | $ 1,118 millones | $ 1,116 millones | 0% |
| Ingresos operativos del segmento | $ 83 millones | $ 55 millones | 51% (aumento) |
Sistemas y tecnologías de atención médica
Este segmento se centra en soluciones de atención conectada y dispositivos médicos:
| Métrico | Q2 2024 | Q2 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ventas netas | $ 748 millones | $ 743 millones | 1% |
| Ingresos operativos del segmento | $ 120 millones | $ 100 millones | 20% (aumento) |
Farmacéuticos
El segmento de productos farmacéuticos experimentó lo siguiente:
| Métrico | Q2 2024 | Q2 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ventas netas | $ 75 millones | $ 89 millones | -16% (disminución) |
| Ingresos operativos del segmento | $ 75 millones | $ 89 millones | -16% (disminución) |
Investigación y desarrollo
Baxter continúa invirtiendo en I + D, con gastos por un total de $ 173 millones en el segundo trimestre de 2024, lo que representa el 4.5% de las ventas netas. Este es un aumento de $ 165 millones en el segundo trimestre de 2023.
Flujo de caja y liquidez
Durante los seis meses terminados el 30 de junio de 2024, Baxter informó:
| Categoría de flujo de caja | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Flujos de efectivo de las operaciones | $ 278 millones | $ 780 millones |
| Flujos de efectivo de actividades de inversión | $ (257) millones | $ (326) millones |
| Flujos de efectivo de las actividades de financiación | $ (1,076) millones | $ (492) millones |
Deuda y financiamiento
Al 30 de junio de 2024, Baxter tenía obligaciones de deuda significativas:
| Categoría de deuda | Cantidad | Madurez |
|---|---|---|
| Préstamo a plazo (tramo 1) | $ 130 millones | 2024 |
| Préstamo a plazo (tramo 2) | $ 1.64 mil millones | 2026 |
Patrimonio de los accionistas
Al 30 de junio de 2024, el capital total de los accionistas de Baxter se informó de la siguiente manera:
| Componente de renta variable | Cantidad |
|---|---|
| Equidad total de los accionistas de Baxter | $ 7,643 millones |
| Acumuló otra pérdida integral | $ (3,828) millones |
Cómo Baxter International Inc. (BAX) gana dinero
Overview de flujos de ingresos
Baxter International Inc. genera ingresos a través de varios segmentos clave: productos y terapias médicas, sistemas y tecnologías de salud, productos farmacéuticos y atención renal. A partir de 2024, la compañía se ha centrado en mejorar su efectividad operativa y expandir sus ofertas de productos dentro de estos segmentos.
Productos y terapias médicas
Este segmento abarca soluciones estériles IV, sistemas de infusión, conjuntos de administración y productos quirúrgicos. Para el segundo trimestre de 2024, las ventas netas en este segmento fueron:
| Segmento | Ventas netas (Q2 2024, en millones) | Ventas netas (Q2 2023, en millones) | Cambio por ciento |
|---|---|---|---|
| Terapias y tecnologías de infusión | $1,045 | $1,004 | 4% |
| Cirugía avanzada | $277 | $272 | 2% |
| Total de productos y terapias médicas | $1,322 | $1,276 | 4% |
Durante los primeros seis meses de 2024, las ventas netas totales alcanzaron los $ 2,551 millones, un aumento del 5% en comparación con $ 2,433 millones en 2023.
Sistemas y tecnologías de atención médica
Este segmento incluye soluciones de atención conectada y equipos quirúrgicos avanzados. Para el segundo trimestre de 2024, las ventas netas fueron:
| Segmento | Ventas netas (Q2 2024, en millones) | Ventas netas (Q2 2023, en millones) | Cambio por ciento |
|---|---|---|---|
| Soluciones de cuidado y conectividad | $452 | $436 | 4% |
| Cuidado de la línea delantera | $296 | $307 | (4)% |
| Sistemas y tecnologías totales de atención médica | $748 | $743 | 1% |
Durante los primeros seis meses de 2024, las ventas netas totales en este segmento fueron de $ 1,466 millones, lo que refleja un ligero aumento respecto al año anterior.
Farmacéuticos
El segmento de productos farmacéuticos de Baxter incluye productos farmacéuticos inyectables especializados y compuestos de fármacos. En el segundo trimestre de 2024, las ventas netas fueron:
| Segmento | Ventas netas (Q2 2024, en millones) | Ventas netas (Q2 2023, en millones) | Cambio por ciento |
|---|---|---|---|
| Inyectables y anestesia | $341 | $332 | 3% |
| Compuesto de drogas | $261 | $218 | 20% |
| Farmacéuticos totales | $602 | $550 | 9% |
Durante los primeros seis meses de 2024, las ventas netas totales en este segmento alcanzaron los $ 1,180 millones, un aumento del 10% de $ 1,073 millones en 2023.
Cuidado renal
El segmento de cuidado renal incluye terapias crónicas y agudas. Para el segundo trimestre de 2024, las ventas netas fueron:
| Segmento | Ventas netas (Q2 2024, en millones) | Ventas netas (Q2 2023, en millones) | Cambio por ciento |
|---|---|---|---|
| Terapias crónicas | $917 | $928 | (1)% |
| Terapias agudas | $201 | $188 | 7% |
| Cuidado renal total | $1,118 | $1,116 | 0% |
Durante los primeros seis meses de 2024, las ventas netas totales en este segmento alcanzaron los $ 2,220 millones, frente a $ 2,188 millones en 2023.
Desempeño financiero general
Las ventas netas consolidadas de Baxter para el segundo trimestre de 2024 totalizaron $ 3,812 millones, en comparación con $ 3,707 millones en el segundo trimestre de 2023, lo que refleja un crecimiento del 3%. Los primeros seis meses de 2024 informaron ventas netas de $ 7,404 millones, un aumento del 3% de $ 7,220 millones en 2023.
Estructura de costos y rentabilidad
El margen bruto de la compañía para el segundo trimestre de 2024 fue del 37.5%, en comparación con el 30.0%en el segundo trimestre de 2023. Durante los primeros seis meses, el margen bruto fue del 38.1%, en comparación con el 33.0%.
El ingreso operativo (pérdida) para el segundo trimestre de 2024 fue de $ (192) millones, en comparación con $ (17) millones en el segundo trimestre de 2023. La pérdida se atribuyó a mayores asignaciones de costos e inversiones compartidas corporativas en I + D.
Conclusión
A partir de 2024, Baxter International Inc. continúa diversificando sus flujos de ingresos en sus segmentos comerciales, centrándose en el crecimiento en áreas clave al tiempo que gestiona los costos operativos para mejorar la rentabilidad.
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