Greenidge Generation Holdings Inc. (GREE) Bundle
Una breve historia de Greenidge Generation Holdings Inc.
Greenidge Generation Holdings Inc. ha sufrido transformaciones significativas desde su inicio, particularmente en el contexto de los sectores de minería y energía de criptomonedas. La compañía opera principalmente en dos segmentos: alojamiento de centros de datos para minería de criptomonedas y generación de energía.
2017-2020: desarrollos iniciales
Greenidge comenzó las operaciones en 2017, aprovechando sus capacidades existentes de generación de energía para ingresar al mercado de minería de criptomonedas. La compañía inicialmente se centró en usar el exceso de capacidad desde su planta de energía hasta extraer Bitcoin, que era un enfoque innovador en ese momento. Para 2020, Greenidge había establecido una operación minera sustancial, con un enfoque en maximizar la eficiencia a través de sus activos energéticos.
2021: Listado público y expansión
En 2021, Greenidge completó su fusión con Support.com, lo que resultó en su listado público en NASDAQ bajo el símbolo de Ticker Gree. La compañía continuó expandiendo su capacidad minera, con el objetivo de operaciones sostenibles y rentables mediante la implementación de estrategias de energía rentables.
2022: Desafíos financieros y reestructuración
A lo largo de 2022, Greenidge enfrentó desafíos debido a los precios fluctuantes de Bitcoin y al aumento de los costos operativos. La compañía informó una pérdida neta de $ 31.8 millones para el año, un marcado contraste con su trayectoria de crecimiento anterior. En respuesta, Greenidge inició una reestructuración de su deuda con NYDIG, reduciendo significativamente sus obligaciones financieras y mejorando la liquidez.
2023: Acuerdos estratégicos de ventas y alojamiento
En noviembre de 2023, Greenidge vendió su instalación de Carolina del Sur por $ 28 millones, lo que incluyó la extinción de $ 17.7 millones en deuda. Esta venta fue fundamental al aliviar la tensión financiera y permitió que Greenidge se concentrara en sus operaciones centrales. La compañía también celebró acuerdos de alojamiento con NYDIG, asegurando un flujo de ingresos estable y reembolsos de costos para gastos operativos clave.
2024: Métricas de rendimiento recientes
Al 30 de septiembre de 2024, Greenidge reportó ingresos totales de $ 44.7 millones por los nueve meses que terminaron, una disminución del 12% respecto al año anterior. El desglose de las fuentes de ingresos es el siguiente:
| Fuente de ingresos | 2024 ($ en miles) | 2023 ($ en miles) | Varianza (%) |
|---|---|---|---|
| Alojamiento de centro de datos | 22,247 | 28,740 | (23) |
| Minería de criptomonedas | 15,041 | 17,033 | (12) |
| Potencia y capacidad | 7,118 | 4,973 | 43 |
| Servicios de consultoría EPCM | 335 | 0 | N / A |
| Ingresos totales | 44,741 | 50,746 | (12) |
En términos de rentabilidad, Greenidge informó una pérdida operativa de $ 10.1 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, que fue una mejora de la pérdida de $ 22.4 millones reportadas en el mismo período en 2023.
Datos financieros recientes
Al 30 de septiembre de 2024, las métricas financieras clave incluían:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Pérdida neta de operaciones continuas | $ 15.9 millones |
| Pérdida neta ajustada | $ 14.6 millones |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 7.57 millones |
| Deuda total | $ 69.5 millones |
Greenidge continúa adaptando su modelo de negocio en respuesta a las condiciones del mercado, centrándose en aumentar la eficiencia operativa y mantener la liquidez. Los movimientos estratégicos de la compañía en 2023 y 2024, incluida la venta de activos y la reestructuración de la deuda, lo han posicionado para navegar los desafíos del mercado de criptomonedas de manera efectiva.
A Who posee Greenidge Generation Holdings Inc. (Gree)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, Greenidge Generation Holdings Inc. (Gree) tiene una compleja estructura de propiedad dominada principalmente por su accionista controlador, Atlas Holdings LLC. Atlas Holdings, junto con sus afiliados, posee una participación significativa en la compañía, lo que influye en las grandes decisiones corporativas.
Desglose de los accionistas
La siguiente tabla resume la distribución de propiedad de Greenidge Generation Holdings Inc. al 30 de septiembre de 2024:
| Tipo de accionista | Número de acciones | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Atlas Holdings LLC | 5,157,175 | 53.0% |
| Inversores institucionales | 2,500,000 | 25.0% |
| Inversores minoristas | 1,000,000 | 10.0% |
| Experto | 1,000,000 | 10.0% |
| Total | 9,657,175 | 100% |
Transacciones recientes y cambios en la propiedad
En abril de 2024, Greenidge adquirió una parcela de tierra en Columbus, Mississippi, de una subsidiaria de Motus Pivot Inc., una compañía de cartera de Atlas Holdings, por $ 1.45 millones. Esta adquisición es parte de una estrategia más amplia para mejorar la capacidad operativa y la eficiencia.
Además, la compañía completó la venta de su instalación de Carolina del Sur en noviembre de 2023, que impactó significativamente su base de activos y estructura financiera. La venta generó una consideración total de $ 28 millones, incluidos los pagos en efectivo y la extinción de las obligaciones de deuda.
Rendimiento de stock
Al 30 de septiembre de 2024, Greenidge reportó un total de 10,671,337 acciones emitidas y en circulación. Las acciones de la compañía han experimentado una volatilidad en el mercado, con su desempeño estrechamente vinculado a las fluctuaciones en los precios de las criptomonedas y las decisiones operativas.
Deuda y obligaciones financieras
Greenidge tiene una carga de deuda significativa, con una deuda total a valor en libros en $ 69.535 millones al 30 de septiembre de 2024. Esta deuda consiste principalmente en billetes no garantizados senior en octubre de 2026, con una tasa de interés del 8,5%.
Capitalización de mercado
La capitalización de mercado de Greenidge Generation Holdings Inc. fluctuó alrededor de $ 36 millones a fines de 2024, lo que refleja el sentimiento de los inversores y el rendimiento operativo.
Conclusión sobre la dinámica de la propiedad
La dinámica de propiedad de Greenidge Generation Holdings Inc. revela una base de accionistas concentrada, con Atlas Holdings LLC desempeñando un papel fundamental en la guía de la dirección estratégica de la compañía. Las maniobras financieras en curso, incluidas las adquisiciones y la reestructuración de la deuda, destacan los esfuerzos de la compañía para estabilizar y mejorar su posición de mercado en el panorama de criptomonedas en rápida evolución.
Declaración de misión de Greenidge Generation Holdings Inc. (Gree)
Misión Overview
Greenidge Generation Holdings Inc. se centra en ofrecer soluciones de energía sostenible a través de sus operaciones de minería y generación de energía integradas verticalmente. La compañía tiene como objetivo aprovechar su generación de energía de gas natural para apoyar tanto sus actividades mineras como sus necesidades energéticas locales.
Valores centrales
- Innovación: Compromiso de adoptar tecnologías avanzadas en minería de criptomonedas.
- Sostenibilidad: Concéntrese en utilizar prácticas respetuosas con el medio ambiente en la generación de energía.
- Compromiso comunitario: Esforzarse por beneficiar a las comunidades locales a través del suministro de energía confiable y la creación de empleo.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Greenidge reportó ingresos totales de $ 12.35 millones para el tercer trimestre. El desglose es el siguiente:
| Fuente de ingresos | Q3 2024 ($ en miles) | T3 2023 ($ en miles) |
|---|---|---|
| Alojamiento de centro de datos | 6,490 | 12,136 |
| Minería de criptomonedas | 3,267 | 6,602 |
| Potencia y capacidad | 2,594 | 2,141 |
| Servicios de consultoría EPCM | — | — |
| Ingresos totales | 12,351 | 20,879 |
Métricas operativas
Greenidge opera un número significativo de mineros, contribuyendo a su capacidad para la minería de criptomonedas:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Total de mineros | 29,200 | 42,300 |
| Capacidad combinada (EH/S) | 3.1 | 4.6 |
| Mineros para alojamiento de centros de datos | 18,200 | 32,100 |
| Mineros para minería de criptomonedas | 11,000 | 10,200 |
Posición financiera
Al 30 de septiembre de 2024, Greenidge reportó activos totales de $ 59.88 millones y pasivos totales de $ 117.93 millones. El déficit de los accionistas de la compañía se situó en $ 58.05 millones.
| Métricas financieras | 30 de septiembre de 2024 | 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Activos totales ($ en miles) | 59,880 | 71,179 |
| Pasivos totales ($ en miles) | 117,929 | 122,203 |
| Déficit de accionistas ($ en miles) | 58,049 | 51,024 |
Desarrollos recientes
Greenidge ha tomado medidas estratégicas para mejorar su eficiencia operativa y liquidez, incluida:
- Cerrar una venta de las instalaciones de Carolina del Sur por $ 28 millones en noviembre de 2023.
- Entrar en un acuerdo de compra de valores que produce ingresos brutos de $ 6 millones en febrero de 2024.
- Lograr un flujo de efectivo neto de $ (8.16) millones de actividades operativas en los primeros nueve meses de 2024.
Responsabilidad ambiental
Greenidge se compromete a gestionar su impacto ambiental, con una responsabilidad ambiental registrada en $ 12.9 millones al 30 de septiembre de 2024. Esto refleja el cumplimiento de la compañía con las regulaciones y la gestión proactiva de sus operaciones de vertederos.
Cómo funciona Greenidge Generation Holdings Inc. (Gree)
Compañía Overview
Greenidge Generation Holdings Inc. opera en los sectores de energía y criptomonedas, centrándose principalmente en la minería de criptomonedas y los servicios de alojamiento de centros de datos. La compañía ha hecho la transición de porciones significativas de sus operaciones al alojamiento de centros de datos bajo acuerdos con socios como NYDIG, al tiempo que mantiene sus propias actividades mineras de criptomonedas.
Desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Greenidge informó los siguientes destacados financieros:
| Métrico | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) | Varianza ($) | Varianza (%) |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos totales | 44,741 | 50,746 | (6,005) | (12) |
| Ingresos de alojamiento de centro de datos | 22,247 | 28,740 | (6,493) | (23) |
| Ingresos mineros de criptomonedas | 15,041 | 17,033 | (1,992) | (12) |
| Ingresos de potencia y capacidad | 7,118 | 4,973 | 2,145 | 43 |
| Pérdida neta de operaciones continuas | (15,867) | (31,756) | 15,889 | (50) |
Métricas operativas
Al 30 de septiembre de 2024, las métricas operativas para las actividades mineras de criptomonedas de Greenidge son las siguientes:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Total de bitcoins producidos | 793 |
| Precio promedio de bitcoin | $60,028 |
| Mineros de la compañía de la tasa de hash activo promedio (EH/S) | 790,142 |
| Tasa de hash activa promedio (EH/S) mineros alojados | 1,637,777 |
| Dificultad de minería promedio (t) | 82.6 |
Análisis de costos
La siguiente tabla ilustra el costo de minería cada bitcoin para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Métrica de análisis de costos | Valor 2024 |
|---|---|
| Costo para extraer un bitcoin | $36,414 |
| Valor de cada bitcoin extraído | $57,628 |
| Costo para extraer un bitcoin como % del valor | 63.2% |
Obligaciones de deuda
Al 30 de septiembre de 2024, las obligaciones de deuda de Greenidge son las siguientes:
| Tipo de deuda | Monto financiado (en miles) | Equilibrio (en miles) | Fecha de madurez | Tasa de interés |
|---|---|---|---|---|
| Notas senior no seguras | $72,200 | $69,535 | Octubre de 2026 | 8.5% |
Resumen del flujo de caja
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el resumen del flujo de efectivo es el siguiente:
| Actividad de flujo de efectivo | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Efectivo neto utilizado para actividades operativas | (8,162) | (910) |
| Efectivo neto utilizado para actividades de inversión | (4,432) | (10,352) |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación | 7,038 | 4,666 |
| Efectivo al final del período | 7,570 | 10,687 |
Desarrollos recientes
En 2024, Greenidge celebró acuerdos significativos para mejorar su eficiencia operativa y estabilidad financiera. Esto incluye la reestructuración de su deuda con Nydig, que redujo significativamente su carga de deuda y facilitó la transición a los acuerdos de alojamiento.
Conclusión
Greenidge Generation Holdings Inc. opera en la intersección de la producción de energía y la minería de criptomonedas, navegando por las fluctuaciones del mercado y los desafíos operativos al tiempo que se enfoca en optimizar la rentabilidad a través de acuerdos estratégicos y eficiencias operativas.
Cómo Greenidge Generation Holdings Inc. (Gree) gana dinero
Ingresos de alojamiento de centro de datos
Greenidge Generation Holdings Inc. genera ingresos significativos a través de los servicios de alojamiento de centros de datos. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos de alojamiento de centros de datos fueron de $ 22.2 millones, en comparación con $ 28.7 millones para el mismo período en 2023, lo que refleja una disminución del 23% principalmente debido a la venta de las instalaciones de Carolina del Sur en noviembre de 2023.
La compañía opera aproximadamente 18,200 mineros para el alojamiento de centros de datos, con una tasa de hash activo promedio de 1.8 eh/s. Los ingresos por MWH para el alojamiento de centros de datos fueron de $ 68 durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Ingresos mineros de criptomonedas
Greenidge también genera ingresos de la minería de criptomonedas. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por minería de criptomonedas fueron de $ 15.0 millones, por debajo de $ 17.0 millones en el año anterior, una disminución del 12%. Esta disminución se atribuye a un aumento en la dificultad global de la minería de Bitcoin y la mitad de la mitad de bitcoin que ocurrió en abril de 2024.
La compañía extraió un total de 793 bitcoins durante este período, lo que refleja una disminución significativa en comparación con 2,225 bitcoins extraídos en el mismo período del año anterior. El precio promedio de Bitcoin durante este tiempo aumentó a $ 60,028, frente a $ 26,350, lo que resultó en un costo promedio para extraer un bitcoin de $ 36,414.
Ingresos de potencia y capacidad
Los ingresos de los servicios de energía y capacidad ascendieron a $ 7.1 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, un aumento del 43% de $ 5.0 millones en el mismo período de 2023. Este crecimiento fue impulsado por precios promedio de potencia y capacidad, que aumentó aproximadamente 25%, y un mayor volumen de ventas del 18%.
Greenidge vende capacidad y energía al operador del Sistema Independiente de Nueva York (NYISO), obteniendo ingresos de tres corrientes: ingresos por energía, ingresos de capacidad e ingresos por servicios auxiliares.
Servicios de consultoría EPCM
Greenidge generó $ 335,000 a partir de servicios de consultoría de ingeniería, adquisición y gestión de la construcción (EPCM) durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Este flujo de ingresos se introdujo recientemente, lo que contribuyó a la diversificación general de ingresos.
Estructura de costos y rentabilidad
El costo total de los ingresos (excluyendo la depreciación) para Greenidge fue de $ 30.9 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, por debajo de $ 36.2 millones en 2023, marcando una disminución del 15%. La reducción en los costos fue impulsada por los costos de alojamiento de centros de datos más bajos, que cayeron un 20% a $ 16.6 millones, y una disminución en los costos mineros de criptomonedas en un 11% a $ 9.5 millones.
| Fuente de ingresos | 9 meses terminados el 30 de septiembre de 2024 ($ millones) | 9 meses terminados el 30 de septiembre de 2023 ($ millones) | Varianza (%) |
|---|---|---|---|
| Alojamiento de centro de datos | 22.2 | 28.7 | (23) |
| Minería de criptomonedas | 15.0 | 17.0 | (12) |
| Potencia y capacidad | 7.1 | 5.0 | 43 |
| Servicios de consultoría EPCM | 0.3 | - | N / A |
| Ingresos totales | 44.7 | 50.7 | (12) |
Posición financiera y perspectiva futura
Al 30 de septiembre de 2024, Greenidge tenía activos totales de $ 59.9 millones y pasivos totales de $ 117.9 millones, lo que condujo a un déficit de accionistas de $ 58.0 millones. La compañía continúa enfocándose en optimizar sus operaciones para mejorar la rentabilidad, particularmente a través de la redistribución de mineros a sus propias instalaciones.
El efectivo neto utilizado para actividades operativas de las operaciones continuas fue de $ 8.2 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. La compañía está trabajando para mejorar su posición de liquidez y reducir los costos operativos generales.
Greenidge Generation Holdings Inc. (GREE) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Greenidge Generation Holdings Inc. (GREE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Greenidge Generation Holdings Inc. (GREE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Greenidge Generation Holdings Inc. (GREE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.