Summit Hotel Properties, Inc. (INN) Bundle
Una breve historia de la empresa H3
H3 Company, un jugador destacado en la industria de la hospitalidad, ha hecho avances significativos en las últimas décadas. A partir de 2024, la compañía opera una cartera de 96 propiedades, con un enfoque en mejorar las experiencias de los huéspedes y la eficiencia operativa.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, H3 Company reportó ingresos totales de $ 558.9 millones, un ligero aumento de $ 543.6 millones en el mismo período de 2023, lo que refleja un crecimiento de 2.2% año tras año.
| Métrico | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 558.9 millones | $ 543.6 millones | 2.2% |
| Lngresos netos | $ 37.975 millones | ($ 6.849 millones) | Nuevo Méjico |
| Ebitda ajustado | $ 150.1 millones | $ 143.6 millones | 4.6% |
Métricas operativas
Las estadísticas operativas de la compañía indican una tasa de ocupación estable del 74.3% en sus propiedades, con una tasa diaria promedio (ADR) de $ 168.75 y los ingresos por habitación disponible (revpar) de $ 125.42 para el período de nueve meses que finaliza el 30 de septiembre de septiembre de 2024.
| Métrico | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Tasa de ocupación | 74.3% | 74.4% |
| ADR | $168.75 | $168.35 |
| Revista | $125.42 | $125.22 |
Deuda y posición financiera
Al 30 de septiembre de 2024, H3 Company tenía una deuda total por valor de $ 1.348 mil millones, con un índice de deuda de tasa fija de aproximadamente el 77%. La Compañía está administrando su exposición a la tasa de interés a través de instrumentos financieros derivados, con $ 600 millones de deuda de tasa variable convertida a tasas fijas.
| Tipo de deuda | Cantidad | Tasa promedio |
|---|---|---|
| Deuda total | $ 1.348 mil millones | Varía |
| Deuda de tasa fija | $ 906 millones | ~3.35% - 8.11% |
| Deuda de tasa variable | $ 442 millones | ~7.25% - 8.11% |
Rendimiento de capital y compartir
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, H3 Company informó una pérdida neta atribuible a accionistas comunes de $ 4.272 millones, lo que se traduce en una pérdida básica por acción de $ 0.04. En comparación, el ingreso neto atribuible a los accionistas comunes para el mismo período en 2023 fue una pérdida de $ 5.438 millones.
| Métrico | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Pérdida neta | ($ 4.272 millones) | ($ 5.438 millones) |
| Pérdida básica por acción | ($0.04) | ($0.05) |
Gastos de capital
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, H3 Company financiaron los gastos de capital por un total de $ 61.5 millones. La compañía planea asignar entre $ 75 millones y $ 85 millones para gastos de capital en 2024, con el objetivo de mejorar la calidad de la propiedad y los servicios de huéspedes.
La estrategia financiera de la Compañía se centra en aprovechar la eficiencia operativa, administrar la deuda con prudencia e invertir en oportunidades de crecimiento para fortalecer su posición de mercado en el sector de la hospitalidad.
A Who posee Summit Hotel Properties, Inc. (posada)
Estructura de propiedad
Al 30 de septiembre de 2024, Summit Hotel Properties, Inc. posee aproximadamente el 87% de las unidades comunes emitidas y sobresalientes de intereses de asociación limitada en su asociación operativa, Summit Hotel Op, LP. Las unidades comunes restantes son mantenidas por varios inversores institucionales e individuales. La compañía también posee todas las unidades preferidas de la serie E de 6.25% de la asociación operativa y el 5.875% de la serie F.
Principales accionistas
La propiedad de Summit Hotel Properties, Inc. se caracteriza por una combinación de inversores institucionales e individuales. Los principales accionistas institucionales incluyen:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 9,750,000 | 9.0% |
| The Vanguard Group, Inc. | 8,500,000 | 7.8% |
| State Street Corporation | 7,000,000 | 6.5% |
| Wellington Management Company, LLP | 5,600,000 | 5.2% |
| Invesco Ltd. | 4,500,000 | 4.2% |
Stock común y preferido
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tiene la siguiente estructura de acciones:
| Tipo de stock | Acciones emitidas | Preferencia de liquidación |
|---|---|---|
| Stock común | 108,453,266 | N / A |
| Estado preferido de la Serie E | 6,400,000 | $160,861,000 |
| Serie F stock preferido | 4,000,000 | $100,506,000 |
Empresa conjunta
Summit Hotel Properties también participa en empresas conjuntas que contribuyen a su estructura de propiedad. Las empresas conjuntas notables incluyen:
| Empresa conjunta | Porcentaje de propiedad | Número de propiedades |
|---|---|---|
| Empresa conjunta GIC | 51% | 39 |
| Empresa conjunta de Brickell | 90% | 2 |
| ONERA JACCIÓN VENTURA | 90% | 1 |
Financiero Overview
Summit Hotel Properties informó las siguientes métricas financieras para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Métrico | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Lngresos netos | $37,975 |
| Pérdida neta atribuible a los accionistas comunes | $(4,272) |
| Activos totales | $2,837,283 |
| Pasivos totales | $1,463,783 |
| Equidad total | $1,323,281 |
Transacciones recientes
En octubre de 2024, Summit Hotel Properties completó la venta de los cuatro puntos de Marriott San Francisco Airport Hotel por $ 17.7 millones, lo que resultó en una ganancia de aproximadamente $ 0.4 millones.
Conclusión sobre la dinámica de la propiedad
Summit Hotel Properties, Inc. mantiene una estructura de propiedad sólida con un respaldo institucional significativo y un enfoque estratégico para las empresas conjuntas, mejorando su capacidad operativa y estabilidad financiera.
Summit Hotel Properties, Inc. (Inn) Declaración de misión
Overview
Summit Hotel Properties, Inc. (INN) tiene como objetivo mejorar el valor de los accionistas a través de la adquisición, propiedad y gestión de hoteles de marca premium en los EE. UU. La compañía se enfoca en maximizar los rendimientos de su cartera mientras mantiene un fuerte rendimiento operativo y prácticas sostenibles.
Declaración de misión
La declaración de misión de las propiedades del hotel Summit enfatiza el compromiso de proporcionar experiencias de hospitalidad excepcionales, fomentar una cultura de sostenibilidad y garantizar un crecimiento a largo plazo para sus inversores.
Datos financieros clave
La siguiente tabla resume las métricas financieras clave para las propiedades de Summit Hotel al 30 de septiembre de 2024:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Activos totales | $2,837,283,000 |
| Pasivos totales | $1,463,783,000 |
| Equidad | $1,323,281,000 |
| Ingresos netos (pérdida) durante nueve meses | $37,975,000 |
| Ingresos netos (pérdidas) por acción común (básico) | $(0.04) |
| Ingresos netos (pérdida) por acción común (diluido) | $(0.04) |
| Ebitda durante nueve meses | $213,138,000 |
| Ebitdare ajustado durante nueve meses | $150,061,000 |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $51,698,000 |
Desarrollos recientes
Summit Hotel Properties ha participado activamente en ventas y adquisiciones estratégicas de propiedades para optimizar su cartera. Las transacciones notables incluyen:
- Venta de dos propiedades de alojamiento en Nueva Orleans por $ 73 millones en abril de 2024.
- Venta de Hilton Garden Inn en Bryan, TX por $ 11 millones en abril de 2024.
- Venta de Hyatt Place en Dallas, TX por $ 10.3 millones en febrero de 2024.
Cartera Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Summit Hotel Properties posee 96 propiedades de alojamiento con un total de 14,255 habitaciones. La cartera está diversificada en varias marcas, principalmente Marriott, Hilton y Hyatt.
| Marca | Número de propiedades | Número de habitaciones |
|---|---|---|
| Marriott | 50 | 7,643 |
| Hilton | 23 | 3,488 |
| Hyatt | 16 | 2,359 |
| IHG | 5 | 708 |
| Independiente | 2 | 57 |
Desempeño financiero
El desempeño financiero de Summit Hotel Properties durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, ilustra una trayectoria de recuperación en el sector de la hospitalidad, impulsada por la mayor demanda de viajes comerciales y grupales.
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Ingresos totales | $558,852,000 |
| Gastos totales | $491,838,000 |
| Ingreso operativo | $95,453,000 |
| Ingresos netos (pérdidas) atribuibles a los accionistas comunes | $(4,272,000) |
| Ingresos integrales (pérdidas) atribuibles a los accionistas comunes | $(13,745,000) |
Iniciativas de sostenibilidad
Summit Hotel Properties se compromete a prácticas sostenibles en sus operaciones. Esto incluye mejoras e iniciativas de eficiencia energética destinadas a reducir la huella ambiental de sus propiedades.
Conclusión
La misión de Summit Hotel Properties, Inc. refleja su dedicación a la excelencia operativa, la sostenibilidad y el valor de los accionistas, respaldado por fuertes métricas de desempeño financiero e iniciativas de crecimiento estratégico.
Cómo funciona Summit Hotel Properties, Inc. (INN)
Modelo de negocio
Summit Hotel Properties, Inc. (INN) opera como un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT), centrándose en la propiedad de hoteles de servicio de marca premium de marca premium. La cartera de la compañía consiste en propiedades principalmente bajo las marcas Marriott, Hilton y Hyatt.
Cartera Overview
Al 30 de septiembre de 2024, la cartera total de Summit comprendía 96 propiedades con un total de 14,255 habitaciones. El desglose de la marca es el siguiente:
| Franquicia/marca | Número de propiedades de alojamiento | Número de habitaciones |
|---|---|---|
| Marriott | 50 | 7,643 |
| Hilton | 23 | 3,488 |
| Hyatt | 16 | 2,359 |
| IHG | 5 | 708 |
| Independiente | 2 | 57 |
| Total | 96 | 14,255 |
Desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Summit informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos (pérdida) | $37,975,000 | $(6,849,000) |
| Ingresos totales | $558,852,000 | $558,692,000 |
| Gastos totales | $491,838,000 | $499,997,000 |
| Ingreso operativo | $95,453,000 | $58,359,000 |
| Ebitdare ajustado | $150,061,000 | $143,638,000 |
Desglose de ingresos
Los componentes de ingresos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 son los siguientes:
| Fuente de ingresos | Cantidad |
|---|---|
| Ingresos de la habitación | $497,864,000 |
| Ingresos de alimentos y bebidas | $30,174,000 |
| Otros ingresos | $30,814,000 |
| Ingresos totales | $558,852,000 |
Métricas operativas
Las estadísticas operativas clave para la cartera total al 30 de septiembre de 2024 incluyen:
| Métrica operacional | Valor |
|---|---|
| Tasa de ocupación | 74.3% |
| Tasa diaria promedio (ADR) | $168.75 |
| Ingresos por habitación disponible (revpar) | $125.42 |
Análisis de flujo de caja
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los detalles del flujo de efectivo son los siguientes:
| Actividad de flujo de efectivo | Cantidad |
|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | $134,138,000 |
| Efectivo neto proporcionado por (usado en) actividades de inversión | $33,689,000 |
| Efectivo neto utilizado en actividades de financiación | $(156,558,000) |
| Cambio neto en efectivo | $11,269,000 |
Estructura de deuda
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó las siguientes obligaciones de deuda:
| Tipo de deuda | Cantidad pendiente |
|---|---|
| Préstamo a plazo 2024 | $200,000,000 |
| Notas convertibles | $287,500,000 |
| Deuda de empresa conjunta de GIC | $661,044,000 |
| Deuda total | $1,348,544,000 |
Transacciones recientes
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Summit completó varias ventas clave de propiedades:
- Vendió una cartera de dos propiedades de alojamiento en Nueva Orleans, LA por $ 73,000,000, lo que resultó en una ganancia de aproximadamente $ 28,300,000.
- Vendió el Hilton Garden Inn - Bryan (College Station), TX por $ 11,000,000.
- Vendió el Hyatt Place - Dallas (Plano), TX por $ 10,300,000.
Perspectiva futura
Summit anticipa los gastos de capital de aproximadamente $ 75,000,000 a $ 85,000,000 para 2024, financiados a través de flujos de efectivo operativos y préstamos de la línea de crédito giratorio de $ 400 millones.
Cómo Summit Hotel Properties, Inc. (Inn) gana dinero
Flujos de ingresos
Summit Hotel Properties, Inc. genera principalmente ingresos de tres fuentes principales: alquiler de habitaciones, operaciones de alimentos y bebidas y otros servicios de alojamiento. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el desglose de ingresos fue el siguiente:
| Fuente de ingresos | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Ingresos de la habitación | $497,864 |
| Ingresos de alimentos y bebidas | $30,174 |
| Otros ingresos | $30,814 |
| Ingresos totales | $558,852 |
Rendimiento operativo
Las métricas operativas para la cartera de Summit revelan indicadores clave de rendimiento que afectan la generación de ingresos. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Métrica operacional | Valor |
|---|---|
| Tasa de ocupación | 74.3% |
| Tasa diaria promedio (ADR) | $168.75 |
| Ingresos por habitación disponible (revpar) | $125.42 |
Análisis de gastos
Al gestionar los costos operativos, los gastos totales de los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 491,838, desglosados de la siguiente manera:
| Tipo de gasto | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Gastos de habitación | $111,303 |
| Gastos de alimentos y bebidas | $23,130 |
| Otros gastos operativos de la propiedad de alojamiento | $170,061 |
| Impuestos a la propiedad, seguro y otros | $40,822 |
| Tarifas de gestión | $12,059 |
| Depreciación y amortización | $109,965 |
| Gastos generales y administrativos corporativos | $24,488 |
| Gastos totales | $491,838 |
Métricas de rentabilidad
Summit Hotel Properties informó un ingreso operativo de $ 95,453 para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Las otras métricas de ingresos (gastos) incluyeron:
| Métrico | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Gasto de interés | $(62,840) |
| Ingresos por intereses | $1,473 |
| Ganancia en la extinción de la deuda | $3,000 |
| Lngresos netos | $37,975 |
Estructura de capital y gestión de la deuda
Al 30 de septiembre de 2024, Summit Hotel Properties tenía las siguientes obligaciones de deuda:
| Tipo de deuda | Monto pendiente (en millones) |
|---|---|
| Préstamo a plazo | $200.0 |
| Notas convertibles | $287.5 |
| Facilidad de crédito de empresa conjunta GIC | $200.0 |
| Deuda total | $687.5 |
Transacciones de propiedad recientes
En 2024, Summit Hotel Properties ejecutó varias transacciones de propiedades que afectan su base de ingresos:
- Vendió cuatro propiedades de alojamiento.
- Adquirió dos propiedades de alojamiento en junio de 2023.
Estas transacciones han influido en las métricas operativas y el desempeño financiero, contribuyendo a las fluctuaciones de ingresos.
Perspectiva futura
Summit Hotel Properties anticipa una mejora continua en RevPar impulsada por el aumento de la demanda de negocios y grupos de negocios. La compañía se está centrando en optimizar la eficiencia operativa y mantener un enfoque disciplinado para los gastos de capital.
Summit Hotel Properties, Inc. (INN) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Summit Hotel Properties, Inc. (INN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Summit Hotel Properties, Inc. (INN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Summit Hotel Properties, Inc. (INN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.