Tucows Inc. (TCX) Bundle
Una breve historia de Tucows Inc.
Compañía Overview
Tucows Inc. es una empresa que cotiza en bolsa que opera en el sector de registro de dominio y servicios de Internet, fundada en 1998. Es conocida por sus servicios en registro de dominio, correo electrónico y servicios móviles. A partir de 2024, Tucows ha ampliado sus ofertas y continúa aumentando su base de clientes.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows informó una pérdida neta de $ 22.3 millones para el tercer trimestre, en comparación con una pérdida neta de $ 67.4 millones para el mismo período en el año anterior. Los ingresos totales para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 94.1 millones, una ligera disminución de $ 98.3 millones en 2023.
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | 9 meses 2024 | 9 meses 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Pérdida neta | $ 22.3 millones | $ 67.4 millones | $ 61.3 millones | $ 78.4 millones |
| Ingresos totales | N / A | N / A | $ 94.1 millones | $ 98.3 millones |
Destacados operativos
Tucows ha realizado cambios operativos significativos para alinearse con sus objetivos estratégicos. La compañía ha sufrido reducciones de la fuerza laboral para mejorar la eficiencia operativa. En octubre de 2024, Tucows anunció una reducción de la fuerza laboral que impacta aproximadamente el 17% de su fuerza laboral total, con el objetivo de reducir los gastos operativos año tras año.
Información de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows tenía 10,985,238 acciones comunes en circulación. La acción se ha enfrentado a la volatilidad, y la compañía no recompra las acciones bajo su programa de recompra de acciones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. El capital del accionista mostró un déficit de $ 53.1 millones.
| Métrico de accionista | Valor |
|---|---|
| Acciones comunes en circulación | 10,985,238 |
| Déficit de capital de los accionistas | $ 53.1 millones |
Deuda y financiamiento
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows tenía un saldo principal restante de $ 197.4 millones en su línea de crédito de 2023, con reembolsos requeridos en 2026. La compañía informó entradas de efectivo netas de actividades de financiación de $ 46.4 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 .
| Métrico de deuda | Cantidad |
|---|---|
| Balance principal restante | $ 197.4 millones |
| Entradas de efectivo netas de las actividades de financiación | $ 46.4 millones |
Posición de mercado y perspectiva futura
Tucows continúa posicionándose como líder en el mercado de registro de dominio y está mejorando activamente sus ofertas de servicios. El enfoque estratégico de la compañía en los servicios móviles e internet lo coloca en una postura competitiva, ya que navega por el panorama tecnológico en evolución.
A Who posee Tucows Inc. (TCX)
Composición de los accionistas
A partir de 2024, Tucows Inc. (TCX) tiene una estructura de propiedad diversa, que consiste en inversores institucionales, inversores minoristas y expertos de la empresa. Los mayores accionistas incluyen:
| Tipo de accionista | Propiedad porcentual | Accionistas notables |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 45% | BlackRock, Vanguard Group, State Street Corporation |
| Propiedad interna | 10% | Jeremy G. H. B. B. D. L. P. W. F. T. B. D. C. (CEO) |
| Inversores minoristas | 45% | Varios accionistas individuales |
Rendimiento del mercado
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows Inc. informó una capitalización de mercado de aproximadamente $ 300 millones. El precio de las acciones ha fluctuado entre $ 20 y $ 25 por acción durante todo el año.
Financiero Overview
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Tucows reportó ingresos netos totales de $ 269.2 millones, frente a $ 252.4 millones en el mismo período en 2023. El desglose de las fuentes de ingresos es el siguiente:
| Fuente de ingresos | T3 2024 Ingresos (en millones) | T3 2023 Ingresos (en millones) |
|---|---|---|
| Ting (Servicios de Internet de fibra) | $43.98 | $37.12 |
| Wavelo (Servicios de plataforma) | $29.93 | $27.54 |
| Dominios Tucows | $188.97 | $180.29 |
Participaciones institucionales
Los inversores institucionales poseen una porción significativa de las acciones de Tucows, con las siguientes instituciones como las principales partes interesadas:
| Institución | Acciones mantenidas | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 2.5 millones | 10% |
| Grupo de vanguardia | 2.1 millones | 8% |
| State Street Corporation | 1.8 millones | 7% |
Desarrollos recientes
En febrero de 2024, Tucows anunció una reducción de la fuerza laboral del 13% para optimizar las operaciones y reducir los costos. Esta decisión fue impulsada por la necesidad de mejorar el rendimiento financiero en medio de la creciente competencia en el sector de servicios de Internet.
Indicadores de salud financiera
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows informó los siguientes indicadores de salud financiera:
| Indicador | Valor |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 62.2 millones |
| Pasivos totales | $ 500.0 millones |
| Pérdida neta (9 meses) | ($ 75.7 millones) |
| Ebitda ajustado | $ 22.1 millones |
Conclusión sobre la estructura de propiedad
La propiedad de Tucows Inc. se caracteriza por una mezcla de inversores institucionales y minoristas, junto con importantes expertos. El desempeño financiero y las estrategias de mercado de la compañía continuarán evolucionando a medida que navega por los desafíos en el panorama competitivo de los servicios de Internet.
Declaración de misión de Tucows Inc. (TCX)
La misión de Tucows Inc. es proporcionar servicios simples y útiles que ayuden a las personas a desbloquear el poder de Internet. Esta misión se logra reduciendo la complejidad de las experiencias de los clientes a medida que acceden a Internet y utilizan servicios como registro de nombres de dominio, correo electrónico y otros servicios relacionados con Internet.
Segmentos de negocios
- Ting: Proporciona servicios minoristas de acceso a Internet de alta velocidad a individuos y pequeñas empresas en los Estados Unidos.
- Wavelo: Ofrece plataforma y servicios profesionales relacionados con proveedores de servicios de comunicación.
- Dominios de Tucows: Incluye servicios de registro de nombres de dominio mayorista y minorista, junto con servicios de valor agregado.
Financiero Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows reportó un ingreso neto de $ 92.3 millones para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 87.0 millones para el mismo período en 2023. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos fueron de $ 269.2 millones, por encima de $ 252.4 millones en 2023.
| Período | Ingresos netos (en millones) | Cambio (en millones) | Cambio porcentual |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $92.3 | $5.3 | 6% |
| 9 meses 2024 | $269.2 | $16.8 | 7% |
Rendimiento de segmento
El rendimiento de cada segmento indica un fuerte crecimiento, particularmente en el segmento de Ting, que generó $ 15.3 millones en ingresos netos para el tercer trimestre de 2024, lo que refleja un aumento del 19% en comparación con el tercer trimestre 2023. El segmento de dominios de Tucows también vio un aumento en los ingresos netos debido a un mayor Registros de dominio y ajustes de precios.
| Segmento | T3 2024 Ingresos netos (en millones) | T3 2023 Ingresos netos (en millones) | Cambio (en millones) | Cambio porcentual |
|---|---|---|---|---|
| Ting | $15.3 | $12.8 | $2.5 | 19% |
| Dominios Tucows | $50.0 | $47.8 | $2.2 | 5% |
| Wavelo | $10.1 | $10.7 | -$0.6 | -6% |
Ingresos diferidos
Al 30 de septiembre de 2024, los ingresos diferidos aumentaron a $ 156.0 millones, frente a $ 148.1 millones al 31 de diciembre de 2023, lo que indica una cartera saludable de ingresos futuros de registros de nombres de dominio y renovaciones de servicios.
Flujo de caja y liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows tenía un saldo de equivalentes en efectivo y efectivo que disminuyó en $ 17.5 millones en comparación con el 31 de diciembre de 2023, principalmente debido a las inversiones en propiedades y equipos y el reembolso de la deuda. La liquidez de la Compañía sigue siendo respaldada por la Fenta de Crédito 2023, que tenía un saldo pendiente de $ 197.4 millones a la misma fecha.
| Artículo de flujo de caja | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo (30 de septiembre de 2024) | Disminución de $ 17.5 |
| Saldo pendiente de la línea de crédito 2023 | $197.4 |
Fuerza laboral y eficiencia operativa
En febrero de 2024, Tucows anunció una reducción de la fuerza laboral del 13% en el segmento de Ting destinado a racionalizar las operaciones y reducir los costos. Esta decisión refleja el compromiso de la compañía para mejorar la eficiencia operativa y se alinea con sus objetivos estratégicos.
Conclusión
La declaración de misión de Tucows Inc. enfatiza la simplificación de los servicios de Internet para los usuarios al tiempo que garantiza un crecimiento sostenido en sus segmentos. Los resultados financieros y las estrategias operativas en 2024 destacan el enfoque adaptativo de la compañía para las demandas del mercado y los desafíos operativos.
Cómo funciona Tucows Inc. (TCX)
Overview de segmentos comerciales
Tucows Inc. opera a través de tres segmentos primarios: dominios Ting, Wavelo y Tucows. Cada segmento se centra en diferentes aspectos de las industrias de telecomunicaciones y registro de dominios.
Ting
Ting ofrece servicios de acceso a Internet de alta velocidad en ciudades seleccionadas de los Estados Unidos. Al 30 de septiembre de 2024, Ting tenía:
- 132,000 direcciones de servicio de infraestructura propiedad
- 41,000 direcciones de servicio de infraestructura de socios
- 50,000 suscriptores activos
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Ting generó ingresos netos de $ 15.3 millones, un aumento del 19% en comparación con el mismo período en 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos fueron de $ 44.0 millones, también un 19% de 19% Aumente año tras año.
Wavelo
Wavelo se enfoca en proporcionar servicios de plataforma y servicios profesionales a proveedores de servicios de comunicación (CSP). Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Wavelo reportó ingresos netos de $ 10.1 millones, una disminución del 6% en comparación con el año anterior. Sin embargo, durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos aumentaron en un 9% a $ 29.9 millones, principalmente debido al aumento de los ingresos de la plataforma de Echostar.
Dominios Tucows
Este segmento abarca servicios de dominio mayoristas y servicios de valor agregado. A partir del 30 de septiembre de 2024, los dominios de Tucows gestionaron:
- 24,6 millones de nombres de dominio
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos de los servicios de dominio mayorista aumentaron en un 5% a $ 50 millones, mientras que los servicios de valor agregado disminuyeron en un 21% a $ 5.2 millones.
Desempeño financiero
Tucows reportó ingresos netos totales de $ 92.3 millones para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, frente a $ 87.0 millones en el mismo período en 2023. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos aumentaron a $ 269.2 millones de $ 252.4 millones de años- con un año.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos netos | $ 92.3 millones | $ 87.0 millones | $ 269.2 millones | $ 252.4 millones |
| Beneficio bruto | $ 22.2 millones | $ 16.8 millones | $ 61.3 millones | $ 48.8 millones |
| Pérdida operativa | ($ 10.0 millones) | ($ 17.2 millones) | ($ 35.2 millones) | ($ 47.6 millones) |
| Ebitda ajustado | $ 8.7 millones | $ 4.5 millones | $ 22.1 millones | $ 12.9 millones |
Estructura de costos
El costo total de los ingresos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 70.1 millones, una ligera disminución de $ 70.2 millones en el mismo período en 2023. El costo de los ingresos para los nueve meses terminó el 30 de septiembre de 2024, aumentó a $ 207.9 millones de $ 203.5 millones año tras año.
Fuerza laboral y cambios operativos
En febrero de 2024, Tucows implementó una reducción de la fuerza laboral de aproximadamente el 13% dentro del segmento Ting para racionalizar las operaciones, lo que resultó en cargos no recurrentes de aproximadamente $ 2.6 millones.
Recursos de liquidez y capital
Al 30 de septiembre de 2024, Tucows tenía efectivo y equivalentes de efectivo de $ 17.5 millones, con importantes inversiones en propiedades y equipos principalmente para la expansión de Internet Ting por un total de $ 44.8 millones.
Estructura de deuda
Tucows tiene una línea de crédito giratorio de hasta $ 240 millones, que expira el 22 de septiembre de 2026. Al 30 de septiembre de 2024, la relación de apalancamiento de la compañía fue de 3.29: 1.00, y la relación de cobertura de intereses fue de 3.31: 1.00.
Cómo Tucows Inc. (TCX) gana dinero
Dominios Tucows
Tucows Domains es un impulsor de ingresos significativo para Tucows, que contribuye a los servicios de dominio mayorista y minorista. Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos de los dominios Tucows ascendieron a $ 64.7 millones, en comparación con $ 61.1 millones para el mismo período en 2023, lo que refleja un aumento de $ 3.6 millones o 6%.
Los desgloses clave de los ingresos incluyen:
| Fuente de ingresos | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 (en miles) | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Servicios de dominio al por mayor | $ 55.0 millones | $ 51.9 millones |
| Servicios de dominio minorista | $ 9.7 millones | $ 9.2 millones |
Ting Internet Services
El segmento Ting se centra en proporcionar servicios de Internet de fibra de alta velocidad. Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Ting generó $ 15.3 millones en ingresos netos, un aumento del 19% de $ 12.9 millones en el mismo trimestre de 2023. Este crecimiento se atribuye a un aumento en los suscriptores activos y la expansión de la red.
Al 30 de septiembre de 2024, Ting informó:
- 132,000 direcciones de servicio de infraestructura propiedad
- 41,000 direcciones de servicio de infraestructura de socios
- 50,000 suscriptores activos
Servicios de plataforma de wavelo
El segmento Wavelo, que ofrece servicios de plataforma, informó ingresos netos de $ 10.1 millones para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, por debajo de $ 10.7 millones en el mismo período de 2023. Esta disminución se debe principalmente a los ingresos de plataforma más bajos de los clientes de CSP.
Los ingresos netos de Wavelo para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 29.9 millones, un aumento de $ 2.4 millones o 9% en comparación con $ 27.5 millones en el año anterior.
Estructura de costos
El costo total de los ingresos para Tucows para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 70.1 millones, relativamente estable en comparación con $ 70.2 millones en el mismo período de 2023. El desglose de los costos es el siguiente:
| Categoría de costos | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 (en miles) | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Gastos de red | $ 17.5 millones | $ 19.5 millones |
| Ting | $ 4.3 millones | $ 4.9 millones |
| Wavelo | $ 0.1 millones | $ 0.6 millones |
| Dominios Tucows | $ 44.9 millones | $ 42.7 millones |
Ingresos diferidos
Al 30 de septiembre de 2024, los ingresos diferidos aumentaron en $ 7.9 millones a $ 156.0 millones de $ 148.1 millones al 31 de diciembre de 2023. Este aumento es impulsado en gran medida por los dominios Tucows debido a facturas más altas por registros de nombres de dominio y renovaciones de servicios.
Ebitda ajustado
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el EBITDA ajustado aumentó en $ 9.2 millones o 71%, por un total de $ 22.1 millones. Este crecimiento fue impulsado principalmente por aumentos en los segmentos de dominios Ting, Wavelo y Tucows.
Los ingresos netos para Tucows Inc. para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 269.2 millones, frente a $ 252.4 millones en el año anterior, lo que representa un aumento del 7%.
Tucows Inc. (TCX) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Tucows Inc. (TCX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Tucows Inc. (TCX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Tucows Inc. (TCX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.