TrustCo Bank Corp NY (TRST) Bundle
Una breve historia de Trustco Bank Corp NY
Trustco Bank Corp NY, que figura en NASDAQ bajo el ticker TRST, ha visto desarrollos significativos en su trayectoria financiera a partir de 2024. El banco continúa construyendo sobre su base a través de iniciativas de crecimiento estratégico y un enfoque en las relaciones con los clientes.
Desempeño financiero reciente
A partir del tercer trimestre de 2024, TrustCo informó un ingreso neto de $ 12.9 millones, que se traduce en $ 0.68 ganancias diluidas por acción. Esta es una disminución de $ 14.7 millones o $ 0.77 ganancias diluidas por acción reportado en el mismo trimestre de 2023. Durante los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, los ingresos netos se pararon en $ 37.6 millones, abajo de $ 48.9 millones en el año anterior.
Métricas financieras clave
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos de intereses netos | $ 38.7 millones | $ 42.2 millones | $ 113.0 millones | $ 133.2 millones |
| Ingresos sin interés | $ 4.9 millones | $ 5.6 millones | $ 15.4 millones | $ 13.8 millones |
| Lngresos netos | $ 12.9 millones | $ 14.7 millones | $ 37.6 millones | $ 48.9 millones |
| Retorno en promedio de equidad (raae) | 7.74% | 9.32% | 7.74% | 9.32% |
| Valor en libros por acción | $35.19 | $32.80 | N / A | N / A |
Crecimiento de la cartera de préstamos
La cartera de préstamos promedio de Trustco aumentó en $ 127 millones, o 2.6%, en el tercer trimestre de 2024 en comparación con el mismo período del año anterior. Este crecimiento se atribuye a una sólida campaña para promover la utilización de las líneas de crédito de equidad en el hogar (HECLS) entre los clientes existentes.
Calidad de activos y relaciones de capital
Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales del banco se valoraron en aproximadamente $ 6.11 mil millones. La relación de capital / activo consolidado aumentó a 10.95%, reflejando una posición de capital fuerte. La asignación de pérdidas crediticias de los préstamos se informó en $ 49.95 millones, con préstamos no con rendimiento que constituyen 0.38% de préstamos totales.
Destacados operativos
TrustCo ha mantenido un enfoque constante en controlar los gastos sin intereses, que ascendieron a $ 26.2 millones en el tercer cuarto de 2024. Esto es una disminución de $ 27.5 millones en el cuarto anterior. La relación de eficiencia para el tercer trimestre se informó en 59.65%, demostrando la efectividad operativa del banco.
Posición de mercado
Trustco opera 138 Oficinas bancarias de servicio completo y emplea aproximadamente 735 empleados equivalentes a tiempo completo Al 30 de septiembre de 2024. El enfoque estratégico en mejorar el servicio al cliente y las ofertas de productos ha posicionado a Trustco favorablemente en el panorama bancario competitivo.
A Who posee Trustco Bank Corp NY (TRST)
Composición de los accionistas
A partir de 2024, la propiedad de Trustco Bank Corp NY (TRST) se divide entre inversores institucionales, accionistas individuales y expertos. La siguiente tabla resume la distribución de la propiedad:
| Tipo de propiedad | Porcentaje de propiedad | Número de acciones |
|---|---|---|
| Propiedad interna | 4.58% | 870,000 |
| Propiedad institucional | 55.23% | 10,500,000 |
| Propiedad minorista | 40.19% | 7,600,000 |
Principales accionistas institucionales
La siguiente tabla enumera a los principales accionistas institucionales de Trustco Bank Corp a partir de 2024:
| Institución | Porcentaje de propiedad | Número de acciones |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 12.34% | 2,300,000 |
| Blackrock, Inc. | 9.87% | 1,800,000 |
| State Street Corporation | 8.76% | 1,600,000 |
| Dimensional Fund Advisors LP | 7.45% | 1,400,000 |
| Wellington Management Co. LLP | 5.23% | 1,000,000 |
Propiedad interna
La propiedad interna en Trustco Bank es relativamente modesta. Los expertos clave incluyen:
- Robert J. McCormick - Presidente, Presidente y CEO
- Robert Leonard - Vicepresidente Ejecutivo
- Otros funcionarios ejecutivos y miembros de la junta
Cambios recientes en la propiedad
En el último año, ha habido un ligero aumento en la propiedad institucional, lo que refleja una creciente confianza en el desempeño financiero de Trustco Bank. La siguiente tabla describe los cambios:
| Tipo de propiedad | 2023 (%) | 2024 (%) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Propiedad interna | 4.60% | 4.58% | -0.02% |
| Propiedad institucional | 53.85% | 55.23% | +1.38% |
| Propiedad minorista | 41.55% | 40.19% | -1.36% |
Capitalización de mercado
A partir de octubre de 2024, Trustco Bank Corp NY tiene una capitalización de mercado de aproximadamente $ 600 millones, con un precio de acciones de $ 33.07 por acción.
Indicadores de desempeño financiero
Las métricas clave de rendimiento que pueden influir en las tendencias de propiedad incluyen:
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 12.9 millones | $ 14.7 millones |
| Valor en libros por acción | $35.19 | $32.80 |
| Retorno en promedio de equidad (raae) | 7.74% | 9.32% |
Conclusión sobre las tendencias de propiedad
La estructura de propiedad de Trustco Bank refleja una combinación de confianza institucional y participación minorista, con una modesta participación interna. El aumento en la propiedad institucional sugiere una perspectiva positiva para el desempeño futuro del banco.
Declaración de misión de Trustco Bank Corp NY (TRST)
Overview de la declaración de misión
La misión de Trustco Bank Corp NY (TRST) se centra en brindar servicios financieros de alta calidad al tiempo que mantiene un compromiso con la participación de la comunidad y la satisfacción del cliente. El banco tiene como objetivo proporcionar soluciones bancarias personalizadas que satisfagan las diversas necesidades de sus clientes.
Valores centrales
- Compromiso del cliente: Trustco enfatiza la construcción de relaciones sólidas con los clientes a través de un servicio excepcional.
- Integridad: El banco opera con transparencia y estándares éticos en todas las interacciones.
- Compromiso comunitario: TrustCo se dedica a apoyar a las comunidades locales a través de diversas iniciativas e inversiones.
Objetivos estratégicos
Los objetivos estratégicos de Trustco incluyen mejorar la eficiencia operativa, la expansión de sus ofertas de productos y aprovechar la tecnología para mejorar la experiencia del cliente. El banco busca continuamente adaptarse a las condiciones cambiantes del mercado al tiempo que garantiza la estabilidad financiera.
Indicadores de desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Trustco informó las siguientes métricas financieras clave:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Lngresos netos | $ 12.9 millones |
| Ganancias diluidas por acción | $0.68 |
| Ingresos de intereses netos | $ 38.7 millones |
| Retorno en promedio de equidad (raae) | 7.74% |
| Equidad consolidada a los activos | 10.95% |
| Valor en libros por acción | $35.19 |
| Activos totales | $ 6.074 mil millones |
| Depósitos totales | $ 5.264 mil millones |
Desarrollos recientes
En el tercer trimestre de 2024, TrustCO vio un aumento en los préstamos promedio en $ 127 millones o 2.6% en comparación con el tercer trimestre de 2023. Los esfuerzos del banco en la promoción de líneas de crédito de capital doméstico (HECLS) contribuyeron significativamente a este crecimiento.
Proporciones clave
Las siguientes relaciones proporcionan información sobre la eficiencia operativa y la salud financiera de TrustCo:
| Relación | Valor |
|---|---|
| Relación de eficiencia | 59.65% |
| Margen de interés neto | 2.61% |
| Préstamos no generadores para préstamos totales | 0.38% |
| Relación de cobertura | 256.9% |
Conclusión
La declaración de misión y la estrategia operativa de Trustco Bank Corp NY reflejan un compromiso con la satisfacción del cliente, la participación comunitaria y la prudencia financiera. El sólido desempeño financiero del banco en 2024 demuestra su capacidad para navegar los desafíos de la industria bancaria de manera efectiva.
Cómo funciona Trustco Bank Corp NY (TRST)
Overview de Trustco Bank Corp NY
Trustco Bank Corp NY, negociado bajo Ticker TRST, es una institución financiera con sede en Glenville, Nueva York. El banco opera a través de su subsidiaria, TrustCo Bank, y proporciona principalmente servicios bancarios minoristas. El banco se centra en el origen de los préstamos, incluidas las hipotecas residenciales, las líneas de crédito en el hogar y los préstamos comerciales.
Desempeño financiero en 2024
A partir del tercer trimestre de 2024, TrustCo informó un ingreso neto de $ 12.9 millones, con ganancias diluidas por acción de $0.68. Esto refleja una disminución de $ 14.7 millones o $0.77 por acción en el tercer trimestre de 2023.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 12.9 millones | $ 14.7 millones |
| Ganancias por acción (diluida) | $0.68 | $0.77 |
| Retorno en promedio de equidad (raae) | 7.74% | No disponible |
| Ingresos de intereses netos | $ 38.7 millones | $ 42.2 millones |
Cartera de préstamos
La cartera de préstamos promedio continuó creciendo, con un aumento de $ 127.0 millones o 2.6% año tras año en el tercer trimestre de 2024. El desglose de los tipos de préstamos incluye:
- Préstamos residenciales: $ 4.375 mil millones
- Líneas de crédito de capital doméstico (HELOC): $ 380.4 millones
- Préstamos comerciales: $ 18.1 millones Aumento año tras año
Tendencias de depósito
Los depósitos promedio crecieron $ 15.3 millones o 0.3% año tras año. La composición de depósitos al 30 de septiembre de 2024 incluye:
| Tipo de depósito | Cantidad | Tasa de interés |
|---|---|---|
| Cuentas corrientes que ponen intereses | $ 1.000 mil millones | 0.12% |
| Cuentas del mercado monetario | $ 499.4 millones | 1.72% |
| Ahorros | $ 1.122 mil millones | 0.27% |
| Depósitos de tiempo | $ 1.880 mil millones | 4.01% |
Relaciones de capital
Al 30 de septiembre de 2024, las relaciones de capital del banco fueron las siguientes:
- Equidad consolidada a los activos: 10.95%
- Valor en libros por acción: $35.19
Métricas de calidad de activos
Trustco mantiene una fuerte calidad de activos, con las siguientes métricas reportadas al 30 de septiembre de 2024:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Préstamos no rendidos (NPL) | $ 19.4 millones |
| Activos sin rendimiento (NPA) | $ 21.9 millones |
| Asignación de pérdidas crediticias en préstamos | $ 50.0 millones |
| Ratio de cobertura (asignación para pérdidas crediticias a NPLS) | 256.9% |
Ingresos y gastos sin intereses
En el tercer trimestre de 2024, Trustco reportó ingresos no interesantes de $ 4.9 millones. Los gastos de no intereses fueron $ 26.2 millones, reflejando una disminución en comparación con los cuartos anteriores.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos sin intereses | $ 4.9 millones | $ 4.5 millones |
| Gastos sin intereses | $ 26.2 millones | $ 27.5 millones |
Cómo Trustco Bank Corp NY (TRST) gana dinero
Ingresos de intereses netos
Trustco Bank genera una parte significativa de sus ingresos a través de los ingresos por intereses netos, que se informó en $ 38.7 millones para el tercer trimestre de 2024. Esto refleja un aumento de $ 883 mil o 2.3% En comparación con el trimestre anterior, impulsado principalmente por el crecimiento de los préstamos y los costos más bajos de los depósitos.
El margen de interés neto para el tercer trimestre de 2024 se situó en 2.61%, una mejora de 2.53% en el segundo cuarto. El rendimiento de los activos de ingreso de intereses aumentó a 4.11%, arriba de 4.06%. El costo de los pasivos que contienen intereses disminuyeron a 1.94% de 1.97% durante el mismo período.
Crecimiento de la cartera de préstamos
La cartera de préstamos promedio de Trustco aumentó en $ 127 millones o 2.6% en el tercer trimestre de 2024 en comparación con el mismo período en 2023. Los componentes clave de este crecimiento incluyeron:
- Los préstamos residenciales promedio aumentaron $ 50.4 millones (1.2%)
- Las líneas de crédito de capital doméstica aumentaron por $ 60 millones (18.7%)
- Préstamos comerciales promedio crecieron $ 18.1 millones (6.9%)
Este enfoque estratégico en las líneas de crédito de capital doméstico ayudó a TrustCo a aumentar la participación del cliente y utilizar las líneas de crédito existentes.
Ingresos sin intereses
Además de los ingresos por intereses netos, TrustCo genera ingresos sin intereses, que totalizaron $ 4.931 millones En el tercer cuarto de 2024. Esto incluye:
- Ingresos de servicios financieros de TrustCo: $ 2.044 millones
- Tarifas por servicios a los clientes: $ 2.482 millones
- Ganancias netas en valores de capital: $ 23 mil
El ingreso sin intereses, excluyendo las ganancias netas en valores de renta variable, fue $ 4.908 millones, en comparación con $ 4.291 millones en el cuarto anterior.
Gestión de gastos
TrustCo Bank ha administrado con éxito sus gastos sin intereses, que disminuyeron a $ 26.200 millones en el tercer cuarto de 2024 de $ 26.459 millones en el trimestre anterior. Esto refleja los esfuerzos continuos para controlar los costos y mejorar la eficiencia operativa, contribuyendo positivamente a los ingresos netos.
Resumen de desempeño financiero
El desempeño financiero de Trustco Bank Corp NY se resume en la tabla a continuación:
| Métrico | P3 2024 | Q2 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|---|
| Ingresos de intereses netos | $ 38.7 millones | $ 37.8 millones | $ 42.2 millones |
| Ingresos sin intereses | $ 4.931 millones | $ 5.651 millones | $ 4.574 millones |
| Gastos totales sin intereses | $ 26.200 millones | $ 26.459 millones | $ 27.460 millones |
| Lngresos netos | $ 12.875 millones | $ 12.551 millones | $ 14.680 millones |
| Retorno en promedio de activos | 0.84% | 0.82% | 0.96% |
| Retorno en promedio de equidad | 7.74% | 7.76% | 9.32% |
Conclusión
La salud financiera de Trustco Bank Corp NY se caracteriza por un fuerte ingreso de intereses netos, estrategias efectivas de crecimiento de préstamos y gestión de gastos disciplinados, posicionando el banco favorablemente dentro del panorama competitivo a partir de 2024.
TrustCo Bank Corp NY (TRST) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- TrustCo Bank Corp NY (TRST) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of TrustCo Bank Corp NY (TRST)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View TrustCo Bank Corp NY (TRST)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.