Vista Gold Corp. (VGZ) Bundle
Una breve historia de Vista Gold Corp.
Vista Gold Corp. se fundó en 2006 y se centra principalmente en el desarrollo de su activo insignia, el proyecto MT Todd Gold ubicado en el Territorio del Norte, Australia. La compañía ha avanzado sistemáticamente el proyecto a través de actividades de exploración, pruebas metalúrgicas, ingeniería y permisos ambientales.
Adquisición y desarrollo de Mt Todd
Vista adquirió el proyecto MT Todd en marzo de 2006 por un total de $ 2.146 millones, lo que incluyó el precio de compra y los costos de transacción asociados. Desde entonces, el proyecto ha sufrido un desarrollo significativo, incluidos programas de perforación extensos y estudios de viabilidad.
Desempeño financiero reciente
Al 30 de septiembre de 2024, Vista Gold reportó un ingreso neto de $ 12.922 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con una pérdida neta de $ (4.928) millones para el mismo período en 2023. El ingreso neto básico por acción fue de $ 0.11 para 2024, versus una pérdida de $ (0.04) por acción en 2023.
| Período | Ingresos netos (pérdida) ($ millones) | EPS básico ($) |
|---|---|---|
| P3 2024 | 12.922 | 0.11 |
| P3 2023 | (4.928) | (0.04) |
Flujo de caja y liquidez
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el flujo de efectivo de Vista Gold de las actividades operativas fue de $ (3.808) millones, mientras que los flujos de efectivo de las actividades de inversión fueron de $ 16.139 millones, principalmente debido al acuerdo de regalías y la venta de equipos de molinos usados.
| Actividades de flujo de efectivo | 2024 ($ millones) | 2023 ($ millones) |
|---|---|---|
| Flujo de caja operativo | (3.808) | (4.090) |
| Invertir flujo de caja | 16.139 | (0.043) |
Acuerdo de regalías
En diciembre de 2023, Vista celebró un acuerdo de regalías con Wheaton Precious Metals Corp., otorgando una regalía de ingresos brutos del 1% sobre la producción de oro futura de Mt Todd a cambio de $ 20 millones. Vista recibió el monto total antes del 30 de junio de 2024.
Métricas operativas
A partir de 2024, el proyecto MT Todd Gold ha estimado reservas minerales probadas y probables de 6.98 millones de onzas de oro, con un pronóstico de producción anual promedio de 395,000 onzas durante una vida mina de 16 años. El proyecto tiene un requisito de capital inicial de $ 1.03 mil millones, lo que se traduce en $ 163 por onza de oro.
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Reservas probadas y probables (onzas) | 6,980,000 |
| Producción anual promedio (onzas) | 395,000 |
| Requisito de capital inicial ($ mil millones) | 1.03 |
| Costo de efectivo por onza ($) | 913 |
Perspectiva futura
Vista Gold espera incurrir en aproximadamente $ 6.4 millones en costos recurrentes en los próximos 12 meses, junto con $ 4.2 millones asignados para programas discrecionales relacionados con el proyecto MT Todd. La Compañía continúa explorando opciones de financiamiento adicionales y eficiencias operativas para mejorar el valor de los accionistas.
A Who posee Vista Gold Corp. (VGZ)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, Vista Gold Corp. (VGZ) tiene un total de aproximadamente 122,847,609 acciones comunes en circulación. La propiedad de estas acciones se distribuye entre varios inversores institucionales y minoristas.
Principales accionistas
| Accionista | Número de acciones | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Gestión y expertos | ~10,000,000 | ~8.14% |
| Inversores institucionales | ~40,000,000 | ~32.5% |
| Inversores minoristas | ~72,847,609 | ~59.36% |
Propiedad institucional
Los inversores institucionales tienen una porción significativa de las acciones de Vista Gold. Los accionistas institucionales notables incluyen:
- BlackRock, Inc. - ~ 5.2% de propiedad
- Vanguard Group, Inc. - ~ 3.9% de propiedad
- Fidelity Investments - ~ 2.5% de propiedad
Emisiones recientes de acciones
Vista Gold ha estado activo en la emisión de nuevas acciones como parte de su estrategia de financiamiento. En los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la compañía emitió 1,018,564 acciones comunes bajo su programa de oferta en el mercado, aumentando los ingresos netos de $ 639,000.
Órdenes y opciones
Al 30 de septiembre de 2024, Vista Gold no tenía órdenes de arresto pendientes, ya que las 7,408,101 warrants expiraron el 12 de julio de 2024. La compañía tenía opciones sobre acciones por un total de 50,000 acciones, con un precio de ejercicio de $ 0.51.
Financiamiento de capital y posición en efectivo
Los equivalentes de efectivo y efectivo de Vista Gold al 30 de septiembre de 2024 fueron $ 18,954,000, lo que refleja un aumento neto de $ 12,885,000 durante los nueve meses. La compañía también informó un capital de trabajo de $ 18,083,000.
Estrategias financieras futuras
Mirando hacia el futuro, Vista Gold anticipa los costos recurrentes netos de aproximadamente $ 6,400,000 para los doce meses siguientes después del 30 de septiembre de 2024. Esto incluye $ 4,200,000 asignados para programas discrecionales relacionados con el proyecto MT Todd.
Vista Gold Corp. (VGZ) Declaración de misión
Declaración de misión Overview
Declaración de misión Overview
Vista Gold Corp. tiene como objetivo maximizar el valor de los accionistas a través del desarrollo de su proyecto insignia Mt Todd Gold en el Territorio del Norte, Australia. La compañía se enfoca en mantener la excelencia operativa, garantizar prácticas sostenibles y generar rendimientos sustanciales de la inversión.
Métricas financieras clave
El desempeño financiero de Vista Gold Corp. se ilustra a través de las siguientes métricas clave:
| Métrico | Valor (2024) |
|---|---|
| Ingresos netos (pérdida) | $ 12,922,000 (nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024) |
| Ingresos netos (pérdida) por acción | $ 0.11 (nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024) |
| Acciones promedio ponderadas en circulación | 121,829,163 (2024) |
| Activos totales | $ 20,102,000 (al 30 de septiembre de 2024) |
| Pasivos totales | $ 1,100,000 (al 30 de septiembre de 2024) |
| Patrimonio de los accionistas | $ 19,002,000 (al 30 de septiembre de 2024) |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 18,954,000 (al 30 de septiembre de 2024) |
| Capital de explotación | $ 18,083,000 (al 30 de septiembre de 2024) |
Lo más destacado del proyecto
Vista Gold Corp. se centra principalmente en el proyecto MT Todd Gold, que tiene los siguientes aspectos destacados:
| Destacar | Detalles |
|---|---|
| Reservas minerales probadas y probables | 6.98 millones de onzas de oro (280 mt a 0.77 g au/t) |
| Producción anual promedio | 395,000 onzas de oro durante una vida mina de 16 años |
| Costo de efectivo promedio | $ 913 por onza |
| Requisitos de capital inicial | $ 1.03 mil millones |
| VPN después de impuestos (5%) a $ 1,800/oz | $ 1.13 mil millones |
| IRR después de impuestos a $ 1,800/oz | 20.4% |
| VPN después de impuestos (5%) a $ 2,600/oz | $ 3.1 mil millones |
| IRR después de impuestos a $ 2,600/oz | 41.2% |
Desarrollos recientes
A partir de 2024, Vista Gold Corp. ha logrado un progreso significativo con la promulgación de la Ley de regalías minerales de 2024, que ha revisado la estructura de regalías de un régimen de ganancias netas a una tasa de regalías AD Valorem del 3.5%. Se espera que este cambio mejore significativamente la economía del proyecto, con pagos estimados de regalías bajo el régimen anterior en $ 765 millones durante la vida de la mina.
Estrategias de gestión de costos
La compañía está administrando estratégicamente los costos asociados con el proyecto MT Todd:
- Costos recurrentes proyectados: Estimado en aproximadamente $ 6,400,000 para los próximos 12 meses.
- Costos del programa de perforación: Estimado en $ 2,500,000 para actividades de gestión del sitio y administración ambiental.
- Programa de perforación de desarrollo: Un programa de 6,000-7,000 metros con un costo total de aproximadamente $ 2,000,000.
Conclusión sobre salud financiera
Vista Gold Corp. ha sentado una sólida base para el crecimiento futuro a través de su misión enfocada e iniciativas estratégicas, evidenciadas por sus sólidas métricas financieras y su potencial de proyecto. La misión de la compañía de ofrecer un valor sostenible continúa guiando sus operaciones dentro del sector de minería de oro competitivo.
Cómo funciona Vista Gold Corp. (VGZ)
Compañía Overview
Vista Gold Corp. opera principalmente a través de su proyecto insignia, el proyecto Mt Todd Gold ubicado en el Territorio del Norte de Australia. La compañía se centra en la exploración y el desarrollo de sus propiedades minerales, particularmente el oro.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Vista Gold Corp. reportó un saldo de efectivo de $ 18,954,000 y un capital de trabajo de $ 18,083,000. La compañía no tenía deuda en este momento. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el ingreso neto fue de $ 12,922,000, traduciendo a un ingreso neto por acción de $ 0.11. En contraste, la pérdida neta para el período comparable en 2023 fue de $ 4,928,000, o una pérdida de $ 0.04 por acción.
| Métrico | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Ingresos netos (pérdida) | $12,922,000 | ($4,928,000) |
| Ingresos netos (pérdida) por acción | $0.11 | ($0.04) |
| Dinero | $18,954,000 | $4,848,000 |
| Capital de explotación | $18,083,000 | $5,576,000 |
| Deuda | $0 | $0 |
Destacados operativos
El proyecto MT Todd Gold se caracteriza por una producción anual promedio estimada de 395,000 onzas de oro durante una vida mina de 16 años. El costo de efectivo por onza se proyecta en $ 913, con requisitos de capital iniciales de $ 1.03 mil millones, o $ 163 por onza de oro por pagar. El valor presente neto después de impuestos (VPN) a una tasa de descuento del 5% se estima en $ 1.13 mil millones a un precio de oro de $ 1,800 por onza y $ 3.1 mil millones a $ 2,600 por onza.
| Métrico de proyecto | Valor |
|---|---|
| Producción anual promedio | 395,000 onzas |
| Vida de la mía | 16 años |
| Costo de efectivo por onza | $913 |
| Requisitos de capital inicial | $ 1.03 mil millones |
| NPV a $ 1,800/oz de oro | $ 1.13 mil millones |
| NPV a $ 2,600/oz de oro | $ 3.1 mil millones |
Acuerdo de regalías
En diciembre de 2023, Vista Gold celebró un acuerdo de regalías con Wheaton Precious Metals Corp., otorgando una regalía de ingresos brutos del 1% sobre la producción futura de oro del proyecto MT Todd a cambio de pagos en efectivo por un total de $ 20 millones. Al 30 de junio de 2024, Vista había recibido todas las cuotas bajo este Acuerdo.
Reservas y recursos minerales
Al 31 de diciembre de 2023, el proyecto MT Todd tiene reservas minerales probadas y probables por un total de 6.98 millones de onzas de oro, con un total de 280 millones de toneladas en un grado de 0.77 g au/t. Los recursos minerales se estiman en función de un precio de oro de $ 1,500 por onza y una calificación de corte de 0.35 g au/t.
| Categoría | Toneladas (000s) | Grado (G Au/T) | Onces contenidos (000s) |
|---|---|---|---|
| Probado | 81,277 | 0.84 | 2,192 |
| Probable | 199,098 | 0.75 | 4,787 |
| Probado y probable | 280,375 | 0.77 | 6,979 |
Perspectiva futura
Vista Gold planea continuar sus programas de perforación y estudios de viabilidad para optimizar el desarrollo del proyecto MT Todd. La compañía espera incurrir en aproximadamente $ 2,500,000 para la administración del sitio y la administración ambiental en el próximo año, junto con $ 4,200,000 para programas discrecionales relacionados con actividades de exploración y desarrollo continuas.
Cómo Vista Gold Corp. (VGZ) gana dinero
Generación de ingresos a partir de producción de oro
Vista Gold Corp. genera principalmente ingresos a través de la producción de oro de su proyecto Mt Todd Gold ubicado en el Territorio del Norte, Australia. El proyecto contiene reservas minerales probadas y probables estimadas en 6.98 millones de onzas de oro. Se prevé que la producción anual promedio sea 395,000 onzas sobre una vida mina de 16 años. El costo promedio de efectivo por onza se estima en $913, conduciendo a significativos márgenes de ganancias a precios favorables del oro.
Métricas de desempeño financiero
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Vista informó un ingreso neto de $ 12.9 millones, en comparación con una pérdida neta de $ 4.9 millones Para el mismo período en 2023. Esta mejora puede atribuirse a la eficiencia operativa y al aumento de los precios del oro. La pérdida neta de la compañía para el tercer trimestre de 2024 fue $ 1.6 millones, reflejando los gastos operativos y desarrollos de proyectos en curso.
Flujo de efectivo y costos operativos
El flujo de efectivo de Vista de las actividades operativas mostró una salida de efectivo neta de $ 3.8 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Los gastos operativos totales para el mismo período ascendieron a $ 2.5 millones para exploración, evaluación de propiedades y administración corporativa. El flujo de efectivo de la compañía de las actividades de inversión fue positivo, con efectivo neto proporcionado de $ 16.1 millones, principalmente de la concesión de un interés de regalías en títulos minerales.
Acuerdos de regalías y flujos de ingresos adicionales
En diciembre de 2023, Vista celebró un acuerdo de regalías con Wheaton Precious Metals Corp., otorgando un 1% de regalías de ingresos brutos sobre la producción de oro futura de Mt Todd a cambio de $ 20 millones. Al 30 de junio de 2024, Vista había recibido el monto total, que reforzó su liquidez y permitió una mayor inversión en el desarrollo de proyectos.
Planes de desarrollo futuros
Vista planea mejorar su capacidad de producción a través de un estudio de factibilidad dirigido a un rendimiento de 12-17 KTPD (4-6 MTPA), con producción anual de oro de 150,000 a 200,000 onzas. Se proyecta que el costo de capital inicial para esta operación a escala sea menor que $ 400 millones. La compañía anticipa que este plan mantendrá una alta eficiencia de capital al tiempo que reduce los riesgos financieros.
Estructura de costos operativos
La estructura de costos operativos para el proyecto MT Todd incluye:
- Costos operativos: $ 5.42 mil millones
- Costos de refinación: $ 23 millones
- Regalías: $ 324 millones
- Costos de efectivo: $ 5.77 mil millones
El costo de efectivo por onza se calcula en $913, que permite una operación sostenible en las condiciones actuales del precio del oro.
Posición del mercado y análisis económico
El análisis económico de Vista indica un fuerte retorno de la inversión con un VPN después de impuestos a un precio de oro de $ 1,800 por onza estimado en $ 1.13 mil millones Y una 20.4%. A un precio de oro de $2,600 por onza, el VPN después de impuestos aumenta significativamente $ 3.1 mil millones con 41.2%.
Tabla de resumen financiero
| Métrica financiera | Valor |
|---|---|
| Reservas minerales probadas y probables | 6.98 millones de onzas |
| Producción anual promedio | 395,000 onzas |
| Costo promedio de efectivo por onza | $913 |
| Ingresos netos (9 meses 2024) | $ 12.9 millones |
| Efectivo neto utilizado en actividades operativas | $ 3.8 millones |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de inversión | $ 16.1 millones |
| Valor de acuerdo de regalías | $ 20 millones |
| Costo de capital inicial proyectado para un nuevo estudio de factibilidad | Menos de $ 400 millones |
| NPV después de impuestos a $ 1,800/oz | $ 1.13 mil millones |
| NPV después de impuestos a $ 2,600/oz | $ 3.1 mil millones |
Vista Gold Corp. (VGZ) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Vista Gold Corp. (VGZ) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Vista Gold Corp. (VGZ)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Vista Gold Corp. (VGZ)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.