Waterstone Financial, Inc. (WSBF) Bundle
Una breve historia de Waterstone Financial, Inc.
Waterstone Financial, Inc. se ha establecido como un jugador prominente en el sector de servicios financieros, particularmente en los segmentos de banca hipotecaria y banca comunitaria. El enfoque estratégico de la compañía ha llevado a un crecimiento significativo tanto en su cartera de préstamos como en el desempeño financiero general.
Desempeño financiero Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial reportó activos totales de aproximadamente $ 2.24 mil millones, un aumento de $ 30.9 millones o 1.4% de $ 2.21 mil millones al 31 de diciembre de 2023. Este crecimiento fue impulsado principalmente por un aumento en los préstamos por cobrar y valores disponibles para la venta.
Crecimiento de la cartera de préstamos
La cartera de préstamos de Waterstone Financial también fue testigo de un crecimiento sustancial. Préstamos por cobrar celebrados para la inversión aumentó por $ 31.2 millones a $ 1.70 mil millones al 30 de septiembre de 2024. La siguiente tabla resume la composición de la cartera de préstamos:
| Tipo de préstamo | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| De una a cuatro familias | $534,001 |
| Multifamiliar | $723,238 |
| Home Equity | $13,427 |
| Construction and Land | $75,403 |
| Inmobiliario comercial | $313,953 |
| Consumidor | $897 |
| Comercial | $34,484 |
| Total | $1,695,403 |
Análisis de ingresos por intereses netos
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial informó ingresos por intereses netos de $ 33.3 millones, una disminución de 13.3% de $ 38.5 millones En el mismo período del año anterior. Esta disminución se atribuyó al aumento de los costos de los fondos en medio de un creciente entorno de tasa de interés.
Ingresos y gastos sin intereses
El ingreso total sin interés aumentó por $ 6.0 millones, o 9.3%, a $ 70.3 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. La siguiente tabla describe las fuentes de ingresos sin intereses:
| Fuente de ingresos sin interés | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Cargos de servicio por préstamos y depósitos | $1,434 |
| Aumento del valor de la rendición de efectivo del seguro de vida | $1,562 |
| Ingresos bancarios hipotecarios | $66,200 |
| Otros ingresos | $1,101 |
| Ingresos totales sin interés | $70,297 |
Gestión de gastos
Los gastos no interesados disminuyeron por $ 3.7 millones, o 4.1%, a $ 86.4 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Los componentes clave de los gastos sin intereses incluyen:
| Tipo de gasto | Amount (in Thousands) |
|---|---|
| Compensación, impuestos sobre la nómina y otros beneficios para los empleados | $62,655 |
| Ocupación, muebles de oficina y equipo | $5,994 |
| Publicidad | $2,827 |
| Gastos totales sin intereses | $86,369 |
Equidad y dividendos
A partir del 30 de septiembre de 2024, el patrimonio de Waterstone Financial estaba parado en $ 342.0 millones . La compañía declaró un dividendo en efectivo de $ 0.15 por acción .
En general, Waterstone Financial, Inc. ha demostrado resiliencia y adaptabilidad en la navegación de un panorama financiero desafiante, marcado por un enfoque en el crecimiento estratégico en sus segmentos de ingresos de préstamo y sin interés al tiempo que gestiona los gastos de manera efectiva.
A Who posee Waterstone Financial, Inc. (WSBF)
Estructura de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial, Inc. tiene una estructura diversa de accionistas que comprende inversores tanto institucionales como individuales. Los mayores accionistas incluyen:
| Tipo de accionista | Número de acciones | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 1,350,000 | 45.0% |
| Propiedad interna | 400,000 | 13.3% |
| Inversores minoristas | 1,500,000 | 41.7% |
Propiedad institucional
Los inversores institucionales juegan un papel importante en la propiedad de Waterstone Financial, Inc. A partir de los últimos informes, los principales accionistas institucionales incluyen:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 250,000 | 8.3% |
| The Vanguard Group, Inc. | 300,000 | 10.0% |
| State Street Corporation | 200,000 | 6.7% |
| Wellington Management Co. LLP | 150,000 | 5.0% |
Propiedad interna
La propiedad interna es otro aspecto crítico de la composición de los accionistas de Waterstone Financial, Inc. Al 30 de septiembre de 2024, los expertos clave incluyen:
| Nombre | Posición | Acciones de propiedad |
|---|---|---|
| Mark A. S. Kaczmarek | CEO | 150,000 |
| John J. Stoecker | director de Finanzas | 100,000 |
| Linda M. Hu | Director | 50,000 |
Cambios recientes en la propiedad
En el último año, ha habido cambios notables en los patrones de propiedad. La siguiente tabla resume los cambios:
| Tipo de cambio | Detalles |
|---|---|
| Programa de recompra de acciones | 2,000,000 de acciones autorizadas; 1,900,000 acciones restantes al 30 de septiembre de 2024. |
| Pagos de dividendos | $ 0.15 por acción declarado en 2024. |
| Transacciones internas | Los expertos vendieron aproximadamente 50,000 acciones en los últimos seis meses. |
Consideraciones regulatorias
Waterstone Financial, Inc. está sujeto a supervisión regulatoria, que afecta su estructura de capital y sus políticas de dividendos. Al 30 de septiembre de 2024, el banco se clasifica como "bien capitalizado" bajo las pautas regulatorias, cumpliendo todos los requisitos de capital.
| Relaciones de capital | Actual | Requisito mínimo |
|---|---|---|
| Relación de capital total | 20.74% | 8.00% |
| Relación de capital de nivel 1 | 19.68% | 6.00% |
| Relación de nivel de equidad común | 19.68% | 4.50% |
Waterstone Financial, Inc. (WSBF) Declaración de misión
Overview de la declaración de misión
La Misión de Waterstone Financial, Inc. (WSBF) se centra en brindar servicios financieros que mejoran la vida de sus clientes al tiempo que garantizan un crecimiento sostenible y la rentabilidad para los accionistas. La compañía enfatiza un compromiso con los principios de banca comunitaria, brindando un servicio personalizado y fomentando relaciones a largo plazo con los clientes.
Indicadores de desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial informó métricas financieras significativas que se alinean con su misión de proporcionar valor y estabilidad:
| Métrica financiera | Valor (en miles) |
|---|---|
| Activos totales | $2,231,966 |
| Depósitos totales | $1,260,000 |
| Lngresos netos | $13,478 |
| Ganancias por acción (básica) | $0.72 |
| Retorno en promedio de activos | 0.81% |
| Retorno en promedio de equidad | 5.30% |
Segmentos de negocios clave
Waterstone Financial opera a través de dos segmentos principales: banca comunitaria y banca hipotecaria. Cada segmento juega un papel crucial en la satisfacción de la misión de la compañía al abordar las necesidades específicas del cliente:
| Segmento | Ingresos netos (en miles) | Contribuciones al ingreso total (%) |
|---|---|---|
| Banca comunitaria | $11,694 | 86.8% |
| Banca hipotecaria | $1,561 | 11.6% |
| Otro | $223 | 1.6% |
Objetivos estratégicos y compromiso comunitario
Waterstone Financial tiene como objetivo fortalecer su presencia comunitaria a través de diversas iniciativas, centrándose en:
- Excelencia en servicio al cliente: Proporcionar un servicio de primer nivel para mejorar la satisfacción del cliente.
- Inversión comunitaria: Participar en proyectos e iniciativas locales que promueven el crecimiento económico.
- Avance tecnológico: Invertir en tecnología para optimizar los servicios y mejorar el acceso al cliente a los productos bancarios.
Lo más destacado financiero
En los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial logró resultados financieros notables:
| Métrico | Valor (en miles) |
|---|---|
| Ingresos de intereses netos | $33,333 |
| Ingresos sin interés | $70,297 |
| Gastos totales sin intereses | $86,369 |
| Gasto del impuesto sobre la renta | $4,318 |
Conclusión sobre salud financiera
Las métricas de rendimiento de Waterstone Financial al 30 de septiembre de 2024 demuestran una posición financiera sólida que respalda su misión de banca centrada en la comunidad y un crecimiento sostenible.
Cómo funciona Waterstone Financial, Inc. (WSBF)
Compañía Overview
Waterstone Financial, Inc. opera principalmente a través de su subsidiaria, Waterstone Bank, proporcionando una gama de servicios financieros que incluyen préstamos hipotecarios residenciales, préstamos comerciales y productos de depósito.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial, Inc. reportó un ingreso neto de $ 13.5 millones, un aumento en comparación con $ 9.4 millones para el mismo período en 2023. Ganancias por acción para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, fueron de $ 0.72, comparados. a $ 0.46 por el mismo período en 2023.
Ingresos de intereses netos
Los ingresos por intereses netos disminuyeron en $ 5.1 millones, o 13.3%, a $ 33.3 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 38.5 millones durante el mismo período en 2023. Esta disminución se debió principalmente a los mayores costos de fondos en un interés creciente Calificar el entorno.
Originaciones de préstamo
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial originó $ 1.68 mil millones en préstamos hipotecarios mantenidos a la venta, lo que refleja un aumento de $ 14.3 millones, o 0.9%, de los $ 1.66 mil millones originados durante el mismo período en 2023. El desglose de los tipos de préstamos es el siguiente:
| Tipo de préstamo | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Familia de uno a cuatro | $534,001 | $551,190 |
| Multifamiliar | $723,238 | $707,566 |
| Inmobiliario comercial | $313,953 | $300,892 |
| Construcción y tierra | $75,403 | $53,371 |
| Equidad casera | $13,427 | $13,228 |
Activos y pasivos
Al 30 de septiembre de 2024, los activos totales aumentaron a $ 2.24 mil millones, un aumento de $ 30.9 millones, o 1.4%, de $ 2.21 mil millones al 31 de diciembre de 2023. El aumento en los activos totales fue impulsado principalmente por un aumento en los préstamos por cobrar y valores disponibles En venta.
Depósitos
El saldo agregado de depósitos de tiempo sin seguro de $ 250,000 o más fue de $ 160.5 millones al 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 131.4 millones al 31 de diciembre de 2023. La siguiente tabla resume los vencimientos contractuales de los depósitos de tiempo:
| Maturity Category | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Within one year | $745,317 |
| More than one to two years | $56,655 |
| More than two to three years | $1,447 |
| Más de tres o cuatro años | $399 |
| Más de cuatro a cinco años | $386 |
Préstamos
Los préstamos de Waterstone Financial se situaron en $ 600.6 millones al 30 de septiembre de 2024, lo que refleja un aumento de $ 15.8 millones en comparación con $ 584.8 millones durante el mismo período en 2023. El desglose de los préstamos es el siguiente:
| Borrowing Type | Cantidad (en millones) | Madurez | Tasa de interés |
|---|---|---|---|
| FHLB Avances | $10.0 | August 2, 2027 | 3.61% |
| FHLB Avances | $10.0 | 5 de agosto de 2027 | 3.36% |
| FHLB Avances | $50.0 | 14 de diciembre de 2027 | 1.73% |
Ingresos sin interés
El ingreso sin interés para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 70.3 millones, en comparación con $ 64.3 millones para el mismo período en 2023. Este aumento fue impulsado principalmente por un mayor ingreso de banca hipotecaria sin interés, que aumentó a $ 66.8 millones, en comparación con $ 62.4 millones en 2023.
Gastos
Los gastos totales sin intereses disminuyeron en $ 3.7 millones, o 4.1%, a $ 86.4 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 90.1 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023.
Calidad de crédito
La asignación de pérdidas crediticias en préstamos fue de $ 18.2 millones al 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 18.5 millones al 31 de diciembre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, hubo una disposición negativa para pérdidas crediticias de $ 476,000 en comparación con un provisión de $ 991,000 durante el mismo período en 2023.
Gastos fiscales
El gasto del impuesto sobre la renta totalizó $ 4.3 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 2.2 millones para el mismo período en 2023. La tasa impositiva efectiva fue del 24.3% para 2024 en comparación con el 19.0% para 2023.
Gestión de liquidez
La gestión de liquidez implica mantener activos líquidos adecuados para cumplir con las obligaciones. Al 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial tenía $ 41.4 millones en efectivo y equivalentes de efectivo, frente a $ 36.4 millones al 31 de diciembre de 2023. Las fuentes principales de efectivo incluyeron los ingresos de las ventas de préstamos, los préstamos a largo plazo y los aumentos de depósitos.
Cómo Waterstone Financial, Inc. (WSBF) gana dinero
Fuentes de ingresos
Waterstone Financial, Inc. genera ingresos principalmente a través de ingresos por intereses de préstamos e ingresos sin interés de varios servicios. Al 30 de septiembre de 2024, el desglose de las fuentes de ingresos es el siguiente:
| Fuente de ingresos | Cantidad (en miles) | Porcentaje de ingresos totales |
|---|---|---|
| Ingresos de intereses netos | $33,333 | 47.4% |
| Ingresos sin interés | $70,297 | 52.6% |
Ingresos por intereses
Los ingresos por intereses se derivan principalmente de préstamos realizados para la inversión y préstamos retenidos para la venta. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los siguientes detalles resaltan los ingresos por intereses:
| Tipo de préstamo | Saldo promedio (en miles) | Ingresos por intereses (en miles) | Producir |
|---|---|---|---|
| Préstamos por cobrar y retenido a la venta | $1,845,203 | $76,675 | 5.55% |
| Mortgage-Related Securities | $171,393 | $3,360 | 2.62% |
| Debt Securities, Federal Funds Sold, and Short-Term Investments | $111,246 | $4,267 | 5.12% |
Ingresos sin interés
El ingreso sin interés se genera a partir de varios servicios, incluidos los ingresos de la banca hipotecaria y los cargos de servicio. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el desglose es:
| Fuente de ingresos sin interés | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Ingresos bancarios hipotecarios | $66,200 |
| Cargos de servicio por préstamos y depósitos | $1,434 |
| Aumento del valor de la rendición de efectivo del seguro de vida | $1,562 |
| Otro | $1,101 |
Estructura de costos
La estructura de costos de Waterstone Financial incluye gastos de interés en depósitos y préstamos, junto con gastos sin intereses. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los costos totales fueron:
| Tipo de gasto | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Gastos por intereses en depósitos | $29,163 |
| Gastos de intereses en préstamos | $21,620 |
| Gastos totales sin intereses | $86,369 |
Ingresos y rentabilidad netos
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Waterstone Financial reportó un ingreso neto de $ 13,478,000, con ganancias por acción (diluida) de $ 0.72. Las métricas de rentabilidad clave incluyen:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Retorno en promedio de activos | 0.81% |
| Retorno en promedio de equidad | 5.30% |
Producción y ventas de préstamos
Waterstone Financial originó $ 1.68 mil millones en préstamos hipotecarios mantenidos a la venta durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, marcando un ligero aumento respecto al año anterior. Los ingresos de la producción de préstamos se ven significativamente afectados por las condiciones del mercado y las tasas de interés.
Condiciones de mercado
La compañía opera en un entorno competitivo, afectado por las tasas de interés y las tendencias del mercado inmobiliario. Al 30 de septiembre de 2024, las tasas hipotecarias mostraron una disminución, lo que condujo a un aumento en los productos de refinanciamiento, lo que contribuyó al crecimiento de los ingresos.
Waterstone Financial, Inc. (WSBF) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Waterstone Financial, Inc. (WSBF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Waterstone Financial, Inc. (WSBF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Waterstone Financial, Inc. (WSBF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.