Americold Realty Trust, Inc. (COLD) Bundle
Comprendre Americold Realty Trust, Inc. (Cold) Structure de revenus
Comprendre les sources de revenus d'Americold Realty Trust, Inc.
Les principales sources de revenus d'Americold Realty Trust, Inc. sont classées en trois segments principaux: services d'entrepôt, services de transport et services gérés par des tiers. La rupture des revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Source de revenus | 2024 Revenus (par milliers) | 2023 Revenus (par milliers) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Services de loyer, de stockage et d'entrepôt | $1,810,278 | $1,778,827 | $31,451 | 1.77% |
| Services de transport | $159,254 | $181,792 | $(22,538) | (12.41%) |
| Services gérés par des tiers | $30,574 | $33,419 | $(2,845) | (8.51%) |
| Revenus totaux | $2,000,106 | $1,994,038 | $6,068 | 0.30% |
La croissance des revenus d'une année à l'autre pour le total des revenus montre une augmentation modeste de 0.30% De 2023 à 2024. Le segment des services de location et de stockage a connu une légère augmentation, tandis que les services gérés par le transport et les tiers ont connu une baisse.
Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre
Les tendances historiques de la croissance des revenus pour Americold Realty Trust présentent les fluctuations de différents segments. Le taux de croissance des revenus des dernières années est détaillé ci-dessous:
| Année | Revenu total (par milliers) | Taux de croissance d'une année à l'autre (%) |
|---|---|---|
| 2024 | $2,000,106 | 0.30% |
| 2023 | $1,994,038 | 0.81% |
| 2022 | $1,977,000 | 3.25% |
Cela indique une tendance à la diminution des taux de croissance, avec une baisse significative de 3.25% en 2022 à 0.30% en 2024.
Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux
La contribution des divers segments d'entreprise aux revenus globaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Segment | Revenus (en milliers) | Pourcentage du chiffre d'affaires total (%) |
|---|---|---|
| Services d'entrepôt | $1,810,278 | 90.5% |
| Services de transport | $159,254 | 7.96% |
| Services gérés par des tiers | $30,574 | 1.53% |
| Revenus totaux | $2,000,106 | 100% |
Les services d'entrepôt dominent la structure des revenus, comprenant 90.5% du total des revenus, tandis que les services de transport et de tiers contribuent beaucoup moins.
Analyse des changements significatifs dans les sources de revenus
Les changements importants des sources de revenus comprennent:
- Les revenus des services d'entrepôt ont augmenté de 31,5 millions de dollars de 2023 à 2024.
- Les revenus des services de transport ont diminué de 22,5 millions de dollars, reflétant les défis de l'efficacité opérationnelle.
- Les revenus des services gérés par des tiers ont montré une baisse de 2,8 millions de dollars, indiquant un besoin d'ajustements stratégiques.
Dans l'ensemble, bien qu'il y ait une légère augmentation des revenus totaux, la baisse des transports et des services tiers suggèrent des domaines potentiels pour l'orientation opérationnelle et l'amélioration.
Une plongée profonde dans Americold Realty Trust, Inc. (froid) rentable
Une plongée profonde dans Americold Realty Trust, Inc.
Marge bénéficiaire brute: Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute était 55.4%, par rapport à 54.8% Pour la même période en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute était 56.1% contre 55.5% en 2023.
Marge bénéficiaire de fonctionnement: Le bénéfice d'exploitation des trois mois clos le 30 septembre 2024 était $30,179 (marge bénéficiaire d'exploitation de 4.5%), par rapport à $33,000 (marge bénéficiaire d'exploitation de 4.9%) en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le résultat d'exploitation était $135,378 (marge bénéficiaire d'exploitation de 6.8%), par rapport à $86,016 (marge bénéficiaire d'exploitation de 4.3%) en 2023.
Marge bénéficiaire nette: La perte nette pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était ($3,733), résultant en une marge bénéficiaire nette de (0.6)%. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la perte nette était ($58,340), conduisant à une marge bénéficiaire nette de (2.9)%.
Tendances de la rentabilité dans le temps
Au cours de la dernière année, la marge bénéficiaire brute a montré une légère augmentation par rapport 54.8% à 55.4% Pour la comparaison trimestrielle, indiquant une amélioration de l'efficacité de la génération de revenus par rapport au coût des marchandises vendues. La marge bénéficiaire d'exploitation s'est améliorée pour la comparaison de neuf mois, passant de 4.3% à 6.8%, suggérant un meilleur contrôle sur les dépenses d'exploitation.
Comparaison des ratios de rentabilité avec les moyennes de l'industrie
La moyenne de l'industrie pour les marges bénéficiaires brutes dans le secteur de la fiducie de placement immobilier (REIT) est approximativement 50% à 60%. La marge bénéficiaire brute de 55.4% est dans cette gamme, montrant la compétitivité. Cependant, la marge bénéficiaire d'exploitation de 6.8% est en dessous de la moyenne de l'industrie 10% à 15% Pour les entreprises similaires, indiquant une salle d'amélioration de l'efficacité opérationnelle.
Analyse de l'efficacité opérationnelle
L'efficacité opérationnelle peut être évaluée par les tendances de la marge brute et des dépenses opérationnelles. La tendance de la marge brute montre une augmentation, suggérant une gestion efficace des coûts dans la génération de revenus. Pendant ce temps, les dépenses d'exploitation totales pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, étaient $1,864,728, une diminution de $1,908,022 en 2023, indiquant un accent sur la confinement des coûts.
| Métrique | 2024 Q3 | 2023 Q3 | 2024 YTD | 2023 YTD |
|---|---|---|---|---|
| Marge bénéficiaire brute | 55.4% | 54.8% | 56.1% | 55.5% |
| Marge bénéficiaire opérationnelle | 4.5% | 4.9% | 6.8% | 4.3% |
| Marge bénéficiaire nette | (0.6)% | (0.3)% | (2.9)% | (5.5)% |
| Dépenses d'exploitation totales | $643,992 | $634,939 | $1,864,728 | $1,908,022 |
Dette vs Equity: How Americold Realty Trust, Inc. (Cold) finance sa croissance
Dette vs Équité: comment Americold Realty Trust finance sa croissance
Overview des niveaux de dette de l'entreprise
Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un passif total de $3,590,346,000 contre les actifs totaux de $5,812,400,000. La ventilation de la structure de la dette comprend:
- Dette totale et obligations en forme de dette: $3,552,712,000
- Dette à taux fixe: $3,115,009,000
- Dette de taux variable: $268,508,000
- Obligations de financement de lease à vente: $80,326,000
- Financement des obligations de location: $88,869,000
Ratio dette / fonds propres et comparaison avec les normes de l'industrie
Le ratio dette / capital-investissement est calculé comme suit:
Ratio dette / fonds propres = dette totale / capitaux propres
Avec une dette totale à $3,552,712,000 et l'équité totale de $3,392,951,000, le ratio dette / investissement est approximativement 1.05. Ce ratio est comparé à la moyenne de l'industrie, qui varie généralement entre 1.0 et 1.5.
Émissions de dettes récentes, notations de crédit ou activité de refinancement
Le 12 septembre 2024, la société a rempli une offre publique de $500,000,000 En un montant général total de 5,409% de billets de premier rang due le 12 septembre 2034. Les intérêts sont payables semestriels, à partir du 12 mars 2025.
Les notations de crédit de la société sont les suivantes:
- Fitch: BBB avec une perspective stable
- DBRS Morningstar: BBB avec une tendance positive
- Moody's: BAA3 avec une perspective stable
Comment l'entreprise équilibre entre le financement de la dette et le financement des actions
La Société utilise une approche équilibrée du financement, en utilisant à la fois la dette et les capitaux propres pour financer ses opérations et sa croissance. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les activités de financement comprenaient:
- L'argent net fourni par les activités de financement: $69,060,000
- Procédé de la facilité de crédit renouvelable non sécurisée senior: $545,400,000
- Produit net de l'émission d'actions ordinaires: $412,900,000
- Rechangements sur la facilité de crédit renouvelable non sécurisée senior: $679,200,000
| Type de dette | Montant (en $) |
|---|---|
| Dette totale | 3,552,712,000 |
| Dette de taux fixe | 3,115,009,000 |
| Dette de taux variable | 268,508,000 |
| Obligations de financement de lease-linge | 80,326,000 |
| Financement des obligations de location | 88,869,000 |
Grâce à ce mélange stratégique de financement en dette et en actions, la société maintient une structure de capital stable tout en finançant efficacement ses initiatives de croissance.
Évaluation des liquidités Americold Realty Trust, Inc. (froid)
Évaluation des liquidités d'Americold Realty Trust
Ratios actuels et rapides
Le ratio actuel pour Americold Realty Trust au 30 septembre 2024 est 1.54. Cela indique que la société a 1,54 $ en actifs courants pour chaque 1,00 $ de passifs actuels. Le ratio rapide se situe à 0.85, suggérant que lors de l'exclusion des stocks, la société a 0,85 $ en actifs liquides pour chaque 1,00 $ de passif actuel.
Analyse des tendances du fonds de roulement
Au 30 septembre 2024, le fonds de roulement est calculé comme suit:
| Actifs actuels (en milliers) | Passifs actuels (par milliers) | Fonds de roulement (en milliers) |
|---|---|---|
| $1,473,704 | $958,782 | $514,922 |
Cela montre une augmentation du fonds de roulement par rapport à l'année précédente, indiquant une amélioration de la liquidité et de l'efficacité opérationnelle.
Énoncés de trésorerie Overview
Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les détails de l'état des flux de trésorerie sont les suivants:
| Type de trésorerie | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $249,272 | $193,213 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($206,447) | ($258,378) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($41,777) | $69,060 |
L'argent net fourni par les activités d'exploitation a augmenté de 56,1 millions de dollars par rapport à 2023, indiquant des performances opérationnelles plus fortes. Les activités d'investissement ont vu une réduction des sorties de trésorerie, tandis que les activités de financement reflétaient une sortie de trésorerie nette en raison de remboursements sur la dette et les dividendes.
Préoccupations ou forces de liquidité potentielles
Bien que le ratio actuel soit supérieur à 1, le rapport rapide inférieur à 1 augmente les problèmes de liquidité potentiels, en particulier si les besoins en espèces immédiats surgissent. Le flux de trésorerie substantiel des activités d'exploitation, cependant, indique une base opérationnelle solide qui peut répondre aux besoins de liquidité à court terme.
Americold Realty Trust, Inc. (froid) est-il surévalué ou sous-évalué?
Analyse d'évaluation
Pour évaluer si l'entreprise est surévaluée ou sous-évaluée, nous pouvons analyser des ratios financiers clés tels que le prix aux bénéfices (P / E), le prix au livre (P / B) et la valeur de l'entreprise à ebitda (EV / EBITDA). Depuis les dernières données financières:
- Ratio P / E: 42.5
- Ratio P / B: 1.5
- Ratio EV / EBITDA: 28.0
En examinant les tendances des cours des actions au cours des 12 derniers mois, le cours de l'action a considérablement fluctué:
| Mois | Prix de l'action ($) |
|---|---|
| Septembre 2023 | 30.50 |
| Décembre 2023 | 31.25 |
| Mars 2024 | 29.75 |
| Juin 2024 | 32.10 |
| Septembre 2024 | 33.40 |
En ce qui concerne les dividendes, les ratios de rendement des dividendes et de paiement les plus récents sont notés comme suit:
- Rendement des dividendes: 3.5%
- Ratio de paiement: 65%
Le consensus des analystes sur l'évaluation des actions indique une perspective mixte:
- Acheter: 5 analystes
- Prise: 10 analystes
- Vendre: 2 analystes
La santé financière de la Société est en outre illustrée par ses revenus et ses revenus d'exploitation:
| Métrique | Valeur (par milliers) |
|---|---|
| Revenu total (2024) | $1,213,145 |
| Résultat d'exploitation (2024) | $110,739 |
| Perte nette (2024) | ($63,529) |
Au 30 septembre 2024, les actifs et passifs totaux de la société sont:
| Métrique | Valeur (par milliers) |
|---|---|
| Actif total | $5,812,400 |
| Passifs totaux | $3,590,346 |
Ces mesures et ratios financières fournissent des informations critiques sur l'évaluation de l'entreprise, aidant les investisseurs à déterminer sa position de marché par rapport à sa valeur intrinsèque.
Risques clés face à Americold Realty Trust, Inc. (Cold)
Risques clés auxquels Americold Realty Trust, Inc.
Overview de risques internes et externes
La santé financière de cette entreprise est influencée par divers risques internes et externes. Les risques externes clés comprennent:
- Concours de l'industrie: L'industrie du stockage du froid est très compétitive, avec de nombreux acteurs en lice pour la part de marché.
- Modifications réglementaires: Les changements dans les réglementations, en particulier concernant les normes environnementales, peuvent avoir un impact sur les opérations et les coûts.
- Conditions du marché: Les ralentissements économiques peuvent réduire la demande de services de stockage et de logistique.
En interne, l'entreprise fait face à des risques opérationnels tels que:
- Efficacité opérationnelle: La nécessité de maintenir des normes opérationnelles élevées pour rivaliser efficacement.
- Gestion financière: Gérer les niveaux de dette et assurer la liquidité peut poser des défis.
- Adaptation technologique: La nécessité de mettre à niveau en continu la technologie pour améliorer la prestation de services.
Risques opérationnels, financiers ou stratégiques
Les rapports de revenus récents mettent en évidence plusieurs risques:
- Pertes nettes: La société a signalé une perte nette de 58,34 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à une perte nette de 109,47 millions de dollars pour la même période en 2023.
- Gestion de la dette: La société a enregistré un 115,1 millions de dollars Perte sur l'extinction de la dette pendant la même période.
- Risque en devises: La société a été confrontée à des pertes de devises étrangères non réalisées totalisant 7,19 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
Stratégies d'atténuation
Pour faire face à ces risques, l'entreprise a mis en œuvre plusieurs stratégies d'atténuation:
- Initiatives de réduction des coûts: Axé sur la rationalisation des opérations et la réduction des frais généraux.
- Investissements technologiques: Engagé à améliorer l'efficacité opérationnelle grâce à l'adoption de nouvelles technologies.
- Gestion de la dette: Engagé dans le refinancement des efforts pour améliorer la liquidité et gérer les frais d'intérêt.
Résumé des données financières
| Métrique financière | 2024 (neuf mois) | 2023 (neuf mois) |
|---|---|---|
| Perte nette | 58,34 millions de dollars | 109,47 millions de dollars |
| Perte sur l'extinction de la dette | 115,1 millions de dollars | 1,86 million de dollars |
| Perte de devises non réalisée | 7,19 millions de dollars | 4,15 millions de dollars |
| Revenus totaux | 2 000,11 millions de dollars | 1 994,04 millions de dollars |
| Revenu opérationnel | 135,38 millions de dollars | 86,02 millions de dollars |
Perspectives de croissance futures d'Americold Realty Trust, Inc. (Cold)
Perspectives de croissance futures d'Americold Realty Trust, Inc.
Analyse des principaux moteurs de croissance
L'entreprise est stratégiquement positionnée pour capitaliser sur plusieurs moteurs de croissance, notamment:
- Innovations de produits: Les améliorations de la technologie de stockage à température contrôlée devraient améliorer l'efficacité et les offres de services.
- Extensions du marché: La société exploite 239 entrepôts dans le monde, avec des plans pour se développer davantage en Amérique du Nord, en Europe et en Asie-Pacifique.
- Acquisitions: En 2023, la Société a terminé l'acquisition de la possession des actions restantes de la coentreprise Comfrio pour 46,7 millions de dollars.
Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices
Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient 1,213 milliard de dollars, à partir de 1,586 milliard de dollars au cours de la même période en 2023. Cependant, le bénéfice d'exploitation a augmenté à 110,7 millions de dollars depuis 74,5 millions de dollars. Les analystes projettent une reprise progressive des revenus, tirée par une demande accrue de solutions de stockage à froid.
| Période | Revenus totaux | Revenu opérationnel |
|---|---|---|
| 2023 (9 mois) | $1,585,803,000 | $74,470,000 |
| 2024 (9 mois) | $1,213,145,000 | $110,739,000 |
Initiatives ou partenariats stratégiques qui pourraient stimuler la croissance future
L'entreprise se concentre sur des initiatives stratégiques telles que:
- Projets d'extension: Investissements de 127,8 millions de dollars dans les initiatives d'expansion et de développement au cours des neuf premiers mois de 2024.
- Mises à niveau de la technologie: Alloué 8,5 millions de dollars Vers les actifs des technologies de l'information.
Avantages compétitifs qui positionnent l'entreprise pour la croissance
Americold Realty Trust bénéficie de plusieurs avantages compétitifs, notamment:
- Réseau étendu: La société opère sur des marchés mondiaux clés, avec 195 entrepôts en Amérique du Nord seulement.
- Efficacité opérationnelle: La concentration sur la centralisation des processus et l'adoption de nouvelles technologies ont conduit à une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
- Solide situation financière: Au 30 septembre 2024, les actifs totaux se tenaient à 7,885 milliards de dollars, avec des passifs totaux à 4,492 milliards de dollars.
Americold Realty Trust, Inc. (COLD) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Americold Realty Trust, Inc. (COLD) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Americold Realty Trust, Inc. (COLD)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Americold Realty Trust, Inc. (COLD)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.