SCYNEXIS, Inc. (SCYX) Bundle
Comprendre les sources de revenus Scynexis, Inc. (SCYX)
Comprendre les sources de revenus Scynexis, Inc.
Scynexis, Inc. a diverses sources de revenus principalement classées en revenus du contrat de licence. Le tableau suivant résume la répartition des revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 et 2023:
| Source de revenus | 2024 (en millions) | 2023 (en millions) | Changement (millions de dollars) | Pourcentage de variation (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenu du contrat de licence | 2.8 | 133.4 | (130.6) | (97.9) |
| Revenu du produit, net | 0.0 | 1.0 | (1.0) | (100.0) |
| Revenus totaux | 2.8 | 134.3 | (131.5) | (97.9) |
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le chiffre d'affaires total a considérablement diminué à 2,8 millions de dollars par rapport à 134,3 millions de dollars dans la même période de 2023. Cela représente un stupéfiant 97.9% diminution, principalement en raison de la reconnaissance d'un paiement initial substantiel en vertu d'un accord de licence l'année précédente.
Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre
Le taux de croissance des revenus d'une année à l'autre met en évidence un changement radical de la reconnaissance des revenus:
- 2024: 2,8 millions de dollars dans le contrat de licence Revenus
- 2023: 133,4 millions de dollars dans le contrat de licence Revenus
- Disponible en pourcentage: 97.9%
La diminution des revenus du contrat de licence est attribuée à l'absence de nouveaux accords ou jalons importants atteints au cours de la période en cours par rapport à l'année précédente, où des frais de licence unique ont été comptabilisés.
Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux
Au cours de l'exercice en cours, les revenus du contrat de licence ont été le seul contributeur aux revenus globaux, les revenus des produits étant négligeables:
- Revenu du contrat de licence: 100% de revenus totaux
- Revenus de produits: 0% de revenus totaux
Changements importants dans les sources de revenus
Les changements clés des sources de revenus comprennent:
- Baisse complète des revenus des produits de 1,0 million de dollars en 2023 à 0,0 million de dollars en 2024.
- Les revenus du contrat de licence ont chuté de 133,4 millions de dollars à 2,8 millions de dollars.
Cette baisse souligne la dépendance de la société à l'égard des accords de licence pour la génération de revenus, mettant l'accent sur la nécessité de nouveaux accords ou ventes de produits afin d'améliorer la stabilité future des revenus.
Une plongée profonde dans Scynexis, Inc. (SCYX)
Une plongée profonde dans Scynexis, Inc.
Marge bénéficiaire brute: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré un chiffre d'affaires total de 2,8 millions de dollars, conduisant à une marge bénéficiaire brute de 0% Comme le coût des revenus du produit était $0.
Marge bénéficiaire de fonctionnement: La perte des opérations pour la même période a été (29,1 millions de dollars), résultant en une marge bénéficiaire d'exploitation de -1059.5%.
Marge bénéficiaire nette: La perte nette pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était (16,9 millions de dollars), traduisant par une marge bénéficiaire nette de -610.5%.
Tendances de la rentabilité dans le temps
En comparant la performance financière d'une année sur l'autre, la société a déclaré une baisse significative des revenus de 134,3 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2023 2,8 millions de dollars Au cours de la même période pour 2024, une réduction de 97.9%. Les dépenses d'exploitation ont diminué de 38,6 millions de dollars à 31,8 millions de dollars, un déclin de 17.6%.
Comparaison des ratios de rentabilité avec les moyennes de l'industrie
Au 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire opérationnelle de Scynexis de -1059.5% sous-performes considérablement par rapport à la moyenne de l'industrie pour les sociétés biopharmaceutiques, qui vont généralement de 10% à 20%. La marge bénéficiaire nette de -610.5% Contraste également fortement avec les normes de l'industrie, où des marges positives sont attendues à mesure que les entreprises atteignent la rentabilité.
Analyse de l'efficacité opérationnelle
Les dépenses de recherche et de développement pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, étaient 22,1 millions de dollars, une augmentation de 9% depuis 20,3 millions de dollars l'année précédente. Les dépenses de vente, générale et administrative ont diminué par 44%, depuis 17,3 millions de dollars à 9,7 millions de dollars, reflétant une amélioration de la gestion des coûts.
Tableau de résumé des métriques de rentabilité
| Métrique | 2024 | 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 2,8 millions de dollars | 134,3 millions de dollars | -97.9% |
| Marge bénéficiaire brute | 0% | 0% | N / A |
| Marge bénéficiaire opérationnelle | -1059.5% | 71.3% | -1130.8% |
| Marge bénéficiaire nette | -610.5% | 64.5% | -875.0% |
| Frais de recherche et de développement | 22,1 millions de dollars | 20,3 millions de dollars | +8.6% |
| Dépenses de vente, générale et administrative | 9,7 millions de dollars | 17,3 millions de dollars | -44% |
Dette vs Équité: comment Scynexis, Inc. (SCYX) finance sa croissance
Dette vs Équité: comment Scynexis, Inc. finance sa croissance
Overview des niveaux de dette de l'entreprise
Au 30 septembre 2024, Scynexis, Inc. a signalé une dette à long terme de 13,2 millions de dollars, à partir de 12,0 millions de dollars À la fin de 2023. La société n'avait pas d'obligations de dettes à court terme à cette date.
Ratio dette / fonds propres
Le ratio dette / capital-investissement pour Scynexis est approximativement 0.23, calculé en divisant les passifs totaux de 40,5 millions de dollars par le capital total des actionnaires de 58,5 millions de dollars Depuis le 30 septembre 2024. Ce ratio est inférieur à la moyenne de l'industrie de 0.5, indiquant une approche conservatrice pour tirer parti.
Émissions de dettes récentes et cotes de crédit
En mars 2019, la société a publié 16,0 millions de dollars dans les billets convertibles seniors à un taux d'intérêt de 6.0%, à maturation en mars 2025. Au 30 septembre 2024, la juste valeur de ces notes a été évaluée à 13,2 millions de dollars. La Société n'a pas reçu de notation de crédit officielle de grandes agences.
Activité de gestion de la dette et de refinancement
Scynexis a activement géré sa dette, l'amortissement des coûts d'émission de dette s'élevant à 1,3 million de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. La société a remboursé son accord de prêt antérieur en mai 2023, réduisant ses intérêts à partir de ses intérêts à partir de 2,9 millions de dollars en 2023 à 0,6 million de dollars en 2024.
Financement par actions
Au 30 septembre 2024, Scynexis avait 48,618,693 partage en circulation avec un déficit accumulé de 372,1 millions de dollars. La société s'est appuyée sur le financement des actions par le biais de plusieurs offres publiques, y compris une offre de suivi en avril 2022.
| Métrique financière | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Dette à long terme | 13,2 millions de dollars | 12,0 millions de dollars |
| Dette à court terme | $0 | $0 |
| Passifs totaux | 40,5 millions de dollars | 55,5 millions de dollars |
| Total des capitaux propres des actionnaires | 58,5 millions de dollars | 72,9 millions de dollars |
| Ratio dette / fonds propres | 0.23 | 0.16 |
| Intérêts | 0,6 million de dollars | 2,9 millions de dollars |
Équilibrer la dette et les capitaux propres
Scynexis continue d'équilibrer son financement grâce à un mélange de dettes et de capitaux propres, en se concentrant sur la minimisation des coûts d'intérêt tout en maintenant une liquidité suffisante pour les opérations continues. Au 30 septembre 2024, la Société avait un total d'équivalents en espèces et en espèces 29,3 millions de dollars.
Évaluation des liquidités Scynexis, Inc. (SCYX)
Évaluation des liquidités de Scynexis, Inc.
Ratio actuel: Au 30 septembre 2024, les actifs actuels s'élevaient à 54,3 millions de dollars, tandis que les passifs actuels étaient de 22,5 millions de dollars, ce qui a entraîné un ratio actuel de 2.42.
Ratio rapide: Les actifs rapides, qui excluent l'inventaire, se sont élevés à 52,1 millions de dollars, ce qui rend le ratio rapide 2.31.
Analyse des tendances du fonds de roulement
Le fonds de roulement au 30 septembre 2024 est calculé comme des actifs actuels moins les passifs courants:
Fonds de roulement: 54,3 millions de dollars (actifs actuels) - 22,5 millions de dollars (passifs actuels) = 31,8 millions de dollars.
Énoncés de trésorerie Overview
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:
- Espèce nette utilisée dans les activités d'exploitation: (14,1) millions de dollars
- L'argent net fourni par les activités d'investissement: 8,8 millions de dollars
- L'argent net fourni par les activités de financement: $16,000
Les flux de trésorerie des activités d'exploitation ont connu une baisse significative par rapport à l'année précédente, où il était de 67,9 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2023.
Préoccupations ou forces de liquidité potentielles
Au 30 septembre 2024, le total des espèces, les équivalents en espèces et les espèces restreints ont été déclarées à 29,3 millions de dollars, une baisse de 44,6 millions de dollars au 30 septembre 2023.
Tableau de résumé des flux de trésorerie
| Type de trésorerie | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| L'argent net utilisé dans les activités d'exploitation | $(14,102) | $67,894 |
| L'argent net fourni par les activités d'investissement | $8,767 | $(32,725) |
| L'argent net fourni par les activités de financement | $16 | $(36,586) |
| Diminution nette de la trésorerie | $(5,319) | $(1,417) |
| Espèces, équivalents de trésorerie et espèces restreintes | $29,274 | $44,615 |
Dans l'ensemble, la position de liquidité semble stable, mais les sorties de trésorerie importantes des activités d'exploitation et la baisse des réserves de trésorerie par rapport à l'année précédente indiquent des préoccupations potentielles que les investisseurs doivent surveiller de près.
Scynexis, Inc. (SCYX) est-il surévalué ou sous-évalué?
Analyse d'évaluation
Lors de l'évaluation de la santé financière de Scynexis, Inc. (SCYX), nous analyserons ses mesures d'évaluation, y compris le ratio prix / bénéfice (P / E), le ratio prix / livre (P / B) et valeur d'entreprise- Ratio TO-EBITDA (EV / EBITDA).
Ratio de prix / bénéfice (P / E)
Au 30 septembre 2024, Scynexis a signalé une perte nette de 16,855 millions de dollars, traduisant par une perte nette diluée par action de $(0.35). Le cours de l'action à la même date était approximativement $1.00, résultant en un rapport P / E qui ne peut pas être calculé en raison des revenus négatifs.
Ratio de prix / livre (P / B)
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires étaient 58,529 millions de dollars, avec 37,943,241 partage en circulation. Cela donne une valeur comptable par action d'environ $1.54. Avec un prix de marché de $1.00, le rapport P / B est approximativement 0.65, indiquant que l'action peut être sous-évaluée par rapport à sa valeur comptable.
Ratio de valeur à l'entreprise (EV / EBITDA)
La valeur de l'entreprise (EV) est calculée comme une capitalisation boursière plus la dette totale moins en espèces. Au 30 septembre 2024, Scynexis avait des équivalents en espèces et en espèces de 29,274 millions de dollars et les passifs totaux de 40,509 millions de dollars. En supposant une capitalisation boursière de 37,943 millions de dollars, l'EV est approximativement 48,478 millions de dollars. L'EBITDA pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étant négatifs, le rapport EV / EBITDA ne peut pas être calculé.
Tendances des cours des actions
Au cours des 12 derniers mois, les actions Scynexis ont connu une volatilité importante. Le cours de l'action variait d'un sommet d'environ $6.00 à un creux de $0.90. Au 30 septembre 2024, le prix se tenait à $1.00.
Ratios de rendement et de paiement des dividendes
Scynexis ne paie actuellement aucun dividende, et par conséquent, le rendement des dividendes est 0%. Le ratio de paiement est également 0% car il n'y a pas de bénéfice distribué aux actionnaires.
Consensus d'analystes sur l'évaluation des actions
Depuis les derniers rapports, le consensus parmi les analystes est un Prise La note sur les actions de Scynexis, reflétant l'incertitude concernant ses performances futures étant donné les récentes pertes financières et les coûts de développement en cours.
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Ratio P / E | N / A (gains négatifs) |
| Ratio P / B | 0.65 |
| EV | 48,478 millions de dollars |
| EBITDA | N / a (négatif) |
| Prix de l'action (au 30 septembre 2024) | $1.00 |
| Haut de 12 mois | $6.00 |
| 12 mois de bas | $0.90 |
| Rendement des dividendes | 0% |
| Consensus des analystes | Prise |
Risques clés face à Scynexis, Inc. (SCYX)
Risques clés face à Scynexis, Inc. (SCYX)
Concours de l'industrie: L'industrie pharmaceutique est très compétitive, de nombreuses entreprises développant des thérapies similaires. Au 30 septembre 2024, Scynexis a rapporté un perte nette de 16,9 millions de dollars pour la période de neuf mois, principalement tirée par l'augmentation des coûts de recherche et de développement, qui ont totalisé 22,1 millions de dollars pendant la même période.
Modifications réglementaires: Les approbations réglementaires sont essentielles pour la commercialisation des produits pharmaceutiques. Les changements dans les réglementations ou les retards dans l'obtention des approbations nécessaires peuvent avoir un impact significatif sur la santé financière de l'entreprise. Au 30 septembre 2024, le déficit accumulé de Scynexis se tenait à 372,1 millions de dollars.
Conditions du marché: Les fluctuations des conditions du marché peuvent nuire aux sources de revenus de l'entreprise. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient 2,8 millions de dollars, un déclin frappant de 97.9% par rapport à 134,3 millions de dollars pour la même période en 2023.
Risques opérationnels
Scynexis fait face à des risques opérationnels, notamment la gestion des essais cliniques et l'exécution de sa stratégie de recherche et développement. Les dépenses opérationnelles de la société pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, totalisent 31,8 millions de dollars, vers le bas 17.6% depuis 38,6 millions de dollars l'année précédente.
Risques financiers
Les risques financiers comprennent des défis de liquidité et la nécessité de capitaux supplémentaires. Au 30 septembre 2024, Scynexis avait des équivalents en espèces et en espèces de 29,3 millions de dollars, à partir de 44,6 millions de dollars à la fin de l'année précédente. La Société peut nécessiter un financement supplémentaire par le biais d'offres de capitaux propres, de financement de la dette ou d'autres arrangements.
Risques stratégiques
Les risques stratégiques englobent l'efficacité des partenariats et des accords de licence. Scynexis a plusieurs collaborations, y compris un accord important avec GSK, qui a contribué à une baisse des revenus du contrat de licence de 133,4 millions de dollars en 2023 à 2,8 millions de dollars en 2024.
Stratégies d'atténuation
Pour atténuer ces risques, Scynexis se concentre sur la rationalisation de ses opérations et la réduction des coûts. Les dépenses de vente, générale et administrative ont diminué 44% à 9,7 millions de dollars Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. La société recherche également activement des partenariats stratégiques pour améliorer sa position de marché et garantir des sources de financement supplémentaires.
| Facteur de risque | Description | Impact financier |
|---|---|---|
| Concurrence de l'industrie | Haute concurrence dans les produits pharmaceutiques | Perte nette de 16,9 millions de dollars |
| Changements réglementaires | Retards des approbations | Déficit accumulé de 372,1 millions de dollars |
| Conditions du marché | Impact du marché fluctuant | Les revenus ont chuté à 2,8 millions de dollars |
| Risques opérationnels | Gestion des essais cliniques | Dépenses d'exploitation de 31,8 millions de dollars |
| Risques financiers | Défis de liquidité | Caisse de 29,3 millions de dollars |
| Risques stratégiques | Efficacité des partenariats | Licence Les revenus baissent à 2,8 millions de dollars |
Perspectives de croissance futures pour Scynexis, Inc. (SCYX)
Perspectives de croissance futures pour Scynexis, Inc.
Analyse des principaux moteurs de croissance
Scynexis, Inc. est positionné pour la croissance par le biais de plusieurs moteurs clés:
- Innovations de produits: La société se concentre sur le développement de son candidat principal, Ibrexafungerp, qui est actuellement en cours d'essais cliniques. L'investissement dans la recherche et le développement (R&D) a montré une augmentation de 20,3 millions de dollars dans les neuf mois clos le 30 septembre 2023 22,1 millions de dollars Au cours de la même période de 2024, reflétant une croissance de 9%.
- Extensions du marché: Scynexis a établi une collaboration avec Hansoh Pharmaceutical pour développer Ibrexafungerp dans la région de la Grande Chine, qui représente une opportunité de marché importante.
- Partenariats stratégiques: L'accord de licence GSK a été une source de revenus pivot, avec 2,8 millions de dollars dans le contrat de licence, les revenus comptabilisés pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 133,4 millions de dollars l'année précédente.
Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices
La croissance future des revenus devrait rebondir à mesure que les jalons de développement clinique sont atteints. La société prévoit des paiements marquants en vertu de l'accord de licence GSK, y compris un récent 10 millions de dollars Jalon de développement reçu au troisième trimestre 2024. De plus, la société prévoit de reconnaître 1,6 million de dollars et 1,3 million de dollars En tant que revenus à long terme et à long terme, respectivement, à la fin de 2025.
Initiatives ou partenariats stratégiques stimulant la croissance future
Les principales initiatives stratégiques comprennent:
- Collaboration continue avec GSK et l'exécution de l'accord Hansoh, ce qui peut améliorer les revenus grâce à un accès élargi sur le marché.
- Investissement dans la R&D pour faire progresser le développement clinique de SCY-247 et d'Ibrexafungerp, vital pour la croissance à long terme.
Avantages compétitifs Positionnement de la croissance
Scynexis bénéficie de plusieurs avantages compétitifs:
- Pipeline R&D solide: L’engagement de l’entreprise envers la R&D, avec une augmentation du budget importante, soutient le développement innovant de produits.
- Portfolio de propriété intellectuelle: Les accords et les collaborations de licences de la société renforcent sa position concurrentielle sur le marché.
- Flexibilité financière: Au 30 septembre 2024, Scynexis a déclaré des équivalents en espèces et en espèces de 28,7 millions de dollars, offrant un tampon pour les opérations en cours.
Financier Overview de mesures clés
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (d'une année à l'autre) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $660,000 | $1,761,000 | -62.5% |
| Revenu du contrat de licence | $660,000 | $2,375,000 | -72.2% |
| Dépenses de R&D | $8,073,000 | $6,466,000 | +24.9% |
| Dépenses de vente, générale et administrative | $2,907,000 | $5,014,000 | -42.0% |
| Perte nette | $(2,808,000) | $(1,757,000) | +59.8% |
SCYNEXIS, Inc. (SCYX) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- SCYNEXIS, Inc. (SCYX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of SCYNEXIS, Inc. (SCYX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View SCYNEXIS, Inc. (SCYX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.