SCYNEXIS, Inc. (SCYX) Bundle
Compreendendo os fluxos de receita Scynexis, Inc. (SCYX)
Entendendo os fluxos de receita Scynexis, Inc.
A Scynexis, Inc. possui vários fluxos de receita categorizados principalmente na receita do contrato de licença. A tabela a seguir resume a quebra de receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 e 2023:
| Fonte de receita | 2024 (em milhões) | 2023 (em milhões) | Mudança (US $ milhões) | Mudança percentual (%) |
|---|---|---|---|---|
| Receita do contrato de licença | 2.8 | 133.4 | (130.6) | (97.9) |
| Receita do produto, líquido | 0.0 | 1.0 | (1.0) | (100.0) |
| Receita total | 2.8 | 134.3 | (131.5) | (97.9) |
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total diminuiu significativamente para US $ 2,8 milhões comparado com US $ 134,3 milhões no mesmo período de 2023. Isso representa um impressionante 97.9% Diminuir, principalmente devido ao reconhecimento de um pagamento inicial substancial sob um contrato de licença no ano anterior.
Taxa de crescimento de receita ano a ano
A taxa de crescimento de receita ano a ano destaca uma mudança dramática no reconhecimento de receita:
- 2024: US $ 2,8 milhões na receita do contrato de licença
- 2023: US $ 133,4 milhões na receita do contrato de licença
- Diminuição percentual: 97.9%
A diminuição da receita do contrato de licença é atribuída à falta de novos acordos ou marcos significativos alcançados no período atual em comparação com o ano anterior, onde foi reconhecida uma taxa de licenciamento única.
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
No período fiscal atual, a receita do contrato de licença foi o único contribuinte para a receita geral, com a receita do produto sendo insignificante:
- Receita do contrato de licença: 100% de receita total
- Receita do produto: 0% de receita total
Mudanças significativas nos fluxos de receita
As principais mudanças nos fluxos de receita incluem:
- Queda completa na receita do produto de US $ 1,0 milhão em 2023 para US $ 0,0 milhão em 2024.
- A receita do contrato de licença caiu de US $ 133,4 milhões para US $ 2,8 milhões.
Esse declínio ressalta a dependência da empresa em acordos de licenciamento para geração de receita, enfatizando a necessidade de novos acordos ou vendas de produtos para aumentar a estabilidade futura da receita.
Um mergulho profundo na Scynexis, Inc. (Scyx) lucratividade
Um mergulho profundo na Scynexis, Inc. lucratividade
Margem de lucro bruto: Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou receita total de US $ 2,8 milhões, levando a uma margem de lucro bruta de 0% Como o custo da receita do produto foi $0.
Margem de lucro operacional: A perda das operações para o mesmo período foi (US $ 29,1 milhões), resultando em uma margem de lucro operacional de -1059.5%.
Margem de lucro líquido: A perda líquida nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi (US $ 16,9 milhões), traduzindo para uma margem de lucro líquido de -610.5%.
Tendências de lucratividade ao longo do tempo
Comparando o desempenho financeiro ano a ano, a empresa relatou um declínio significativo na receita de US $ 134,3 milhões pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2023, para US $ 2,8 milhões no mesmo período para 2024, uma redução de 97.9%. As despesas operacionais diminuíram de US $ 38,6 milhões para US $ 31,8 milhões, um declínio de 17.6%.
Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria
Em 30 de setembro de 2024, a margem de lucro operacional da Scynexis de -1059.5% Significativamente abaixo do desempenho em comparação com a média da indústria para empresas biofarmacêuticas, que normalmente variam de 10% para 20%. A margem de lucro líquido de -610.5% Também contrasta acentuadamente com as normas do setor, onde as margens positivas são esperadas à medida que as empresas atingem a lucratividade.
Análise da eficiência operacional
As despesas de pesquisa e desenvolvimento nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram US $ 22,1 milhões, um aumento de 9% de US $ 20,3 milhões no ano anterior. Despesas de venda, general e administrativa diminuíram por 44%, de US $ 17,3 milhões para US $ 9,7 milhões, refletindo o melhor gerenciamento de custos.
Tabela de resumo das métricas de rentabilidade
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita total | US $ 2,8 milhões | US $ 134,3 milhões | -97.9% |
| Margem de lucro bruto | 0% | 0% | N / D |
| Margem de lucro operacional | -1059.5% | 71.3% | -1130.8% |
| Margem de lucro líquido | -610.5% | 64.5% | -875.0% |
| Despesas de pesquisa e desenvolvimento | US $ 22,1 milhões | US $ 20,3 milhões | +8.6% |
| Venda, despesas gerais e administrativas | US $ 9,7 milhões | US $ 17,3 milhões | -44% |
Dívida vs. Equidade: como a Scynexis, Inc. (SCYX) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: como a Scynexis, Inc. financia seu crescimento
Overview dos níveis de dívida da empresa
Em 30 de setembro de 2024, a Scynexis, Inc. relatou dívida de longo prazo de US $ 13,2 milhões, de baixo de US $ 12,0 milhões No final de 2023. A Companhia não tinha obrigações de dívida de curto prazo a partir desta data.
Relação dívida / patrimônio
A relação dívida / patrimônio para Scynexis é aproximadamente 0.23, calculado dividindo o passivo total de US $ 40,5 milhões pelo patrimônio dos acionistas totais de US $ 58,5 milhões em 30 de setembro de 2024. Essa proporção está abaixo da média da indústria de 0.5, indicando uma abordagem conservadora para alavancar.
Emissões de dívidas recentes e classificações de crédito
Em março de 2019, a empresa emitiu US $ 16,0 milhões em notas conversíveis sênior a uma taxa de juros de 6.0%, amadurecendo em março de 2025. Em 30 de setembro de 2024, o valor justo dessas notas foi avaliado em US $ 13,2 milhões. A empresa não recebeu classificações formais de crédito das principais agências.
Gerenciamento de dívidas e atividade de refinanciamento
A Scynexis gerenciou ativamente sua dívida, com amortização dos custos de emissão de dívidas no valor de US $ 1,3 milhão Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. A Companhia pagou seu contrato de empréstimo anterior em maio de 2023, reduzindo sua despesa de juros de US $ 2,9 milhões em 2023 para US $ 0,6 milhão em 2024.
Financiamento de ações
Em 30 de setembro de 2024, Scynexis tinha 48,618,693 compartilha em circulação com um déficit acumulado de US $ 372,1 milhões. A empresa confiou no financiamento de ações por meio de várias ofertas públicas, incluindo uma oferta subsequente em abril de 2022.
| Métrica financeira | 30 de setembro de 2024 | 31 de dezembro de 2023 |
|---|---|---|
| Dívida de longo prazo | US $ 13,2 milhões | US $ 12,0 milhões |
| Dívida de curto prazo | $0 | $0 |
| Passivos totais | US $ 40,5 milhões | US $ 55,5 milhões |
| Equidade total dos acionistas | US $ 58,5 milhões | US $ 72,9 milhões |
| Relação dívida / patrimônio | 0.23 | 0.16 |
| Despesa de juros | US $ 0,6 milhão | US $ 2,9 milhões |
Equilibrando dívida e patrimônio líquido
A Scynexis continua a equilibrar seu financiamento por meio de uma mistura de dívida e patrimônio, concentrando -se em minimizar os custos de juros, mantendo a liquidez suficiente para as operações em andamento. Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha dinheiro e equivalentes de caixa totalizando US $ 29,3 milhões.
Avaliando a liquidez da Scynexis, Inc. (SCYX)
Avaliando a liquidez da Scynexis, Inc.
Proporção atual: Em 30 de setembro de 2024, os ativos circulantes totalizaram US $ 54,3 milhões, enquanto os passivos circulantes eram de US $ 22,5 milhões, resultando em uma proporção atual de 2.42.
Proporção rápida: Os ativos rápidos, que excluem o inventário, foram de US $ 52,1 milhões, fazendo a proporção rápida 2.31.
Análise das tendências de capital de giro
O capital de giro em 30 de setembro de 2024, é calculado como ativos circulantes menos o passivo circulante:
Capital de giro: US $ 54,3 milhões (ativos circulantes) - US $ 22,5 milhões (passivo circulante) = US $ 31,8 milhões.
Demoções de fluxo de caixa Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
- Caixa líquida usada em atividades operacionais: $ (14,1) milhões
- Caixa líquido fornecido por atividades de investimento: US $ 8,8 milhões
- Caixa líquido fornecido por atividades de financiamento: $16,000
Os fluxos de caixa das atividades operacionais tiveram uma diminuição significativa em relação ao ano anterior, onde foram US $ 67,9 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2023.
Potenciais preocupações ou pontos fortes
Em 30 de setembro de 2024, o dinheiro total, os equivalentes de caixa e o dinheiro restrito foram relatados em US $ 29,3 milhões, uma queda de US $ 44,6 milhões em 30 de setembro de 2023.
Tabela de resumo do fluxo de caixa
| Tipo de fluxo de caixa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Dinheiro líquido usado em atividades operacionais | $(14,102) | $67,894 |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades de investimento | $8,767 | $(32,725) |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades de financiamento | $16 | $(36,586) |
| Diminuição líquida em dinheiro | $(5,319) | $(1,417) |
| Dinheiro, equivalentes de caixa e dinheiro restrito | $29,274 | $44,615 |
No geral, a posição de liquidez parece ser estável, mas as saídas de caixa significativas das atividades operacionais e a diminuição das reservas de caixa do ano anterior indicam possíveis preocupações de que os investidores devem monitorar de perto.
A Scynexis, Inc. (SCYX) está supervalorizada ou subvalorizada?
Análise de avaliação
Ao avaliar a saúde financeira da Scynexis, Inc. (SCYX), analisaremos suas métricas de avaliação, incluindo a proporção de preço/lucro (P/E), relação preço-book (P/B) e valor corporativo- TO-EBITDA (EV/EBITDA).
Relação preço-lucro (P/E)
Em 30 de setembro de 2024, Scynexis relatou uma perda líquida de US $ 16,855 milhões, traduzindo para uma perda líquida diluída por ação de $(0.35). O preço das ações na mesma data era aproximadamente $1.00, resultando em uma relação P/E que não pode ser calculada devido aos ganhos negativos.
Proporção de preço-livro (P/B)
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio dos acionistas total era US $ 58,529 milhões, com 37,943,241 ações em circulação. Isso fornece um valor contábil por ação de aproximadamente $1.54. Com um preço de mercado de $1.00, a proporção P/B é aproximadamente 0.65, indicando que o estoque pode ser subvalorizado em relação ao seu valor contábil.
Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)
O valor da empresa (EV) é calculado como capitalização de mercado mais dívida total menos dinheiro. Em 30 de setembro de 2024, Scynexis tinha dinheiro e equivalentes de dinheiro de US $ 29,274 milhões e passivos totais de US $ 40,509 milhões. Assumindo um valor de mercado de US $ 37,943 milhões, o EV é aproximadamente US $ 48,478 milhões. Com o EBITDA pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 sendo negativo, a relação EV/EBITDA não pode ser calculada.
Tendências do preço das ações
Nos últimos 12 meses, as ações da Scynexis sofreram volatilidade significativa. O preço das ações variou de uma alta de aproximadamente $6.00 para uma baixa de $0.90. Em 30 de setembro de 2024, o preço estava em $1.00.
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
Scynexis atualmente não paga dividendos e, portanto, o rendimento de dividendos é 0%. A taxa de pagamento também é 0% Como não há ganhos sendo distribuídos aos acionistas.
Consenso de analistas sobre avaliação de estoque
A partir dos relatórios mais recentes, o consenso entre os analistas é um Segurar Classificação das ações da Scynexis, refletindo a incerteza em relação ao seu desempenho futuro, dadas as recentes perdas financeiras e os custos de desenvolvimento em andamento.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Razão P/E. | N/A (ganhos negativos) |
| Proporção P/B. | 0.65 |
| Ev | US $ 48,478 milhões |
| EBITDA | N/a (negativo) |
| Preço das ações (a partir de 30 de setembro de 2024) | $1.00 |
| 12 meses de alta | $6.00 |
| Baixo de 12 meses | $0.90 |
| Rendimento de dividendos | 0% |
| Consenso de analistas | Segurar |
Riscos -chave enfrentados pela Scynexis, Inc. (SCYX)
Riscos -chave enfrentados pela Scynexis, Inc. (SCYX)
Concorrência da indústria: A indústria farmacêutica é altamente competitiva, com inúmeras empresas desenvolvendo terapêutica semelhante. Em 30 de setembro de 2024, Scynexis relatou um perda líquida de US $ 16,9 milhões durante o período de nove meses, impulsionado principalmente pelo aumento dos custos de pesquisa e desenvolvimento, que totalizaram US $ 22,1 milhões Durante o mesmo período.
Alterações regulatórias: As aprovações regulatórias são críticas para a comercialização de produtos farmacêuticos. Alterações nos regulamentos ou atrasos na obtenção das aprovações necessárias podem afetar significativamente a saúde financeira da empresa. Em 30 de setembro de 2024, o déficit acumulado da Scynexis estava em US $ 372,1 milhões.
Condições de mercado: As flutuações nas condições do mercado podem afetar adversamente os fluxos de receita da empresa. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total foi US $ 2,8 milhões, um forte declínio de 97.9% comparado com US $ 134,3 milhões para o mesmo período em 2023.
Riscos operacionais
O Scynexis enfrenta riscos operacionais, incluindo o gerenciamento de ensaios clínicos e a execução de sua estratégia de pesquisa e desenvolvimento. As despesas operacionais da empresa nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 31,8 milhões, abaixo 17.6% de US $ 38,6 milhões no ano anterior.
Riscos financeiros
Os riscos financeiros incluem desafios de liquidez e a necessidade de capital adicional. Em 30 de setembro de 2024, Scynexis tinha dinheiro e equivalentes de dinheiro de US $ 29,3 milhões, de baixo de US $ 44,6 milhões No final do ano anterior. A Companhia pode exigir financiamento adicional por meio de ofertas de ações, financiamentos de dívidas ou outros acordos.
Riscos estratégicos
Os riscos estratégicos abrangem a eficácia de parcerias e acordos de licenciamento. O Scynexis possui várias colaborações, incluindo um acordo significativo com a GSK, que contribuiu para um declínio na receita do contrato de licença de US $ 133,4 milhões em 2023 para US $ 2,8 milhões em 2024.
Estratégias de mitigação
Para mitigar esses riscos, o Scynexis está focado em simplificar suas operações e reduzir os custos. As despesas de venda, general e administrativa diminuíram 44% para US $ 9,7 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. A empresa também está buscando ativamente parcerias estratégicas para aprimorar sua posição de mercado e garantir fontes de financiamento adicionais.
| Fator de risco | Descrição | Impacto financeiro |
|---|---|---|
| Concorrência da indústria | Alta competição em produtos farmacêuticos | Perda líquida de US $ 16,9 milhões |
| Mudanças regulatórias | Atrasos nas aprovações | Déficit acumulado de US $ 372,1 milhões |
| Condições de mercado | Impacto no mercado flutuante | A receita caiu para US $ 2,8 milhões |
| Riscos operacionais | Gerenciamento de ensaios clínicos | Despesas operacionais de US $ 31,8 milhões |
| Riscos financeiros | Desafios de liquidez | Dinheiro de US $ 29,3 milhões |
| Riscos estratégicos | Eficácia das parcerias | A receita da licença diminui para US $ 2,8 milhões |
Perspectivas de crescimento futuro para a Scynexis, Inc. (SCYX)
Perspectivas de crescimento futuro para Scynexis, Inc.
Análise dos principais fatores de crescimento
A Scynexis, Inc. está posicionada para o crescimento através de vários drivers importantes:
- Inovações de produtos: A Companhia está focada no desenvolvimento de seu candidato a produtos, Ibrexafungerp, que atualmente está passando por ensaios clínicos. O investimento em pesquisa e desenvolvimento (P&D) mostrou um aumento de US $ 20,3 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2023, para US $ 22,1 milhões no mesmo período de 2024, refletindo um crescimento de 9%.
- Expansões de mercado: A Scynexis estabeleceu uma colaboração com a Hansoh Pharmaceutical para desenvolver o iBrexafungerp na região da Grande China, o que representa uma oportunidade significativa de mercado.
- Parcerias estratégicas: O contrato de licença da GSK tem sido um fluxo central de receita, com US $ 2,8 milhões na receita do contrato de licença reconhecida pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 133,4 milhões no ano anterior.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
O crescimento futuro da receita deve se recuperar à medida que os marcos de desenvolvimento clínico são alcançados. A Companhia antecipa os pagamentos marcantes sob o contrato de licença da GSK, incluindo um recente US $ 10 milhões O marco do desenvolvimento recebeu no terceiro trimestre de 2024. Além disso, a empresa espera reconhecer US $ 1,6 milhão e US $ 1,3 milhão como receita diferida atual e de longo prazo, respectivamente, até o final de 2025.
Iniciativas estratégicas ou parcerias que impulsionam o crescimento futuro
As principais iniciativas estratégicas incluem:
- Colaboração contínua com a GSK e a execução do Acordo Hansoh, que pode aumentar a receita através do acesso expandido no mercado.
- Investimento em P&D para avançar no desenvolvimento clínico do SCY-247 e do iBrexafungerp, vital para o crescimento a longo prazo.
Posicionamento de vantagens competitivas para crescimento
O Scynexis se beneficia de várias vantagens competitivas:
- Pipeline de P&D forte: O compromisso da empresa com P&D, com um aumento significativo do orçamento, suporta o desenvolvimento inovador de produtos.
- Portfólio de propriedade intelectual: Os acordos e colaborações de licenciamento da empresa aprimoram sua posição competitiva no mercado.
- Flexibilidade financeira: Em 30 de setembro de 2024, Scynexis relatou dinheiro e equivalentes de caixa de US $ 28,7 milhões, fornecendo um buffer para operações em andamento.
Financeiro Overview das principais métricas
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudança (ano a ano) |
|---|---|---|---|
| Receita total | $660,000 | $1,761,000 | -62.5% |
| Receita do contrato de licença | $660,000 | $2,375,000 | -72.2% |
| Despesas de P&D | $8,073,000 | $6,466,000 | +24.9% |
| Venda, despesas gerais e administrativas | $2,907,000 | $5,014,000 | -42.0% |
| Perda líquida | $(2,808,000) | $(1,757,000) | +59.8% |
SCYNEXIS, Inc. (SCYX) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- SCYNEXIS, Inc. (SCYX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of SCYNEXIS, Inc. (SCYX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View SCYNEXIS, Inc. (SCYX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.