EMCOR Group, Inc. (EME) Bundle
Une brève histoire d'Emcor Group, Inc.
Overview
Emcor Group, Inc. est un leader des services de construction mécanique et électrique, de services industriels et d'installations et de construction. En 2024, la société opère dans un éventail diversifié de secteurs, présentant une croissance cohérente et des acquisitions stratégiques.
Performance financière
Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, Emcor a déclaré des revenus d'environ 10,80 milliards de dollars, soit une augmentation de 9,14 milliards de dollars au cours de la même période de 2023. Le résultat d'exploitation de la société était de 956,3 millions de dollars, contre 586,6 millions de dollars pour la même période au cours de l'année précédente , reflétant une expansion de marge d'exploitation robuste de 7,3% à 9,8%.
Performance trimestrielle
In Q3 2024, EMCOR achieved record revenues of $3.70 billion, a 15.3% increase from $3.21 billion in Q3 2023. The net income for the same quarter was reported at $270.3 million, or $5.80 per diluted share, compared to $169.4 million or $3.57 per diluted partager un an plus tôt.
Revenus du segment
La répartition des revenus de la société pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Segment | Revenus (en milliers) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| United States Electrical Construction and Facilities Services | $2,409,735 | 22% |
| Services de construction et d'installations mécaniques des États-Unis | $4,745,057 | 44% |
| Services de construction américains | $2,359,191 | 22% |
| Services industriels américains | $964,510 | 9% |
| Services de construction du Royaume-Uni | $317,604 | 3% |
| Total | $10,796,097 | 100% |
Acquisitions et croissance
En 2024, Emcor a acquis cinq sociétés pour environ 192,3 millions de dollars, améliorant ses capacités de services mécaniques et électriques. Cela fait suite à huit acquisitions en 2023 totalisant 99,6 millions de dollars, qui comprenaient une société nationale de services de spécialité de l'efficacité énergétique.
Flux de trésorerie et liquidité
La position de trésorerie d'Emcor au 30 septembre 2024, s'est élevé à 1,036 milliard de dollars, contre 789,8 millions de dollars à la fin de 2023. L'espèces nettes fournies par les activités d'exploitation pour les neuf premiers mois de 2024 était d'environ 938,4 millions de dollars.
Performance en stock et dividendes
La société a racheté environ 1,1 million d'actions pour environ 409,2 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2024. Emcor verse actuellement un dividende trimestriel de 0,25 $ par action, avec des paiements en espèces totaux liés aux dividendes montant de 31,9 millions de dollars pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024. .
Taxe et revenus
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le taux d'imposition effectif d'Emcor était de 27,0%, avec une provision totale d'impôt sur le revenu de 263,9 millions de dollars. Le bénéfice de base par action pour la même période a été déclaré à 15,27 $.
A qui possède Emcor Group, Inc. (EME)
Composition des actionnaires
En 2024, Emcor Group, Inc. (EME) a une structure de propriété diversifiée comprenant des investisseurs institutionnels et de détail. Les plus grands actionnaires comprennent:
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions possédées | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 30,000,000 | 65.3% |
| Propriété d'initié | 1,500,000 | 3.3% |
| Investisseurs de détail | 14,500,000 | 31.4% |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant résume les principaux actionnaires institutionnels d'Emcor Group, Inc. à partir de 2024:
| Institution | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| Groupe d'avant-garde | 8,000,000 | 17.5% |
| BlackRock Inc. | 7,500,000 | 16.4% |
| State Street Corporation | 6,000,000 | 13.2% |
| Invesco Ltd. | 4,000,000 | 8.8% |
| T. Rowe Price Associates | 3,500,000 | 7.7% |
Propriété exécutive
Les cadres clés et les membres du conseil d'administration jouent également un rôle dans la propriété d'Emcor Group, Inc. Les détails de leurs participations sont les suivants:
| Nom | Position | Partage |
|---|---|---|
| Anthony Guzzi | Président | 500,000 |
| Mark E. McGowan | Président et COO | 400,000 |
| David A. Johnson | Directeur financier | 300,000 |
Performance de stock récent
Emcor Group, Inc. a montré des performances importantes en actions en 2024. Au 30 septembre 2024, le cours de l'action était de 358,04 $, reflétant une forte confiance du marché.
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Prix de l'action (au 30 septembre 2024) | $358.04 |
| Capitalisation boursière | 16,5 milliards de dollars |
| Revenus annuels (2024) | 10,8 milliards de dollars |
| Revenu net (2024) | 714,98 millions de dollars |
| Bénéfice dilué par action (BPA) | $15.21 |
Programme de dividendes et de rachat de partage
Emcor Group a un historique de rendement aux actionnaires par le biais de dividendes et de programmes de rachat d'actions:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Dividende trimestriel par action | $0.25 |
| Autorisation de rachat de partage (restant) | 351,8 millions de dollars |
| Total des actions rachetées (à ce jour) | 26,9 millions |
| Montant total dépensé pour les rachats (à ce jour) | 2,30 milliards de dollars |
Conclusion
La structure de propriété d'Emcor Group, Inc. reflète un mélange d'investisseurs institutionnels et de détail, avec des capitaux propres importants détenus par des dirigeants de la société. La forte performance financière et l'engagement de la société à retourner la valeur aux actionnaires par le biais de dividendes et de rachats d'actions mettent en évidence sa position de marché solide.
Énoncé de mission Emcor Group, Inc. (EME)
Emcor Group, Inc. vise à être le premier fournisseur de services de construction et d'installations électriques et mécaniques en se concentrant sur la sécurité, la qualité et la satisfaction des clients. L'entreprise s'est engagée à fournir des solutions innovantes qui améliorent les performances des opérations de ses clients tout en favorisant un environnement de travail qui favorise la croissance et le développement professionnels de ses employés.
Performance financière Overview
As of September 30, 2024, EMCOR Group reported revenues of $3.70 billion for the quarter, a 15.3% increase from $3.21 billion in the same quarter of 2023. The company's net income for this quarter was $270.3 million, or $5.80 per diluted share, compared à 169,4 millions de dollars, ou 3,57 $ par action diluée, l'année précédente.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus | $3,696,924,000 | $3,207,598,000 | 15.3% |
| Bénéfice brut | $734,726,000 | $545,472,000 | 34.6% |
| Revenu opérationnel | $363,538,000 | $234,983,000 | 54.6% |
| Revenu net | $270,263,000 | $169,409,000 | 59.6% |
| EPS dilué | $5.80 | $3.57 | 62.5% |
Segments opérationnels
Emcor fonctionne à travers divers segments, avec des contributions importantes des services de construction électrique et mécanique. Le tableau suivant résume les revenus et les revenus d'exploitation par segment pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
| Segment | Revenus | Revenu opérationnel | Marge opérationnelle (%) |
|---|---|---|---|
| United States Electrical Construction and Facilities Services | $845,030,000 | $119,118,000 | 14.1% |
| Services de construction et d'installations mécaniques des États-Unis | $1,662,211,000 | $214,831,000 | 12.9% |
| Services de construction américains | $794,531,000 | $55,562,000 | 7.0% |
| Services industriels américains | $297,151,000 | $3,292,000 | 1.1% |
| Services de construction du Royaume-Uni | $106,764,000 | $5,497,000 | 5.2% |
Objectifs stratégiques et engagement
Les objectifs stratégiques d'Emcor comprennent l'élargissement de sa présence sur le marché grâce à la croissance organique et aux acquisitions. La société a acquis avec succès cinq entreprises au cours des neuf premiers mois de 2024 pour une considération totale de 192,3 millions de dollars, améliorant ses capacités, en particulier dans les services de construction et d'installations mécaniques.
Investissement dans la technologie et l'innovation
Emcor continue d'investir dans la technologie pour améliorer l'efficacité opérationnelle. Cela comprend les innovations dans la conception virtuelle, la préfabrication et l'automatisation, contribuant à une amélioration de la productivité entre ses segments.
Retour des actionnaires
La société a toujours rendu la valeur à ses actionnaires, déclarant des dividendes de 0,25 $ par action au troisième trimestre 2024, contre 0,18 $ par action au troisième trimestre 2023. les neuf premiers mois de 2024.
| Retour des actionnaires | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Dividendes par action | $0.25 | $0.18 |
| Actions rachetées | 1,1 million | N / A |
| Coût total des rachats | 409,2 millions de dollars | N / A |
Conclusion
Emcor Group, Inc. est bien positionné pour une croissance future, tirée par son engagement envers la sécurité, la qualité et l'innovation dans l'industrie des services de construction.
Comment fonctionne Emcor Group, Inc. (EME)
Entreprise Overview
Emcor Group, Inc. est l'un des plus grands entrepreneurs spécialisés aux États-Unis, en se concentrant sur la construction électrique et mécanique, les services des installations, les services de construction et les services industriels. La société opère par l'intermédiaire de 100 filiales, organisées en segments à déclarer: services aux États-Unis, des services de construction et d'installations électriques, des services de construction et des installations américaines, les services de construction des États-Unis, les services industriels des États-Unis et les services de construction du Royaume-Uni.
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Emcor a déclaré des revenus de 3,70 milliards de dollars, marquant une augmentation de 15,3% par rapport à 3,21 milliards de dollars au cours de la même période en 2023. Le résultat d'exploitation pour la même période était de 363,5 millions de dollars, avec une marge d'exploitation de 9,8% , contre 7,3% en 2023. Le bénéfice net attribuable à Emcor Group, Inc. était de 270,3 millions de dollars, traduisant par un bénéfice dilué par action de 5,80 $, contre 3,57 $ l'année précédente.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Revenus | $3,696,924 | $3,207,598 |
| Revenu opérationnel | $363,538 | $234,983 |
| Revenu net | $270,263 | $169,409 |
| EPS dilué | $5.80 | $3.57 |
| Marge opérationnelle | 9.8% | 7.3% |
Performance du segment
La répartition des revenus de la société pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Segment | Revenus (en millions) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| United States Electrical Construction and Facilities Services | $2,409.7 | 22% |
| Services de construction et d'installations mécaniques des États-Unis | $4,745.1 | 44% |
| Services de construction américains | $2,359.2 | 22% |
| Services industriels américains | $964.5 | 9% |
| Services de construction du Royaume-Uni | $317.6 | 3% |
Acquisitions
Au cours des neuf premiers mois de 2024, Emcor a acquis cinq sociétés pour une considération totale d'environ 192,3 millions de dollars. Ces acquisitions ont amélioré les capacités de l'entreprise dans divers segments, en particulier dans les services de construction et d'installations mécaniques.
Analyse des flux de trésorerie
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Emcor a déclaré que les espèces nettes ont été fournies par des activités d'exploitation de 938,4 millions de dollars, contre 475,9 millions de dollars en 2023. La rupture des flux de trésorerie est la suivante:
| Activité de flux de trésorerie | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| L'argent net des activités d'exploitation | $938,402 | $475,897 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($243,687) | ($134,032) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($455,032) | ($276,157) |
Obligations de performance restantes
Au 30 septembre 2024, les obligations de performance restantes étaient d'environ 9,79 milliards de dollars, reflétant une trajectoire de croissance des périodes précédentes:
| Segment | Obligations de performance restantes (par milliers) | Pourcentage du total |
|---|---|---|
| United States Electrical Construction and Facilities Services | $2,767,672 | 28% |
| Services de construction et d'installations mécaniques des États-Unis | $5,362,689 | 55% |
| Services de construction américains | $1,334,163 | 14% |
| Services industriels américains | $110,583 | 1% |
| Services de construction du Royaume-Uni | $214,345 | 2% |
Capitaux propres
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires ont été déclarés à 2,76 milliards de dollars, avec des bénéfices conservés de 4,50 milliards de dollars. La société s'est engagée dans des activités de rachat d'actions, qui ont affecté la valeur des actions du Trésor, enregistrée à (1,76 milliard de dollars).
| Élément de capitaux propres | Valeur (par milliers) |
|---|---|
| Total des capitaux propres des actionnaires | $2,759,119 |
| Des bénéfices non répartis | $4,497,430 |
| Bétail du Trésor | $(1,760,620) |
Comment Emcor Group, Inc. (EME) fait de l'argent
Sources de revenus
Emcor Group, Inc. génère des revenus principalement par le biais de quatre segments: United States Electrical Construction and Facilities Services, United States Mechanical Construction and Facilities Services, United States Building Services et United States Industrial Services.
| Segment | T1 2024 Revenus (en millions) | T1 2023 Revenus (en millions) | Revenus YTD 2024 (en millions) | Revenus YTD 2023 (en millions) |
|---|---|---|---|---|
| United States Electrical Construction and Facilities Services | $845.0 | $697.4 | $2,409.7 | $2,020.3 |
| Services de construction et d'installations mécaniques des États-Unis | $1,662.2 | $1,329.6 | $4,745.1 | $3,602.3 |
| Services de construction américains | $404.2 | $340.6 | $1,207.6 | $1,018.8 |
| Services industriels américains | $286.4 | $252.1 | $964.5 | $875.3 |
Revenu opérationnel et marges
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le résultat d'exploitation était de 363,5 millions de dollars, marquant une augmentation significative de 234,9 millions de dollars au même trimestre de 2023. La marge d'exploitation pour cette période était de 9,8%, contre 7,3% au troisième trimestre 2023.
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le résultat d'exploitation a atteint 956,3 millions de dollars, contre 586,6 millions de dollars l'année précédente, avec une marge d'exploitation de 8,9% contre 6,4% en 2023.
| Période | Revenu opérationnel (en millions) | Marge opérationnelle (%) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $363.5 | 9.8 |
| Q3 2023 | $234.9 | 7.3 |
| YTD 2024 | $956.3 | 8.9 |
| YTD 2023 | $586.6 | 6.4 |
Revenu net et bénéfice par action
Pour le troisième trimestre 2024, Emcor a déclaré un bénéfice net de 270,3 millions de dollars, ou 5,80 $ par action diluée, par rapport au bénéfice net de 169,4 millions de dollars, ou 3,57 $ par action diluée au troisième trime , résultant en 15,21 $ par action diluée, contre 421,5 millions de dollars ou 8,85 $ par action diluée l'année précédente.
| Période | Revenu net (en millions) | Bénéfice par action (dilué) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $270.3 | $5.80 |
| Q3 2023 | $169.4 | $3.57 |
| YTD 2024 | $714.9 | $15.21 |
| YTD 2023 | $421.5 | $8.85 |
Acquisitions et stratégie de croissance
Emcor a activement poursuivi les acquisitions pour renforcer ses capacités et étendre sa présence sur le marché. Au cours des neuf premiers mois de 2024, la société a acquis cinq sociétés pour une contrepartie totale de 192,3 millions de dollars. Ces acquisitions devraient contribuer de manière significative à la croissance des revenus dans divers segments.
Performance du secteur du marché
La société a connu une croissance substantielle dans des secteurs de marché spécifiques, en particulier:
- Secteur des marchés de fabrication de haute technologie: augmentation de la demande de services de construction mécanique.
- SECTEUR DE MARCHÉ DES NETTORMES ET DES COMMUNICATIONS: PROPRIÉTÉ PAR LES PROJETS DE CENTRE DE DONNÉES.
- Secteurs des soins de santé et du marché institutionnel: augmentation des revenus du projet des établissements éducatifs et de soins de santé.
| Secteur du marché | 2024 Revenus (en millions) | 2023 Revenus (en millions) |
|---|---|---|
| Fabrication de haute technologie | $1,075.9 | $549.7 |
| Réseau et communications | $527.4 | $289.1 |
| Soins de santé | $426.3 | $353.6 |
| Institutionnel | $128.1 | $112.6 |
Santé financière
Au 30 septembre 2024, Emcor a déclaré un actif total de 5,92 milliards de dollars pour ses opérations américaines, avec un total de 10,80 milliards de dollars de revenus consolidés pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, représentant une augmentation de 15,3% par rapport à 9,14 milliards de dollars dans le même période de 2023.
L'argent net fourni par les activités d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 938,4 millions de dollars, contre 475,9 millions de dollars l'année précédente.
EMCOR Group, Inc. (EME) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- EMCOR Group, Inc. (EME) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of EMCOR Group, Inc. (EME)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View EMCOR Group, Inc. (EME)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.