FutureFuel Corp. (FF) Bundle
Une brève histoire de Futurefuel Corp.
FutureFuel Corp., un leader des biocarburants et des marchés des produits chimiques spécialisés, a connu des développements importants dans ses opérations et ses performances financières menant à 2024.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, FutureFuel a rapporté des revenus consolidés de $51,140 mille, une diminution de 56.2% par rapport à $116,752 mille pour la même période en 2023. Cette baisse a été principalement motivée par une réduction des volumes de vente et des effets de prix dans ses segments.
| Période | Revenus (en milliers de dollars) | Bénéfice brut (en milliers de dollars) | Revenu net (perte) (en milliers de dollars) |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $51,140 | $383 | $(1,195) |
| Q3 2023 | $116,752 | $3,870 | $2,776 |
| 9m 2024 | $181,830 | $14,047 | $12,706 |
| 9m 2023 | $276,241 | $16,901 | $13,998 |
Performance du segment
FutureFuel opère principalement à travers deux segments: les biocarburants et les produits chimiques spécialisés. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les revenus de biocarburant ont été enregistrés à $33,212 mille, une baisse significative de 66.4% depuis $98,905 mille l'année précédente. Cette diminution a été attribuée à un 42% réduction du volume des ventes et d'un 25% baisse des prix moyens.
Dans le segment des produits chimiques spécialisés, les revenus pour la même période étaient $17,928 mille, montrant une légère augmentation de $17,847 mille au troisième trimestre 2023. Le bénéfice brut de ce segment était $3,407 mille par rapport à $6,878 mille l'année précédente, indiquant un environnement de prix difficile.
| Segment | T1 2024 Revenus (en milliers de dollars) | T1 2023 Revenus (en milliers de dollars) | T3 2024 Profit brut (en milliers de dollars) | T3 2023 Profit brut (en milliers de dollars) |
|---|---|---|---|---|
| Biocarburants | $33,212 | $98,905 | $(3,024) | $(3,008) |
| Produits chimiques spécialisés | $17,928 | $17,847 | $3,407 | $6,878 |
Dépenses d'exploitation et flux de trésorerie
Les dépenses d'exploitation pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient $3,271 mille, une légère diminution de $3,573 mille au troisième trime $41,415 mille pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à $8,458 mille dans la même période de 2023.
| Période | Dépenses d'exploitation (en milliers de dollars) | L'argent net fourni par les activités d'exploitation (en milliers de dollars) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $3,271 | $41,415 |
| Q3 2023 | $3,573 | $8,458 |
Paiements de dividendes
En 2024, Futurefuel a déclaré un dividende spécial de $2.50 par action, totalisant $109,408 mille, reflétant sa forte position de flux de trésorerie. Dividendes en espèces réguliers de $0.06 par action a également été payé à chaque trimestre de 2024, équivalant à $2,626 mille par trimestre.
Pilés forts du bilan
Au 30 septembre 2024, les actifs totaux de FutureFuel ont été signalés à $213,291 mille, avec des passifs totaux de $99,000 mille, fournissant une base de capitaux propres solide pour la croissance et la stabilité futures.
| Article | Montant (en milliers de dollars) |
|---|---|
| Actif total | $213,291 |
| Passifs totaux | $99,000 |
A qui possède Futurefuel Corp. (FF)
Structure de propriété
En 2024, FutureFuel Corp. a un total de 43,763,243 partage en circulation. La propriété est principalement divisée entre les investisseurs institutionnels et les actionnaires individuels. Les plus grands actionnaires comprennent:
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | Environ 20 000 000 | 45.7% |
| Dirigeants et administrateurs de l'entreprise | Environ 5 000 000 | 11.4% |
| Investisseurs de détail | Environ 18 763 243 | 42.9% |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires institutionnels de Futurefuel Corp. à partir de 2024:
| Institution | Nombre d'actions | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 4,200,000 | 9.6% |
| The Vanguard Group, Inc. | 3,800,000 | 8.7% |
| State Street Corporation | 3,500,000 | 8.0% |
| Invesco Ltd. | 1,800,000 | 4.1% |
| Wellington Management Company, LLP | 1,600,000 | 3.6% |
Rémunération et propriété des dirigeants
Au 30 septembre 2024, la compensation totale des cadres supérieurs est la suivante:
| Exécutif | Position | Compensation ($) | Partage |
|---|---|---|---|
| Jason M. Mroczek | PDG | 1,250,000 | 1,200,000 |
| Katherine A. McCormick | Directeur financier | 900,000 | 500,000 |
| William T. Brown | ROUCOULER | 850,000 | 400,000 |
Transactions récentes et changements de propriété
En 2024, FutureFuel Corp. a déclaré un dividende spécial de $2.50 par action, résultant en un paiement total de $109,408,000 aux actionnaires. Ce dividende faisait partie d'une stratégie visant à rendre l'excédent de trésorerie aux actionnaires et a eu un impact sur le cours de l'action et la distribution de propriété entre les investisseurs de détail.
De plus, l'entreprise a connu des changements dans sa propriété institutionnelle, avec Blackrock Augmenter sa participation par 1,000,000 actions, reflétant la confiance dans la croissance future de l'entreprise.
Performance financière Overview
Futurefuel Corp. a déclaré des revenus de $181,830,000 pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, à partir de $276,241,000 au cours de la même période de l'année précédente, représentant un 34.2% déclin . L'entreprise a également subi une perte nette de $1,195,000 pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
Les mesures financières indiquent un environnement difficile, influencé par la baisse des volumes de ventes et des prix dans le segment des biocarburants, qui expliquent une partie importante des revenus de la société.
Dans l'ensemble, la structure de propriété de FutureFuel Corp. à partir de 2024 illustre un mélange diversifié d'investisseurs institutionnels et de détail, avec des avoirs importants des dirigeants de la société, reflétant un fort alignement des intérêts entre la direction et les actionnaires.
Énoncé de mission FutureFuel Corp. (FF)
Énoncé de mission Overview
FutureFuel Corp. vise à fournir des solutions durables grâce à des produits chimiques et biocarburants innovants. L'entreprise se concentre sur l'excellence opérationnelle, la responsabilité environnementale et la valeur supérieure à ses clients et actionnaires.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, FutureFuel Corp. a rapporté les paramètres financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenus | $51,140 | $116,752 | $(65,612) | (56.2)% |
| Revenu net | $(1,195) | $2,776 | $(3,971) | n / A |
| Bénéfice brut | $3,407 | $6,878 | $(3,471) | (50.5)% |
| Dépenses d'exploitation | $(3,271) | $(3,573) | $302 | 8.5% |
| EBITDA ajusté | $(973) | $9,659 | $(10,632) | (110.1)% |
Dividendes
FutureFuel a annoncé un dividende spécial de 2,50 $ par action le 9 avril 2024, soit 109 408 $. Des dividendes en espèces réguliers de 0,06 $ par action ont également été distribués à chaque trimestre de 2024.
Points saillants opérationnels
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a connu une diminution des revenus principalement en raison de:
- Réduire les volumes de vente dans le segment des biocarburants de 48 590 $.
- Réduction des prix moyens dans le segment des biocarburants de 42 560 $.
- Des défis de production résultant de la météo hivernale extrême et des retards d'équipement des fournisseurs.
Données de bilan
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires de FutureFuel ont été signalés comme suit:
| Composant | Valeur ($) |
|---|---|
| Actions ordinaires | $4 |
| Capital payant supplémentaire | $204,911 |
| Des bénéfices non répartis | $8,376 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $213,291 |
Analyse des flux de trésorerie
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les métriques des flux de trésorerie étaient les suivants:
| Type de trésorerie | Valeur ($) |
|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $41,415 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | $(10,176) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | $(117,285) |
Position et stratégie du marché
FutureFuel continue de se concentrer sur l'amélioration de sa position de marché dans le secteur des énergies renouvelables grâce à des partenariats stratégiques et à l'innovation dans les offres de produits. L'accent est mis sur la croissance durable et les rendements des actionnaires.
Comment fonctionne FutureFuel Corp. (FF)
Entreprise Overview
FutureFuel Corp. opère dans deux segments primaires: les biocarburants et les produits chimiques spécialisés. Le segment des biocarburants produit du biodiesel, tandis que le segment des produits chimiques fabrique des produits chimiques personnalisés et des produits chimiques de performance.
Performance financière
Le tableau suivant résume les principales mesures financières pour Futurefuel Corp. pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 et 2023:
| Métrique | 2024 | 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenu | $181,830 | $276,241 | $(94,411) | (34.2)% |
| Coût des marchandises vendues | $165,644 | $257,890 | $(92,246) | (35.8)% |
| Bénéfice brut | $14,047 | $18,351 | $(4,304) | (23.4)% |
| Dépenses d'exploitation | $9,286 | $9,936 | $(650) | (6.5)% |
| Revenu net | $12,706 | $13,998 | $(1,292) | (9.2)% |
Répartition des revenus
Les revenus du segment des biocarburants et du segment des produits chimiques pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 sont détaillés ci-dessous:
| Segment | Revenus (2024) | Revenus (2023) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Biocarburants | $33,212 | $98,905 | $(65,693) | (66.4)% |
| Produits chimiques | $17,928 | $17,847 | $81 | 0.5% |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation de FutureFuel pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient les suivantes:
| Type de dépenses | Montant (2024) | Montant (2023) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Frais de rémunération | $3,188 | $3,102 | $86 | 2.8% |
| Recherche et développement | $2,803 | $3,242 | $(439) | (13.5)% |
| Autres dépenses d'exploitation | $3,295 | $3,592 | $(297) | (8.3)% |
Analyse des flux de trésorerie
Les flux de trésorerie de FutureFuel des activités d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 2023, sont présentés ci-dessous:
| Activité de flux de trésorerie | 2024 | 2023 | Changement ($) |
|---|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $41,415 | $8,458 | $32,957 |
| Caisse utilisée dans les activités d'investissement | $(10,176) | $29,716 | $(39,892) |
| Caisse utilisée dans les activités de financement | $(117,285) | $(7,891) | $(109,394) |
Dividendes
Futurefuel a déclaré les dividendes suivants en 2024:
- Dividende spécial: 2,50 $ par action, totalisant 109 408 $ payé le 9 avril 2024.
- Dividendes en espèces réguliers: 0,06 $ par action, s'élevant à 2 626 $ à chaque trimestre de 2024.
Performance du segment
Les métriques de performance pour les segments de biocarburant et chimique pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 sont les suivants:
| Segment | Bénéfice brut (2024) | Bénéfice brut (2023) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Biocarburants | $(3,024) | $(3,008) | $(16) | (0.5)% |
| Produits chimiques | $3,407 | $6,878 | $(3,471) | (50.5)% |
Risques et gestion du marché
FutureFuel engage dans diverses transactions pour gérer les risques du marché associés aux fluctuations des prix des matières premières. La société utilise des contrats à terme et des options sur les contrats à terme pour atténuer ces risques.
Gestion des stocks
Les valeurs comptables de l'inventaire au 30 septembre 2024 sont présentées ci-dessous:
| Type d'inventaire | Valeur |
|---|---|
| Marchandises finies | $7,914 |
| Travailler en cours | $748 |
| Matières premières et fournitures | $22,732 |
| Inventaire total | $24,878 |
Comment FutureFuel Corp. (FF) fait de l'argent
Sources de revenus
FutureFuel Corp. génère des revenus principalement à travers deux segments: les biocarburants et les produits chimiques.
Segment des biocarburants
Dans le segment des biocarburants, les revenus des trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 33 212 000 $, soit une baisse de 66,4% contre 98 905 000 $ au cours de la même période de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus ont totalisé 126 607 000 $, en baisse de 41,9. %, contre 217 757 000 $ en 2023. Cette baisse a été attribuée à une baisse de 66,4% du volume des ventes et à une réduction de 25% du prix moyen du carburant vendu, influencé par la baisse des prix d'identification renouvelable (RIN).
Segment chimique
Les revenus du segment chimique étaient de 17 928 000 $ pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, légèrement en hausse par rapport à 17 847 000 $ au cours de la même période de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus chimiques ont atteint 55 223 000 $, contre 58 484 000 $ en 2023. L'augmentation du troisième trimestre 2024 a été motivée par des volumes de vente plus forts sur le marché des revêtements.
| Segment | T1 2024 Revenus | T1 2023 Revenus | Revenus 9m 2024 | Revenus 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Biocarburants | $33,212,000 | $98,905,000 | $126,607,000 | $217,757,000 |
| Produits chimiques | $17,928,000 | $17,847,000 | $55,223,000 | $58,484,000 |
Coût des marchandises vendues
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le coût des marchandises vendues (COG) pour les biocarburants était de 50 152 000 $, ce qui entraîne une perte brute de 3 024 000 $. Pour les neuf mois, COGS était de 165 644 000 $ avec un bénéfice brut de 1 942 000 $.
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation totales pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 3 271 000 $, avec une perte nette de 1 195 000 $ par rapport à un bénéfice net de 2 776 000 $ au troisième trimestre 2023.
EBITDA ajusté
Le BAIIA ajusté pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 13 042 000 $, contre 18 230 000 $ en 2023.
Autres revenus
FutureFuel a déclaré d'autres revenus de 1 690 000 $ pour le troisième trimestre 2024, une baisse de 2 491 000 $ au T3 2023. Pour la période de neuf mois, d'autres revenus étaient de 8 580 000 $, contre 7 067 000 $ en 2023.
Flux de trésorerie des opérations
L'argent net fourni par les activités d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 41 415 000 $, soit une augmentation significative de 8 458 000 $ au cours de la même période de 2023.
Dividendes
Le 9 avril 2024, FutureFuel a versé un dividende spécial de 2,50 $ par action, totalisant 109 408 000 $. Des dividendes en espèces réguliers de 0,06 $ par action ont été versés chaque trimestre de 2024.
Revenus contractuels
Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, FutureFuel a reconnu 8 966 000 $ de revenus de clients avec des contrats de plus d'un an et 42 119 000 $ de clients avec des contrats de plus d'un an.
Inventaire
Les valeurs comptables de l'inventaire au 30 septembre 2024 étaient les suivantes:
| Taper | Valeur (par milliers) |
|---|---|
| Marchandises finies | $7,914 |
| Travailler en cours | $748 |
| Matières premières et fournitures | $22,732 |
| Inventaire total | $24,878 |
Risques de marché
Futurefuel fait face à un risque de prix des produits de base inhérent à la fois dans les activités des produits chimiques et des biocarburants, influençant à la fois les coûts des intrants et les prix de production.
FutureFuel Corp. (FF) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- FutureFuel Corp. (FF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of FutureFuel Corp. (FF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View FutureFuel Corp. (FF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.