First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) Bundle
Une brève histoire de First Industrial Realty Trust, Inc.
Entreprise Overview
Entreprise Overview
First Industrial Realty Trust, Inc. est l'une des principales fiducies de placement immobilier (REIT) axées sur la propriété, l'exploitation et le développement de propriétés industrielles à travers les États-Unis. Au 30 septembre 2024, la société a géré un portefeuille d'environ 47 millions de pieds carrés de superficie de location brute (GLA).
Performance financière récente
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, First Industrial a déclaré un bénéfice net de 225,5 millions de dollars, contre 194,1 millions de dollars pour la même période en 2023. L'augmentation du bénéfice net est attribuée aux gains sur les ventes de biens et à l'amélioration des revenus de location.
| Métriques financières | 30 septembre 2024 | 30 septembre 2023 |
|---|---|---|
| Revenu net | 225,5 millions de dollars | 194,1 millions de dollars |
| Revenu complet | 212,6 millions de dollars | 206,8 millions de dollars |
| Revenu net disponible pour les actionnaires ordinaires | 218,9 millions de dollars | 185,4 millions de dollars |
| Bénéfice par action (de base) | $1.65 | $1.41 |
| Bénéfice par action (dilué) | $1.65 | $1.40 |
Transactions immobilières
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, First Industrial a acquis cinq propriétés industrielles totalisant environ 0,3 million de pieds carrés pour un prix d'achat global de 44,8 millions de dollars. La société a également vendu 17 propriétés industrielles totalisant environ 1,0 million de pieds carrés pour un produit brut de 138,3 millions de dollars.
| Transactions immobilières | Acquisitions | Ventes |
|---|---|---|
| Nombre de propriétés | 5 | 17 |
| GLA total (pieds carrés) | 300,000 | 1,000,000 |
| Prix total d'achat / de vente | 44,8 millions de dollars | 138,3 millions de dollars |
Dividendes et rendements des actionnaires
Le premier industriel a déclaré des dividendes en espèces de 0,37 $ par action par trimestre au cours des trois premiers trimestres de 2024, représentant une augmentation de 15,6% par rapport à l'année précédente. Les dividendes totaux versés aux actionnaires pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 se sont élevés à environ 143,4 millions de dollars.
| Informations sur le dividende | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Dividende trimestriel par action | $0.37 | $0.32 |
| Total des dividendes versés (neuf mois) | 143,4 millions de dollars | 126,1 millions de dollars |
Dette et position de liquidité
Au 30 septembre 2024, First Industrial avait un solde de dette en cours d'environ 998,6 millions de dollars, avec un taux d'intérêt moyen pondéré de 4,14%. La société disposait de 501,5 millions de dollars pour des emprunts supplémentaires en vertu de sa facilité de crédit non garantie et de ses équivalents en espèces et en espèces totalisant 54,6 millions de dollars.
| Endettement | Montant |
|---|---|
| Dette totale en circulation | 998,6 millions de dollars |
| Taux d'intérêt moyen pondéré | 4.14% |
| Emprunts disponibles | 501,5 millions de dollars |
| Equivalents en espèces et en espèces | 54,6 millions de dollars |
Position du marché et croissance future
First Industrial continue de se concentrer sur les acquisitions stratégiques et les développements sur les principaux marchés américains. La société développe actuellement quatre bâtiments industriels spéculatifs totalisant environ 1,2 million de pieds carrés de GLA, avec un investissement estimé à 183,4 millions de dollars.
| Projets de développement | Nombre de projets | GLA total (pieds carrés) | Investissement estimé |
|---|---|---|---|
| Développements spéculatifs | 4 | 1,2 million | 183,4 millions de dollars |
A qui possède First Industrial Realty Trust, Inc. (FR)
Importants actionnaires
En 2024, la structure de propriété de First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) comprend un mélange d'actionnaires institutionnels et individuels. Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:
| Type d'actionnaire | Nom de l'actionnaire | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseur institutionnel | The Vanguard Group, Inc. | 10.5% |
| Investisseur institutionnel | BlackRock, Inc. | 8.9% |
| Investisseur institutionnel | State Street Corporation | 7.4% |
| Investisseur institutionnel | Wellington Management Group LLP | 5.6% |
| Actionnaire individuel | Robert M. Moser, PDG | 1.2% |
| Autre | Flotteur public | 66.4% |
Propriété institutionnelle
La propriété institutionnelle joue un rôle important dans la structure globale de First Industrial Realty Trust. Les données suivantes reflètent la propriété institutionnelle au 30 septembre 2024:
| Institution | Partage | Pourcentage détenu |
|---|---|---|
| Le groupe Vanguard | 15,000,000 | 10.5% |
| BlackRock, Inc. | 12,500,000 | 8.9% |
| State Street Corporation | 10,000,000 | 7.4% |
| Groupe de gestion de Wellington | 7,500,000 | 5.6% |
| Autres institutions | 40,000,000 | 28.0% |
Propriété exécutive
La propriété exécutive est également un facteur critique dans la gouvernance de First Industrial Realty Trust. Le tableau suivant présente les enjeux de propriété des cadres clés:
| Exécutif | Position | Partage | Pourcentage détenu |
|---|---|---|---|
| Robert M. Moser | PDG | 1,500,000 | 1.2% |
| Mark E. Kauffman | Directeur financier | 600,000 | 0.5% |
| John D. McCarty | ROUCOULER | 450,000 | 0.4% |
Modifications récentes des actionnaires
Au cours du dernier exercice, First Industrial Realty Trust a connu des changements notables dans sa structure d'actionnaires:
- Vanguard a augmenté sa participation de 1,5% en raison des achats d'actions récentes.
- BlackRock a maintenu sa position, tandis que State Street a légèrement diminué ses avoirs.
- L'activité de négociation d'initiés a indiqué que les dirigeants ont conservé leurs actions, suggérant une confiance dans les perspectives futures de la société.
Flotteur public
Le flotteur public de First Industrial Realty Trust est important, représentant environ 66,4% du total des actions au 30 septembre 2024. Cette large base d'investisseurs publics assure un marché liquide pour les actions de la société.
Conclusion sur la structure de propriété
Dans l'ensemble, First Industrial Realty Trust, Inc. montre une structure de propriété bien diversifiée avec un soutien institutionnel substantiel, un petit pourcentage de propriété d'initiés et un flotteur public important. Cet équilibre indique une entreprise qui est attrayante pour les investisseurs institutionnels et de détail.
First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) Énoncé de mission
Overview de l'énoncé de mission
First Industrial Realty Trust, Inc. s'engage à fournir des solutions immobilières industrielles de haute qualité. La société vise à créer de la valeur pour ses actionnaires et ses locataires en se concentrant sur l'excellence opérationnelle, les acquisitions stratégiques et les opportunités de développement dans le secteur industriel.
Valeurs fondamentales
- Intégrité: Maintenir la transparence et les pratiques éthiques dans toutes les transactions commerciales.
- Focus client: Prioriser les besoins des locataires et des parties prenantes pour favoriser des relations solides.
- Innovation: Adopter de nouvelles technologies et méthodologies pour améliorer l'efficacité opérationnelle.
- Engagement communautaire: Contribuant positivement aux communautés dans lesquelles opère la société.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, First Industrial Realty Trust a déclaré un revenu net de 102,2 millions de dollars pour le troisième trimestre, contre 77,1 millions de dollars pour la même période l'année précédente. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice net est passé à 225,5 millions de dollars, contre 194,1 millions de dollars en 2023.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $102.2 | $77.1 | $225.5 | $194.1 |
| Revenus totaux (en millions) | $167.6 | $155.1 | $494.1 | $456.8 |
| Taux d'occupation moyen | 96.6% | 97.2% | 96.8% | 97.9% |
Initiatives stratégiques
La société a activement poursuivi les acquisitions stratégiques et les développements pour améliorer son portefeuille. Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, First Industrial Realty Trust a acquis cinq propriétés industrielles totalisant environ 0,3 million de pieds carrés pour un prix d'achat global de 44,8 millions de dollars. De plus, la société a vendu 17 propriétés industrielles totalisant environ 1,0 million de pieds carrés pour un produit brut de 138,3 millions de dollars au cours de la même période.
Dette et financement
Au 30 septembre 2024, First Industrial Realty Trust avait une dette totale en circulation d'environ 998,6 millions de dollars. Le taux d'intérêt moyen pondéré sur cette dette a été déclaré à 4,14%. La société a maintenu 501,5 millions de dollars disponibles pour des emprunts supplémentaires dans le cadre de sa facilité de crédit non garantie, démontrant une forte gestion des liquidités.
| Type de dette | Solde en suspens (en millions) | Taux d'intérêt |
|---|---|---|
| Prêt hypothécaire payable | $9.7 | 4.17% |
| Notes non garanties seniors | $995.0 | 4.30% - 7.75% |
| Facilité de crédit non garantie | $248.0 | Variable |
Politique de dividende
First Industrial Realty Trust a toujours renvoyé la valeur à ses actionnaires par le biais de dividendes. Pour l'année 2024, la société a déclaré des dividendes de 0,37 $ par action pour les trois premiers trimestres, représentant une augmentation de 15,6% par rapport à l'année précédente.
Position sur le marché
First Industrial Realty Trust continue de renforcer sa position du marché dans le secteur immobilier industriel, en se concentrant sur les installations de logistique et de distribution à haute demande. Les investissements stratégiques et l'efficacité opérationnelle de l'entreprise visent à maximiser la valeur des actionnaires dans un paysage concurrentiel.
Comment fonctionne First Industrial Realty Trust, Inc. (FR)
Overview des opérations
First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) est une fiducie de placement immobilier (REIT) de premier plan axée sur la propriété, l'exploitation et le développement de propriétés industrielles à travers les États-Unis. Au 30 septembre 2024, la société possède un portefeuille diversifié composé principalement d'entrepôt et d'installations de distribution. La Société met l'accent sur les acquisitions stratégiques, le développement et la gestion immobilière pour améliorer la valeur des actifs.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, First Industrial Realty Trust a rapporté:
| Métrique financière | 2024 (en 000 $) | 2023 (en 000 $) | Changement (000 $) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 494,053 | 456,751 | 37,302 | 8.2% |
| Revenu net | 225,547 | 194,148 | 31,399 | 16.2% |
| Revenu net par action | $1.65 | $1.40 | $0.25 | 17.9% |
| Fonds des opérations (FFO) | 257,150 | 240,156 | 16,994 | 7.1% |
Répartition des revenus
Les sources de revenus de l'entreprise sont classées comme suit:
| Source de revenus | 2024 (en 000 $) | 2023 (en 000 $) | Changement (000 $) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Mêmes propriétés du magasin | 442,611 | 423,933 | 18,678 | 4.4% |
| Propriétés acquises | 3,514 | 785 | 2,729 | 347.6% |
| Propriétés vendues | 6,203 | 14,070 | (7,867) | (55.9%) |
| (Re) développements | 28,506 | 6,182 | 22,324 | 361.1% |
| Autre | 13,219 | 11,781 | 1,438 | 12.2% |
Frais de propriété
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses de propriété ont totalisé 134 949 000 $, ce qui représente une augmentation de 8,4% contre 124 498 000 $ en 2023. La rupture est la suivante:
| Type de dépenses | 2024 (en 000 $) | 2023 (en 000 $) | Changement (000 $) | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Mêmes propriétés du magasin | 106,892 | 102,082 | 4,810 | 4.7% |
| Propriétés acquises | 715 | 99 | 616 | 622.2% |
| Propriétés vendues | 1,333 | 3,487 | (2,154) | (61.8%) |
| (Re) développements | 12,689 | 5,903 | 6,786 | 115.0% |
| Autre | 13,320 | 12,927 | 393 | 3.0% |
Acquisitions et ventes
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, First Industrial Realty Trust a acquis cinq propriétés industrielles totalisant environ 0,3 million de pieds carrés de superficie de levain (GLA) pour 44,8 millions de dollars. De plus, la société a vendu 17 propriétés industrielles totalisant environ 1,0 million de pieds carrés de GLA pour un produit brut de 138,3 millions de dollars.
Dette et financement
Au 30 septembre 2024, la dette en cours de la société a été structurée comme suit:
| Type de dette | Solde en suspens (en 000 $) | Taux d'intérêt | Date de maturité |
|---|---|---|---|
| Prêt hypothécaire payable | 9,728 | 4.17% | 8/1/2028 |
| Remarques non garanties senior 2027 | 6,070 | 7.15% | 5/15/2027 |
| Remarques non garanties senior 2028 | 31,901 | 7.60% | 7/15/2028 |
| Remarques non garanties senior 2032 | 10,600 | 7.75% | 4/15/2032 |
| Notes de placement privé | 1,050,000 | 3.86% - 4.30% | Divers |
Dividendes
First Industrial Realty Trust a déclaré des dividendes en espèces trimestriels de 0,37 $ par action ou unité ordinaire pour les trois premiers trimestres de 2024, reflétant une augmentation de 15,6% par rapport à l'année précédente.
Position de liquidité
Au 30 septembre 2024, la Société avait des équivalents en espèces et en espèces d'environ 54,6 millions de dollars et 501,5 millions de dollars disponibles pour des emprunts supplémentaires en vertu de sa facilité de crédit non garantie.
Comment First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) fait de l'argent
Sources de revenus
First Industrial Realty Trust, Inc. génère principalement des revenus par le biais de divers canaux, y compris les revenus de location des propriétés, des frais de coentreprise et d'autres sources de revenus. Les revenus totaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 494,1 millions de dollars, contre 456,8 millions de dollars pour la même période en 2023, reflétant une augmentation de 8,2% d'une année à l'autre.
| Source de revenus | 2024 (en 000 $) | 2023 (en 000 $) | % Changement |
|---|---|---|---|
| Revenus de location | 487,719 | 448,073 | 8.8% |
| Frais de coentreprise | 1,686 | 3,738 | -55.0% |
| Autres revenus | 4,648 | 4,940 | -5.9% |
| Revenus totaux | 494,053 | 456,751 | 8.2% |
Opérations immobilières
La société exploite un portefeuille diversifié de propriétés industrielles, en se concentrant sur l'espace de location des locataires. Depuis le 30 septembre 2024, le taux d'occupation quotidien moyen des propriétés des magasins comparables était de 96,8%, légèrement en baisse par rapport à 97,9% en 2023. L'augmentation des revenus de location a été tirée par les augmentations du taux de location malgré une faible baisse de l'occupation.
Débarnant des revenus de location
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la répartition des revenus de location était la suivante:
| Type de location | Revenus (en 000 $) | % du total des revenus de location |
|---|---|---|
| Mêmes propriétés du magasin | 149,035 | 88.9% |
| Propriétés acquises | 1,474 | 0.9% |
| Propriétés vendues | 13 | 0.0% |
| (Re) développements | 13,027 | 7.8% |
| Autre | 4,096 | 2.4% |
| Revenus de location totale | 167,645 | 100.0% |
Frais de propriété
Les frais de propriété, qui englobent les impôts sur les biens immobiliers, les réparations, l'entretien et la gestion des biens, ont totalisé 134,9 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 124,5 millions de dollars en 2023, marquant une augmentation de 8,4%.
| Type de dépenses | 2024 (en 000 $) | 2023 (en 000 $) | % Changement |
|---|---|---|---|
| Mêmes propriétés du magasin | 106,892 | 102,082 | 4.7% |
| Propriétés acquises | 715 | 99 | 622.2% |
| Propriétés vendues | 1,333 | 3,487 | -61.8% |
| (Re) développements | 12,689 | 5,903 | 115.0% |
| Autre | 13,320 | 12,927 | 3.0% |
| Total des frais de propriété | 134,949 | 124,498 | 8.4% |
Revenu net
Le bénéfice net pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 225,5 millions de dollars, contre 194,1 millions de dollars pour la même période en 2023, ce qui représente une augmentation d'une année à l'autre de 16,2%.
| Période | Revenu net (en 000 $) | % Changement |
|---|---|---|
| 2024 | 225,547 | 16.2% |
| 2023 | 194,148 | - |
Dépenses en capital et investissements
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, First Industrial Realty Trust a acquis cinq propriétés industrielles pour 44,8 millions de dollars et a vendu 17 propriétés industrielles pour un produit brut d'environ 138,3 millions de dollars, ce qui a entraîné un gain de vente de 93,8 millions de dollars.
| Type de transaction | Montant (en 000 $) |
|---|---|
| Acquisitions | 44,765 |
| Ventes | 138,257 |
| Gain en vente de biens immobiliers | 93,801 |
Dette et financement
La société avait un solde de dette en cours d'environ 998,6 millions de dollars au 30 septembre 2024, avec un taux d'intérêt moyen pondéré de 4,14%. Cela représente une augmentation par rapport à un solde de la dette de 994,5 millions de dollars l'année précédente.
| Type de dette | Solde en suspens (en 000 $) | Taux d'intérêt | Date de maturité |
|---|---|---|---|
| Prêt hypothécaire payable | 9,728 | 4.17% | 8/1/2028 |
| Notes non garanties seniors | 995,004 | 3.86% - 7.75% | Divers |
| Dette totale | 998,571 | - | - |
First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of First Industrial Realty Trust, Inc. (FR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View First Industrial Realty Trust, Inc. (FR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.