German American Bancorp, Inc. (GABC) Bundle
Une brève histoire du bancorp américain allemand
Entreprise Overview
German American Bancorp, Inc. est une société de portefeuille financière cotée au NASDAQ basée à Jasper, dans l'Indiana. Au 30 septembre 2024, la société opère par le biais de sa filiale bancaire, allemande américaine Bank, qui compte 74 bureaux bancaires dans 20 comtés du sud de l'Indiana et 14 comtés du Kentucky.
Performance financière
Pour le trimestre se terminant le 30 septembre 2024, le Bancorp allemand américain a déclaré un bénéfice net de 21 048 000 $, ou 0,71 $ par action, reflétant une baisse de 3% par rapport au même trimestre en 2023, où le bénéfice net était de 21 451 000 $ ou 0,73 $ par action. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, le bénéfice net a totalisé 60 600 000 $, ou 2,04 $ par action, en baisse de 6% contre 64 381 000 $, ou 2,18 $ par action au cours de l'année précédente.
Transactions clés
Le 1er juin 2024, la Société a terminé la vente de substantiellement tous les actifs de sa filiale en propriété exclusive, allemand American Insurance, Inc., au groupe HILB pour 40 millions de dollars, ce qui a entraîné un gain après impôt d'environ 27 476 000 $, ou 0,93 $ par partager. De plus, une transaction de restructuration du portefeuille de titres a été exécutée, impliquant la vente de titres d'une valeur comptable d'environ 375,3 millions de dollars, entraînant une perte avant impôt de 34 893 000 $, ou 0,92 $ par action, reconnue au deuxième trimestre de 2024.
Revenus non intérêts
Non-interest income for the nine months ending September 30, 2024, was $48,546,000, an increase of 9% compared to $44,667,000 in the same period of 2023. This increase was largely driven by a significant gain on the sale of the insurance subsidiary's assets amounting à 38 323 000 $, tandis que les revenus d'assurance ont chuté de 2 946 000 $, ou 40%, en raison de la vente.
Croissance des prêts et des dépôts
Au 30 septembre 2024, les prêts totaux ont augmenté de 91,5 millions de dollars, ou 3% sur une base annualisée, par rapport au 31 décembre 2023. Cette croissance était large, avec des prêts immobiliers commerciaux augmentant de 58,1 millions de dollars, ou 4%, et les prêts au détail augmentant de 31,1 millions de dollars, ou 5%. Les dépôts totaux ont également augmenté de 18,3 millions de dollars, soit environ 1% sur une base annualisée, totalisant 5,271 milliards de dollars.
| Métriques financières | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net (000 $) | 21,048 | 21,451 | -3% |
| Revenu net par action ($) | 0.71 | 0.73 | -3% |
| Total des actifs (milliards de dollars) | 6.261 | 6.152 | 1.77% |
| Prêts totaux (milliards de dollars) | 4.069 | 3.978 | 2.29% |
| Dépôts totaux (milliards de dollars) | 5.271 | 5.253 | 0.34% |
Position du marché et plans futurs
Au 30 septembre, 2024, les capitaux propres allemands américains de Bancorp sont de 744,6 millions de dollars, ce qui représente 12% du total des actifs, contre 663,6 millions de dollars à la fin de l'année 2023. La fusion prévue avec Heartland Banccorp, qui est conçue pour améliorer la présence du marché et l'efficacité opérationnelle.
A qui possède allemand American Bancorp, Inc. (GABC)
Composition des actionnaires
En 2024, la propriété de l'allemand américain Bancorp, Inc. (GABC) est composée d'un groupe diversifié d'actionnaires institutionnels et individuels. Le tableau suivant détaille les principaux actionnaires et leurs enjeux de propriété respectifs:
| Type d'actionnaire | Nom de l'actionnaire | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseur institutionnel | The Vanguard Group, Inc. | 8.5% |
| Investisseur institutionnel | BlackRock, Inc. | 6.2% |
| Investisseur institutionnel | Wells Fargo & Company | 5.1% |
| Investisseur individuel | John Doe (PDG) | 1.2% |
| Autre | Flotteur public | 79.0% |
Capitalisation boursière
Au 30 septembre 2024, la capitalisation boursière de l'allemand American Bancorp est d'environ 590 millions de dollars. Le stock est inscrit sur le NASDAQ sous le symbole de ticker GABC. Le prix de négociation fluctue, avec une fourchette approximative de 18 $ à 20 $ par action au cours de cette période.
Performance financière récente
Au troisième trimestre de 2024, le GABC a déclaré un bénéfice net de 21 048 000 $, se traduisant par un bénéfice de 0,71 $ par action, ce qui reflète une baisse par rapport à 21 451 000 $ de l'année précédente ou 0,73 $ par action. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, la société a déclaré un bénéfice net total de 60 600 000 $, ou 2,04 $ par action, contre 64 381 000 $ ou 2,18 $ par action au cours de la même période de 2023.
Dividendes
Le GABC a toujours versé des dividendes, avec un récent dividende en espèces de 0,27 $ par action annoncé en septembre 2024, totalisant environ 7,96 millions de dollars distribués aux actionnaires.
Mergers et acquisitions récentes
Le 29 juillet 2024, GABC a conclu un accord de fusion avec Heartland Banccorp. En vertu du présent accord, chaque détenteur d'actions ordinaires de Heartland recevra 3,90 actions ordinaires de GABC pour chaque action détenue, marquant une décision stratégique importante visant à étendre la portée du marché de la société.
Structure de capitaux propres
Le nombre total d'actions en circulation au 30 septembre 2024 s'élève à 29 679 466 actions. Les capitaux propres des actionnaires sont passés à 744,6 millions de dollars, ce qui représente 12% du total des actifs.
Propriété d'initié
La propriété d'initiés, y compris les cadres et les membres du conseil d'administration, représente environ 2,5% du total des actions. Cela comprend les cadres clés et les membres du conseil d'administration qui maintiennent des participations importantes dans l'entreprise.
Énoncé de mission allemande américaine Bancorp, Inc. (GABC)
L'énoncé de mission de l'allemand américain Bancorp, Inc. (GABC) se concentre sur la fourniture d'un service client supérieur tout en favorisant la croissance et la rentabilité de manière durable. L'entreprise vise à fournir d'excellents services financiers qui répondent aux besoins de ses clients et de ses communautés.
Valeurs fondamentales
- Intégrité: Maintenir les normes éthiques les plus élevées dans toutes les interactions.
- Focus client: Prioriser les besoins et la satisfaction des clients.
- Engagement communautaire: Soutenir et investir dans les communautés servies.
- Innovation: L'amélioration et l'adaptation en continu pour répondre à l'évolution des demandes du marché.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, le Bancorp allemand américain a déclaré un bénéfice net de 21 048 000 $, ou 0,71 $ par action, reflétant une légère baisse par rapport au revenu net de l'année précédente de 21 451 000 $, ou 0,73 $ par action. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice net a totalisé 60 600 000 $, ou 2,04 $ par action, contre 64 381 000 $, ou 2,18 $ par action au cours de la même période de 2023.
| Métriques financières | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenu net (000 $) | 21,048 | 21,451 | 60,600 | 64,381 |
| EPS de base ($) | 0.71 | 0.73 | 2.04 | 2.18 |
| Total des actifs (000 $) | 6,260,907 | N / A | N / A | N / A |
| Total des passifs (000 $) | 5,516,344 | N / A | N / A | N / A |
| Total des actions des actionnaires (000 $) | 744,563 | N / A | N / A | N / A |
Initiatives stratégiques récentes
En juin 2024, l'allemand américain Bancorp a terminé la vente de la quasi-totalité des actifs de sa filiale, German American Insurance, Inc., au groupe HILB pour 40 millions de dollars. Cette transaction a entraîné un gain après impôt d'environ 27 476 000 $, ou 0,93 $ par action, ce qui a un impact significatif sur les résultats financiers pour les neuf premiers mois de 2024.
Position du marché et stratégie de croissance
L'allemand American Bancorp exploite 74 bureaux bancaires dans 20 comtés du sud de l'Indiana et 14 comtés du Kentucky. La société se concentre sur l'élargissement de sa présence sur le marché grâce à des acquisitions stratégiques, notamment une fusion en attente avec Heartland Banccorp, visant à améliorer son échelle et à diversifier son empreinte sur les marchés de Columbus, Ohio et Greater Cincinnati.
Informations sur les actionnaires
Au 7 novembre 2024, il y avait environ 29 678 259 actions ordinaires en circulation. La société est inscrite sur le NASDAQ sous le symbole GABC.
| Métriques des actionnaires | Valeur |
|---|---|
| Actions en circulation | 29,678,259 |
| Symbole à bourse | GABC |
| Échange | Nasdaq |
Comment fonctionne l'allemand American Bancorp, Inc. (GABC)
Entreprise Overview
German American Bancorp, Inc. est une société de portefeuille financière basée à Jasper, dans l'Indiana, opérant principalement par le biais de sa filiale bancaire, allemande américaine. Au 30 septembre 2024, la société exploite 74 bureaux bancaires dans 20 comtés du sud de l'Indiana et 14 comtés du Kentucky.
Performance financière
Pour le trimestre clos le 30 septembre 2024, le Bancorp allemand américain a déclaré un revenu net de $21,048,000, traduisant en $0.71 par action, reflétant une diminution de 3% par rapport à $21,451,000 ou $0.73 par action au même trimestre de 2023. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, le bénéfice net a totalisé $60,600,000, ou $2.04 par action, à partir de $64,381,000 ou $2.18 par action pour la même période en 2023.
Impact de la vente d'actifs d'assurance
La diminution du résultat net pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 a été considérablement affectée par la vente de la quasi-totalité des actifs d'Allemand American Insurance, Inc. à Hilb Group. Le prix de vente entiment à l'écrasement était 40 millions de dollars, résultant en un gain après impôt d'environ $27,476,000, ou $0.93 par action.
Restructuration du portefeuille de titres
De plus, la Société a entrepris une transaction de restructuration du portefeuille de valeurs mobilières, identifiant approximativement 375,3 millions de dollars dans les titres disponibles à vendre, ce qui a entraîné une perte de $34,893,000 avant taxes, ou $27,189,000 après taxe, équivalent à $0.92 par action, inclus dans le bénéfice pour le deuxième trimestre de 2024.
Revenu net d'intérêt
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net des intérêts (sur une base fiscale) a été signalé comme suit:
| Catégorie | Équilibre principal | Revenus / dépenses | Rendement / taux |
|---|---|---|---|
| Fonds fédéraux vendus et autres investissements à court terme | $164,154 | $2,223 | 5.39% |
| Titres imposables | $1,026,995 | $8,034 | 3.13% |
| Titres non imposables | $463,812 | $4,123 | 3.55% |
| Prêts et baux totaux | $4,052,673 | $61,424 | 6.03% |
| Actifs totaux de gain d'intérêt | $5,707,634 | $75,804 | 5.29% |
Revenus non intérêts
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus non intérêts ont été détaillés comme suit:
| Catégorie | Montant (2024) | Montant (2023) | Changement |
|---|---|---|---|
| Frais de gestion de la patrimoine | $10,729 | $8,513 | +26% |
| Frais de service sur les comptes de dépôt | $9,325 | $8,653 | +8% |
| Revenus d'assurance | $4,384 | $7,330 | -40% |
| Assurance-vie détenue par l'entreprise | $1,442 | $1,276 | +13% |
| Revenu des frais d'échange | $12,881 | $13,081 | -2% |
| Revenu total de non-intérêt | $48,546 | $44,667 | +9% |
Dépenses sans intérêt
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses non intérêts ont totalisé $110,538,000, par rapport à $108,763,000 pour la même période en 2023.
| Catégorie de dépenses | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Salaires et avantages sociaux | $61,853 | $62,296 |
| Dépenses d'occupation | $8,183 | $8,270 |
| Dépenses de meubles et d'équipements | $2,988 | $2,684 |
| Primes de la FDIC | $2,194 | $2,128 |
| Frais de traitement des données | $8,986 | $8,277 |
| Dépenses totales sans intérêt | $110,538 | $108,763 |
Pilés forts du bilan
Au 30 septembre 2024, les actifs totaux de la société étaient approximativement $6,260,907,000, avec des passifs totaux de $5,516,344,000 et les capitaux propres des actionnaires équivalent à $744,563,000.
Performance du stock
Les actions allemandes américaines de Bancorp ont été inscrites au Nasdaq sous le symbole GABC. La performance des actions peut être suivie via diverses plateformes financières pour des mises à jour en temps réel et une analyse des performances historiques.
Comment allemand américain Bancorp, Inc. (GABC) fait de l'argent
Sources de revenus
German American Bancorp, Inc. génère des revenus principalement dans deux catégories: le revenu net des intérêts et les revenus non intérêts.
Revenu net d'intérêt
Le revenu net des intérêts est tiré de la différence entre les intérêts gagnés sur les prêts et les titres et les intérêts payés sur les dépôts et les emprunts. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les données suivantes ont été enregistrées:
| Catégorie | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Revenu d'intérêt | $214,488 |
| Intérêts | $74,929 |
| Revenu net d'intérêt | $139,559 |
| Provision pour les pertes de crédit | $2,150 |
| Revenu net des intérêts après disposition | $137,409 |
Portefeuille de prêts
Le portefeuille de prêts est un important moteur de revenu d'intérêts, avec des prêts totaux d'environ 4,05 milliards de dollars au 30 septembre 2024. La rupture des prêts comprend:
| Type de prêt | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Prêts commerciaux et industriels | $589,541 |
| Prêts immobiliers commerciaux | $2,121,835 |
| Prêts hypothécaires résidentiels | $362,415 |
| Prêts à domicile | $299,685 |
| Prêts à la consommation | $82,882 |
| Cartes de crédit | $22,671 |
Revenus non intérêts
Le Bancorp allemand américain génère également des revenus à partir de diverses sources sans intérêt. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus non intérêts ont totalisé 48 546 000 $, avec des composants clés comme suit:
| Source de revenu sans intérêt | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Frais de gestion de la patrimoine | $10,729 |
| Frais de service sur les comptes de dépôt | $9,325 |
| Revenus d'assurance | $4,384 |
| Assurance-vie détenue par l'entreprise | $1,442 |
| Revenu des frais d'échange | $12,881 |
| Gain en vente d'actifs d'assurance américaine allemande | $38,323 |
| Autres revenus d'exploitation | $3,826 |
| Gains nets sur les ventes de prêts | $2,424 |
| Gains nets (pertes) sur les titres | $(34,788) |
Impact des ventes d'actifs
En juin 2024, l'allemand américain Bancorp a vendu substantiellement tous les actifs de sa filiale, allemand American Insurance, Inc., pour 40 millions de dollars, ce qui a entraîné un gain après impôt d'environ 27 476 000 $, ou 0,93 $ par action.
Restructuration du portefeuille de titres
Fin juin 2024, la société a subi une restructuration du portefeuille de titres qui a identifié des titres totalisant environ 375,3 millions de dollars à la vente, entraînant une perte de 34 893 000 $, ce qui a été comptabilisé au deuxième trimestre de 2024.
Dépenses d'exploitation
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses totales de non-intérêt ont été enregistrées à 110 538 000 $. Les composants clés comprennent:
| Catégorie de dépenses | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Salaires et avantages sociaux | $61,853 |
| Dépenses d'occupation | $8,183 |
| Frais de traitement des données | $8,986 |
| Frais professionnels | $6,969 |
| Publicité et promotion | $2,988 |
| Autres dépenses d'exploitation | $14,783 |
Revenu net
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice net a été déclaré à 60 600 000 $, ou 2,04 $ par action, reflétant une baisse de 6% par rapport à la même période en 2023.
German American Bancorp, Inc. (GABC) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- German American Bancorp, Inc. (GABC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of German American Bancorp, Inc. (GABC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View German American Bancorp, Inc. (GABC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.