Generac Holdings Inc. (GNRC): histoire, propriété, mission, comment ça marche & fait de l'argent

Une brève histoire de Generac Holdings Inc.

Entreprise Overview

Generac Holdings Inc., fondé en 1959, est un concepteur mondial et fabricant de solutions de technologie énergétique de premier plan, spécialisée dans la production d'électricité et les systèmes de gestion de l'énergie. La société opère principalement sur les marchés résidentiels, commerciaux légers et industriels.

Performance financière récente

Au troisième trimestre de 2024, GenerAC a déclaré des ventes nettes de 1,17 milliard de dollars, soit une augmentation de 10% contre 1,07 milliard de dollars au cours de la même période de 2023. La croissance a été tirée par une augmentation significative des ventes de produits résidentiels, qui ont augmenté d'environ 28% à 723 millions de dollars.

Dans le segment commercial et industriel, les ventes ont diminué d'environ 15% à 328 millions de dollars, contre 385 millions de dollars l'année précédente. Le bénéfice net global attribuable à Generac pour le troisième trimestre 2024 était de 114 millions de dollars, ou 1,89 $ par action, contre 60 millions de dollars, ou 0,97 $ par action, au troisième trimestre 2023.

Métriques financières ajustées

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Generac a déclaré un bénéfice net ajusté de 270,2 millions de dollars, ou 4,47 $ par action, contre 209,1 millions de dollars, ou 3,35 $ par action, pour la même période en 2023. EBITDA ajusté pour la même période était de 523,3 millions de dollars était de 523,3 millions de dollars. , reflétant une marge robuste de 17,5% à 18,5% pour l'année complète 2024.

Points saillants opérationnels

Au troisième trimestre 2024, la marge bénéficiaire brute de Generac s'est améliorée à 40,2%, contre 35,1% l'année précédente, attribuée à une combinaison de ventes favorable et à des coûts d'entrée inférieurs. Les dépenses d'exploitation ont augmenté de 12% pour atteindre 303,6 millions de dollars, principalement en raison de l'augmentation des coûts des employés et des frais de marketing, mais ont été compensés par une réduction significative des dispositions légales par rapport à l'année précédente.

Perspectives du marché

Generac a mis à jour ses directives de croissance des ventes nettes pour l'année complète de l'année 2024 à 5% à 9%, une augmentation de la plage précédente de 4% à 8%. L'objectif de l'entreprise reste sur l'amélioration des ventes de produits résidentiels tout en abordant la douceur prévue sur les marchés commerciaux et industriels.

Performance des actions et rachat d'actions

Au cours du troisième trimestre 2024, Generac a racheté 690 711 actions pour environ 102 millions de dollars, avec 347 millions de dollars dans le cadre de son programme de rachat actuel. Au 30 septembre 2024, les actifs totaux de la société étaient évalués à 5,19 milliards de dollars, avec un passif total de 2,77 milliards de dollars.

A qui possède Generac Holdings Inc. (GNRC)

Importants actionnaires

En 2024, Generac Holdings Inc. (GNRC) a une structure de propriété diversifiée, y compris les actionnaires institutionnels et individuels. Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:

Propriété d'initié

La propriété d'initiés est importante, les cadres clés et les membres du conseil d'administration détenaient approximativement 5.0% du total des actions. Cette propriété aligne les intérêts de la gestion sur ceux des actionnaires, favorisant une culture de responsabilité et de performance.

Performance et tendances du stock

Au 30 septembre 2024, Generac Holdings Inc. a montré une performance de stock robuste, avec un cours d'action d'environ $190.00. La capitalisation boursière de l'entreprise est là 14 milliards de dollars.

Activité de rachat d'actions récentes

Au troisième trimestre de 2024, Generac a racheté 690,711 actions de ses actions ordinaires pour environ 102 millions de dollars. Cela indique un solide engagement à renvoyer la valeur aux actionnaires. Il reste approximativement 347 millions de dollars Dans le cadre du programme de rachat actuel au 30 septembre 2024.

Faits saillants financiers

Pour le troisième trimestre de 2024, Generac a rapporté:

• Ventes nettes de 1,17 milliard de dollars, une augmentation de 10% d'une année à l'autre.
• Bénéfice net attribuable à la société de 114 millions de dollars, ou $1.89 par action.
• EBITDA ajusté de 232 millions de dollars, représentant une marge de 19.8% des ventes nettes.

Perspectives du marché

Les perspectives de Generac pour 2024 ont été révisées, avec des attentes de croissance des ventes nettes entre 5% à 9% par rapport à l'année précédente. La marge d'EBITDA ajustée devrait être entre 17,5% à 18,5%.

Énoncé de mission Generac Holdings Inc. (GNRC)

Entreprise Overview

Generac Holdings Inc. est un concepteur mondial de premier plan et fabricant de solutions de technologie énergétique. La société se concentre sur la fourniture d'équipements de production d'électricité, de systèmes de stockage d'énergie et de solutions de gestion de l'énergie destinées aux marchés résidentiels, commerciaux légers et industriels. Fondée en 1959, Generac a joué un rôle déterminant dans l'introduction de générateurs de sauvegarde abordables et de générateurs de secours automatiques.

Énoncé de mission

En 2024, la mission de Generac est de diriger l'évolution vers des solutions énergétiques plus résilientes, efficaces et durables. La société vise à améliorer la fiabilité de l'alimentation électrique dans divers secteurs, en particulier à la lumière de l'augmentation des vulnérabilités du réseau électrique.

Performance financière

Au troisième trimestre de 2024, Generac a déclaré des ventes nettes de 1,17 milliard de dollars, reflétant une augmentation de 10% par rapport à 1,07 milliard de dollars l'année précédente. Les ventes de produits résidentielles ont bondi d'environ 28% à 723 millions de dollars, tandis que les ventes de produits commerciaux et industrielles (C&I) ont diminué de 15% à 328 millions de dollars.

Mesures financières clés

Position du marché et objectifs stratégiques

Generac est stratégiquement positionné pour capitaliser sur la demande croissante de solutions de secours. L'entreprise a mis à jour ses directives de croissance des ventes en 2024 en année complète à 5 à 9%, en hausse par rapport à la fourchette de 4 à 8% précédente. Cette révision reflète la demande accrue de produits résidentiels, stimulés par une augmentation des activités de panne de courant et une sensibilisation croissante aux vulnérabilités du réseau.

Points saillants opérationnels

Au cours du troisième trimestre de 2024, les flux de trésorerie de Generac provenant des opérations étaient de 212 millions de dollars, soit une augmentation significative contre 140 millions de dollars l'année précédente. La société a racheté 690 711 actions pour environ 102 millions de dollars, avec environ 347 millions de dollars dans le cadre de son programme de rachat actuel.

Perspectives futures

Generac anticipe une marge de revenu nette d'environ 7,0% à 8,0% pour l'année complète 2024. La marge d'EBITDA ajustée devrait être d'environ 17,5% à 18,5%, reflétant l'amélioration de l'efficacité opérationnelle et des conditions de marché favorables à ses offres de produits.

L'entreprise continue de se concentrer sur l'innovation et l'expansion dans le secteur de la technologie énergétique, visant à fournir des solutions durables qui traitent du paysage énergétique en évolution.

Comment fonctionne Generac Holdings Inc. (GNRC)

Overview des opérations

Generac Holdings Inc. est l'un des principaux concepteurs et fabricants de solutions de technologie énergétique et de produits électriques, principalement axés sur les systèmes de production d'électricité de secours. En 2024, la société a déclaré des ventes nettes de 1,17 milliard de dollars Au cours du troisième trimestre, un Augmentation de 10% par rapport à 1,07 milliard de dollars l'année précédente. Cette croissance était principalement tirée par un Augmentation de 28% dans les ventes de produits résidentiels, équivalant à 723 millions de dollars depuis 565 millions de dollars l'année précédente.

Performance financière

Les performances financières de Generac en 2024 reflètent des améliorations significatives de la rentabilité et de l'efficacité opérationnelle. Le revenu net attribuable à la Société pour le troisième trimestre 2024 était 114 millions de dollars, ou 1,89 $ par action, par rapport à 60 millions de dollars ou 0,97 $ par action au troisième trimestre 2023. Le revenu net ajusté pour la même période était 136 millions de dollars, ou 2,25 $ par action.

Segments de marché

Generac opère dans deux segments de marché primaires: résidentiel et commercial et industriel (C&I). Le segment résidentiel a montré une croissance robuste, tandis que le segment C&I a connu une baisse des ventes, en baisse 15% à 328 millions de dollars depuis 385 millions de dollars l'année précédente.

Ventilation des ventes

Efficacité opérationnelle

La marge bénéficiaire brute de Generac s'est améliorée à 40.2% au troisième trimestre 2024 par rapport à 35.1% Au cours de la même période de 2023. Cette augmentation a été attribuée à un mélange de ventes favorable et à des coûts d'entrée inférieurs. Les dépenses d'exploitation ont augmenté de 12% à 303,6 millions de dollars, tiré par l'augmentation des coûts des employés et les dépenses de marketing.

Flux de trésorerie et rendements des actionnaires

Au troisième trime 212 millions de dollars, à partir de 140 millions de dollars au troisième trimestre 2023. La société a racheté 690 711 actions de ses actions ordinaires pour environ 102 millions de dollars, avec 347 millions de dollars Rester dans le programme de rachat au 30 septembre 2024.

2024 Guide

Generac a mis à jour ses directives en année complète pour 2024, prévoyant une croissance nette des ventes entre 5% et 9%, une augmentation par rapport aux prévisions précédentes de 4% à 8%. La marge d'EBITDA ajustée devrait être entre 17,5% et 18,5%.

Force du bilan

Au 30 septembre 2024, Generac a signalé un actif total de 5,19 milliards de dollars et les passifs totaux de 2,77 milliards de dollars, résultant en capitaux propres des actionnaires de 2,41 milliards de dollars. La société organise une forte position de liquidité avec des espèces et des équivalents s'élevant à 214 millions de dollars.

Comment Generac Holdings Inc. (GNRC) fait de l'argent

Sources de revenus

Generac Holdings Inc. génère des revenus principalement par la vente d'équipements d'électricité et de solutions de technologie énergétique. Au troisième trimestre de 2024, la société a déclaré des ventes nettes totales de 1,17 milliard de dollars, par rapport à 1,07 milliard de dollars au même trimestre de 2023, reflétant une croissance d'environ 10%.

Catégories de produits

Les catégories de produits de Generac comprennent:

• Générateurs de secours à domicile
• Générateurs portables
• Générateurs commerciaux
• Systèmes de stockage d'énergie
• Dispositifs de gestion de l'énergie

EBITDA ajusté et marges bénéficiaires

Au troisième trimestre 2024, l'EBITDA ajusté de Generac était 232 millions de dollars, représentant 19.8% de ventes nettes, en hausse de 17.6% au troisième trimestre 2023. L'amélioration de la rentabilité est attribuée à un mélange de ventes favorable et à des coûts de saisie inférieurs.

Performance du revenu net

Le bénéfice net pour le troisième trimestre 2024 a été déclaré à 114 millions de dollars, ou 1,89 $ par action, par rapport à 60 millions de dollars, ou 0,97 $ par action, l'année précédente. Cette augmentation significative indique la forte santé financière et l'efficacité opérationnelle de Generac.

Flux de trésorerie et investissements

Les flux de trésorerie des opérations au troisième trimestre 2024 étaient 212 millions de dollars, à partir de 140 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Les flux de trésorerie disponibles ont également augmenté 184 millions de dollars par rapport à 117 millions de dollars L'année précédente, mettant en évidence les solides capacités de production de trésorerie de l'entreprise.

Perspectives et conseils

Pour toute l'année 2024, Generac s'attend à une croissance nette des ventes de 5% à 9% par rapport à l'année précédente, une augmentation des conseils précédents 4% à 8%. La marge d'EBITDA ajustée devrait être entre 17,5% et 18,5%.

La croissance de l'entreprise est en outre soutenue par l'augmentation de la demande de solutions d'électricité de secours en raison de l'augmentation des pannes de courant et du réseau électrique vieillissant aux États-Unis.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Generac Holdings Inc. (GNRC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Generac Holdings Inc. (GNRC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Generac Holdings Inc. (GNRC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.