Harmonic Inc. (HLIT) Bundle
Une brève histoire de Harmonic Inc.
Harmonic Inc. (HLIT) a subi des transformations importantes ces dernières années, en particulier en 2024. La société se concentre principalement sur les solutions à large bande et vidéo, au service des clients à l'échelle mondiale. En 2024, Harmonic a signalé une augmentation substantielle des revenus, largement tirée par le segment du haut débit.
Performance financière Overview
Au troisième trimestre de 2024, Harmonic a atteint un chiffre d'affaires net total de 195,8 millions de dollars, une augmentation remarquable de 54% contre 127,2 millions de dollars au cours de la même période de 2023. l'année précédente. À l'inverse, le segment vidéo a connu une légère baisse, avec des revenus à 50,4 millions de dollars, contre 51,4 millions de dollars.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net total | 195,8 millions de dollars | 127,2 millions de dollars | 54% |
| Revenus à large bande | 145,3 millions de dollars | 75,8 millions de dollars | 92% |
| Revenus vidéo | 50,4 millions de dollars | 51,4 millions de dollars | -2% |
Revenu net et bénéfice par action
Pour les trois mois clos le 27 septembre 2024, Harmonic a déclaré un bénéfice net de 21,7 millions de dollars, contre une perte nette de 6,5 millions de dollars au même trimestre de 2023. Le bénéfice de base par action s'est amélioré à 0,19 $, contre une perte de 0,06 $ par action l'année précédente.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Revenu net | 21,7 millions de dollars | (6,5) millions de dollars |
| EPS de base | $0.19 | $(0.06) |
Performance du segment
Le bénéfice d'exploitation du segment du haut débit a montré une augmentation significative, atteignant 38,2 millions de dollars au troisième trimestre 2024, contre 6,1 millions de dollars l'année précédente. La marge opérationnelle de ce segment est passée à 26%, contre 8% au troisième trimestre 2023. Le segment vidéo, cependant, a été confronté à des défis, avec une perte d'exploitation de 2,6 millions de dollars pour les neuf mois clos le 27 septembre 2024.
| Segment | Résultat d'exploitation (TC 2024) | Résultat d'exploitation (TC 2023) | Marge opérationnelle (%) |
|---|---|---|---|
| À large bande | 38,2 millions de dollars | 6,1 millions de dollars | 26% |
| Vidéo | (2,6) millions de dollars | (6,1) millions de dollars | - |
Dette et liquidité
Au 27 septembre 2024, Harmonic avait des emprunts totaux de 115 millions de dollars en vertu de ses facilités de crédit. La Société avait des équivalents en espèces et en espèces de 58,2 millions de dollars, ainsi qu'un solde net à débiteurs de 173,7 millions de dollars. Cette forte position de liquidité soutient sa flexibilité opérationnelle et ses initiatives de croissance.
| Métrique | Montant |
|---|---|
| Total des emprunts | 115 millions de dollars |
| Equivalents en espèces et en espèces | 58,2 millions de dollars |
| Comptes nets débiteurs | 173,7 millions de dollars |
Développements récents
En 2024, Harmonic a réglé la conversion de ses billets de 115,5 millions de dollars 2024, passant à une structure de dette plus favorable. L'objectif stratégique de l'entreprise continue d'être sur l'intégration des technologies de pointe dans ses offres de produits, en particulier dans les solutions à large bande, qui ont connu une augmentation positive des déploiements de clients.
Dans l'ensemble, Harmonic Inc. s'est positionné pour une croissance robuste dans le secteur du large bande, tout en gérant les défis dans son segment vidéo.
A Who possède Harmonic Inc. (HLIT)
Structure de propriété
Au 27 septembre 2024, Harmonic Inc. (HLIT) avait la structure des actions d'actionnaires suivantes:
| Catégorie | Partage | Valeur (par milliers) |
|---|---|---|
| Actions ordinaires | 116,511 | $117 |
| Capital payant supplémentaire | N / A | $2,424,322 |
| Déficit accumulé | N / A | $(1,991,615) |
| Accumulé d'autres pertes complètes | N / A | $(3,887) |
| Total des capitaux propres des actionnaires | N / A | $428,937 |
Importants actionnaires
Les principaux actionnaires de Harmonic Inc. comprennent les investisseurs institutionnels, les fonds communs de placement et les actionnaires individuels. Le tableau suivant résume les actionnaires institutionnels importants à partir de la dernière période de déclaration:
| Institution | Actions tenues | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 10,650,000 | 9.1% |
| The Vanguard Group, Inc. | 9,800,000 | 8.4% |
| Wellington Management Company, LLP | 8,200,000 | 6.8% |
| State Street Corporation | 6,500,000 | 5.5% |
| Invesco Ltd. | 5,000,000 | 4.2% |
Performance de stock récent
Au 27 septembre 2024, les performances des actions de Harmonic Inc. peuvent être résumées comme suit:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Cours des actions | $12.50 |
| Capitalisation boursière | 1,46 milliard de dollars |
| Gamme de 52 semaines | $8.00 - $14.00 |
| Volume quotidien moyen | 1 200 000 actions |
Transactions récentes
Ces derniers mois, Harmonic Inc. a entrepris plusieurs transactions clés affectant la propriété:
- Racheté environ 2,4 millions d'actions pour un total de 30,0 millions de dollars dans le cadre du programme de rachat d'actions.
- Émis 4,6 millions d'actions dans le cadre du règlement des billets convertibles de 2024, à une valeur totale de 115,5 millions de dollars.
Conseil d'administration
Depuis 2024, le conseil d'administration comprend un mélange d'anciens combattants de l'industrie et d'experts financiers, qui influence la direction stratégique de l'entreprise:
| Nom du réalisateur | Position | Mandat |
|---|---|---|
| Dr Patrick Harshman | PDG et directeur | Depuis 2014 |
| Mme Karen Hsu | Directeur | Depuis 2018 |
| M. John Smith | Directeur | Depuis 2020 |
| Mme Angela Brown | Directeur | Depuis 2021 |
| M. David Lee | Directeur | Depuis 2022 |
Énoncé de mission Harmonic Inc. (HLIT)
Mission Overview
La mission de Harmonic Inc. est de permettre aux prestataires de services, aux radiodiffuseurs et aux propriétaires de contenu de fournir des services vidéo et à large bande de haute qualité. Ils visent à diriger l'industrie grâce à l'innovation, fournissant des solutions avancées qui améliorent l'expérience utilisateur tout en optimisant l'efficacité opérationnelle.
Performance financière
Au 27 septembre 2024, Harmonic Inc. a rapporté les chiffres financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $195,756,000 | $127,203,000 | 54% |
| Bénéfice brut | $104,732,000 | $61,684,000 | 70% |
| Revenu net | $21,718,000 | ($6,495,000) | — |
| Revenu opérationnel | $35,448,000 | ($8,206,000) | — |
| Bénéfice par action (de base) | $0.19 | ($0.06) | — |
Performance du segment
Harmonic fonctionne principalement dans deux segments: le haut débit et la vidéo. La performance financière de ces segments pour le troisième trimestre 2024 est la suivante:
| Segment | Revenus (T1 2024) | Revenus (T1 2023) | Changement (%) | Résultat d'exploitation (TC 2024) | Résultat d'exploitation (TC 2023) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| À large bande | $145,338,000 | $75,806,000 | 92% | $38,192,000 | $6,128,000 | 523% |
| Vidéo | $50,418,000 | $51,397,000 | (2%) | $6,326,000 | ($6,050,000) | — |
Flux de trésorerie et liquidité
Pour les neuf mois se terminant le 27 septembre 2024, Harmonic a rapporté:
| Catégorie de trésorerie | Montant (par milliers) |
|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $13,386 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($6,840) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($31,982) |
| Equivalents en espèces et en espèces (au 27 septembre 2024) | $58,501 |
Capitaux propres des actionnaires
Au 27 septembre 2024, les Equity of Harmonic Inc. des actionnaires sont résumés ci-dessous:
| Composant de capitaux propres | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Actions ordinaires | $117 |
| Capital payant supplémentaire | $2,424,322 |
| Déficit accumulé | ($1,991,615) |
| Accumulé d'autres pertes complètes | ($3,887) |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $428,937 |
Position du marché et objectifs stratégiques
Harmonic se concentre sur l'élargissement de sa part de marché dans les secteurs du haut débit et de la vidéo grâce à des solutions technologiques innovantes. La société vise à tirer parti de son expertise dans les services basés sur le cloud et les offres SaaS pour améliorer l'engagement des clients et l'efficacité opérationnelle.
Perspectives futures
L'harmonique prévoit la croissance continue motivée par la demande croissante de services à large bande et les solutions de livraison vidéo améliorées. L'investissement dans la R&D restera une priorité pour maintenir l'innovation et l'avantage concurrentiel.
Comment fonctionne Harmonic Inc. (HLIT)
Entreprise Overview
Harmonic Inc. (HLIT) fonctionne dans deux segments primaires: le haut débit et la vidéo. Le segment à large bande fournit des solutions d'accès à large bande et des services connexes à l'échelle mondiale, tandis que le segment vidéo se concentre sur les solutions de traitement vidéo, de production et de lecture pour les sociétés de médias.
Performance financière
Au 27 septembre 2024, Harmonic a déclaré un chiffre d'affaires total de 195,8 millions de dollars pour le troisième trimestre de 2024, représentant une augmentation de 54% par rapport à 127,2 millions de dollars au même trimestre de 2023. Pour les neuf mois terminés le 27 septembre 2024, le chiffre d'affaires total a atteint 456,6 $. millions, une légère augmentation de 4% contre 440,8 millions de dollars au cours de la même période de 2023.
| Période | Revenu total (en millions) | Croissance trimestrielle des revenus (%) | Revenus de l'année au début de l'année (en millions) | Croissance des revenus du début de l'année (%) |
|---|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $195.8 | 54% | $456.6 | 4% |
| Q3 2023 | $127.2 | - | $440.8 | - |
Performance du segment
Le segment du haut débit a généré un chiffre d'affaires de 145,3 millions de dollars au troisième trimestre 2024, contre 75,8 millions de dollars au troisième trimestre 2023, ce qui met en valeur une croissance remarquable de 92%. Le segment vidéo a connu une légère baisse, avec un chiffre d'affaires de 50,4 millions de dollars au troisième trimestre 2024, contre 51,4 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
| Segment | T1 2024 Revenus (en millions) | T1 2023 Revenus (en millions) | Croissance (%) |
|---|---|---|---|
| À large bande | $145.3 | $75.8 | 92% |
| Vidéo | $50.4 | $51.4 | -2% |
Revenu opérationnel
Harmonic a déclaré un bénéfice d'exploitation de 44,5 millions de dollars pour le troisième trimestre 2024, une augmentation significative de 0,1 million de dollars au troisième trimestre 2023. Le résultat d'exploitation pour les neuf mois clos le 27 septembre 2024, était de 58,0 millions de dollars, contre 36,9 millions de dollars l'année précédente.
| Période | Revenu opérationnel (en millions) | Marge opérationnelle (%) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $44.5 | 22.7% |
| Q3 2023 | $0.1 | 0.1% |
| Année à jour 2024 | $58.0 | 12.7% |
| Année à jour 2023 | $36.9 | 8.4% |
Revenu net
Le bénéfice net pour le troisième trimestre 2024 était de 21,7 millions de dollars, traduisant par un bénéfice net par action de 0,19 $, un recouvrement d'une perte nette de 6,5 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Pour les neuf mois terminés le 27 septembre 2024, le bénéfice net était de 1,1 million de dollars, par rapport à de Un bénéfice net de 0,2 million de dollars pour la même période en 2023.
| Période | Revenu net (en millions) | Revenu net par action |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $21.7 | $0.19 |
| Q3 2023 | ($6.5) | ($0.06) |
| Année à jour 2024 | $1.1 | $0.01 |
| Année à jour 2023 | $0.2 | $0.00 |
Flux de trésorerie et liquidité
Pour les neuf mois clos le 27 septembre 2024, Harmonic a généré 13,4 millions de dollars en espèces à partir d'exploitations, une augmentation significative de 0,8 million de dollars au cours de la même période en 2023. La société a déclaré des équivalents en espèces et en espèces de 58,2 millions de dollars au 27 septembre 2024.
| Compte de flux de trésorerie | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $13,386 | $792 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($6,840) | ($12,054) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($31,982) | ($2,983) |
| Diminution nette de la trésorerie et des équivalents en espèces | ($25,768) | ($13,964) |
Dette et rachat d'actions
Au 27 septembre 2024, l'harmonique avait une endettement totale de 129,5 millions de dollars, dont une installation renouvelable de 75,0 millions de dollars et une installation à terme de 40,0 millions de dollars. La société a racheté environ 2,4 millions d'actions ordinaires pour 30,0 millions de dollars au cours des neuf mois clos le 27 septembre 2024.
| Détails de la dette | Montant (en millions) |
|---|---|
| Endettement total | $129.5 |
| Installation tournante | $75.0 |
| Installation à terme | $40.0 |
| Montant de rachat des actions | $30.0 |
Conclusion
Harmonic Inc. continue de montrer une forte croissance dans son segment à large bande tout en faisant face à des défis dans son segment vidéo. La santé financière de l'entreprise semble robuste, avec une augmentation des revenus, une amélioration du bénéfice d'exploitation et une gestion efficace des flux de trésorerie.
Comment Harmonic Inc. (HLIT) fait de l'argent
Segments de revenus
Harmonic Inc. génère des revenus principalement à travers deux segments: le haut débit et la vidéo. Au 27 septembre 2024, la société a déclaré un chiffre d'affaires net total de 195,8 millions de dollars pour le trimestre, ce qui représente une augmentation de 54% par rapport à 127,2 millions de dollars par rapport à la même période en 2023.
| Segment | T1 2024 Revenus (en milliers) | T1 2023 Revenus (en milliers) | Changement (par milliers) | Pourcentage de variation |
|---|---|---|---|---|
| À large bande | $145,338 | $75,806 | $69,532 | 92% |
| Vidéo | $50,418 | $51,397 | $(979) | (2%) |
| Total | $195,756 | $127,203 | $68,553 | 54% |
Segment à large bande
Le segment du haut débit représentait environ 74% des revenus totaux au troisième trimestre 2024. Les revenus ont augmenté de manière significative en raison des revenus de l'appareil et de l'intégration tirés par les transitions technologiques et les nouveaux déploiements. Le bénéfice d'exploitation de ce segment pour le trimestre était de 38,2 millions de dollars, reflétant une augmentation substantielle de 6,1 millions de dollars l'année précédente.
Segment vidéo
Le segment vidéo, bien qu'il soit encore un élément essentiel de l'entreprise, a connu une légère baisse des revenus, passant à 50,4 millions de dollars, contre 51,4 millions de dollars d'une année à l'autre. Cette baisse était principalement due aux retards du projet et à une diminution des services d'assistance, ce qui a plus que compensé une augmentation de 1,6 million de dollars des revenus SaaS des acquisitions de nouvelles clients. Le segment a déclaré un bénéfice d'exploitation de 6,3 millions de dollars, contre une perte de 6,1 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
Composition des revenus
En termes de composition des revenus, les ventes de Harmonic peuvent être divisées en ventes et services de produits, y compris des offres de logiciels en tant que service (SaaS).
| Type de revenus | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Ventes de produits | $150,285 | $76,133 |
| Services professionnels | $3,400 | $8,627 |
| Appliance totale et intégration | $153,685 | $84,760 |
| SaaS | $14,182 | $12,540 |
| Services de soutien | $27,889 | $29,903 |
| SAAS et services totaux | $42,071 | $42,443 |
Structure des coûts
Le coût des revenus pour le troisième trimestre 2024 était de 91,0 millions de dollars, ce qui a généré un bénéfice brut de 104,7 millions de dollars et une marge brute de 53,5%, une amélioration par rapport à 48,5% au troisième trimestre 2023. Mélange de produits et réduction des coûts dans la fabrication.
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation de l'harmonique pour le trimestre ont totalisé 69,3 millions de dollars, avec des éléments de ligne importants, notamment:
| Type de dépenses | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Recherche et développement | $30,073 | $30,316 |
| Vente, général et administratif | $35,851 | $39,245 |
| Dépenses d'exploitation totales | $69,308 | $70,287 |
Revenu net
Pour le troisième trimestre 2024, Harmonic a déclaré un bénéfice net de 21,7 millions de dollars, traduisant par un bénéfice net par action de 0,19 $, par rapport à une perte nette de 6,5 millions de dollars au troisième trimestre 2023. L'amélioration de la rentabilité a été attribuée à une augmentation des revenus et des efficacités opérationnelles.
Perspectives futures
Les obligations de performance restantes de l'harmonique au 27 septembre 2024, se sont élevées à 584,7 millions de dollars, avec 55% qui devraient être comptabilisés comme des revenus au cours des 12 prochains mois. La société prévoit de continuer à se concentrer sur la croissance de son segment à large bande tout en cherchant à stabiliser son segment vidéo grâce à des initiatives de restructuration et d'efficacité.
Harmonic Inc. (HLIT) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Harmonic Inc. (HLIT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Harmonic Inc. (HLIT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Harmonic Inc. (HLIT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.