Howmet Aerospace Inc. (HWM) Bundle
Une brève histoire de Howmet Aerospace
Entreprise Overview
Howmet Aerospace Inc., l'un des principaux fournisseurs de solutions avancées pour les industries aérospatiales et des transports, a une histoire d'innovation et de croissance stratégique. En 2024, la société opère dans quatre segments principaux: produits de moteur, systèmes de fixation, structures d'ingénierie et roues forgées.
Performance financière
Pour le troisième trimestre de 2024, Howmet a déclaré un revenu net de 332 millions de dollars, ou $0.81 par part diluée, par rapport à 188 millions de dollars, ou $0.45 par action diluée, au même trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net était 841 millions de dollars, ou $2.04 par part diluée, à partir de 529 millions de dollars, ou $1.27 par part diluée, pour la même période en 2023.
Ventilation des ventes
Les ventes du troisième trimestre de 2024 ont totalisé 1 835 millions de dollars, une augmentation de 1 658 millions de dollars Au troisième trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les ventes totales sont parvenues 5 539 millions de dollars, par rapport à 4 909 millions de dollars dans la même période de 2023.
| Segment | T1 2024 Ventes ($ m) | T1 2023 Ventes ($ m) | 9m 2024 ventes ($ m) | Ventes 9m 2023 ($ m) |
|---|---|---|---|---|
| Produits du moteur | $945 | $798 | $2,763 | $2,414 |
| Systèmes de fixation | $392 | $348 | $1,175 | $989 |
| Structures d'ingénierie | $253 | $227 | $790 | $634 |
| Roues forgées | $245 | $285 | $811 | $872 |
Performance du segment
Le segment des produits du moteur a connu une augmentation significative des ventes, tirée par la croissance des marchés commerciaux de l'aérospatiale et de la défense. EBITDA ajusté du segment pour les produits du moteur atteints 307 millions de dollars au troisième trimestre 2024, par rapport à 219 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
Les systèmes de fixation ont également connu une croissance robuste, avec le troisième trimestre 2024 392 millions de dollars, reflétant un 13% augmenter par rapport au troisième trime 102 millions de dollars.
Les structures d'ingénierie ont rapporté un 11% Augmentation des ventes pour le troisième trimestre 2024, totalisant 253 millions de dollars, avec l'EBITDA ajusté s'améliorant à 38 millions de dollars.
Inversement, le segment des roues forgées a été confrontée à des défis, avec une diminution des ventes à 245 millions de dollars au troisième trimestre 2024, à partir de 285 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
Dépenses en capital et rachats d'actions
Les dépenses en capital de Howmet pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, totalisent 219 millions de dollars, par rapport à 164 millions de dollars en 2023. La société a racheté un total de 4 039 319 actions à un prix moyen de $76.75 par action au 30 septembre 2024.
Gestion de la dette
Au 30 septembre 2024, la dette à long terme de Howmet se tenait à 3 393 millions de dollars, réduit de 3 500 millions de dollars l'année précédente. La Société s'est engagée dans divers rachats de dettes et rachats, gérant efficacement ses frais d'intérêt.
Perspectives et plans futurs
En 2024, Howmet anticipe une croissance continue de la demande sur les marchés commerciaux aérospatiaux et industriels, malgré les défis liés aux taux de production de Boeing en raison de problèmes de contrôle de la qualité et d'arrêt de travail des syndicats. La société a également terminé l'acquisition de Camcraft Ltd en octobre 2024, améliorant son segment de produits de moteur.
A qui possède Howmet Aerospace Inc. (HWM)
Composition des actionnaires
En 2024, Howmet Aerospace Inc. (HWM) possède une base d'actionnaires diversifiée comprenant des investisseurs institutionnels, des fonds communs de placement et des actionnaires individuels. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires:
| Type d'actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 76.2% | 310,000,000 |
| Fonds communs de placement | 14.5% | 58,000,000 |
| Investisseurs individuels | 9.3% | 37,000,000 |
Les principaux investisseurs institutionnels
Le tableau suivant répertorie les principaux investisseurs institutionnels détenant des actions dans Howmet Aerospace Inc .:
| Institution | Pourcentage de parts totales | Nombre d'actions |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 8.9% | 36,000,000 |
| BlackRock, Inc. | 7.5% | 30,000,000 |
| State Street Corporation | 5.6% | 22,000,000 |
| Investissements de fidélité | 4.3% | 17,000,000 |
| Invesco Ltd. | 3.2% | 13,000,000 |
Capitaux propres des actionnaires et actions
Au 30 septembre 2024, Howmet Aerospace a rapporté les données de capitaux propres suivantes:
| Composant de capitaux propres | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Stock privilégié | $55 |
| Actions ordinaires | $407 |
| Capital supplémentaire | $3,386 |
| Des bénéfices non répartis | $2,453 |
| Accumulé d'autres pertes complètes | ($1,798) |
| Total des capitaux propres | $4,503 |
Activité de stock récente
Howmet Aerospace s'est engagé dans des activités de rachat d'actions dans le cadre de sa stratégie de gestion du capital. Le tableau suivant décrit l'activité de rachat des actions récentes:
| Quart | Nombre d'actions rachetées | Prix moyen par action | Coût total (en millions) |
|---|---|---|---|
| T1 2024 | 2,243,259 | $66.87 | $150 |
| Q2 2024 | 734,737 | $81.66 | $60 |
| Q3 2024 | 1,061,323 | $94.22 | $100 |
| Total 2024 (au 30 septembre) | 4,039,319 | $76.75 | $310 |
Dividendes et gains
Howmet Aerospace a déclaré des dividendes comme suit:
| Type de dividende | Montant par action | Date déclarée |
|---|---|---|
| Classe préférée A | $0.9375 | Août 2024 |
| Actions ordinaires | $0.16 | Août 2024 |
Pour le troisième trimestre de 2024, Howmet Aerospace a rapporté:
| Métrique de performance | Valeur |
|---|---|
| Revenu net (en millions) | $332 |
| Bénéfice par action (EPS) | $0.81 |
| Les actions moyennes en circulation (de base) | 408 millions |
Les actions ordinaires en circulation au 30 septembre 2024 étaient de 407 129 690 actions.
Énoncé de mission Howmet Aerospace Inc. (HWM)
L'énoncé de mission de Howmet Aerospace Inc. souligne son engagement envers l'innovation, la durabilité et l'excellence opérationnelle dans les industries aérospatiales et des transports. La société vise à tirer parti des technologies et des matériaux avancés pour fournir des solutions haute performance qui répondent aux besoins en évolution de ses clients.
Financier Overview
Au troisième trimestre de 2024, Howmet Aerospace a déclaré un bénéfice net de 332 millions de dollars, ou 0,81 $ par action diluée, contre 188 millions de dollars, ou 0,45 $ par action diluée pour la même période en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Le bénéfice net a atteint 841 millions de dollars, ou 2,04 $ par action diluée, contre 529 millions de dollars, ou 1,27 $ par action diluée au cours de l'année précédente.
Performance du segment
Howmet Aerospace fonctionne à travers quatre segments à signaler: produits du moteur, systèmes de fixation, structures d'ingénierie et roues forgées. La performance financière de ces segments pour le troisième trimestre de 2024 est détaillée ci-dessous:
| Segment | Ventes tierces (T1 2024) | EBITDA ajusté du segment (Q3 2024) | Marge d'EBITDA ajustée (Q3 2024) |
|---|---|---|---|
| Produits du moteur | 945 millions de dollars | 307 millions de dollars | 32.5% |
| Systèmes de fixation | 392 millions de dollars | 102 millions de dollars | 26.0% |
| Structures d'ingénierie | 253 millions de dollars | 38 millions de dollars | 15.0% |
| Roues forgées | 245 millions de dollars | 64 millions de dollars | 26.1% |
Focus du marché
Howmet Aerospace est positionné pour capitaliser sur la récupération du marché aérospatial commercial, avec une croissance significative observée dans les domaines suivants:
- Aérospatial commercial: les ventes ont augmenté en raison de la demande plus élevée de composants d'avions.
- Defense Aerospace: L'investissement continu dans les contrats de défense a renforcé les revenus.
- Marchés industriels: la croissance des secteurs de la turbine à gaz industriels et du pétrole et du gaz a contribué à l'augmentation des ventes.
Points saillants opérationnels
En 2024, Howmet Aerospace s'est concentré sur l'amélioration de ses capacités de fabrication et l'optimisation de son empreinte opérationnelle. La société a absorbé environ 985 effectifs nets au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, à l'appui des augmentations de revenus attendues.
Retour des actionnaires
Conformément à son engagement à retourner le capital aux actionnaires, Howmet Aerospace a racheté 4 039 319 actions en 2024 à un prix moyen de 76,75 $ par action, totalisant environ 310 millions de dollars. La politique de dividendes de la société pour 2025 devrait verser des dividendes en espèces à un taux de 15% plus ou moins 5% du revenu net à l'exclusion des éléments spéciaux.
Métriques financières
Les mesures financières suivantes donnent un aperçu de la performance de Howmet Aerospace au 30 septembre 2024:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 475 millions de dollars |
| Actif total | 10 364 millions de dollars |
| Passifs totaux | 5 861 millions de dollars |
| Total des capitaux propres | 4 503 millions de dollars |
Conclusion
Howmet Aerospace Inc. continue de démontrer une forte performance financière et une excellence opérationnelle, se positionnant comme un leader dans les secteurs de l'aérospatiale et des transports par l'innovation et un engagement envers les pratiques durables.
Comment fonctionne Howmet Aerospace Inc. (HWM)
Entreprise Overview
Howmet Aerospace Inc. fonctionne à travers quatre segments à signaler: produits de moteur, systèmes de fixation, structures modifiées et roues forgées. L'entreprise dessert principalement les industries de l'aérospatiale et des transports, en se concentrant sur les technologies de fabrication avancées.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Howmet Aerospace a déclaré un bénéfice net de 332 millions de dollars, ou 0,81 $ par action diluée, contre 188 millions de dollars, ou 0,45 $ par action diluée pour la même période en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le, le Le bénéfice net était de 841 millions de dollars, ou 2,04 $ par action diluée, contre 529 millions de dollars, ou 1,27 $ par action diluée en 2023.
Performance du segment
Les performances de chaque segment sont mesurées par l'EBITDA ajusté du segment. Le tableau suivant résume l'EBITDA ajusté des ventes et des segments tiers pour chaque segment pour le troisième trimestre et neuf mois clos le 30 septembre 2024 et 2023:
| Segment | Ventes tierces (T1 2024) | EBITDA ajusté du segment (Q3 2024) | Ventes tierces (9m 2024) | EBITDA ajusté du segment (9m 2024) |
|---|---|---|---|---|
| Produits du moteur | 945 millions de dollars | 307 millions de dollars | 2 763 millions de dollars | 848 millions de dollars |
| Systèmes de fixation | 392 millions de dollars | 102 millions de dollars | 1 175 millions de dollars | 295 millions de dollars |
| Structures d'ingénierie | 253 millions de dollars | 38 millions de dollars | 790 millions de dollars | 115 millions de dollars |
| Roues forgées | 245 millions de dollars | 64 millions de dollars | 811 millions de dollars | 221 millions de dollars |
Ventes et coût des marchandises vendues
Les ventes totales pour le troisième trimestre de 2024 ont été de 1 835 millions de dollars, soit une augmentation de 1 658 millions de dollars au troisième trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les ventes totales étaient de 5 539 millions de dollars, contre 4 909 millions de dollars en 2023. Vendu (COGS) en pourcentage de ventes était de 68,3% au troisième trimestre 2024, contre 71,4% au troisième trimestre 2023.
Dépenses d'exploitation
La vente, l'administration générale et les autres dépenses (SG&A) ont été de 85 millions de dollars au troisième trimestre 2024, légèrement en baisse par rapport à 87 millions de dollars au troisième trime de 2023.
Les flux de trésorerie et les dépenses en capital
L'espèces fournies par les opérations était de 818 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 443 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Les dépenses en capital pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, ont totalisé 219 millions de dollars, contre 164 millions de dollars en 2023 .
Rachats de la dette et des actions
Au 30 septembre 2024, Howmet Aerospace a subi une réduction totale de la dette de 768 millions de dollars depuis le 31 décembre 2022. La société a racheté 4 039 319 actions en 2024 à un prix moyen de 76,75 $ par action.
Perspectives du marché
La demande dans les secteurs commerciaux de l'aérospatiale et de la défense devrait croître, malgré des défis tels que les problèmes de contrôle de la qualité et les arrêts de travail des syndicats affectant les taux de production chez les clients clés.
Comment Howmet Aerospace Inc. (HWM) fait de l'argent
Segments d'entreprise Overview
Howmet Aerospace fonctionne à travers quatre segments principaux:
- Produits du moteur
- Systèmes de fixation
- Structures d'ingénierie
- Roues forgées
Performance financière
Pour le troisième trimestre de 2024, Howmet Aerospace a déclaré des ventes totales de 1 835 millions de dollars, par rapport à 1 658 millions de dollars Au troisième trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les ventes totales sont parvenues 5 539 millions de dollars, une augmentation de 4 909 millions de dollars dans la même période de 2023.
Segments financiers
Le tableau suivant résume la performance financière des segments de Howmet Aerospace pour le troisième trimestre et neuf mois clos le 30 septembre 2024:
| Segment | Ventes tierces (T1 2024) | EBITDA ajusté du segment (Q3 2024) | Marge d'EBITDA ajustée du segment (Q3 2024) | Ventes tierces (9m 2024) | EBITDA ajusté du segment (9m 2024) | Marge d'EBITDA ajustée du segment (9m 2024) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Produits du moteur | 945 millions de dollars | 307 millions de dollars | 32.5% | 2 763 millions de dollars | 848 millions de dollars | 30.7% |
| Systèmes de fixation | 392 millions de dollars | 102 millions de dollars | 26.0% | 1 175 millions de dollars | 295 millions de dollars | 25.1% |
| Structures d'ingénierie | 253 millions de dollars | 38 millions de dollars | 15.0% | 790 millions de dollars | 115 millions de dollars | 14.6% |
| Roues forgées | 245 millions de dollars | 64 millions de dollars | 26.1% | 811 millions de dollars | 221 millions de dollars | 27.2% |
| Total | 1 835 millions de dollars | 511 millions de dollars | 27.8% | 5 539 millions de dollars | 1 479 millions de dollars | 26.7% |
Demande du marché
Howmet Aerospace dérive approximativement 67% de ses revenus des marchés aérospatiaux (commercial et défense) pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. Les principaux clients incluent General Electric Company et RTX Corporation, chacun représentant autour 10% du total des ventes au cours de la même période.
Structure des coûts
Le coût des marchandises vendues (COG) en pourcentage des ventes était 68.3% au troisième trimestre 2024 et 69.1% pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, à partir de 71.4% et 72.2% dans les périodes respectives de 2023. Cela reflète l'amélioration des prix et de l'efficacité du volume.
Revenu net et bénéfice par action
Pour le troisième trimestre de 2024, le bénéfice net était 332 millions de dollars, ou $0.81 par part diluée, par rapport à 188 millions de dollars ou $0.45 par part diluée au troisième trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net était 841 millions de dollars, ou $2.04 par part diluée, par rapport à 529 millions de dollars ou $1.27 par part diluée dans la période correspondante de 2023.
Les flux de trésorerie et les dépenses en capital
L'espèces fournies par les opérations était 818 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 443 millions de dollars pour la même période en 2023. Les dépenses en capital ont totalisé 219 millions de dollars en 2024, par rapport à 164 millions de dollars en 2023.
Gestion de la dette
Au 30 septembre 2024, Howmet Aerospace avait une dette à long terme de 3 393 millions de dollars. Les frais d'intérêt pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient 142 millions de dollars, à partir de 166 millions de dollars dans la même période de 2023.
Programme de rachat de partage
En 2024, Howmet a racheté 4 039 319 actions à un prix moyen de $76.75, totalisant 310 millions de dollars. Cela fait partie d'un programme de rachat d'actions plus large autorisé par le conseil d'administration avec environ 2 297 millions de dollars restant au 31 octobre 2024.
Howmet Aerospace Inc. (HWM) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Howmet Aerospace Inc. (HWM) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Howmet Aerospace Inc. (HWM)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Howmet Aerospace Inc. (HWM)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.