Mattel, Inc. (MAT) Bundle
Une brève histoire de Mattel, Inc.
Entreprise Overview
Mattel, Inc. est une société de jouets mondiale de premier plan fondée en 1945. Elle est bien connue pour les marques emblématiques telles que Barbie, Hot Wheels et Fisher-Price. En 2024, Mattel continue d'évoluer dans l'industrie des jouets compétitifs, mettant l'accent sur l'innovation et l'expansion de la marque.
Performance financière récente
Pour le troisième trimestre de 2024, Mattel a déclaré des ventes nettes de 1,84 milliard de dollars, un 4% de baisse depuis 1,92 milliard de dollars Au même trimestre de 2023. Cette diminution a été attribuée à la réduction de la demande des consommateurs après le succès du film Barbie en 2023.
| Métriques financières | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 1,84 milliard de dollars | 1,92 milliard de dollars | -4% |
| Bénéfice brut | 979 millions de dollars | 977,9 millions de dollars | +0.1% |
| Revenu opérationnel | 488,3 millions de dollars | 473,9 millions de dollars | +3% |
| Bénéfice par action | $1.09 | $0.41 | +166% |
Performance du segment
Dans le segment d'Amérique du Nord, les ventes nettes étaient 1,11 milliard de dollars pour le troisième trimestre 2024, à partir de 1,15 milliard de dollars au troisième trimestre 2023, principalement en raison de la baisse des ventes de poupées et de produits pour nourrissons. Le segment du bénéfice d'exploitation a augmenté à 412,4 millions de dollars depuis 401,1 millions de dollars.
| Performance du segment | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes en Amérique du Nord | 1,11 milliard de dollars | 1,15 milliard de dollars | -3% |
| Résultat d'exploitation en Amérique du Nord | 412,4 millions de dollars | 401,1 millions de dollars | +3% |
Flux de trésorerie et structure du capital
Mattel a terminé troisième 2024 avec un solde de trésorerie de 723,5 millions de dollars, par rapport à 455,7 millions de dollars au troisième trime 887,8 millions de dollars.
En février 2024, Mattel a autorisé un 1 milliard de dollars Programme de rachat de partage. D'ici le 30 septembre 2024, 731,7 millions de dollars est resté disponible pour les rachats dans le cadre de ce programme.
| Métriques de trésorerie | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Solde de trésorerie | 723,5 millions de dollars | 455,7 millions de dollars |
| Flux de trésorerie des opérations | 887,8 millions de dollars |
Dette Profile
Au 30 septembre 2024, la dette totale de Mattel était 2,33 milliards de dollars, avec une juste valeur estimée de 2,31 milliards de dollars. La Société maintient une structure de capital équilibrée avec les capitaux propres des actionnaires déclarés à 2,31 milliards de dollars.
| Métriques de la dette et des actions | Montant |
|---|---|
| Dette totale | 2,33 milliards de dollars |
| La juste valeur estimée de la dette | 2,31 milliards de dollars |
| Capitaux propres | 2,31 milliards de dollars |
Initiatives stratégiques
En juillet 2024, Mattel a obtenu un nouveau 1,4 milliard de dollars La facilité de crédit renouvelable, à maturité en juillet 2029, pour améliorer la liquidité et soutenir sa stratégie de croissance.
Perspectives
Mattel se concentre sur le renforcement de son portefeuille de marque et élargit sa présence dans le secteur du divertissement, tirant parti de ses propriétés intellectuelles pour stimuler la croissance future.
A qui possède Mattel, Inc. (MAT)
Structure des actionnaires
En 2024, la propriété de Mattel, Inc. (MAT) se caractérise par un ensemble diversifié d'actionnaires institutionnels et individuels. Les principaux actionnaires comprennent:
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions (en millions) | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 193.4 | 57.0% |
| Propriété d'initié | 10.2 | 3.0% |
| Investisseurs de détail | 140.5 | 40.0% |
| Autre | 0.1 | 0.0% |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant répertorie les principaux actionnaires institutionnels de Mattel, Inc. au début de 2024:
| Institution | Actions possédées (en millions) | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 34.4 | 10.1% |
| BlackRock, Inc. | 32.1 | 9.3% |
| State Street Corporation | 25.7 | 7.5% |
| Invesco Ltd. | 18.7 | 5.4% |
| Wellington Management Group LLP | 15.3 | 4.4% |
Équipe de direction et propriété d'initiés
L'équipe de direction de Mattel, Inc. détient une partie importante des actions, avec les cadres clés suivants et leur propriété respective:
| Nom | Titre | Actions possédées (en milliers) |
|---|---|---|
| Ynon Kreiz | Président | 1,200 |
| Anthony Disilvestro | Directeur financier | 600 |
| Richard Dickson | Président et COO | 500 |
Développements récents de la propriété des actions
En février 2024, le conseil d'administration a autorisé un programme de rachat d'actions de 1,00 milliard de dollars, qui faisait partie de la stratégie de la société visant à améliorer la valeur des actionnaires. Au 30 septembre 2024, Mattel avait terminé 268,3 millions de dollars de rachats d'actions dans le cadre de ce programme.
Au 30 septembre 2024, le nombre total d'actions en circulation était d'environ 339,1 millions, avec une capitalisation boursière d'environ 6,8 milliards de dollars, reflétant un cours d'action d'environ 20,00 $.
Performance du marché
Les performances des actions de Mattel ont été touchées par divers facteurs, notamment les lancements de produits et les adaptations cinématographiques. Le cours de l'action a connu des fluctuations, avec un prix récent de 20,00 $ par action fin septembre 2024.
Conclusion sur la dynamique de la propriété
La structure de propriété de Mattel, Inc. est un mélange d'investisseurs institutionnels, d'initiés et de détail, qui présente un intérêt solide de divers acteurs du marché. Le programme de rachat d'actions en cours devrait avoir un impact sur la dynamique de la propriété future et l'évaluation des actions.
Énoncé de mission Mattel, Inc. (MAT)
Overview de l'énoncé de mission
En 2024, Mattel, Inc. (MAT) met l'accent sur l'innovation, la créativité et l'inclusivité dans son énoncé de mission. L'entreprise vise à inspirer la prochaine génération d'enfants à travers le jeu et la créativité, en se concentrant sur l'engagement des enfants de manière significative.
Performance financière liée aux objectifs de la mission
La performance financière de Mattel reflète son engagement envers sa mission. Pendant les neuf premiers mois de 2024, Mattel a déclaré des ventes nettes de 3,73 milliards de dollars, une légère diminution de 2% depuis 3,82 milliards de dollars au cours de la même période en 2023. Le résultat d'exploitation de la société pour la même période a été 536 millions de dollars avec une marge bénéficiaire brute de 50.9%.
Initiatives de marque axées sur la mission
- Barbie: Les factures brutes pour Barbie ont diminué par 11% à 944,1 millions de dollars par rapport à 1,064 milliard de dollars L'année précédente, largement affectée par le succès antérieur du film Barbie.
- Roues chaudes: Les factures brutes pour les roues chaudes ont augmenté de 8% à 1,093 milliard de dollars depuis 1,014 milliard de dollars.
- Fisher-Price: Les factures brutes pour Fisher-Price ont augmenté de 3% à 494,7 millions de dollars.
Investissement dans la croissance future
En alignement avec sa mission, Mattel a entrepris des investissements importants. En 2024, le conseil d'administration a approuvé un 1 milliard de dollars Partager le programme de rachat, avec 268,3 millions de dollars exécuté au cours des neuf premiers mois. De plus, Mattel est entré dans un nouveau 1,4 milliard de dollars facilité de crédit tournante, améliorant sa flexibilité financière.
Gestion des coûts stratégiques
Mattel a mis en œuvre le programme "Optimizing for Propriable Growth" (OPG) pour réaliser des économies de coûts bruts annuels ciblés de 200 millions de dollars, dont approximativement 70% bénéficiera au coût des ventes. Ce programme devrait être achevé d'ici 2026 et comprend des actions telles que l'arrêt de la production dans une usine en Chine, visant à aligner l'efficacité opérationnelle avec sa mission.
Tableau de résumé financier
| Catégorie | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 3,73 milliards de dollars | 3,82 milliards de dollars | -2% |
| Revenu opérationnel | 536 millions de dollars | 421,6 millions de dollars | 27% |
| Marge bénéficiaire brute | 50.9% | 46.9% | 6% |
| Barbie Gross Billings | 944,1 millions de dollars | 1,064 milliard de dollars | -11% |
| Wheels Hot Wheels Billings bruts | 1,093 milliard de dollars | 1,014 milliard de dollars | 8% |
| Fisher-Price Billings | 494,7 millions de dollars | 480,6 millions de dollars | 3% |
| Montant de rachat des actions | 268,3 millions de dollars | N / A | N / A |
| Facilité de crédit renouvelable | 1,4 milliard de dollars | N / A | N / A |
Résumé des stratégies opérationnelles
Les stratégies opérationnelles de Mattel sont étroitement alignées sur sa mission. L'entreprise se concentre sur l'amélioration de la créativité grâce à ses gammes de produits, à s'engager dans des partenariats stratégiques et à tirer parti de sa propriété intellectuelle pour renforcer la présence de la marque. Les améliorations opérationnelles sont conçues pour améliorer la rentabilité tout en continuant à fournir de la valeur aux clients.
Comment fonctionne Mattel, Inc. (MAT)
Entreprise Overview
Mattel, Inc. (MAT) est une principale société de jouets mondiale connue pour ses marques emblématiques, notamment Barbie, Hot Wheels et Fisher-Price. En 2024, Mattel continue de se concentrer sur la mise à profit de sa propriété intellectuelle (IP) pour stimuler les ventes et étendre sa présence sur le marché.
Performance financière
Au troisième trimestre de 2024, Mattel a déclaré des ventes nettes de 1,84 milliard de dollars, soit une baisse de 4%, contre 1,92 milliard de dollars au cours de la même période en 2023. La marge brute s'est améliorée à 53,1%, contre 51,0% en glissement annuel, reflétant l'efficacité opérationnelle et Stratégies de gestion des coûts.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 1,84 milliard de dollars | 1,92 milliard de dollars | -4% |
| Marge brute | 53.1% | 51.0% | +2.1% |
| Bénéfice par action (EPS) | $1.09 | $0.41 | +165% |
| Revenu opérationnel | 488,3 millions de dollars | 473,9 millions de dollars | +3% |
| Solde de trésorerie | 723,5 millions de dollars | 455,7 millions de dollars | +59% |
Performance du segment
Mattel opère à travers deux segments primaires: l'Amérique du Nord et l'international. Le segment d'Amérique du Nord a généré des ventes nettes de 1,11 milliard de dollars au troisième trimestre 2024, en baisse de 3%, contre 1,15 milliard de dollars au troisième trimestre 2023. Le segment international a déclaré des ventes de 735,6 millions de dollars, en baisse de 5% contre 771,8 millions de dollars l'année précédente.
| Segment | T1 2024 Ventes nettes | T1 2023 Ventes nettes | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Amérique du Nord | 1,11 milliard de dollars | 1,15 milliard de dollars | -3% |
| International | 735,6 millions de dollars | 771,8 millions de dollars | -5% |
Catégories de produits
Les offres de produits de Mattel sont classées en plusieurs segments clés, notamment des poupées, des nourrissons, des tout-petits, des véhicules préscolaires, des véhicules et des chiffres d'action, des ensembles de construction, des jeux et autres. Le tableau suivant résume les factures brutes par catégorie pour le troisième trimestre 2024.
| Catégorie de produits | Troisième classe 2024 Billings bruts | Troisième classe 2023 Billings bruts | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Poupées | 757,1 millions de dollars | 884,5 millions de dollars | -14% |
| Bébé, tout-petit et école maternelle | 349,8 millions de dollars | 361,1 millions de dollars | -3% |
| Véhicules | 580,0 millions de dollars | 518,5 millions de dollars | +12% |
| Figurines d'action, ensembles de construction, jeux et autres | 364,3 millions de dollars | 357,7 millions de dollars | +2% |
Initiatives de gestion des coûts
Mattel a mis en œuvre le programme d'optimisation pour une croissance rentable (OPG), ciblant les économies de coûts brutes annuelles de 200 millions de dollars d'ici 2026. Cette initiative se concentre sur l'efficacité de la chaîne d'approvisionnement et les réductions de coûts à travers ses opérations.
Programme de flux de trésorerie et de rachat d'actions
Pendant les douze mois de fin, les flux de trésorerie de Mattel provenant des opérations ont atteint 887,8 millions de dollars. En février 2024, le conseil d'administration a approuvé un programme de rachat d'actions de 1,00 milliard de dollars, dont 268,3 millions de dollars ont été exécutés au cours des neuf premiers mois de 2024.
Perspectives et risques
Mattel opère dans un environnement macroéconomique difficile qui affecte la demande des consommateurs. La société continue de naviguer dans la dynamique du marché tout en se concentrant sur ses initiatives stratégiques pour améliorer la rentabilité et la croissance.
| Métrique financière | 2024 Outlook |
|---|---|
| Économies de coûts bruts annuels ciblés | 200 millions de dollars |
| Autorisation de rachat des actions | 1,00 milliard de dollars |
| Flux de trésorerie des opérations (TTM) | 887,8 millions de dollars |
Comment Mattel, Inc. (MAT) fait de l'argent
Sources de revenus
Mattel, Inc. génère des revenus principalement grâce à la vente d'un large éventail de jouets et de jeux dans diverses catégories. En 2024, les ventes nettes de la société pour les neuf premiers mois ont été de 3,73 milliards de dollars, une légère baisse de 2% contre 3,82 milliards de dollars au cours de la même période de 2023.
Billings bruts par catégorie
Au cours des neuf premiers mois de 2024, les factures brutes de Mattel ont été segmentées comme suit:
| Catégorie | Billings bruts (en millions) | 2023 Billings bruts (en millions) | Pourcentage de variation |
|---|---|---|---|
| Poupées | $1,465.6 | $1,631.1 | -10% |
| Bébé, tout-petit et école maternelle | $675.1 | $708.6 | -5% |
| Véhicules | $1,247.4 | $1,165.9 | 7% |
| Figurines d'action, ensembles de construction, jeux et autres | $763.2 | $755.0 | 1% |
| Fondées brutes totales | $4,151.4 | $4,260.6 | -3% |
Performance des marques clés
Les marques clés de Mattel ont montré des performances variées en 2024:
| Marque | Billings bruts (en millions) | 2023 Billings bruts (en millions) | Pourcentage de variation |
|---|---|---|---|
| Barbie | $944.1 | $1,064.7 | -11% |
| Roues chaudes | $1,093.7 | $1,014.9 | 8% |
| Prix de pêcheur | $494.7 | $480.6 | 3% |
| Fondées brutes totales pour les meilleures marques | $2,532.5 | $2,560.2 | -1% |
Coût des ventes et profit brut
Pour les neuf premiers mois de 2024, le coût des ventes de Mattel était de 1,83 milliard de dollars, ce qui représente 49,1% des ventes nettes, une baisse de 53,1% en 2023. Le bénéfice brut est passé à 1,90 milliard de dollars, contre 1,79 milliard de dollars au cours de la même période de 2023.
Revenu opérationnel
Le résultat d'exploitation pour les neuf premiers mois de 2024 était de 536 millions de dollars, soit une augmentation de 27% par rapport à 421,6 millions de dollars au cours de la même période 2023.
Frais de publicité et de promotion
Les frais de publicité et de promotion ont diminué à 250,1 millions de dollars, soit 6,7% des ventes nettes, contre 7,6% au cours de la même période de 2023.
Revenu net et bénéfice par action
Le bénéfice net pour les neuf premiers mois de 2024 était de 401 millions de dollars, une augmentation significative contre 67 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Le bénéfice par action est passé à 1,17 $, contre 0,19 $ en 2023.
Flux de trésorerie et situation financière
Au 30 septembre 2024, Mattel avait un solde de trésorerie de 723,5 millions de dollars, contre 455,7 millions de dollars l'année précédente. Les flux de trésorerie des opérations pour les douze mois de fin des mois étaient de 887,8 millions de dollars.
Performance du segment
Le segment de Mattel's North America a déclaré des ventes nettes de 2,19 milliards de dollars pour les neuf premiers mois de 2024, soit une diminution de 2% en glissement annuel. Les ventes nettes du segment international étaient de 1,54 milliard de dollars, reflétant également une baisse de 2%.
Dette et facilités de crédit
En juillet 2024, Mattel a conclu une nouvelle facilité de crédit renouvelable de 1,40 milliard de dollars, qui mûrit en juillet 2029, remplaçant la facilité de crédit précédente.
Mattel, Inc. (MAT) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Mattel, Inc. (MAT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Mattel, Inc. (MAT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Mattel, Inc. (MAT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.