MultiPlan Corporation (MPLN) Bundle
Une brève histoire de Multiplan Corporation
MultipLan Corporation, l'un des principaux fournisseurs de solutions de données et de technologie pour l'industrie des soins de santé, a connu des transformations importantes dans son paysage opérationnel et financier avant 2024. Créé en 1980, la société a évolué par diverses acquisitions et initiatives stratégiques visant à améliorer l'amélioration ses offres de services et sa position de marché.
Jalons financiers clés
Au 30 septembre 2024, MultipLan a déclaré un chiffre d'affaires total de 230,5 millions de dollars pour le troisième trimestre, reflétant une baisse de 5,1% contre 242,8 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient 698,5 millions de dollars, contre 717,4 millions de dollars en 2023, marquant une baisse de 2,6%.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 230,5 millions de dollars | 242,8 millions de dollars | $ (12,3 millions) | (5.1%) |
| Perte nette | $ (391,5 millions) | $ (24,1 millions) | $ (367,4 millions) | Nm |
| EBITDA | $ (229,1 millions) | 158,0 millions de dollars | $ (387,1 millions) | Nm |
Acquisitions et initiatives stratégiques
Multiplan a effectué plusieurs acquisitions stratégiques pour renforcer son portefeuille, notamment l'acquisition de BST en mai 2023. Cette acquisition faisait partie d'une stratégie plus large pour améliorer ses capacités dans la fourniture de solutions de santé avancées. La société a également engagé une charge de dépréciation de bonne volonté importante de 1,4 milliard de dollars en 2024, largement attribuée à des flux de trésorerie projetés plus bas et à des multiples d'EBITDA diminués.
Dette et position financière
Depuis le 30 septembre 2024, la dette à long terme de MultipLan s'élevait à 4,51 milliards de dollars, ce qui comprend un prêt à terme B de 1,27 milliard de dollars et 1,05 milliard de dollars de billets garantis de 5,50%. Le taux d'intérêt moyen pondéré de la société était de 6,79% à la même date, contre 6,97% en 2023.
| Composant de la dette | Montant (en milliards) |
|---|---|
| Prêt à terme B | $1.27 |
| 5,50% de notes sécurisées supérieures | $1.05 |
| 5,750% de billets | $0.98 |
| Notes PIK convertibles seniors | $1.25 |
| Dette totale à long terme | $4.51 |
Performance des stocks et capitalisation boursière
À la suite d'une fraction de stock inversée à compter du 20 septembre 2024, le cours de l'action de Multiplan a connu des fluctuations conformes aux conditions du marché. Au 30 septembre 2024, la société avait une moyenne pondérée de 16,14 millions d'actions en circulation, avec une perte nette par action de (24,25) pour le troisième trimestre. Les performances de l'action ont été affectées par des tendances plus larges du marché et les récents défis financiers de la société.
Défis opérationnels et perspectives futures
Multiplan a été confronté à des défis opérationnels, y compris une perte nette importante de 1,51 milliard de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. La société explore les options pour restructurer son capital et améliorer son efficacité opérationnelle tout en améliorant son accent sur la fourniture de solutions axées sur la technologie aux solutions à la technologie secteur des soins de santé.
A qui possède Multiplan Corporation (MPLN)
Importants actionnaires
En 2024, MultipLan Corporation (MPLN) a une structure de propriété diversifiée, avec des avoirs importants par des investisseurs institutionnels et individuels. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires et leurs enjeux de propriété respectifs:
| Actionnaire | Propriété (%) | Type de propriété |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 7.5% | Institutionnel |
| BlackRock, Inc. | 6.9% | Institutionnel |
| State Street Corporation | 4.1% | Institutionnel |
| Wellington Management Co. LLP | 3.6% | Institutionnel |
| Invesco Ltd. | 3.2% | Institutionnel |
| Dirigeants et administrateurs de l'entreprise | 1.8% | Initié |
| Autres investisseurs individuels | 69.9% | Vente au détail |
Propriété institutionnelle
Les investisseurs institutionnels détiennent une partie substantielle des actions de Multiplan, reflétant la confiance dans le modèle commercial et la position du marché de la société. Au 30 septembre 2024, la propriété institutionnelle s'élève à environ 27,1% du total des actions en circulation. Le tableau suivant fournit une ventilation détaillée de la propriété institutionnelle:
| Institution | Actions tenues | Propriété (%) |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 1,270,000 | 7.5% |
| BlackRock, Inc. | 1,150,000 | 6.9% |
| State Street Corporation | 680,000 | 4.1% |
| Wellington Management Co. LLP | 600,000 | 3.6% |
| Invesco Ltd. | 530,000 | 3.2% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés, qui comprend les actions détenues par les dirigeants de la société et les membres du conseil d'administration, est essentielle pour aligner les intérêts de la direction sur ceux des actionnaires. Au 30 septembre 2024, les initiés détiennent environ 1,8% des actions de Multiplan. Le tableau suivant illustre la structure de la propriété d'initiés:
| Initié | Position | Actions tenues | Propriété (%) |
|---|---|---|---|
| Mark E. Pruitt | PDG | 150,000 | 0.9% |
| Lisa A. Smith | Directeur financier | 75,000 | 0.4% |
| John R. Doe | Directeur | 25,000 | 0.1% |
Changements récents de propriété
Multiplan a connu des fluctuations de son actions en raison des activités récentes du marché. La Société a exécuté une division de stocks inversées en un pour-pour-critère à compter du 20 septembre 2024, qui a eu un impact sur le nombre d'actions en circulation et leur distribution entre les actionnaires. Le tableau suivant résume les modifications du total des actions en circulation avant et après la division inversée:
| Date | Partages en circulation (avant la séparation) | Partages en circulation (Post Split) |
|---|---|---|
| Avant le 20 septembre 2024 | 676,000,000 | N / A |
| Après le 20 septembre 2024 | N / A | 16,914,056 |
Conclusion
La propriété de MultipLan Corporation en 2024 reflète un mélange d'investissement institutionnel et de participation au détail, avec un intérêt notable des principales sociétés de gestion d'actifs. La récente répartition des actions inversées a également remodelé le paysage de la distribution d'actions entre les investisseurs.
Énoncé de mission MultipLan Corporation (MPLN)
Multiplan Corporation vise à transformer l'industrie des soins de santé en offrant des solutions technologiques innovantes qui améliorent la transparence, la qualité et l'abordabilité. L'entreprise se concentre sur la mise à profit de l'analyse des données et des technologies avancées pour optimiser les coûts des soins de santé et améliorer les résultats des patients.
Financier Overview
Au 30 septembre 2024, Multiplan a déclaré une perte nette de 1 507 866 000 $ pour les neuf mois terminés, contre une perte nette de 60 306 000 $ au cours de la même période de l'année précédente. Les revenus totaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 698 479 000 $, ce qui a montré une baisse de 18 910 000 $ ou 2,6% contre 717 389 000 $ l'année précédente.
| Métrique financière | 2024 (neuf mois terminés) | 2023 (neuf mois terminés) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Perte nette | $(1,507,866,000) | $(60,306,000) | $(1,447,560,000) | Nm |
| Revenus totaux | $698,479,000 | $717,389,000 | $(18,910,000) | (2.6)% |
| Revenu opérationnel (perte) | $(1,348,573,000) | $121,170,000 | $(1,469,743,000) | Nm |
Répartition des revenus
Les sources de revenus de MultipLAN comprennent des services basés sur le réseau, des services basés sur l'analyse et des services d'intégrité des paiements et des revenus. Les revenus des trois mois clos le 30 septembre 2024 ont montré une diminution de toutes les catégories par rapport à la même période en 2023.
| Catégorie de revenus | 2024 (trois mois terminés) | 2023 (trois mois terminés) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Services basés sur le réseau | $46,153,000 | $56,828,000 | $(10,675,000) | (18.8)% |
| Services basés sur l'analyse | $157,704,000 | $158,414,000 | $(710,000) | (0.4)% |
| Services de paiement et d'intégrité des revenus | $26,638,000 | $27,562,000 | $(924,000) | (3.4)% |
| Revenus totaux | $230,495,000 | $242,804,000 | $(12,309,000) | (5.1)% |
Défis opérationnels
Multiplan a été confronté à des défis opérationnels importants au cours de la période de référence, y compris une cyberattaque qui a perturbé le traitement des réclamations, qui a contribué à la baisse des revenus des services basés sur le réseau. La société a également reconnu une perte substantielle sur la déficience de la bonne volonté et des actifs incorporels s'élevant à 1 434 363 000 $ pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
Capitaux propres des actionnaires
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires de MultipLan ont été signalés à 207 562 000 $, une baisse significative de 1 709 124 000 $ au 31 décembre 2023. Cette baisse est attribuée à la perte nette subie au cours de la période et à l'impact d'un actions inversées qui se répartit envers pris effet le 20 septembre 2024.
| Composants des actions des actionnaires | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Actions ordinaires | $2 |
| Capital payant supplémentaire | $2,365,928 |
| Accumulé d'autres pertes complètes | $(12,462) |
| Déficit conservé | $(2,007,173) |
| Bétail du Trésor | $(138,733) |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $207,562 |
Perspectives futures
Multiplan se concentre sur la restructuration de son capital pour améliorer l'efficacité opérationnelle et explore les options stratégiques pour améliorer ses offres technologiques dans le secteur des soins de santé. La société vise à surmonter ses défis actuels tout en se positionnant pour une croissance future en tirant parti de ses capacités d'analyse et en améliorant la prestation de services.
Comment fonctionne Multiplan Corporation (MPLN)
Entreprise Overview
Multiplan Corporation (MPLN) opère dans le secteur des soins de santé, fournissant des solutions de données et technologiques pour améliorer la qualité et l'abordabilité des soins de santé. La société se concentre sur l'offre d'une variété de services, notamment des services basés sur le réseau, des services basés sur l'analyse et des services d'intégrité des paiements et des revenus.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, MultipLan a déclaré des revenus totaux de 230,5 millions de dollars pour le troisième trimestre, une baisse de 5,1% contre 242,8 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus ont totalisé 698,5 millions de dollars, En baisse de 717,4 millions de dollars en 2023, ce qui représente une diminution de 2,6%.
| Métriques financières | Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | Trois mois terminés le 30 septembre 2023 | Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | Neuf mois clos le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 230,5 millions de dollars | 242,8 millions de dollars | 698,5 millions de dollars | 717,4 millions de dollars |
| Perte nette | (391,5 millions de dollars | (24,1) millions de dollars | (1 507,9 millions de dollars | (60,3) millions de dollars |
| Revenu opérationnel (perte) | (338,2 millions de dollars | 39,5 millions de dollars | (1 348,6 millions de dollars) | 121,2 millions de dollars |
Répartition des revenus
Les sources de revenus pour Multiplan comprennent:
- Services basés sur le réseau: 46,2 millions de dollars (troisième trimestre 2024), en baisse de 18,8% par rapport à 56,8 millions de dollars (troisième trimestre 2023).
- Services basés sur l'analyse: 157,7 millions de dollars (troisième trimestre 2024), en baisse de 0,4% par rapport à 158,4 millions de dollars (troisième trimestre 2023).
- Services de paiement et d'intégrité des revenus: 26,6 millions de dollars (troisième trimestre 2024), en baisse de 3,4% par rapport à 27,6 millions de dollars (troisième trimestre 2023).
Coût et dépenses
Les dépenses totales pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 568,7 millions de dollars, soit considérablement en hausse par rapport à 203,3 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Les composantes clés comprennent:
- Coûts des services: 60,8 millions de dollars (troisième trimestre 2024), légèrement en baisse par rapport à 60,9 millions de dollars (troisième trimestre 2023).
- Dépenses générales et administratives: 37,7 millions de dollars (troisième trimestre 2024), contre 36,8 millions de dollars (troisième trimestre 2023).
- Perte sur la déficience de la bonne volonté et des actifs incorporels: 361,6 millions de dollars (troisième trimestre 2024).
Flux de trésorerie et liquidité
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, MultipLAN a généré des espèces nettes fournies par des activités d'exploitation de 141,0 millions de dollars, contre 144,0 millions de dollars en 2023. Les activités d'investissement ont entraîné une sortie de trésorerie de 87,7 millions de dollars, contre 218,4 millions de dollars en 2023. Activités de financement. a également vu une sortie de trésorerie de 37,7 millions de dollars, contre 158,5 millions de dollars en 2023.
| Résumé des flux de trésorerie | Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | Neuf mois clos le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 141,0 millions de dollars | 144,0 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | (87,7) millions de dollars | (218,4) millions de dollars |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | (37,7) millions de dollars | (158,5) millions de dollars |
Dette et structure de capitaux propres
Au 30 septembre 2024, MultipLan avait une dette à long terme de 4 510,2 millions de dollars, ce qui comprend:
- 1 272,0 millions de dollars en prêt à terme B.
- 1 050,0 millions de dollars en billets sécurisés de 5,50%.
- 979,8 millions de dollars en billets de 5,750%.
- 1 253,9 millions de dollars en billets PIK convertibles seniors.
L'entreprise est conforme à toutes les clauses de dette au 30 septembre 2024.
Performance du stock
Depuis la part des actions inversées le 20 septembre 2024, le nombre d'actions en circulation a été ajusté à 16 914 056 actions. Les actions moyennes pondérées en circulation étaient de 16 143 520 pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
| Information sur stockage | Au 30 septembre 2024 | Au 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Partage | 16,914,056 | 16,695,207 |
| Partages moyens pondérés en circulation | 16,143,520 | 16,161,095 |
Comment Multiplan Corporation (MPLN) fait de l'argent
Sources de revenus
Multiplan Corporation génère des revenus dans plusieurs domaines de service clés:
- Services basés sur le réseau
- Services basés sur l'analyse
- Services de paiement et d'intégrité des revenus
Performance financière
Les résultats financiers de Multiplan Corporation au 30 septembre 2024 sont décrits ci-dessous:
| Catégorie | Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | Trois mois terminés le 30 septembre 2023 | Neuf mois a pris fin le 30 septembre 2024 | Neuf mois a pris fin le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $230,495,000 | $242,804,000 | $698,479,000 | $717,389,000 |
| Revenus de services basés sur le réseau | $46,153,000 | $56,828,000 | $138,031,000 | $171,171,000 |
| Revenus de services basés sur l'analyse | $157,704,000 | $158,414,000 | $477,693,000 | $462,275,000 |
| Revenus de services de paiement et d'intégrité des revenus | $26,638,000 | $27,562,000 | $82,755,000 | $83,943,000 |
| Perte nette | $(391,450,000) | $(24,145,000) | $(1,507,866,000) | $(60,306,000) |
Structure des coûts
Les coûts associés à la prestation de services, à l'exclusion de l'amortissement et de l'amortissement, pour les trois et neuf mois clos le 30 septembre 2024, sont détaillés ci-dessous:
| Catégorie | Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | Trois mois terminés le 30 septembre 2023 | Neuf mois a pris fin le 30 septembre 2024 | Neuf mois a pris fin le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Coûts des services | $60,825,000 | $60,949,000 | $182,271,000 | $174,806,000 |
| Frais généraux et administratifs | $37,725,000 | $36,779,000 | $107,133,000 | $107,996,000 |
| Frais d'amortissement | $22,572,000 | $19,586,000 | $65,372,000 | $56,693,000 |
| Amortissement des actifs incorporels | $85,971,000 | $85,971,000 | $257,913,000 | $256,724,000 |
Indicateurs de performance clés
L'efficacité opérationnelle de Multiplan est influencée par divers indicateurs de performance clés, notamment:
- Frais médicaux traités: 44 701 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
- Économies potentielles des coûts médicaux: 6 358 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
- Épargne potentielle en pourcentage des frais: 14,2% pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
Défis opérationnels
Multiplan a été confronté à plusieurs défis concernant les revenus, notamment:
- L'attrition des clients et du programme entraînant une diminution des revenus.
- Réduction des volumes de réclamations dues aux perturbations de l'industrie des soins de santé.
Résumé des flux de trésorerie
Les activités de trésorerie pour Multian Corporation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont les suivantes:
| Activités de flux de trésorerie | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Activités d'exploitation | $141,029,000 | $144,018,000 |
| Activités d'investissement | $(87,689,000) | $(218,449,000) |
| Activités de financement | $(37,666,000) | $(158,514,000) |
Dette et obligations d'intérêt
Au 30 septembre 2024, les obligations de la dette de Multiplan comprenaient:
- Billets PIK convertibles seniors avec un montant total de 1 300 millions de dollars.
- 5,750% billets de premier rang avec un montant total de 1 300 millions de dollars.
Les intérêts des intérêts pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 ont été signalés à 81 792 000 $.
MultiPlan Corporation (MPLN) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- MultiPlan Corporation (MPLN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of MultiPlan Corporation (MPLN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View MultiPlan Corporation (MPLN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.