Nasdaq, Inc. (NDAQ) Bundle
Une brève histoire de Nasdaq, Inc.
NASDAQ, Inc. a évolué de manière significative depuis sa création. Fondée en 1971, il est devenu le premier marché boursier électronique au monde. Au fil des décennies, le NASDAQ a élargi ses services et sa technologie, s'établissant comme un leader sur les marchés financiers mondiaux.
Développements récents
En novembre 2023, le NASDAQ a terminé l'acquisition d'Adenza, un fournisseur de logiciels de gestion des risques et de réglementation, pour une contrepartie d'achat totale de 9,984 milliards de dollars. Cette acquisition a été financée par environ 5 milliards de dollars de dette et 600 millions de dollars dans un prêt à terme.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, le NASDAQ a déclaré un chiffre d'affaires total de 1,902 milliard de dollars pour le troisième trimestre, soit une augmentation de 31% par rapport à 1,451 milliard de dollars au troisième trimestre 2023. Les revenus de neuf mois ont atteint 5,370 milliards de dollars, en hausse de 21,6% contre 4,417 milliards de dollars au cours de la même période à la dernière période année.
| Segment des revenus | Q3 2024 (en millions) | Q3 2023 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Plateformes d'accès aux capitaux | 501 | 456 | 9.7 |
| Technologie financière | 371 | 238 | 56.0 |
| Services de marché | 1,022 | 747 | 36.7 |
| Autres revenus | 8 | 10 | (13.3) |
| Revenus totaux | 1,902 | 1,451 | 31.0 |
Revenu net
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le NASDAQ a déclaré un revenu net de 306 millions de dollars, ou 0,53 $ par action, contre 294 millions de dollars, ou 0,60 $ par action pour la même période en 2023.
Dépenses
Les dépenses d'exploitation pour le troisième trimestre de 2024 ont totalisé 698 millions de dollars, une augmentation de 37,3% par rapport à 509 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
| Catégorie de dépenses | Q3 2024 (en millions) | Q3 2023 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Compensation et avantages sociaux | 332 | 260 | 27.5 |
| Services professionnels et contractuels | 36 | 31 | 15.0 |
| Infrastructure de technologie et de communication | 71 | 58 | 24.3 |
| Dépenses d'exploitation totales | 698 | 509 | 37.3 |
Obligations
Au 30 septembre 2024, les obligations totales de la dette du NASDAQ étaient de 9,858 milliards de dollars, contre 10,454 milliards de dollars à la fin de 2023.
| Catégorie de dette | Montant (en millions) |
|---|---|
| Dette à court terme | 499 |
| Dette à long terme | 9,359 |
| Obligations totales de dettes | 9,858 |
Croissance des employés
Les effectifs ont augmenté de manière significative à 9 120 employés au 30 septembre 2024, contre 6 590 un an plus tôt, principalement en raison de l'acquisition d'Adenza.
Des flux de trésorerie
L'espèces nettes fournies par les activités d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 1,234 milliard de dollars, une légère baisse par rapport à 1,279 milliard de dollars au cours de la même période de 2023. La société a été confrontée à des variations du fonds de roulement qui ont affecté les flux de trésorerie.
| Catégorie de trésorerie | 2024 (en millions) | 2023 (en millions) |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 1,234 | 1,279 |
| L'argent net fourni par les activités d'investissement | 55 | (158) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | (2,537) | 3,019 |
A qui possède NASDAQ, Inc. (NDAQ)
Structure de propriété
En 2024, NASDAQ, Inc. (NDAQ) a une structure de propriété diversifiée, avec des actions importantes détenues par des investisseurs institutionnels, des fonds communs de placement et des actionnaires individuels. Les actions ordinaires de la société sont autorisées à 900 000 000 actions, avec 598 541 046 actions émises et 574 742 353 actions en circulation au 30 septembre 2024.
Importants actionnaires
Après l'acquisition d'Adenza, Thoma Bravo est devenue un actionnaire notable, détenant environ 15% des actions en circulation du NASDAQ, ce qui équivaut à 85,6 millions d'actions. Après une offre publique secondaire, la participation de Thoma Bravo a été réduite à environ 7,4%, détenant 42,8 millions d'actions.
Participants institutionnels
Les investisseurs institutionnels jouent un rôle crucial dans la propriété du NASDAQ. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires institutionnels à partir de 2024:
| Institution | Actions tenues | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 69,210,000 | 12.1% |
| BlackRock, Inc. | 64,500,000 | 11.2% |
| State Street Corporation | 47,320,000 | 8.2% |
| Thoma Bravo | 42,800,000 | 7.4% |
| Investissements de fidélité | 39,900,000 | 6.9% |
Performance des stocks et données financières
Au 30 septembre 2024, le cours des actions de Nasdaq a clôturé à 73,01 $. La société a déclaré un bénéfice net de 306 millions de dollars pour le troisième trimestre de 2024, avec des revenus totaux atteignant 1,902 milliard de dollars. Le bénéfice dilué par action a été déclaré à 0,53 $.
Dividendes et rachat de partage
Le NASDAQ a déclaré des dividendes en espèces totalisant 0,70 $ par action pour l'année 2024. Au troisième trimestre de 2024 seulement, le NASDAQ a rendu 138 millions de dollars aux actionnaires par le biais de versements de dividendes et 88 millions de dollars en rachats d'action.
Impact d'acquisition
L'acquisition d'Adenza en novembre 2023 a eu un impact significatif sur la propriété et la structure financière de la NASDAQ. La considération totale d'achat pour Adenza était d'environ 9,984 milliards de dollars. Cette acquisition a été intégrée au segment des technologies financières du NASDAQ, améliorant ses offres et sa position sur le marché.
Énoncé de mission NASDAQ, Inc. (NDAQ)
Énoncé de mission Overview
La mission de NASDAQ, Inc. est de livrer un marché transparent et efficace qui permet aux investisseurs et aux entreprises d'atteindre leurs objectifs financiers. Le NASDAQ vise à innover et à diriger dans l'espace de la technologie financière, à améliorer l'accès au marché et à améliorer l'expérience commerciale tout en maintenant les normes les plus élevées d'intégrité et de sécurité.
Données de performance financière
Au 30 septembre 2024, le NASDAQ a signalé des mesures financières importantes qui reflètent son efficacité opérationnelle et son positionnement sur le marché.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Pourcentage de variation |
|---|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $306 | $294 | +4.1% |
| Généraire dilué par action | $0.53 | $0.60 | -11.7% |
| Bénéfice dilué par action non GAAP | $0.74 | $0.71 | +4.2% |
| Revenus totaux (en millions) | $1,902 | $1,451 | +31.0% |
| Dépenses totales (en millions) | $698 | $509 | +37.3% |
| Dividendes en espèces déclarés (par action) | $0.24 | $0.22 | +9.1% |
Part de marché et volume de trading
La part de marché et les volumes de trading du NASDAQ sont des indicateurs cruciaux de son succès opérationnel. Au 30 septembre 2024, les données suivantes illustrent ses performances:
| Métrique du marché | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Volume total des actions appariées (en milliards) | 117.4 | 106.7 |
| Part de marché correspondant (marché boursier du NASDAQ) | 15.6% | 15.5% |
| Part de marché global | 60.8% | 56.4% |
| Volume de partage quotidien moyen (en milliards) | 11.5 | 10.4 |
Sources de revenus
Les revenus du NASDAQ sont diversifiés sur plusieurs segments, présentant ses capacités opérationnelles et de capitaux boursières. Vous trouverez ci-dessous une ventilation des sources de revenus pour le troisième trimestre 2024:
| Segment | Revenus (en millions) | Pourcentage de variation |
|---|---|---|
| Plateformes d'accès aux capitaux | $501 | +9.7% |
| Technologie financière | $371 | +56.0% |
| Services de marché | $1,022 | +36.7% |
| Autres revenus | $8 | -13.3% |
Sociétés répertoriées et activité IPO
Au 30 septembre 2024, le NASDAQ continue d'être un échange de premier plan pour de nouvelles annonces et les premières offres publiques (introductions en bourse):
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Total de nouvelles annonces (marché boursier du NASDAQ) | 138 | 87 |
| Total des introductions en bourse (marché boursier du NASDAQ) | 48 | 39 |
| Compagnies répertoriées totales | 4,039 | 4,086 |
Conclusion sur la position du marché et les perspectives futures
La mission du NASDAQ d'innover et de diriger dans le secteur financier se reflète dans ses performances financières solides et ses mesures de marché. L'entreprise continue de s'adapter et de prospérer dans un environnement de marché dynamique, en maintenant l'accent mis sur la transparence, l'efficacité et les progrès technologiques.
Comment fonctionne NASDAQ, Inc. (NDAQ)
Overview de Nasdaq, Inc.
NASDAQ, Inc. opère comme une société technologique mondiale qui fournit des services de listes de trading, de compensation, de technologie d'échange, de réglementation et de titres. La Société comprend trois segments à déclarer: les services de marché, la technologie financière et les plateformes d'accès au capital. Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires du NASDAQ étaient de 11 072 millions de dollars, contre 6 467 millions de dollars l'année précédente.
Performance financière
Pour le troisième trimestre de 2024, le NASDAQ a signalé les mesures financières suivantes:
| Métrique financière | Q3 2024 (en millions) | Q3 2023 (en millions) | Pourcentage de variation |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $1,902 | $1,451 | 31.0% |
| Revenu opérationnel | $448 | $431 | 3.9% |
| Revenu net | $306 | $294 | 4.1% |
| Bénéfice dilué par action | $0.53 | $0.60 | (11.7%) |
| Dividendes en espèces déclarés par action | $0.24 | $0.22 | 9.1% |
Segment des services de marché
Le segment des services de marché comprend le trading de capitaux propres, les dérivés de capitaux propres et le trading à revenu fixe. Les mesures clés du troisième trimestre de 2024 comprennent:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Revenus de négociation sur les actions en espèces | 354 millions de dollars | 316 millions de dollars |
| Volume de partage correspondant (en milliards) | 117.4 | 106.7 |
| Part de marché total exécuté | 60.8% | 56.4% |
Segment de la technologie financière
Ce segment comprend des solutions pour la gestion de la criminalité financière, la technologie réglementaire et la technologie des marchés des capitaux. Voici les chiffres des revenus pour le troisième trimestre 2024:
| Segment | T1 2024 Revenus (en millions) | T1 2023 Revenus (en millions) | Pourcentage de variation |
|---|---|---|---|
| Technologie de gestion de la criminalité financière | $69 | $58 | 19.0% |
| Technologie de réglementation | $68 | $35 | 94.3% |
| Technologie des marchés des capitaux | $234 | $145 | 61.4% |
Segment des plates-formes d'accès aux capitaux
Ce segment se concentre sur la liste des services et des produits de données de marché. Les indicateurs de performance clés pour le Q3 2024 incluent:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Nombre d'ETP sous licence | 388 | 366 |
| ETP moyen trimestriel (en milliards) | $575 | $423 |
Flux de trésorerie et dividendes
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les flux de trésorerie du NASDAQ étaient les suivants:
| Catégorie de trésorerie | 2024 (en millions) | 2023 (en millions) |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $1,234 | $1,279 |
| L'argent net fourni par les activités d'investissement | $55 | ($158) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($1,945) | ($1,209) |
Obligations
Au 30 septembre 2024, les obligations de la dette de Nasdaq étaient les suivantes:
| Date de maturité | Dette à court terme (en millions) | Dette à long terme (en millions) |
|---|---|---|
| 2025 Notes | $499 | |
| 2026 Notes | $499 | |
| 2028 Notes | $993 | |
| Obligations totales de dettes | $9,858 |
Développements récents
Au troisième trimestre de 2024, le NASDAQ a obtenu un chiffre d'affaires net de 107 millions de dollars record de 107 millions de dollars et a rendu 138 millions de dollars aux actionnaires par le biais de dividendes et de rachats d'actions.
Comment Nasdaq, Inc. (NDAQ) gagne de l'argent
Services de marché
En 2024, le segment des services de marché du NASDAQ a généré des revenus importants grâce à diverses activités de négociation. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les revenus des services du marché étaient 1 022 millions de dollars, par rapport à 747 millions de dollars au cours de la même période en 2023, reflétant une croissance de 36.7%.
Les dépenses basées sur les transactions dans ce segment comprenaient:
- Rebutes de transaction: 513 millions de dollars
- Les frais de courtage, d'autorisation et d'échange: 243 millions de dollars
Les revenus nets des services de marché après la prise en compte de ces dépenses ont totalisé 266 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 236 millions de dollars pendant la même période en 2023, marquant une augmentation de 12.6%.
Échange de capitaux propres en espèces
Les revenus de négociation sur les actions en espèces pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, atteignent 354 millions de dollars, à partir de 316 millions de dollars en 2023, représentant un 11.7% augmenter. Les revenus de négociation nette en espèces se tenaient à 107 millions de dollars, augmentant de 14.5% depuis 93 millions de dollars l'année précédente.
Les métriques clés du trading en capital-actions en espèces comprenaient:
- Part de marché correspondant total exécuté sur les échanges de Nasdaq: 16.1%
- Volume de partage quotidien moyen: 11,5 milliards
Plans de bande américaines
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les revenus des plans de bande américaine sont restés constants à 35 millions de dollars. Cependant, pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus ont diminué à 94 millions de dollars depuis 107 millions de dollars en 2023, une baisse de 11.6%.
Technologie de réglementation
Dans le segment de la technologie réglementaire, le NASDAQ a rapporté des revenus de 350 millions de dollars dans les revenus récurrents annuels (ARR) pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 132 millions de dollars en 2023. Les revenus du SaaS annualisé trimestriel sont passés à 188 millions de dollars, à partir de 116 millions de dollars.
Technologie des marchés des capitaux
Les revenus technologiques des marchés des capitaux pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, ont augmenté à 864 millions de dollars à l'arr à partir de 511 millions de dollars en 2023. Les revenus du SaaS annualisé trimestriel ont également connu une augmentation significative de 128 millions de dollars depuis 39 millions de dollars.
Autres revenus
D'autres revenus, notamment le trading et la compensation nordiques à revenu fixe, équivalaient à 17 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à 16 millions de dollars en 2023, représentant un 4.9% augmenter. Pendant les neuf mois, ces revenus ont totalisé 52 millions de dollars, à partir de 50 millions de dollars.
Financier Overview
Le bénéfice net pour le NASDAQ pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était 306 millions de dollars, par rapport à 294 millions de dollars en 2023. Le bénéfice dilué par action était $0.53 pour 2024, à partir de $0.60 en 2023.
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le revenu net attribuable au NASDAQ était 762 millions de dollars, par rapport à 862 millions de dollars en 2023, avec un bénéfice dilué par action $1.32 contre $1.76.
| Source de revenus | T1 2024 Revenus (en millions) | T1 2023 Revenus (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Services de marché | $1,022 | $747 | 36.7% |
| Échange de capitaux propres en espèces | $354 | $316 | 11.7% |
| Plans de bande américaines | $35 | $35 | 0.0% |
| Technologie de réglementation | $350 | $132 | 150.0% |
| Technologie des marchés des capitaux | $864 | $511 | 68.9% |
| Autres revenus | $17 | $16 | 6.3% |
Au 30 septembre 2024, les obligations totales de la dette totale du NASDAQ se sont élevées à 9 858 millions de dollars, avec un taux d'intérêt moyen pondéré de 3.93%. La société a déclaré des dividendes en espèces totalisant 403 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2024, avec un dividende en espèces trimestriel de $0.24 par action.
Nasdaq, Inc. (NDAQ) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Nasdaq, Inc. (NDAQ) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Nasdaq, Inc. (NDAQ)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Nasdaq, Inc. (NDAQ)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.