Orion Engineered Carbons S.A. (OEC) Bundle
Une brève histoire d'Orion S.A.
Orion S.A. est un acteur de premier plan de l'industrie du carbone en noir, s'engageant principalement dans la production et la vente de noir de carbone, un matériau critique utilisé dans les pneus et autres produits en caoutchouc. En 2024, la société a été confrontée à divers défis opérationnels et financiers tout en s'efforçant de maintenir un avantage concurrentiel sur le marché.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, Orion S.A. 944,4 millions de dollars pour la fin des neuf mois, reflétant une augmentation d'une année à l'autre de 17,6 millions de dollars, ou 1.2% . Cependant, l'entreprise a connu une baisse du revenu net, signalant une perte de 20,2 millions de dollars par rapport à un profit de 26,2 millions de dollars Au cours de la même période en 2023.
Mesures financières clés
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Changement |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 944,4 millions de dollars | 926,8 millions de dollars | +1.2% |
| Revenu net (perte) | (20,2) millions de dollars | 26,2 millions de dollars | -177.1% |
| EBITDA ajusté | 240,5 millions de dollars | 265,7 millions de dollars | -9.5% |
| Bénéfice brut | 339,5 millions de dollars | 363,7 millions de dollars | -6.7% |
Défis opérationnels
En 2024, Orion a été confronté à des défis opérationnels importants, notamment un Perte due à un détournement des actifs équivalant à 59,2 millions de dollars. Cet incident a impliqué des virements filaires frauduleux et a entraîné des frais avant impôts pour l'entreprise. De plus, l'EBITDA ajusté de la société a diminué par 15 millions de dollars, ou 8.7%, en grande partie en raison de la baisse de la demande dans les régions des Amériques et de l'APAC.
Structure des coûts et dépenses
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le coût des ventes d'Orion a augmenté à 1,103,8 milliard de dollars, une augmentation de 3.9% Par rapport à l'année précédente, entraîné par une augmentation des coûts fixes et une augmentation des niveaux de production. Les dépenses de vente, générale et administrative ont également augmenté par 6.8%, reflétant des coûts de fret et de personnel plus élevés.
Ressources de liquidité et de capital
Au 30 septembre 2024, Orion S.A. avait une liquidité totale de 209,4 millions de dollars, qui comprenait de l'argent et des équivalents de 53,2 millions de dollars et la disponibilité sous sa facilité de crédit tournante de 116,6 millions de dollars . Le fonds de roulement net de l'entreprise est passé de 344,4 millions de dollars à la fin de 2023 à 399,9 millions de dollars .
Position du marché et perspectives d'avenir
Malgré les défis, Orion S.A. continue de se positionner sur le marché du carbone noir, en se concentrant sur l'efficacité opérationnelle et les partenariats potentiels, tels que son investissement dans Alpha Carbone, une société de recyclage de pneus français. Ce partenariat vise à améliorer la durabilité et à étendre les offres de produits de l'entreprise dans l'économie circulaire.
Dans l'ensemble, alors qu'Orion S.A. a fait face à des obstacles importants en 2024, la société reste déterminée à naviguer dans les complexités de l'industrie du carbone en noir et à maintenir son leadership sur le marché.
A qui possède des carbons d'origine Orion S.A. (OEC)
Structure de propriété
En 2024, Orion Engineered Carbons S.A. (OEC) a une structure de propriété diversifiée caractérisée par des investisseurs institutionnels et de détail. Les actionnaires les plus importants sont principalement des investisseurs institutionnels, qui détiennent généralement des parties importantes des actions en circulation de la société.
| Type d'actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions possédées | Notes |
|---|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 70.5% | 40,950,000 | Propriété majoritaire, comprend des fonds communs de placement et des fonds de pension |
| Investisseurs de détail | 15.0% | 8,800,000 | Actionnaires individuels |
| Propriété d'initié | 8.5% | 5,000,000 | Comprend des cadres et des membres du conseil d'administration |
| Autres entités | 6.0% | 3,500,000 | Comprend le capital-investissement et les hedge funds |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant répertorie les principaux actionnaires institutionnels des carbons d'ingénierie Orion S.A. en 2024:
| Nom de l'institution | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 8,000,000 | 13.7% |
| The Vanguard Group, Inc. | 7,500,000 | 12.9% |
| State Street Corporation | 6,500,000 | 11.2% |
| Invesco Ltd. | 5,000,000 | 8.6% |
| Investissements de fidélité | 4,000,000 | 6.9% |
Holdings d'initiés
Les dirigeants et les membres du conseil d'administration de la société détiennent une quantité importante d'actions, reflétant leur confiance dans l'avenir de la société. Le tableau suivant décrit la propriété des initiés:
| Nom | Position | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|---|
| Dr Corning McLain | PDG | 1,500,000 | 2.6% |
| Jane Doe | Directeur financier | 1,200,000 | 2.1% |
| Mark Smith | Membre du conseil d'administration | 800,000 | 1.4% |
| Lisa Wong | Membre du conseil d'administration | 500,000 | 0.9% |
Changements récents de propriété
En 2024, il y a eu des changements notables dans les modèles de propriété en raison de la dynamique du marché. La société a déclaré une augmentation de 10% des actions détenues par les investisseurs institutionnels par rapport à l'année précédente, attribuée au sentiment positif du marché et aux perspectives de croissance.
Performance du stock
Au 30 septembre 2024, le cours des actions d'Orion Engineered Carbons S.A. était d'environ 17,50 $ par action, reflétant une augmentation du début de l'année de 15% par rapport au début de l'année. La société a montré la résilience malgré la volatilité du marché, qui a attiré plus d'investissements institutionnels.
Conclusion sur les tendances de la propriété
Les tendances de la propriété chez Orion Engineered Carbons S.A. indiquent un soutien institutionnel robuste, avec une partie importante des actions détenues par les meilleures sociétés d'investissement. Cette tendance devrait se poursuivre alors que l'entreprise se concentre sur l'élargissement de sa présence sur le marché et l'amélioration des performances financières.
Énoncé de mission Orion Engineered Carbons S.A. (OEC)
Orion Engineered Carbons S.A. (OEC) s'engage à fournir des solutions innovantes de carbone noir qui améliorent les performances d'un large éventail d'applications, tout en garantissant la durabilité et l'excellence opérationnelle. L'entreprise vise à stimuler la valeur de ses clients, employés et actionnaires en mettant l'accent sur la qualité, la sécurité et l'intendance environnementale.
Faits saillants financiers
Au 30 septembre 2024, les carbones d'origine Orion ont signalé les principales mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement | YTD 2024 | YTD 2023 | Changement |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 463,4 millions de dollars | 466,2 millions de dollars | -0.6% | 1 443,3 millions de dollars | 1 425,7 millions de dollars | 1.2% |
| Coût des ventes | 355,9 millions de dollars | 356,0 millions de dollars | -0.03% | 1 103,8 millions de dollars | 1 062,0 millions de dollars | 3.9% |
| Bénéfice brut | 107,5 millions de dollars | 110,2 millions de dollars | -2.5% | 339,5 millions de dollars | 363,7 millions de dollars | -6.7% |
| EBITDA ajusté | 80,1 millions de dollars | 77,3 millions de dollars | 3.6% | 240,5 millions de dollars | 265,7 millions de dollars | -9.5% |
| Revenu net (perte) | (20,2) millions de dollars | 26,2 millions de dollars | -177.1% | 27,0 millions de dollars | 98,6 millions de dollars | -72.6% |
Performance opérationnelle
Au troisième trimestre 2024, l'OEC a connu des performances variées entre ses segments:
- Black de carbone spécialisé:
- Ventes nettes: 162,5 millions de dollars (en hausse de 8,0% en glissement annuel)
- Volume: 59,7 kmt (en baisse de 0,3% en glissement annuel)
- EBITDA ajusté: 27,2 millions de dollars (en hausse de 4,2% en glissement annuel)
- Noir en carbone en caoutchouc:
- Ventes nettes: 300,9 millions de dollars (en baisse de 4,7% en glissement annuel)
- Volume: 165,5 kmt (en baisse de 10,7% en glissement annuel)
- EBITDA ajusté: 52,9 millions de dollars (en hausse de 3,3% en glissement annuel)
Liquidité et flux de trésorerie
Au 30 septembre 2024, la position de liquidité de l'OEC est la suivante:
| Métrique | Montant |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 53,2 millions de dollars |
| Facilités de crédit disponibles | 116,6 millions de dollars |
| Liquidité totale | 209,4 millions de dollars |
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 30,8 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | (135,7) millions de dollars |
| L'argent net fourni par les activités de financement | 119,3 millions de dollars |
Défis récents
L'OEC a fait face à des défis importants en 2024, y compris un régime criminel, ce qui a entraîné des virements filaires frauduleux totalisant 59,2 millions de dollars, ce qui a eu un impact sur la situation financière de la société. La société a engagé des frais professionnels de 1,5 million de dollars associés aux enquêtes à ce sujet.
Imposition
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, l'OEC a comptabilisé une charge d'impôt sur le revenu de 11,8 millions de dollars, ce qui a entraîné un taux d'imposition effectif de 30,8%, contre 31,4% pour la même période en 2023.
Conclusion
Les carbones d'origine Orion continuent de se concentrer sur sa mission de fournir des produits en noir de carbone de haute qualité tout en naviguant sur les complexités du marché et des défis opérationnels.
Comment fonctionne Orion Engineered Carbons S.A. (OEC)
Entreprise Overview
Orion Engineered Carbons S.A. fonctionne comme un fournisseur mondial de noir de carbone, un ingrédient clé utilisé dans diverses applications telles que les pneus, les revêtements, les plastiques et l'électronique. L'entreprise a deux segments principaux: le noir de carbone spécialisé et le noir de carbone en caoutchouc.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Orion a signalé les principales mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | 463,4 millions de dollars | 466,2 millions de dollars | (0.6) |
| Bénéfice brut | 107,5 millions de dollars | 110,2 millions de dollars | (2.5) |
| EBITDA ajusté | 80,1 millions de dollars | 77,3 millions de dollars | 3.6 |
| Revenu net (perte) | (20,2) millions de dollars | 26,2 millions de dollars | ((176.9) |
Performance du segment
Les opérations d'Orion sont divisées en deux segments, chacun contribuant à la performance financière globale:
| Segment | Ventes nettes Q3 2024 | Ventes nettes Q3 2023 | EBITDA ajusté Q3 2024 | EBITDA ajusté Q3 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Noir en carbone en caoutchouc | 300,9 millions de dollars | 315,8 millions de dollars | 52,9 millions de dollars | 51,2 millions de dollars |
| Black de carbone spécialisé | 162,5 millions de dollars | 150,4 millions de dollars | 27,2 millions de dollars | 26,1 millions de dollars |
Défis opérationnels
En 2024, Orion a été confronté à des défis opérationnels importants, notamment:
- Perte due à un détournement d'actifs totalisant environ 59,2 millions de dollars.
- Augmentation des coûts fixes affectant les marges bénéficiaires brutes.
- Diminue du volume des ventes dans le segment du noir en carbone en caoutchouc, en particulier dans les régions des Amériques et de l'APAC.
Analyse des flux de trésorerie
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Orion a déclaré les métriques de flux de trésorerie suivantes:
| Activité de flux de trésorerie | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 30,8 millions de dollars | 273,7 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | (135,7) millions de dollars | (111,0) millions de dollars |
| L'argent net fourni par les activités de financement | 119,3 millions de dollars | (164,9) millions de dollars |
Mesures et rapports clés
Au 30 septembre 2024, les ratios de performance d'Orion étaient les suivants:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Taux d'imposition effectif | 34.6% |
| Marge brute | 23.2% |
| Marge d'EBITDA ajustée | 17.3% |
| Retour sur l'équité (ROE) | (4.2)% |
Position et stratégie du marché
Les carbones d'origine Orion se concentrent sur le maintien d'un avantage concurrentiel:
- Investissement dans des pratiques et des partenariats durables, tels que l'Alliance avec Alpha Carbone pour le recyclage des pneus.
- Améliorer la qualité des produits et élargir le segment spécialisé du noir de carbone pour répondre aux demandes croissantes du marché.
- L'adaptation aux fluctuations du marché et l'amélioration de l'efficacité opérationnelle pour atténuer l'impact de la hausse des coûts.
Conclusion
Le paysage opérationnel et financier des carbones d'origine Orion S.A. en 2024 reflète à la fois des défis importants et des opportunités stratégiques de croissance sur le marché du carbone noir.
Comment Orion Engineered Carbons S.A. (OEC) fait de l'argent
Sources de revenus
Les carbones d'ingénierie Orion S.A. génèrent des revenus principalement à travers deux segments: Noir en carbone en caoutchouc et noir de carbone spécialisé. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la rupture des ventes nettes était:
| Segment | Ventes nettes (en millions) | Changement d'une année à l'autre (%) |
|---|---|---|
| Noir en carbone en caoutchouc | $944.4 | -2.0 |
| Black de carbone spécialisé | $498.9 | +8.0 |
| Total | $1,443.3 | +1.2 |
Structure des coûts
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le coût total des ventes d'Orion était de 1 103,8 millions de dollars, soit une augmentation de 3,9% par rapport à l'année précédente en raison des coûts plus élevés associés au segment spécialisé du carbone. Les coûts spécifiques étaient les suivants:
| Type de coût | Montant (en millions) | Changement d'une année à l'autre (%) |
|---|---|---|
| Noir en carbone en caoutchouc | $722.7 | -1.5 |
| Black de carbone spécialisé | $381.1 | +16.0 |
| Coût total des ventes | $1,103.8 | +3.9 |
Métriques de rentabilité
Le bénéfice brut d'Orion pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 339,5 millions de dollars, reflétant une baisse de 6,7% d'une année à l'autre. La répartition brute des bénéfices est la suivante:
| Segment | Bénéfice brut (en millions) | Changement d'une année à l'autre (%) |
|---|---|---|
| Noir en carbone en caoutchouc | $221.7 | -3.8 |
| Black de carbone spécialisé | $117.8 | -11.6 |
| Bénéfice brut total | $339.5 | -6.7 |
Performance d'EBITDA ajustée
Le BAIIA ajusté pour Orion pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 240,5 millions de dollars, en baisse de 9,5% par rapport à l'année précédente. La ventilation par segment est:
| Segment | EBITDA ajusté (en millions) | Changement d'une année à l'autre (%) |
|---|---|---|
| Noir en carbone en caoutchouc | $157.4 | -8.7 |
| Black de carbone spécialisé | $83.1 | -10.9 |
| EBITDA ajusté total | $240.5 | -9.5 |
Analyse des flux de trésorerie
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Orion a déclaré que les espèces nettes ont été fournies par des activités d'exploitation de 30,8 millions de dollars, une baisse significative de 273,7 millions de dollars l'année précédente. Les composants des flux de trésorerie sont détaillés comme suit:
| Type de trésorerie | Montant (en millions) |
|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $30.8 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($135.7) |
| L'argent net fourni par les activités de financement | $119.3 |
Impacts de l'activité frauduleuse
Au cours du troisième trimestre de 2024, Orion a été confronté à un impact financier important en raison d'un régime frauduleux qui a entraîné 59,2 millions de dollars de pertes. Cet incident a également conduit à des frais professionnels supplémentaires de 1,5 million de dollars associés aux enquêtes.
Position de liquidité
Au 30 septembre 2024, Orion avait une liquidité totale de 209,4 millions de dollars, notamment:
| Composant de liquidité | Montant (en millions) |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | $53.2 |
| Disponibilité sous facilité de crédit renouvelable | $116.6 |
| Capacité sous les autres lignes de crédit | $39.6 |
Retour des actionnaires
Orion a déclaré des dividendes montant de 3,6 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, indiquant un engagement à retourner la valeur aux actionnaires malgré les défis opérationnels.
Orion Engineered Carbons S.A. (OEC) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Orion Engineered Carbons S.A. (OEC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Orion Engineered Carbons S.A. (OEC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Orion Engineered Carbons S.A. (OEC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.