Rayonier Inc. (Ryn): histoire, propriété, mission, comment ça marche & fait de l'argent

Une brève histoire de Rayonier

Rayonier, Inc., l'un des principaux fournisseurs mondiaux de ressources renouvelables, a ses racines dans l'industrie du bois et a considérablement évolué au cours des décennies. En 2024, la société opère à travers divers segments, notamment le bois du sud, le nord-ouest du bois, le bois de Nouvelle-Zélande et l'immobilier.

Performance financière Overview

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Rayonier a déclaré des ventes totales d'environ 536,7 millions de dollars, une baisse de 589,5 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Le résultat d'exploitation pour la même période était de 56,3 millions de dollars contre 66,1 millions de dollars en 2023.

Dividendes et rendements des actionnaires

En 2024, Rayonier prévoit de payer environ 171 millions de dollars de dividendes sur les actions ordinaires, en maintenant un taux de dividendes trimestriel de 0,285 $ par action. Les distributions prévues à Rayonier, L.P., devraient coûter environ 2 millions de dollars.

Dépenses en capital

Les dépenses en capital pour 2024 devraient se situer entre 79 millions de dollars et 82 millions de dollars, principalement axées sur les activités silvicoles, les impôts fonciers et les paiements de location. En outre, les investissements en développement immobilier devraient se situer entre 30 et 34 millions de dollars, principalement liés à des projets en cours en Floride et en Géorgie.

Dette et position de liquidité

Au 30 septembre 2024, Rayonier a déclaré une dette totale d'environ 1,313 milliard de dollars, avec un ratio dette / capital de 41%. La liquidité de l'entreprise reste robuste, avec des équivalents en espèces et en espèces s'élevant à 74,2 millions de dollars.

Position du marché et croissance future

Rayonier continue de s'adapter aux demandes du marché, en se concentrant sur la durabilité et les ressources renouvelables. La société a fait des progrès importants dans la diversification de ses sources de revenus, y compris les revenus des initiatives de capture et de stockage du carbone. À mesure qu'il avance, Rayonier vise à tirer parti de ses vastes fonds fonciers et de ses expertises dans la production de bois pour améliorer la valeur des actionnaires.

A qui possède Rayonier Inc. (Ryn)

Importants actionnaires

En 2024, Rayonier Inc. a une structure de propriété diversifiée qui comprend à la fois des investisseurs institutionnels et de détail. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires:

Les principaux investisseurs institutionnels

Le tableau suivant répertorie les principaux investisseurs institutionnels détenant des enjeux importants dans Rayonier Inc .:

Propriété d'initié

La propriété d'initiés est relativement faible, les cadres clés et les membres du conseil d'administration détenant environ 1,5 million d'actions, se traduisant en environ 1,0% du total des actions en circulation. Le tableau suivant fournit des détails concernant la possession d'initiés:

Capitaux propres des actionnaires et financiers Overview

Rayonier Inc. a déclaré un total des capitaux propres des actionnaires d'environ 1,802 milliard de dollars au 30 septembre 2024. Le tableau suivant détaille les composants financiers liés aux capitaux propres des actionnaires:

Performance du marché

La performance des actions de Rayonier Inc. reste un aspect essentiel pour les investisseurs. Le tableau suivant illustre les métriques de performance des actions récentes:

Conclusion sur la structure de propriété

La structure de propriété de Rayonier Inc. se caractérise par une forte présence d'investisseurs institutionnels, un niveau modeste de propriété d'initiés et une base d'investisseurs de détail diversifiée. Cette dynamique contribue à la stabilité et aux performances du marché de l'entreprise.

Énoncé de mission Rayonier Inc. (Ryn)

Overview

Rayonier Inc. s'engage dans la gestion durable des forêts et l'utilisation responsable des ressources naturelles. L'énoncé de mission de la société souligne son dévouement à la valeur de la valeur grâce à la gestion durable de ses forêts tout en améliorant la qualité de vie de ses parties prenantes.

Valeurs fondamentales

• Intégrité: Mener des affaires de manière éthique.
• Durabilité: Engagement envers la gestion de l'environnement et les pratiques forestières durables.
• Innovation: Utiliser des technologies et des pratiques avancées pour améliorer l'efficacité opérationnelle.
• Engagement communautaire: Soutenir et s'engager avec les communautés locales.

Indicateurs de performance financière (2024)

La performance financière de Rayonier en 2024 reflète ses initiatives stratégiques et son engagement envers sa mission. Le tableau suivant résume les principales mesures financières pour le troisième trimestre de 2024:

Performance du segment

Rayonier opère à travers plusieurs segments, chacun contribuant à sa mission globale de foresterie durable et de développement immobilier. La performance de ces segments pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est détaillée dans le tableau ci-dessous:

Dépenses en capital et investissements

Les dépenses en capital de Rayonier pour 2024 devraient se situer entre 79 millions de dollars et 82 millions de dollars, se concentrant sur le reboisement, la silviculture et d'autres activités essentielles. De plus, les investissements en développement immobilier devraient se situer entre 30 et 34 millions de dollars, principalement liés à des projets en cours en Floride et en Géorgie.

Paiements de dividendes

La société prévoit d'allouer environ 171 millions de dollars pour les paiements de dividendes sur les actions ordinaires en 2024, en maintenant un taux de dividende trimestriel de 0,285 $ par action. Cela reflète l'engagement de Rayonier à renvoyer la valeur à ses actionnaires tout en poursuivant des stratégies de croissance durable.

Conclusion

Rayonier Inc. continue d'aligner ses opérations sur son énoncé de mission, en se concentrant sur la durabilité, l'engagement communautaire et la performance financière. Les métriques financières et les initiatives stratégiques de l'entreprise illustrent son dévouement à la gestion responsable des forêts et à la création de valeur des parties prenantes.

Comment fonctionne Rayonier Inc. (Ryn)

Entreprise Overview

Rayonier Inc. (Ryn) est l'un des principaux Timberland Real Estate Investment Trust (REIT) qui se concentre sur la gestion durable du Timberland et le développement immobilier. La société opère par le biais de ses filiales dans trois segments principaux: le bois du sud, le nord-ouest du bois du Nord-Ouest et le bois néo-zélandais.

Performance financière

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Rayonier a déclaré des ventes totales de 536,7 millions de dollars, une diminution de 589,5 millions de dollars l'année précédente. Le résultat d'exploitation pour la même période était 56,3 millions de dollars, par rapport à 66,1 millions de dollars en 2023. Le revenu net attribuable à Rayonier Inc. était 32,0 millions de dollars, à partir de 46,6 millions de dollars l'année précédente.

Performance du segment

Les opérations de Rayonier sont divisées en plusieurs segments, chacun contribuant différemment aux résultats financiers globaux.

• Bois du sud: Généré 191,3 millions de dollars en vente pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, en baisse de 204,1 millions de dollars en 2023. Le résultat d'exploitation était 59,9 millions de dollars.
• Pacifique Nord-Ouest en bois: Contribué 76,7 millions de dollars dans les ventes, par rapport à 96,1 millions de dollars Au cours de l'année précédente, avec une perte d'exploitation de (4,98 millions de dollars).
• Titre néo-zélandais: Les ventes étaient 166,3 millions de dollars, une diminution de 175,4 millions de dollars, avec le résultat d'exploitation à 19,3 millions de dollars.
• Trading immobilier: Les ventes équivalaient à 76,6 millions de dollars, conformément à 79,5 millions de dollars l'année précédente.

Dépenses en capital

Pour 2024, Rayonier s'attend à ce que les dépenses en capital varient entre 79 millions de dollars et 82 millions de dollars, principalement axé sur les activités silvicoles et les impôts fonciers. Les investissements prévus en développement immobilier devraient être entre 30 millions de dollars et 34 millions de dollars.

Dividendes et rendements des actionnaires

La société prévoit de distribuer approximativement 171 millions de dollars en dividendes pour 2024, maintenant un taux de dividendes trimestriel de 0,285 $ par action.

Gestion de la dette

Au 30 septembre 2024, la dette totale de Rayonier se tenait à 1,313 milliard de dollars, avec un ratio dette / capital de 41%. La société maintient un bilan solide pour soutenir ses initiatives opérationnelles et stratégiques.

Marché Overview et les tendances

Rayonier continue de naviguer dans un environnement de marché difficile, avec des fluctuations des prix du bois et de la demande ayant un impact sur ses opérations. Le prix moyen livré pour Sawtimber domestique a diminué à 65,85 $ par tonne, à partir de 67,46 $ par tonne Au cours de la période précédente, influencée par la demande intérieure plus faible.

Initiatives environnementales

Rayonier participe activement à des initiatives environnementales, notamment des projets de capture et de stockage du carbone (CCS) et les ventes de servitude de conservation. En 2024, les ventes non roulantes liées à ces initiatives ont totalisé 17,1 millions de dollars, démontrant l’engagement de l’entreprise envers la durabilité.

Conclusion

Rayonier Inc. exploite un portefeuille diversifié de terres en bois et de biens immobiliers, en mettant l'accent sur les pratiques durables et les rendements des actionnaires. À mesure que le marché évolue, l'entreprise est sur le point d'adapter ses stratégies pour maintenir la rentabilité et la croissance.

Comment Rayonier Inc. (Ryn) fait de l'argent

Sources de revenus

Rayonier Inc. génère des revenus grâce à plusieurs segments clés, principalement axés sur les ventes en bois, les biens immobiliers et les activités non routières. Au troisième trimestre de 2024, les revenus totaux ont atteint 194,99 millions de dollars, une légère baisse de 201,58 millions de dollars dans la même période de 2023.

Ventes de bois

Les ventes en bois sont le plus grand contributeur des revenus. Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, les ventes de bois se sont élevées 403,04 millions de dollars, avec des contributions importantes du segment du bois sud, qui a généré 156,12 millions de dollars, le segment du bois du nord-ouest du Pacifique à 72,82 millions de dollars, et le bois néo-zélandais à 149,20 millions de dollars.

Ventes non roulantes

Les revenus des non-canons comprennent des licences de chasse, la capture et le stockage du carbone (CCS) et des solutions terrestres. Au troisième trime 27,40 millions de dollars, une diminution de 57,07 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Ce segment a montré une variabilité, largement influencée par les conditions du marché et la demande de CC et de solutions terrestres.

Ventes immobilières

Le segment immobilier de Rayonier comprend des ventes de projets de développement améliorés et non améliorés. Au troisième trimestre 2024, les ventes immobilières ont contribué 30,06 millions de dollars, avec des projets notables tels que Wildlight et Heartwood. La société investit activement dans le développement communautaire, qui devrait générer de nouveaux revenus dans les années à venir.

Résultat d'exploitation et EBITDA ajusté

Au troisième trimestre 2024, Rayonier a déclaré un bénéfice d'exploitation 27,61 millions de dollars, à partir de 35,36 millions de dollars au troisième trimestre 2023. EBITDA ajusté pour la même période était 71,76 millions de dollars, par rapport à 78,93 millions de dollars l'année précédente.

Conditions et tendances du marché

La dynamique du marché dans l'industrie du bois a entraîné des fluctuations des prix et de la demande. Les prix moyens de souche ont connu une variabilité, le segment du bois sud signalant un prix de souche moyen de 20,77 $ par tonne au troisième trimestre 2024. La société continue d'adapter sa stratégie pour optimiser les opportunités de revenus dans un environnement de marché difficile.

Perspectives futures

Pour 2024, Rayonier prévoit 79 millions de dollars et 82 millions de dollars, en se concentrant sur la silviculture et les responsabilités fiscales foncières. La société s'attend également à ce que les investissements immobiliers vont de 30 millions à 34 millions de dollars, principalement pour les projets de développement en cours.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Rayonier Inc. (RYN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Rayonier Inc. (RYN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Rayonier Inc. (RYN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.