SLM Corporation (SLM) Bundle
Une brève histoire de SLM Corporation
SLM Corporation, communément appelé Sallie Mae, a une histoire de longue date dans la fourniture de prêts éducatifs. Fondée en 1972, la société a considérablement évolué au cours des décennies, s'adaptant aux changements dans le paysage du financement de l'éducation.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, SLM Corporation a déclaré un bénéfice net attribuable à des actions ordinaires de 482,8 millions de dollars, traduisant par un bénéfice par action dilué (BPA) de 2,18 $. Cela reflète une augmentation de 399,9 millions de dollars de bénéfice net et un BPA de 1,69 $ pour la même période en 2023.
| Métrique | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) |
|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $482.8 | $399.9 |
| EPS dilué | $2.18 | $1.69 |
| Retour sur les actifs | 2.3% | 1.9% |
| Les prêts totaux détenus pour l'investissement (en millions) | $20,459.9 | $20,899.2 |
Détails du portefeuille de prêts
Au 30 septembre 2024, le portefeuille total des prêts de SLM comprenait 20,5 milliards de dollars de prêts à l'éducation privée, tandis que les prêts FFELP (Federal Family Education Loan Program) ont totalisé 534 millions de dollars. Les prêts totaux de la Société détenus pour investissement se sont élevés à 20,3 milliards de dollars après avoir envisagé des indemnités de pertes de crédits.
| Type de prêt | Montant (en millions) |
|---|---|
| Prêts de formation privée | $20,459.9 |
| Prêts FFELP | $534.1 |
| Les prêts totaux détenus pour l'investissement | $20,306.4 |
Capital et dividendes
SLM Corporation a déclaré un dividende en actions ordinaires de 0,11 $ par action en septembre 2024 et septembre 2023. Les dividendes totaux versés pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024 se sont élevés à environ 71,8 millions de dollars.
Performance du stock
Le prix de clôture des actions ordinaires de SLM le 30 septembre 2024 était de 22,87 $. La société a été active dans les programmes de rachat d'actions, avec 448 millions de dollars en vertu du programme de rachat d'actions 2024 annoncé en janvier 2024.
| Année | Montant de rachat (en millions) |
|---|---|
| 2023 | $257 |
| 2024 (à ce jour) | $204 |
Développements récents
Au troisième trimestre de 2024, les dépenses d'exploitation totales de SLM Corporation ont atteint 171 millions de dollars, contre 167 millions de dollars l'année précédente, largement tirée par l'augmentation des coûts de commercialisation et de personnel. La société a déclaré une augmentation des dispositions pour les pertes de crédits à 271 millions de dollars au cours de la même période.
Le SLM continue de se concentrer sur le maintien de la qualité du crédit tout en élargissant ses objectifs de création de prêt. La société a déclaré que les prêts totaux ont acquis et provenant d'environ 6,1 milliards de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
A qui possède SLM Corporation (SLM)
Importants actionnaires
En 2024, SLM Corporation (SLM) a une structure de propriété diversifiée, avec des enjeux importants détenus par des investisseurs institutionnels, des fonds communs de placement et des actionnaires individuels. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires au 30 septembre 2024:
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions détenues (en millions) | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 112.5 | 52.4% |
| Fonds communs de placement | 75.3 | 35.1% |
| Actionnaires individuels | 26.2 | 12.5% |
Les principaux investisseurs institutionnels
Les principaux investisseurs institutionnels comprennent:
- Vanguard Group: 12,3 millions d'actions (5,7%)
- BlackRock, Inc.: 11,8 millions d'actions (5,5%)
- State Street Corporation: 10,5 millions d'actions (4,9%)
- Investissements Fidelity: 9,7 millions d'actions (4,5%)
- Goldman Sachs Asset Management: 8,4 millions d'actions (3,9%)
Performance du stock
Les performances des actions de SLM Corporation ont été notables en 2024, avec les mesures clés suivantes:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Cours actuel | $14.25 |
| Capitalisation boursière | 3,06 milliards de dollars |
| 52 semaines de haut | $17.80 |
| 52 semaines de bas | $12.50 |
| Rendement des dividendes | 2.3% |
Performance financière récente
Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, SLM a signalé les faits saillants financiers suivants:
| Métrique financière | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Revenu net | $483 |
| Revenu net d'intérêt | $1,118.6 |
| Provision pour les pertes de crédit | $300 |
| Prêts détenus pour l'investissement | $20,459.9 |
| Actif total | 25,1 milliards de dollars |
Changements de propriété
En 2024, SLM Corporation a connu quelques changements dans sa structure de propriété, motivés par les activités de rachat d'actions et les fluctuations du marché:
- 5,3 millions d'actions rachetées pour 115 millions de dollars au troisième trimestre 2024.
- 9,6 millions d'actions ont racheté 204 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2024.
- La capacité restante dans le cadre du programme de rachat d'actions au 30 septembre 2024 est de 448 millions de dollars.
Conclusion
SLM Corporation continue de maintenir une structure de propriété équilibrée, avec une participation importante des investisseurs institutionnels et une solide performance financière jusqu'en 2024.
Énoncé de mission SLM Corporation (SLM)
Overview
SLM Corporation, communément appelé Sallie Mae, se consacre à aider les étudiants à atteindre leurs objectifs éducatifs grâce à des solutions de financement abordables et accessibles. La mission de l'entreprise met l'accent sur l'engagement à fournir des services financiers innovants adaptés pour répondre aux besoins uniques des étudiants et des familles.
Composants de la mission de base
- Autonomisation par l'éducation: Le SLM vise à autonomiser les étudiants en offrant des produits financiers qui facilitent l'accès à l'enseignement supérieur.
- Approche centrée sur le client: L'entreprise se concentre sur la compréhension et la réponse aux besoins de ses clients, garantissant une expérience positive tout au long du processus de prêt.
- Littératie financière: SLM s'engage à améliorer la littératie financière parmi les étudiants et les familles, fournissant des ressources et des outils pour les aider à prendre des décisions éclairées.
- Innovation: La mission comprend un accent sur l'innovation dans les produits et services financiers, en s'adaptant au paysage changeant du financement des étudiants.
Performance financière récente
Au 30 septembre 2024, SLM Corporation a signalé des mesures financières importantes reflétant son efficacité opérationnelle et sa position de marché:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net | 483 millions de dollars | 400 millions de dollars | 21% |
| Bénéfice dilué par action | $2.18 | $1.69 | 29% |
| Provision pour les pertes de crédit | 300 millions de dollars | 330 millions de dollars | -9% |
| Gain sur les ventes de prêts | 255 millions de dollars | 125 millions de dollars | 104% |
| Dépenses d'exploitation totales | 488 millions de dollars | 476 millions de dollars | 3% |
Initiatives stratégiques
SLM Corporation poursuit activement des initiatives stratégiques visant à améliorer sa présence sur le marché et son efficacité opérationnelle:
- Ventes de prêts: En 2024, le SLM a exécuté des ventes de prêts importantes s'élevant à environ 3,69 milliards de dollars de prêts de formation privée.
- Transactions de titrisation: La société a conclu des transactions de titrisation, y compris un accord de 668 millions de dollars en mai 2024 et un accord de 868 millions de dollars en août 2024, augmentant un produit brut substantiel.
- Programme de rachat de partage: Dans le cadre de sa stratégie d'allocation des capitaux, SLM a racheté 9,6 millions d'actions pour 204 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2024, avec une capacité restante de 448 millions de dollars dans le cadre du programme de rachat d'actions 2024.
Portefeuille de prêts Overview
Au 30 septembre 2024, le portefeuille de prêts de SLM reflète une croissance robuste et une gestion stratégique:
| Type de prêt | Montant (en millions) | Pourcentage du portefeuille total |
|---|---|---|
| Prêts de formation privée | $20,459 | 97% |
| Prêts FFELP | $0 | 0% |
| Les prêts totaux détenus pour l'investissement | $20,459 | 100% |
Conclusion
L'énoncé de mission de SLM Corporation et les initiatives stratégiques démontrent son engagement à faciliter l'accès scolaire et la littératie financière tout en conservant une base financière solide grâce à une gestion efficace de son portefeuille de prêts et des solutions innovantes.
Comment fonctionne SLM Corporation (SLM)
Overview de SLM Corporation
SLM Corporation, communément appelé Sallie Mae, se concentre principalement sur la fourniture de prêts d'éducation privée aux étudiants et à leurs familles. Au 30 septembre 2024, les prêts totaux de SLM détenus pour l'investissement se sont élevés à 20,46 milliards de dollars, avec une partie importante attribuée aux prêts de formation privée.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, SLM a déclaré un revenu net attribuable aux actions ordinaires de 483 millions de dollars, traduisant par un bénéfice dilué par action de $2.18. Cela reflète une augmentation d'une année à l'autre par rapport à 400 millions de dollars ou $1.69 par action pour la même période en 2023.
| Métrique financière | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Revenu net | 483 millions de dollars | 400 millions de dollars |
| Bénéfice dilué par action | $2.18 | $1.69 |
Portefeuille de prêts
Au 30 septembre 2024, le portefeuille de prêts de SLM se compose principalement de prêts à l'éducation privée, qui sont classés comme suit:
| Type de prêt | Équilibre (brut) | Allocation pour les pertes de crédit | Solde net |
|---|---|---|---|
| Prêts à l'école | $4,255,608,000 | $1,413,621,000 | $20,459,933,000 |
| Grâce, remboursement et autres | $17,521,858,000 | ||
| Prêts totaux | $21,777,466,000 | $1,413,621,000 | $20,459,933,000 |
Intérêt et dépenses
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, SLM a déclaré un revenu d'intérêt total de 1,958 milliard de dollars avec des dépenses d'intérêt totalisant 839 millions de dollars. Le revenu net d'intérêts pour la même période était 1,119 milliard de dollars.
| Métrique financière | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Revenu total des intérêts | 1,958 milliard de dollars | 1,924 milliard de dollars |
| Intérêts totaux | 839 millions de dollars | 747 millions de dollars |
| Revenu net d'intérêt | 1,119 milliard de dollars | 1,177 milliard de dollars |
Pertes et dispositions de crédits
La provision du SLM pour les pertes de crédits pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, a été 300 millions de dollars, une diminution de 330 millions de dollars l'année précédente. Cela a été touché par l'amélioration des conditions économiques et les ventes de prêts.
Gains sur les ventes de prêts
Au cours des neuf premiers mois de 2024, SLM a reconnu 255 millions de dollars dans les gains de la vente d'environ 3,69 milliards de dollars des prêts d'éducation privée. Ce fut une augmentation significative par rapport à 125 millions de dollars en gains de 2,10 milliards de dollars des prêts vendus dans la même période de 2023.
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation totales du SLM pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, étaient 488 millions de dollars, à partir de 476 millions de dollars l'année précédente. L'augmentation était principalement due à des coûts de personnel et de marketing plus élevés.
Frais fiscaux
La charge d'impôt sur le revenu pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, était 170 millions de dollars, par rapport à 140 millions de dollars l'année précédente. Le taux d'imposition effectif a légèrement augmenté à 25.5%.
Délies de prêt
Au 30 septembre 2024, les prêts totaux de remboursement se sont élevés à 15,36 milliards de dollars, avec des prêts délinquants (90 jours ou plus) totalisant 118,7 millions de dollars.
| Statut de délinquance | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Prêts totaux dans le remboursement | $15,360,255 |
| Délinquant (90 jours ou plus) | $118,703 |
Conclusion des mesures financières
Dans l'ensemble, SLM Corporation continue de naviguer sur le marché des prêts éducatifs en mettant efficacement la rentabilité et la gestion du risque de crédit, soutenu par un portefeuille de prêts robuste et des ventes stratégiques d'actifs de prêt.
Comment SLM Corporation (SLM) fait de l'argent
Sources de revenus
SLM Corporation génère des revenus principalement par le biais des canaux suivants:
- Revenu des intérêts nets des prêts de formation privée
- Gain sur les ventes de prêts
- Frais de service des prêts tiers
- Revenus de placement
Revenu net d'intérêt
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le SLM a déclaré un revenu net d'intérêts de 818 millions de dollars, une baisse de 846 millions de dollars au cours de la même période de 2023. La baisse a été attribuée à une baisse de la marge nette des intérêts, qui a chuté de 27 points de base des points de base pendant cette période. Le solde moyen des prêts d'éducation privée était de 20,8 milliards de dollars, avec un taux d'intérêt moyen pondéré de 10,90%.
| Période | Revenu net des intérêts (millions de dollars) | Solde moyen des prêts (millions de dollars) | Taux d'intérêt moyen pondéré (%) |
|---|---|---|---|
| 9 mois clos le 30 septembre 2024 | 818 | 20,805 | 10.90 |
| 9 mois clos le 30 septembre 2023 | 846 | 21,033 | 10.80 |
Gain sur les ventes de prêts
Le SLM a obtenu des gains sur les ventes de prêts totalisant 255 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 125 millions de dollars l'année précédente. Cette augmentation résulte de la vente d'environ 3,69 milliards de dollars de prêts à l'éducation privée au cours de cette période.
| Période | Gains sur les ventes de prêts (millions de dollars) | Prêts vendus (milliards de dollars) |
|---|---|---|
| 9 mois clos le 30 septembre 2024 | 255 | 3.69 |
| 9 mois clos le 30 septembre 2023 | 125 | 2.10 |
Frais de service
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, d'autres revenus, qui comprennent des frais de service, s'élevaient à 85 millions de dollars, contre 63 millions de dollars l'année précédente. L'augmentation a été entraînée par des prêts supplémentaires vendus au cours de l'année, ce qui a entraîné une augmentation des revenus des frais de service.
| Période | Autres revenus (millions de dollars) | Les frais de service augmentent (millions de dollars) |
|---|---|---|
| 9 mois clos le 30 septembre 2024 | 85 | 17 |
| 9 mois clos le 30 septembre 2023 | 63 | N / A |
Revenus de placement
Les revenus de placements pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont atteint 46 millions de dollars, contre 37 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cela reflète une augmentation de 24% d'une année sur l'autre.
| Période | Revenu de placement (millions de dollars) |
|---|---|
| 9 mois clos le 30 septembre 2024 | 46 |
| 9 mois clos le 30 septembre 2023 | 37 |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation de SLM ont augmenté à 488 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 476 millions de dollars au cours de la même période de 2023. L'augmentation était principalement due à des coûts de personnel et de marketing plus élevés.
| Période | Dépenses d'exploitation (millions de dollars) |
|---|---|
| 9 mois clos le 30 septembre 2024 | 488 |
| 9 mois clos le 30 septembre 2023 | 476 |
Conclusion sur la performance financière
Les performances financières de SLM Corporation en 2024 reflètent une combinaison de la croissance des revenus grâce à ses opérations de prêt de base et à l'augmentation des frais de service, malgré certains défis des revenus nets et des dépenses d'exploitation.
SLM Corporation (SLM) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- SLM Corporation (SLM) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of SLM Corporation (SLM)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View SLM Corporation (SLM)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.