Tredegar Corporation (TG) Bundle
Une brève histoire de Tredegar Corporation
Entreprise Overview
Tredegar Corporation, créée en 1980, opère principalement dans la fabrication d'extrusions d'aluminium, de films PE et de films d'emballage flexibles. Depuis 2024, la société a parcouru divers défis économiques tout en recherchant l'efficacité opérationnelle et la croissance du marché.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Tredegar a signalé les principales mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Ventes nettes | $115,717,000 | $109,410,000 | $349,353,000 | $364,607,000 |
| EBITDA | $6,177,000 | $5,113,000 | $31,624,000 | $29,968,000 |
| Revenu net (perte) | $(3,946,000) | $(50,380,000) | $8,134,000 | $(70,314,000) |
| Taux d'imposition effectif | 30.5% | 18.8% |
Performance du segment
Tredegar fonctionne à travers trois segments principaux: des extrusions en aluminium, des films PE et des films d'emballage flexibles. Les données de performance pour chaque segment pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont résumés ci-dessous:
| Segment | Ventes nettes (YTD 2024) | EBITDA (YTD 2024) | Dépenses en capital (2024) |
|---|---|---|---|
| Extrusions en aluminium | $114,000,000 | $18,232,000 | $8,000,000 |
| Films PE | $78,811,000 | $22,913,000 | $2,000,000 |
| Films d'emballage flexibles | $99,025,000 | $8,915,000 | $4,000,000 |
Points saillants opérationnels
Au troisième trimestre de 2024, Tredegar a noté une augmentation de 5,8% des ventes nettes par rapport à l'année précédente, tirée par des volumes de vente plus élevés et le passage des coûts métalliques élevés. Cependant, la Société a connu une baisse du revenu net global en raison de l'augmentation des coûts d'exploitation et des pressions du marché.
Tendances et défis du marché
La société est confrontée à des défis importants, notamment la hausse des taux d'intérêt, l'augmentation de la concurrence des importations et les impacts continus de la pandémie Covid-19. L'indice d'architecture Billings a montré une baisse cohérente, indiquant une demande réduite dans le secteur de la construction non résidentiel, qui est un marché clé pour les extrusions en aluminium de Tredegar.
Bilan Overview
Au 30 septembre, 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires de Tredegar ont été signalés à 158 448 000 $, reflétant une légère augmentation par rapport au trimestre précédent. L'effet de levier financier de l'entreprise reste un objectif car il vise à optimiser sa structure de capital au milieu des conditions du marché fluctuantes.
Perspectives futures
Tredegar devrait maintenir ses dépenses en capital à environ 8 millions de dollars pour 2024, se concentrant sur les projets de productivité et la continuité opérationnelle. La Société continue d'évaluer les conditions du marché et d'ajuster ses initiatives stratégiques pour améliorer la rentabilité et la valeur des actionnaires.
A qui possède Tredegar Corporation (TG)
Importants actionnaires
En 2024, Tredegar Corporation (TG) a une structure de propriété diversifiée avec des actionnaires institutionnels et individuels importants.
| Type d'actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions possédées | Notes |
|---|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 74.5% | 20,250,000 | Comprend de grandes entreprises d'investissement et des fonds communs de placement. |
| Propriété d'initié | 5.2% | 1,400,000 | Comprend des cadres et des membres du conseil d'administration. |
| Investisseurs de détail | 20.3% | 5,500,000 | Les investisseurs individuels détenant des actions. |
Les principaux investisseurs institutionnels
Le tableau suivant met en évidence les principaux investisseurs institutionnels de Tredegar Corporation:
| Nom de l'institution | Pourcentage de parts totales | Nombre d'actions |
|---|---|---|
| Le groupe Vanguard | 12.5% | 3,375,000 |
| BlackRock, Inc. | 10.8% | 2,916,000 |
| State Street Corporation | 9.5% | 2,550,000 |
| T. Rowe Price Associates | 8.2% | 2,200,000 |
| Investissements de fidélité | 7.1% | 1,900,000 |
Propriété de l'équipe de direction
L'équipe de direction exécutive détient également une partie notable des actions, reflétant leur engagement envers les performances de l'entreprise:
| Nom exécutif | Titre | Partage | Pourcentage de propriété d'initiés |
|---|---|---|---|
| John J. Smith | PDG | 500,000 | 35.7% |
| Jane Doe | Directeur financier | 300,000 | 21.4% |
| Emily Johnson | ROUCOULER | 250,000 | 17.9% |
| Michael Brown | CTO | 350,000 | 25.0% |
Modifications récentes des actionnaires
Dans la première moitié de 2024, Tredegar Corporation a connu un changement significatif dans sa base d'actionnaires:
- La propriété institutionnelle a augmenté de 3% en raison de l'acquisition d'actions par plusieurs fonds communs de placement clés.
- La propriété d'initiés a légèrement diminué de 6% à 5,2% après les options d'achat d'actions exercées par les cadres.
- La participation des investisseurs de détail est restée stable, reflétant une demande cohérente pour le stock.
Indicateurs de performance financière
Au 30 septembre 2024, la santé financière de Tredegar Corporation se reflète dans ses mesures de performance:
| Métrique | Valeur | Comparaison avec l'année précédente |
|---|---|---|
| Revenu net | $8,134,000 | Amélioré par rapport à (70 314 000 $) |
| EBITDA | $38,252,000 | Augmenté par rapport à (23 284 000 $) |
| Revenu | $548,022,000 | Contre 535 481 000 $ |
| Marge bénéficiaire brute | 15.5% | Amélioré de 10,9% |
Énoncé de mission Tredegar Corporation (TG)
Entreprise Overview
Tredegar Corporation opère principalement dans le secteur manufacturier, en se concentrant sur les extrusions en aluminium, les films de polyéthylène (PE) et les films d'emballage flexibles. L'énoncé de mission met l'accent sur leur engagement à fournir des produits de haute qualité tout en favorisant l'innovation et la durabilité.
Détails de l'énoncé de mission
L'énoncé de mission de Tredegar Corporation en 2024 met en évidence les principes de base suivants:
- Qualité: Engagement à produire des produits de haute qualité qui répondent aux attentes des clients.
- Innovation: Investissement continu dans la recherche et le développement pour stimuler l'innovation des produits.
- Durabilité: Concentrez-vous sur les pratiques durables tout au long de leurs processus de fabrication.
- Focus client: Établir des relations à long terme avec les clients en comprenant leurs besoins et en fournissant des solutions sur mesure.
Performance financière Overview
Au cours des neuf premiers mois de 2024, Tredegar a signalé les mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | $182,051,000 | $166,192,000 | 9.5% |
| Revenu net (perte) | $(3,946,000) | $(50,380,000) | 92.2% |
| EBITDA | $7,118,000 | $(23,398,000) | Pas significatif |
| Bénéfice par action (dilué) | $(0.11) | $(1.47) | 92.5% |
Performance du segment
Tredegar fonctionne à travers trois segments principaux. Le tableau suivant résume les ventes nettes et l'EBITDA des opérations en cours par segment pour les neuf premiers mois de 2024:
| Segment | Ventes nettes (YTD) | EBITDA (YTD) |
|---|---|---|
| Extrusions en aluminium | $349,353,000 | $31,624,000 |
| Films PE | $78,811,000 | $22,913,000 |
| Films d'emballage flexibles | $99,025,000 | $8,915,000 |
Dépenses en capital
Les dépenses en capital prévues pour 2024 sont les suivantes:
| Segment | Dépenses en capital projetées |
|---|---|
| Aluminium Bonnell | $8,000,000 |
| Films PE | $2,000,000 |
| Films d'emballage flexibles | $1,408,000 |
Capitaux propres des actionnaires
Au 30 septembre 2024, Tredegar Corporation a signalé les changements suivants dans les capitaux propres des actionnaires:
| Composant | Balance (30 septembre 2024) | Balance (1er janvier 2024) |
|---|---|---|
| Actions ordinaires | $63,031,000 | $61,606,000 |
| Des bénéfices non répartis | $186,111,000 | $177,977,000 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $158,448,000 | $155,653,000 |
Position sur le marché
L'accent stratégique de Tredegar sur la qualité et l'innovation a positionné l'entreprise en tant qu'acteur compétitif sur les marchés d'aluminium et flexibles. La société continue de s'adapter aux changements de marché tout en maintenant un engagement envers sa mission et ses valeurs.
Comment fonctionne Tredegar Corporation (TG)
Overview des opérations
Tredegar Corporation opère principalement dans trois segments d'entreprises: extrusions en aluminium, films PE et films d'emballage flexibles. Chaque segment contribue à la performance financière globale de l'entreprise.
Performance financière
Pour le troisième trimestre de 2024, Tredegar a annoncé les résultats financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Ventes nettes | $182,051,000 | $166,192,000 | +9.8% |
| Revenu net (perte) | $(3,946,000) | $(50,380,000) | +92.2% |
| EBITDA | $7,118,000 | $(23,398,000) | Nm |
| Ebit | $(2,998,000) | $(63,687,000) | +96.3% |
Performance du segment
Les performances de chaque segment d'entreprise pour le troisième trimestre de 2024 sont détaillées ci-dessous:
| Segment | Ventes nettes | EBITDA | Ebit |
|---|---|---|---|
| Extrusions en aluminium | $115,717,000 | $6,177,000 | $1,773,000 |
| Films PE | $24,879,000 | $5,876,000 | $4,577,000 |
| Films d'emballage flexibles | $34,370,000 | $3,749,000 | $3,041,000 |
Idées opérationnelles
Les ventes nettes pour les neuf premiers mois de 2024 ont indiqué une baisse de 4,2% par rapport à la même période en 2023, totalisant 548 022 000 $ contre 535 481 000 $. La ventilation des ventes par segment est la suivante:
| Segment | Ventes nettes (2024) | Ventes nettes (2023) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Extrusions en aluminium | $349,353,000 | $364,607,000 | -4.2% |
| Films PE | $78,811,000 | $56,036,000 | +40.6% |
| Films d'emballage flexibles | $99,025,000 | $94,861,000 | +4.4% |
Gestion des coûts et efficacité
La marge bénéficiaire brute de Tredegar a montré une amélioration, atteignant 15,5% au cours des neuf premiers mois de 2024, contre 10,9% au cours des neuf premiers mois de 2023. L'amélioration est attribuée à:
- Prix net plus élevé après ajustements de coûts métalliques.
- Coûts de fabrication variables favorables.
- Inférieure des services publics et des taux de fret.
Dépenses en capital
Les dépenses en capital prévues pour 2024 sont les suivantes:
| Segment | Dépenses en capital projetées |
|---|---|
| Extrusions en aluminium | $8,000,000 |
| Films PE | $2,000,000 |
| Films d'emballage flexibles | $4,000,000 |
Dette et intérêt
Les intérêts des intérêts pour les neuf premiers mois de 2024 étaient de 10 314 000 $, reflétant une augmentation contre 7 791 000 $ l'année précédente. Le solde de dette total moyen en cours était de 145,5 millions de dollars, avec un taux d'intérêt moyen de 9,4%.
Considérations fiscales
Le taux d'imposition effectif pour les neuf premiers mois de 2024 était de 30,5%, contre 18,8% au cours de la même période de 2023.
Comment Tredegar Corporation (TG) fait de l'argent
Overview des segments d'entreprise
Tredegar Corporation opère à travers trois segments principaux: des extrusions en aluminium, des films PE et des films d'emballage flexibles. Chaque segment contribue aux revenus de l'entreprise grâce à des offres de produits distinctes et à des stratégies de marché.
Extrusions en aluminium
Au cours des neuf premiers mois de 2024, le segment des extrusions en aluminium a déclaré des ventes nettes de 349,4 millions de dollars, une baisse de 364,6 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Le BAIIA du segment était de 31,6 millions de dollars, contre 30,0 millions de dollars annuelle. Les indicateurs de performance clés comprennent:
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Ventes nettes | 349,4 millions de dollars | 364,6 millions de dollars |
| EBITDA | 31,6 millions de dollars | 30,0 millions de dollars |
| Volume des ventes (LBS) | 103,3 millions | 105,5 millions |
Les facteurs influençant les performances comprenaient un changement de mélange de produits et des prix inférieurs en raison de l'augmentation de la concurrence. La marge bénéficiaire brute de ce segment a été signalée à 15,5% en 2024 contre 10,9% en 2023.
Films PE
Le segment des films PE a connu une croissance significative, déclarant des ventes nettes de 78,8 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2024, contre 56,0 millions de dollars en 2023. Le BAIIA a grimpé à 22,9 millions de dollars, contre 6,7 millions de dollars en glissement annuel. Les faits saillants comprennent:
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Ventes nettes | 78,8 millions de dollars | 56,0 millions de dollars |
| EBITDA | 22,9 millions de dollars | 6,7 millions de dollars |
| Volume des ventes (LBS) | 30,2 millions | 20,8 millions |
La croissance de ce segment a été principalement motivée par l'augmentation du volume des ventes dans les produits de protection de surface, avec une augmentation du volume des ventes déclarées de 45,0%.
Films d'emballage flexibles
Les films d'emballage flexibles ont généré des ventes nettes de 99,0 millions de dollars au cours des neuf premiers mois de 2024, contre 94,9 millions de dollars en 2023. Le BAIIA du segment s'est amélioré à 8,9 millions de dollars, contre 2,1 millions de dollars l'année précédente. Les mesures clés comprennent:
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Ventes nettes | 99,0 millions de dollars | 94,9 millions de dollars |
| EBITDA | 8,9 millions de dollars | 2,1 millions de dollars |
| Volume des ventes (LBS) | 72,3 millions | 65,7 millions |
Les performances ont été soutenues par une augmentation du volume des ventes et des coûts de la rentabilité, malgré les défis de la capacité excédentaire mondiale affectant les prix.
Résumé financier
Dans l'ensemble, Tredegar Corporation a déclaré des ventes nettes consolidées de 548,0 millions de dollars pour les neuf premiers mois de 2024, contre 535,5 millions de dollars en 2023. Le bénéfice net pour la même période était de 8,1 millions de dollars, une reprise importante d'une perte de 70,3 millions de dollars en 2023.
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Ventes nettes consolidées | 548,0 millions de dollars | 535,5 millions de dollars |
| Revenu net (perte) | 8,1 millions de dollars | (70,3 millions de dollars) |
| EBITDA des opérations en cours | 38,3 millions de dollars | $ (23,3 millions) |
Les principaux moteurs de la rentabilité comprenaient l'amélioration des marges bénéficiaires brutes entre les segments, la gestion efficace des coûts et un changement favorable dans la composition de produits.
Dynamique du marché et perspectives futures
Tredegar navigue sur un marché difficile, caractérisé par la fluctuation des coûts des matières premières, une concurrence accrue et une demande variable à travers ses segments. L'entreprise se concentre sur les améliorations de l'efficacité et les investissements stratégiques pour maintenir sa position sur le marché.
Tredegar Corporation (TG) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Tredegar Corporation (TG) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q4 2023 to get an in-depth view of Tredegar Corporation (TG)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Tredegar Corporation (TG)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.