Assured Guarany Ltd. (Ago): Business Model Canvas

Dans le monde complexe de la finance, Assured Guarany Ltd. (il y a) se démarque comme un joueur vital, offrant un modèle commercial Cela améliore la solvabilité et atténue les risques. À travers stratégique partenariats et robuste propositions de valeurIl y a effectivement des segments de clients divers, allant des municipalités aux émetteurs d'obligations d'entreprise. Dans cet article, nous approfondirons le Toile de modèle commercial de Assured Guaranty Ltd., déballant ses composants clés, de activités clés et ressources à son divers sources de revenus. Restez avec nous pour découvrir comment il y a une navigation sur le paysage financier complexe.

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: Partenariats clés

Investisseurs institutionnels

Assured Guaranty Ltd. s'associe à divers investisseurs institutionnels pour améliorer sa base de capital et étendre les produits d'assurance disponibles. En 2022, la Société a déclaré un revenu de placement net d'environ 122 millions de dollars.

Les principaux investisseurs institutionnels comprennent des fonds de retraite, des fonds communs de placement et des fonds spéculatifs, qui utilisent des garanties d'il y a pour atténuer les risques dans leurs portefeuilles d'investissement.

Municipalités

Assured Guarany Ltd. collabore activement municipalités en fournissant des garanties financières pour les obligations municipales. En 2021, il y a, il y a plus de 4,4 milliards de dollars de dette municipale. Ces partenariats permettent aux municipalités d'atteindre des taux d'intérêt plus bas et d'améliorer leur accès aux marchés des capitaux.

Année	Montant total assuré (en milliards)	Nombre de transactions
2021	4.4	65
2022	5.1	72

Institutions financières

S'associer à institutions financières Inclure les grandes banques et les agences de notation de crédit, qui utilisent des produits d'assurance il y a pour améliorer la solvabilité de leurs instruments financiers. En 2023, Assured Guarany a indiqué que plus de 70% de son PAR brut en circulation était lié aux prêts bancaires et aux facilités de crédit.

En garantissant ces instruments de dette, il y a permet aux institutions financières d'offrir des tarifs plus compétitifs aux emprunteurs.

Organismes de réglementation

Partenariat avec organismes de réglementation sont essentiels pour une garantie assurée, garantissant le respect de diverses réglementations financières. Ago adhère aux directives énoncées par la National Association of Insurance Commissioners (NAIC) et la Securities and Exchange Commission (SEC).

En 2022, il y a, il y a une cote de force financière d'assurance de UN De Moody’s et S&P, présentant sa forte conformité et sa santé financière.

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: Activités clés

Polices d'assurance de souscription

Assured Guarany Ltd. est spécialisé dans la fourniture de garanties financières et de polices d'assurance pour divers secteurs, y compris des obligations municipales et des finances structurées. En 2022, il y a, il y a 41 milliards de dollars de valeur nominale des nouveaux problèmes.

Le processus de souscription est vaste et nécessite une approche complète, notamment:

• Évaluation de la solvabilité
• L'évaluation des risques
• Déterminer la tarification appropriée des primes

Analyse du crédit et évaluation des risques

Il y a un processus d'analyse de crédit rigoureux pour évaluer le risque de crédit associé aux obligations d'assurance. En 2022, le ratio de perte de la société était d'environ 35%, indiquant la proportion de réclamations payées par rapport à la prime gagnée.

Les mesures suivantes sont essentielles dans leur stratégie d'évaluation des risques:

Métrique	2021	2022	2023
Prime nette gagnée (millions de dollars)	$566	$586	$620
Réserves de pertes (millions de dollars)	$487	$490	$505
Revenu net (millions de dollars)	$129	$160	$186

Les notations de crédit sont un autre élément important, il y a il y a des notations de «AA» des principales agences de notation en fonction de sa solide situation financière et de sa discipline de souscription.

Gestion des réclamations

Le processus de gestion des réclamations est crucial pour maintenir la confiance des clients et assurer des paiements opportuns et équitables. En 2022, il y a, il y a un total de 47 millions de dollars de réclamations et de pertes reconnues. La procédure de gestion typique des réclamations comprend:

• Évaluation des réclamations rapides
• Évaluation de la documentation
• Négociation et règlement

Marketing et ventes

Assured Guarany investit dans des stratégies de marketing et de vente pour promouvoir ses produits financiers. En 2022, la société a alloué environ 24 millions de dollars aux dépenses de marketing pour atteindre divers segments de clients.

Les activités clés de la fonction de marketing et de vente comprennent:

• Carension ciblée pour les municipalités et les sociétés
• Le positionnement de la marque en tant que leader dans l'espace de garantie financière
• Participation active aux conférences et séminaires de l'industrie

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Capital financier

Au 31 décembre 2022, Assured Guarany Ltd. a déclaré que le total des actifs s'élevant à 4,68 milliards de dollars. Le passif total de l'entreprise se tenait à 3,63 milliards de dollars, résultant en une capitaux propres des actionnaires de 1,05 milliard de dollars.

La garantie assurée conserve une position de liquidité robuste, avec des espèces et des investissements atteignant environ 2,9 milliards de dollars À la fin de 2022.

Expertise de souscription

La garantie assurée a terminé 30 ans d'expérience sur le marché des obligations municipales. Son équipe de souscription a évalué plus que 1 billion de dollars en dette assurée depuis la création. Le taux d'amélioration du crédit moyen pour son portefeuille indique un fort processus de sélection des risques, avec un taux par défaut nettement inférieur à la moyenne du marché municipal plus large.

Systèmes de gestion des risques

L'approche sophistiquée de gestion des risques de l'entreprise intègre des modèles propriétaires pour l'évaluation des risques de crédit et la gestion du portefeuille. L'infrastructure de gestion des risques de garantie assurée comprend:

• Outils d'analyse prédictive avancés
• Évaluations de transaction individuelles rigoureuses
• Modèles d'optimisation du portefeuille dynamique

Ces systèmes permettent à la garantie assurée de maintenir un AA La cote de crédit des principales agences de notation, présentant sa résilience dans les fluctuations du marché.

Accords de réassurance

En 2022, la garantie assurée a conclu des accords de réassurance fournissant par rapport 3,5 milliards de dollars dans la capacité de couverture totale. La société s'engage dans des partenariats stratégiques avec divers réassureurs pour atténuer l'exposition et améliorer sa capacité de souscription:

• Primes de réassurance annuelles: 300 millions de dollars
• Retrontables en réassurance totale: 1,2 milliard de dollars

Ces accords constituent un élément essentiel dans l'optimisation du risque de garantie assurée profile et assurer sa capacité à respecter les obligations à long terme.

Mesures financières clés	Montant (au 31 décembre 2022)
Actif total	4,68 milliards de dollars
Passifs totaux	3,63 milliards de dollars
Capitaux propres	1,05 milliard de dollars
Espèce et investissements	2,9 milliards de dollars
Capacité de couverture de réassurance	3,5 milliards de dollars
Primes de réassurance annuelles	300 millions de dollars

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: Propositions de valeur

Amélioration du crédit

Assured Guaranty Ltd. offre une amélioration du crédit par le biais de ses garanties d'assurance et de financière, qui permettent aux émetteurs de titres de créance pour améliorer le crédit profile de divers instruments financiers. En 2022, la société a déclaré 12,5 milliards de dollars en exception nette, reflétant sa capacité à fournir un soutien au crédit substantiel aux marchés financiers municipaux et structurés.

Atténuation des risques

Les produits de l'entreprise servent de forme de atténuation des risques pour les investisseurs et les émetteurs. En assurant des obligations de dette, la garantie assurée réduit le risque perçu associé à ces obligations. Les données statistiques montrent qu'en 2023, plus de 95% des obligations de dettes assurées ont reçu une note de «AA» ou plus des principales agences de notation, illustrant l'efficacité de ses stratégies d'atténuation des risques.

Amélioration des cotes de crédit

En utilisant l'assurance garantie assurée, de nombreux émetteurs ont vu leurs cotes de crédit s'améliorer considérablement. Par exemple, en 2022, plus de 70% des obligations municipales souscrites avec la garantie d'Ag ont connu une augmentation moyenne de deux encoches de cote. Le tableau associé ci-dessous met en évidence les améliorations vécues par divers segments de clients:

Segment de clientèle	Note initiale	Note améliorée	Pourcentage d'amélioration
Obligations municipales	UN	AA	100%
Financement structuré	BBB	UN	66.7%
Obligations d'entreprise	B	Bb	100%

Stabilité financière

Grâce à ses offres, la garantie assurée favorise la stabilité financière de ses clients. La Société a déclaré un revenu net de 479 millions de dollars en 2022, soutenant sa capacité à respecter les obligations futures et à améliorer les réserves de capital pour la poursuite du soutien de la dette assurée. Une autre répartition des mesures financières est présentée ci-dessous:

Métrique financière	Valeur 2022	Valeur 2021
Revenu net	479 millions de dollars	300 millions de dollars
Actif total	4,5 milliards de dollars	4,2 milliards de dollars
Capitaux propres des actionnaires	2,2 milliards de dollars	1,8 milliard de dollars

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: relations avec les clients

Partenariats à long terme

Assured Guarany Ltd. (il y a) souligne l'importance de créer des partenariats à long terme avec ses clients. Dans divers secteurs, il y a, a établi des relations substantielles avec les émetteurs et les investisseurs. En 2022, la société a signalé un primes nettes écrites équivalant à approximativement 586 millions de dollars. Ce chiffre reflète la confiance et l'engagement forgés avec des clients à long terme sur les marchés de la liaison municipale et des finances structurées.

Soutien consultatif

Il y a un soutien consultatif adapté aux besoins individuels des clients, améliorant sa proposition de valeur. L'entreprise emploie une équipe d'experts qui offrent des services qui incluent l'analyse du crédit et l'évaluation des risques. En 2021, il a été signalé il y a aidé 1 200 clients avec des services consultatifs, contribuant à une note de satisfaction client d'environ 90% Dans le cadre de son ensemble de services global.

Programmes de formation des clients

Pour responsabiliser ses clients, Assured Garantie Ltd. a mis en œuvre des programmes d'éducation client complets. Ces programmes se concentrent sur la gestion des risques et la littératie financière. Au cours de l'exercice 2022, il a été organisé 25 séminaires éducatifs assisté par environ 500 clients, dans le but de faciliter une meilleure compréhension des produits et services financiers uniques.

Gestion de compte dédiée

La gestion des comptes dédiée à Ago assure un service et une continuité personnalisés pour les clients. Chaque compte majeur se voit attribuer un gestionnaire de compte dédié qui sert de point de contact principal. En 2022, il a été signalé que plus 75% de leurs clients actifs ont utilisé des services de gestion de compte dédiés, ce qui a entraîné un taux moyen de rétention de la clientèle de 95%.

Segment client	Primes nettes écrites (2022)	Évaluation de satisfaction du client	Séminaires éducatifs menés (2022)	Taux de rétention des clients (%)
Émetteurs d'obligations municipales	300 millions de dollars	90%	15	95%
Financement structuré	286 millions de dollars	89%	10	94%
Le total des clients bénéficiant d'un avis	N / A	90%	25	N / A

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: canaux

Équipes de vente directes

Assured Guarany utilise des équipes de vente directes dédiées qui se concentrent sur l'établissement de relations avec des clients clés, notamment les émetteurs municipaux et les grandes sociétés. La société a signalé un PAR brut en suspens d'environ 60 milliards de dollars au 31 décembre 2022.

Intermédiaires financiers

Les intermédiaires financiers jouent un rôle essentiel dans la distribution des produits d'assurance garantie assurés. La société a établi des partenariats avec diverses banques d'investissement et conseillers financiers qui facilitent les transactions au nom de leurs clients. En 2022, approximativement 70% de nouvelles affaires ont été générées par ces intermédiaires.

Plateformes en ligne

La garantie assurée a de plus en plus exploité les plateformes en ligne pour améliorer la sensibilisation et l'efficacité. Les engagements numériques de l'entreprise ont vu une croissance de 25% Dans Public Reach en utilisant des campagnes de marketing en ligne ciblées et de médias sociaux en 2022.

Type de plate-forme	Atteindre en 2022	% Changement par rapport à 2021
Trafic	1,2 million de visites	+30%
Engagement des médias sociaux	150 000 abonnés	+25%
Campagnes par e-mail	500 000 destinataires	+20%

Conférences de l'industrie

La participation aux conférences de l'industrie reste un canal clé pour la garantie assurée. L'entreprise assiste activement 15 conférences majeures annuellement pour réseauter et présenter ses propositions de valeur. En 2022, ces événements ont contribué à 400 millions de dollars dans de nouvelles perspectives commerciales, comptabilisant approximativement 15% du total des revenus annuels.

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Municipalités

Assured Guaranty Ltd. fournit des garanties financières et des produits d'assurance à diverses municipalités, ce qui leur permet de réaliser de meilleurs prix sur la dette qu'ils émettent. Pour l'exercice 2022, les municipalités des États-Unis ont émis approximativement 380 milliards de dollars dans les obligations municipales. La part de marché de la garantie assurée dans ce secteur était là 10%, traduisant en environ 38 milliards de dollars des liens municipaux assurés.

Entités d'infrastructure publique

Les entités d'infrastructures publiques s'appuient sur la garantie assurée d'assurance sur les obligations émises pour financer des projets critiques. En 2022, le financement des infrastructures publiques était estimé 250 milliards de dollars, avec une partie importante allouée aux autoroutes, aux systèmes d'eau et aux écoles. L'implication de la garantie assurée dans ce segment couvrait approximativement 25 milliards de dollars d'obligations assurées, leur offrant une forte importance sur le marché des infrastructures plus large.

Émetteurs de finances structurées

Assured Garantie Ltd. a une présence significative sur le marché des finances structurées. Pour les transactions de financement structurées, l'émission totale de titres adossés à des actifs en 2022 a atteint autour 200 milliards de dollars. La garantie assurée était impliquée avec approximativement 18 milliards de dollars de ces transactions, reflétant un 9% partager ce secteur. Les produits de la Société s'adressent à diverses obligations de dettes garanties (CDO) et à des titres adossés à des créances hypothécaires (MBS), fournissant une atténuation des risques pour les émetteurs et les investisseurs.

Segment de clientèle	Activité financière estimée (2022)	Le montant assuré de la garantie assurée	Part de marché
Municipalités	380 milliards de dollars	38 milliards de dollars	10%
Entités d'infrastructure publique	250 milliards de dollars	25 milliards de dollars	10%
Émetteurs de finances structurées	200 milliards de dollars	18 milliards de dollars	9%
Émetteurs d'obligations d'entreprise	1 billion de dollars	50 milliards de dollars	5%

Émetteurs d'obligations d'entreprise

Sur le marché des obligations des sociétés, la garantie assurée offre des garanties aux émetteurs cherchant à améliorer les notations de crédit de leur obligation. L'émission totale des obligations d'entreprise en 2022 était approximativement 1 billion de dollars, avec une garantie assurée impliquée dans l'assurance sur 50 milliards de dollars de ces titres, représentant un 5% part de marché. Ce segment pose une forte demande de produits d'amélioration du crédit afin d'améliorer l'accès au marché et de réduire les coûts d'emprunt.

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Réclame les paiements

Le composant principal de la structure des coûts de l'assuré Garantie Ltd. réclame les paiements. En 2022, la garantie assurée a déclaré que les réclamations payées s'élevant à peu près 262 millions de dollars. Ce chiffre varie chaque année en fonction des réclamations des assurés liés aux transactions financières municipales et structurées.

Dépenses opérationnelles

Les dépenses opérationnelles englobent les différents coûts nécessaires au fonctionnement quotidien de l'entreprise. En 2022, les dépenses d'exploitation totales de Guaranty assurées ont été signalées à peu près 186 millions de dollars. Les dépenses opérationnelles clés comprennent:

• Salaires et avantages sociaux des employés
• Frais administratifs
• Maintenance de technologie et d'infrastructure

Les dépenses d'exploitation consistent généralement en des coûts fixes que la société doit encourir quel que soit le volume des entreprises, ainsi que les coûts variables qui peuvent fluctuer avec l'activité commerciale.

Type de dépenses	2022 Montant (en millions)
Salaires et avantages	$130
Frais administratifs	$36
Maintenance technologique	$20
Autres dépenses opérationnelles	$0

Coûts de marketing et de vente

La garantie assurée entraîne également des coûts liés aux efforts de marketing et de vente. En 2022, les dépenses de marketing étaient approximativement 25 millions de dollars. Ces coûts sont essentiels pour maintenir la sensibilisation aux offres de l'entreprise sur les marchés financiers. Les coûts de marketing comprennent:

• Campagnes promotionnelles
• Dépenses de l'équipe de vente
• Étude de marché

Primes de réassurance

Pour gérer les risques, les achats de garantie assurés sont en train de réassurer, ce qui entraîne des coûts supplémentaires. En 2022, la société a payé environ 42 millions de dollars dans les primes de réassurance pour atténuer les pertes potentielles. Ceci est essentiel pour fournir un filet de sécurité par rapport aux versions importantes des réclamations qui pourraient nuire à la stabilité financière de l'entreprise.

Coûts de réassurance	2022 Montant (en millions)
Primes de réassurance	$42
Réclamations couvertes par la réassurance	$50

Assured Guarany Ltd. (Ago) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Revenu supérieur

Assured Guaranty Ltd. génère des revenus substantiels revenu supérieur, dérivé des polices d'assurance qu'elle souscrit. En 2021, la société a déclaré des revenus de primes totalisant environ 432,8 millions de dollars. Ce revenu provient principalement de l'émission d'obligations cautionnelles et d'assurance garantie financière.

Revenus de placement

Le revenu de placement est une autre source de revenus importante pour la garantie assurée. L'entreprise investit ses primes et actifs en titulaire de police dans un portefeuille de titres à revenu fixe. Pour l'exercice clos le 31 décembre 2021, Assured Guarany a déclaré un revenu de placement d'environ 227 millions de dollars, reflétant les rendements de son portefeuille d'investissement, qui comprend principalement les obligations municipales et d'entreprises.

Frais de conseil

La garantie assurée gagne également des revenus frais de conseil. Ces frais découlent de ses services consultatifs pour la finance structurée et la gestion des actifs. En 2021, les frais de conseil ont contribué 10 millions de dollars aux revenus globaux de la société, indiquant un intérêt croissant dans des services supplémentaires de génération de revenus.

Reinsurance Recouvrements

La source de revenus de Reinsurance Recouvrements est vital pour la garantie assurée, permettant à l'entreprise d'atténuer les risques sur ses obligations assurées. Pour 2021, les recouvrements de réassurance s'élevaient à environ 120 millions de dollars, ce qui a permis à Assured Guaranty de gérer plus efficacement les paiements de ses réclamations.

Flux de revenus	2021 Revenu (en million de dollars)
Revenu supérieur	432.8
Revenus de placement	227
Frais de conseil	10
Reinsurance Recouvrements	120