Assembly Biosciences, Inc. (ASMB): BCG Matrix [11-2024 Mise à jour]

Dans le paysage dynamique de la biotechnologie, Assembly Biosciences, Inc. (ASMB) est à un moment crucial alors qu'il navigue dans les complexités de son pipeline de produits et de son positionnement financier. Cette analyse plonge dans le Matrice de groupe de conseil de Boston cadre, catégoriser les segments commerciaux d'ASMB dans Étoiles, Vaches à trésorerie, Chiens, et Points d'interrogation. Découvrez comment les revenus de collaboration, les essais cliniques, les défis financiers et les besoins de financement façonnent la trajectoire future de l'entreprise.

Contexte de Assembly Biosciences, Inc. (ASMB)

Assembly Biosciences, Inc. (ASMB), incorporé au Delaware en octobre 2005, est une entreprise de biotechnologie axée sur le développement de thérapies innovantes ciblant les maladies virales graves. La société a son siège social à South San Francisco, en Californie, et opère dans un segment: le développement de thérapies antivirales.

Le pipeline de l'entreprise comprend deux inhibiteurs de l'hélicase-primase (HPI) à stade clinique visant à traiter l'herpès génital récurrent, un inhibiteur d'entrée du virus de l'hépatite delta (HDV) par voie orale et un modulateur d'assemblage de capside à étage clinique (CAM) conçu pour perturber la réplication de la réplication à un stade clinique (CAM) conçue pour perturber la réplication de la réplication (CAPS à étage clinique conçues pour perturber la réplication de la réplication à étage clinique (CAM) conçue pour perturber la réplication de la réplication (CAPSID-ASSID Cycle du virus de l'hépatite B (HBV). De plus, l'assemblage propose des programmes de recherche axés sur un inhibiteur non nucléoside de la polymérase (NNPI) ciblant l'herpèsvirus lié à la transplantation et un récepteur interféron-α (IFN-α) à petite molécule ciblant HBV et HDV.

Au 30 septembre 2024, l'Assemblée n'a tiré aucun revenu des ventes de produits et continue de fonctionner à perte, avec un déficit accumulé d'environ 815,6 millions de dollars. La Société finance principalement ses opérations grâce à des financements de capitaux propres, des collaborations et des instruments de dette. Notamment, en octobre 2023, l'Assemblée a conclu un accord de collaboration avec Gilead Sciences, qui comprenait un paiement en espèces initial de 84,8 millions de dollars et la licence des programmes HPI et NNPI de Gilead.

En 2024, l'assemblée a lancé plusieurs études cliniques, notamment la partie phase 1A d'une étude pour ABI-5366, un HPI à longue durée d'action pour l'herpès génital récurrent et une étude de phase 1B pour ABI-4334, une came de nouvelle génération pour le HBV chronique infection. La société fait progresser activement son pipeline et prévoit de lancer des études supplémentaires d'ici la fin de 2024.

Assembly Biosciences, Inc. (ASMB) - Matrice BCG: Stars

Les revenus de collaboration de l'accord Gilead ont été comptabilisés, totalisant 21,2 millions de dollars en 2024

Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, les biosciences de l'Assemblée ont été reconnus 21,2 millions de dollars En collaboration Revenue en vertu de l'accord de collaboration Gilead, qui a été créé en octobre 2023. Cela marque une augmentation significative car aucun revenu de collaboration n'a été déclaré pour la même période en 2023.

Potentiel fort dans le pipeline avec des essais cliniques en cours pour plusieurs candidats

Assembly Biosciences a plusieurs candidats dans son pipeline, subissant activement des essais cliniques. La collaboration avec Gilead comprend des licences exclusives pour le programme HPI et le programme NNPI, ainsi que les droits sur d'autres programmes futurs. Les essais cliniques en cours sont essentiels pour la stratégie de croissance de l'entreprise.

Augmentation des flux de trésorerie des activités d'investissement, totalisant 46,9 millions de dollars en 2024

Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, la trésorerie nette fournie par les activités d'investissement était 46,9 millions de dollars, une augmentation par rapport à 20,5 millions de dollars pour la même période en 2023. Cette augmentation a été principalement motivée par le produit net plus élevé des échéances des titres commercialisables.

Revenus d'intérêts importants provenant de titres commercialisables, contribuant à la santé financière globale

Les intérêts et autres revenus, net pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, était 4,5 millions de dollars, par rapport à 1,8 million de dollars dans la même période de 2023, reflétant un Augmentation de 143%. Cette croissance a été attribuée à des revenus d'intérêt améliorés à partir d'un plus grand portefeuille de titres commercialisables.

Le partenariat stratégique avec Gilead améliore la crédibilité et l'accès aux ressources

Le partenariat avec Gilead fournit non seulement un soutien financier important, mais améliore également la crédibilité des biosciences de l'assemblage sur le marché. Gilead a fait un investissement en actions initial de 100,0 millions de dollars En entrant dans la collaboration, ce qui est crucial pour soutenir la recherche et le développement en cours.

Assemblée Biosciences, Inc. (ASMB) - Matrice BCG: vaches à trésorerie

Pas de vaches de trésorerie actuelles, car la société n'a pas encore atteint les revenus de vente de produits.

Assembly Biosciences, Inc. n'a généré aucun chiffre d'affaires de produit à ce jour, indiquant qu'il n'y a pas de vaches de trésorerie actuelles dans leur portefeuille. La société s'est concentrée sur la recherche et le développement, qui ne se sont pas encore traduites en produits commercialisables.

La position existante des titres commercialisables fournit un tampon pour les dépenses opérationnelles.

Au 30 septembre 2024, Assembly Biosciences a déclaré que les équivalents de trésorerie totaux et les titres commercialisables s'élevant à 94,3 millions de dollars, composés de:

Afflux de trésorerie positifs des activités de financement, indiquant le soutien et la confiance des actionnaires.

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Assembly Biosciences a déclaré que les espèces nettes ont été fournies par des activités de financement de 12,5 millions de dollars, contre 4,6 millions de dollars pour la même période en 2023. Cette augmentation reflète un solide soutien des actionnaires grâce au financement des actions, notamment:

• Produit de l'émission d'actions ordinaires et de mandats dans une offre directe enregistrée et un placement privé, net des frais d'émission: 12,4 millions de dollars
• Procédé de l'émission d'actions ordinaires en vertu du Plan d'achat des actions des employés (ESPP): 0,055 million de dollars

La société a levé un total de 631,2 millions de dollars en produit net des financements en actions et 185,7 millions de dollars grâce à des collaborations stratégiques depuis sa création.

Assemblée Biosciences, Inc. (ASMB) - Matrice BCG: chiens

Déficit accumulé

Au 30 septembre 2024, Assembly Biosciences, Inc. a signalé un déficit accumulé de 815,6 millions de dollars, indiquant des défis financiers importants qui entravent la durabilité opérationnelle.

État d'approbation du produit

La société a actuellement Aucun produit approuvé par la FDA, ce qui a un impact sur sa capacité à générer des revenus. Ce manque de produits approuvés nécessite une dépendance à des sources de financement externes pour soutenir les opérations en cours.

Performance financière et pertes

Assembly Biosciences a des antécédents de pertes d'exploitation, avec une perte nette de 29,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à une perte nette de 50,3 millions de dollars Pour la même période en 2023. Les pertes continues devraient persister dans un avenir proche, ce qui a un impact sur la performance des actions et la confiance des investisseurs.

Défis de financement et de liquidité

En raison de sa dépendance à l'égard du financement externe, la société a levé 631,2 millions de dollars dans le produit net par le biais du financement par actions et 185,7 millions de dollars à travers des collaborations stratégiques. L'absence de revenus de vente de produits contribue aux défis en cours de liquidité, avec de l'argent net utilisé dans les activités d'exploitation s'élevant à 50,7 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.

Position et perspectives du marché

Étant donné l'absence de produits approuvés et les pertes financières continues, Assembly Biosciences est classé comme un «chien» dans la matrice BCG. L'entreprise fait face à des obstacles importants dans la réalisation de la rentabilité, ce qui en fait un candidat principal pour les désactivés ou les efforts de restructuration à l'avenir.

Assemblée Biosciences, Inc. (ASMB) - Matrice BCG: points d'interdiction

Les produits candidats en développement clinique manquent d'approbation réglementaire; Timelines incertaines pour la commercialisation

Assembly Biosciences est engagé dans le développement de plusieurs produits candidats, principalement axés sur les infections chroniques sur l'hépatite B et le virus de l'hépatite D. Au 30 septembre 2024, la société n'a encore obtenu aucune approbation de la FDA à ses candidats, ce qui a entraîné des délais de commercialisation incertains. Le pipeline actuel comprend:

La dépendance à l'égard de Gilead pour plus de développement présente des risques si la collaboration vacille

La collaboration de l'Assembly avec Gilead Sciences est essentielle pour l'avancement de ses candidats. As of September 30, 2024, the company recognized collaboration revenue of $21.2 million from Gilead, following an upfront payment of $100 million received in October 2023. This dependence creates risks if the collaboration deteriorates or fails to yield expected results, potentially jeopardizing further development of candidats clés.

Besoin de financement supplémentaire pour soutenir les efforts de recherche et de développement; La volatilité du marché pourrait entraver l'accès au capital

Assembly Biosciences a levé un total de 631,2 millions de dollars grâce à des financements et des collaborations en actions depuis sa création. Cependant, l'entreprise continue d'exiger un financement supplémentaire substantiel pour soutenir ses efforts de recherche et développement en cours. La nécessité de capital continu est soulignée par la perte nette de 29,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. La volatilité du marché pose un défi important, car il pourrait restreindre l'accès au capital nécessaire, ce qui a un impact sur la capacité de l'entreprise à soutenir ses opérations.

Des dépenses opérationnelles élevées devraient augmenter à mesure que les programmes cliniques avancent, augmentant la pression financière

Les dépenses opérationnelles de l'Assemblée devraient augmenter à mesure que les programmes cliniques progressent. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, les frais de recherche et de développement ont totalisé 41,7 millions de dollars, contre 37,9 millions de dollars au cours de la même période de 2023. L'augmentation prévue des coûts opérationnels, associés aux pertes financières en cours, exerce une pression considérable sur la société financière de la société santé.

En résumé, Assembly Biosciences, Inc. (ASMB) présente un mixte profile dans la matrice BCG à partir de 2024. La société se vante potentiel prometteur avec ses revenus de collaboration et son puissant pipeline, classé comme Étoiles, tout en faisant face à des défis importants en raison d'un déficit accumulé et le manque de produits approuvés, le plaçant dans le Chiens quadrant. Avec Vaches à trésorerie Soutenir actuellement les opérations, les futurs tiennes d'ASMB sur la navigation sur les incertitudes de son Points d'interrogation—Le produit candidats en développement et dépendance au financement externe. La voie à suivre nécessitera une gestion stratégique des ressources pour capitaliser sur les opportunités tout en atténuant les risques financiers.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Assembly Biosciences, Inc. (ASMB) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Assembly Biosciences, Inc. (ASMB)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Assembly Biosciences, Inc. (ASMB)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.