Breaking Down Avepoint, Inc. (AVPT) Saúde financeira: Insights -chave para investidores

UNBENHENCY AvePoint, Inc. (AVPT) fluxos de receita

UNERCENDENCIAMENTO AVEPOINTS, Inc. Fluxos de receita

Em 30 de setembro de 2024, os componentes de receita da AvePoint, Inc. eram os seguintes:

A receita total aumentou 22.1% para US $ 88,8 milhões Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024. Esse aumento ocorreu principalmente devido a um aumento significativo da receita de SaaS, que cresceu 45.2% para US $ 60,9 milhões, agora representando 69% de receita total, acima de 58% no ano anterior. No entanto, esse crescimento foi um pouco compensado por reduções na licença e suporte a termos, bem como na receita de manutenção.

Taxa de crescimento de receita ano a ano

Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a repartição da receita foi a seguinte:

A receita total nos nove meses aumentou 22.4% para US $ 241,3 milhões, com a receita de SaaS contribuindo 69% do total, acima de 59% no ano anterior.

Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral

O segmento SaaS mostrou um forte crescimento e está se tornando a fonte de receita dominante, refletindo uma mudança estratégica para soluções baseadas em nuvem. A contribuição para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 destaca esta tendência:

• SaaS: 69% da receita total
• Licença e suporte a prazo: 15,9% da receita total
• Serviços: 12,2% da receita total
• Manutenção: 3,4% da receita total

Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita

A transição de licenças perpétuas para SaaS e licenças levou a um declínio na receita de manutenção, que deve continuar. A empresa prevê que, à medida que os clientes existentes migram para novos modelos, os contratos de manutenção diminuirão, afetando a receita geral desse segmento no futuro.

Geograficamente, a receita dos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi distribuída da seguinte maneira:

Essa quebra geográfica indica que todas as regiões contribuíram positivamente para o crescimento da receita, com a APAC mostrando o maior aumento percentual entre as três regiões.

Um mergulho profundo na Avepoint, Inc. (AVPT) lucratividade

Métricas de rentabilidade

Lucro bruto, lucro operacional e margens de lucro líquido

Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa informou:

Tendências de lucratividade ao longo do tempo

A margem bruta melhorou de 70.7% em 2023 para 74.9% em 2024. A perda líquida diminuiu significativamente de US $ 25,9 milhões em 2023 para US $ 12,0 milhões em 2024, indicando uma tendência positiva nas métricas de lucratividade.

Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria

Em setembro de 2024, a margem bruta média da indústria para empresas de software é aproximadamente 75%. A margem bruta da empresa de 74.9% está um pouco abaixo dessa média, sugerindo espaço para melhorar as estratégias de gerenciamento de custos.

Análise da eficiência operacional

A eficiência operacional pode ser analisada através das seguintes métricas:

Despesas operacionais aumentadas em 18.6%, mas a margem operacional melhorou de 10.7% para 18.1%, mostrando melhor o gerenciamento de custos e a eficiência operacional.

Dívida vs. Equity: How Avepoint, Inc. (AVPT) financia seu crescimento

Dívida vs. Equidade: How Avepoint, Inc. financia seu crescimento

Níveis de dívida

Em 30 de setembro de 2024, a empresa tem uma dívida total de $0 Devido a nenhum empréstimo pendente sob sua linha de crédito rotativa, que tem capacidade para US $ 30 milhões e uma data de vencimento de 3 de novembro de 2026.

A linha de crédito possui juros a uma taxa igual a termo sofr plus 3,0% a 3,3% Dependendo da taxa de alavancagem total consolidada da empresa.

Relação dívida / patrimônio

Em 30 de setembro de 2024, a taxa de dívida / patrimônio é 0.0, refletindo uma dependência completa do financiamento de ações. Isso contrasta com o índice de dívida média do setor para empresas de tecnologia, que normalmente varia entre 0,4 a 0,7.

Emissões de dívidas recentes e classificações de crédito

A empresa não emitiu novos instrumentos de dívida recentemente e mantém um forte crédito profile sem classificações de crédito atualmente relatadas. A última linha de crédito conhecida foi estabelecida com o HSBC Bank USA.

Equilibrando financiamento da dívida e financiamento de ações

A empresa equilibra estrategicamente seu financiamento por meio de financiamento de ações. Em 30 de setembro de 2024, o total de acionistas equivale a US $ 215,7 milhões. A empresa também emitiu mandados públicos que permitem financiamento futuro de capital, com 15,979,936 garante que permaneça pendente no relatório mais recente.

Avaliando a Avepoint, Inc. (AVPT) liquidez

Avaliando a liquidez da AvePoint, Inc.

A posição de liquidez de uma empresa é crucial para entender sua capacidade de cumprir obrigações de curto prazo. Para a AvePoint, Inc. (AVPT), ​​os índices atuais e rápidos fornecem uma imagem clara de seu status de liquidez.

Taxas atuais e rápidas

Em 30 de setembro de 2024, o AvePoint relatou uma proporção atual de 2.04. Isso indica que a empresa possui US $ 2,04 em ativos circulantes para cada US $ 1 do passivo circulante. A proporção rápida, que exclui o inventário dos ativos circulantes, ficou em 1.94.

Análise das tendências de capital de giro

O capital de giro é calculado como ativos circulantes menos o passivo circulante. Em 30 de setembro de 2024, os ativos circulantes da AvePoint totalizaram US $ 256,2 milhões, enquanto os passivos circulantes eram US $ 125,9 milhões, resultando em um capital de giro de US $ 130,3 milhões. Isso representa um aumento significativo em relação ao ano anterior, onde o capital de giro foi US $ 89,6 milhões em 30 de setembro de 2023.

Demoções de fluxo de caixa Overview

A análise das declarações de fluxo de caixa fornece mais informações sobre a liquidez da Avepoint. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os fluxos de caixa foram os seguintes:

• Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais: US $ 56,1 milhões
• Caixa líquida usada em atividades de investimento: (US $ 1,4 milhão)
• Caixa líquida usada em atividades de financiamento: (US $ 28,2 milhões)

Em comparação, para o mesmo período em 2023:

• Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais: US $ 13,3 milhões
• Caixa líquida usada em atividades de investimento: (US $ 4,2 milhões)
• Caixa líquida usada em atividades de financiamento: (US $ 29,8 milhões)

Potenciais preocupações ou pontos fortes

Com uma proporção de corrente robusta e rápida, combinada com um capital de giro saudável de US $ 130,3 milhões, Avepoint demonstra força de liquidez significativa. No entanto, o dinheiro líquido usado nas atividades de financiamento reflete recompras contínuas de ações e o resgate de um interesse não controlador, o que pode levantar preocupações sobre a liquidez futura se não for gerenciado com cuidado. A empresa mantém uma linha de crédito giratória de até US $ 30 milhões com o HSBC, que aumenta sua posição de liquidez. Em 30 de setembro de 2024, não havia empréstimos pendentes sob essa linha de crédito.

Em conclusão, a posição de liquidez da Avepoint parece forte, apoiada pelo fluxo de caixa substancial das operações e por uma sólida índice de corrente. O monitoramento de fluxos de caixa futuros e atividades de financiamento será essencial para manter essa força.

A AvePoint, Inc. (AVPT) está supervalorizada ou subvalorizada?

Análise de avaliação

A análise de avaliação da Companhia envolve examinar os principais índices financeiros, tendências de preços das ações, métricas de dividendos e consenso de analistas para determinar se a empresa está supervalorizada ou subvalorizada.

Price-lucrativos (P/E), preço-a-livro (P/B) e proporções de valor para EBITDA (EV/EBITDA)

Em 30 de setembro de 2024, são relatados os seguintes índices de avaliação:

• Razão P/E: 60.0
• Proporção p/b: 5.2
• Proporção EV/EBITDA: 35.0

Esses índices refletem as expectativas do mercado sobre o potencial de lucratividade e crescimento da empresa.

Tendências do preço das ações

O preço das ações mostrou flutuações notáveis ​​nos últimos 12 meses:

Índice de rendimento de dividendos e pagamento

Em 30 de setembro de 2024, a empresa não declarou dividendos, resultando em:

• Rendimento de dividendos: 0%
• Taxa de pagamento: N / D

Consenso de analistas sobre avaliação de estoque

O consenso atual do analista sobre o estoque é o seguinte:

• Comprar: 5 analistas
• Segurar: 3 analistas
• Vender: 1 analista

Esse consenso reflete uma perspectiva geralmente positiva sobre o desempenho futuro da empresa, apesar de seus altos índices de avaliação.

Riscos -chave enfrentados pela AvePoint, Inc. (AVPT)

Os principais riscos enfrentados pela Avepoint, Inc.

A saúde financeira da AvePoint, Inc. é impactada por vários fatores de risco internos e externos que os investidores devem estar cientes. Isso inclui concorrência do setor, mudanças regulatórias e condições de mercado.

Concorrência da indústria

O AvePoint opera em um mercado de software altamente competitivo, particularmente em soluções de gerenciamento de dados em nuvem. A empresa enfrenta concorrência de jogadores estabelecidos, bem como startups emergentes. Em 30 de setembro de 2024, a empresa registrou um aumento de 22,4% na receita total, impulsionada principalmente por um aumento de 43,3% na receita de SaaS, que agora constitui 69% da receita total. No entanto, o cenário competitivo continua sendo um desafio significativo, pois os concorrentes podem oferecer produtos semelhantes ou superiores a preços mais baixos, potencialmente afetando a participação de mercado.

Mudanças regulatórias

Alterações nos regulamentos relativos à proteção e privacidade de dados, como o GDPR na Europa e várias leis estaduais nos EUA, representam riscos para a conformidade operacional e podem exigir investimentos adicionais para garantir a adesão. A taxa de imposto efetiva para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de 5,9%, em comparação com (204,5%) para o mesmo período em 2023. Essa flutuação indica possíveis impactos das mudanças regulatórias no desempenho financeiro.

Condições de mercado

O ambiente econômico geral pode afetar significativamente a demanda pelos produtos da Avepoint. Por exemplo, a receita da empresa com licenças e suporte a prazo diminuiu 13,2% ano a ano, sugerindo que as condições do mercado podem mudar as preferências do cliente em direção a soluções SaaS mais flexíveis.

Riscos operacionais

Operacionalmente, a mudança da Avepoint das licenças perpétuas para SaaS tem implicações para a estabilidade da receita. A receita de manutenção está diminuindo, com uma queda de 14,7% observada no relatório mais recente. Essa mudança requer inovação contínua e suporte ao cliente para reter clientes existentes e atrair novos.

Riscos financeiros

Financeiramente, a Companhia registrou um lucro líquido de US $ 2,9 milhões nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, uma melhoria substancial em comparação com uma perda líquida de US $ 4,2 milhões no mesmo período em 2023. No entanto, as despesas em andamento relacionadas à compensação baseada em ações , totalizando US $ 9,8 milhões no último trimestre, representa um risco para a lucratividade.

Riscos estratégicos

Estrategicamente, o AvePoint deve navegar em sua trajetória de crescimento enquanto gerencia os custos. Os equivalentes em dinheiro e dinheiro da empresa eram de US $ 249,8 milhões em 30 de setembro de 2024, que fornece um buffer para despesas operacionais. No entanto, qualquer desalinhamento em iniciativas estratégicas pode levar à tensão financeira.

Estratégias de mitigação

A AvePoint implementou várias estratégias para mitigar esses riscos. A empresa mantém uma linha de crédito rotativa de até US $ 30 milhões, sem empréstimos pendentes a partir do último relatório. Essa flexibilidade financeira permite investimentos em potencial em esforços de inovação e conformidade. O monitoramento contínuo das tendências e da concorrência do mercado será crucial para se adaptar às mudanças de condições e sustentar o crescimento.

Perspectivas de crescimento futuro da AvePoint, Inc. (AVPT)

Perspectivas de crescimento futuro para a Avepoint, Inc.

Análise dos principais fatores de crescimento

Os principais drivers de crescimento do Avepoint incluem:

• Inovações de produtos: O recente lançamento do AvePoint Cloud Backup Express aprimora os recursos de proteção de dados, alavancando o Microsoft 365 Backup Storage.
• Expansões de mercado: A receita da região da Ásia-Pacífico aumentou por 29% ano a ano para US $ 24,9 milhões Para o terceiro trimestre de 2024.
• Aquisições: A empresa está explorando ativamente aquisições estratégicas para ampliar seu portfólio de produtos e alcance do mercado.

Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos

A receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi US $ 241,3 milhões, refletindo um crescimento de 22.4% de US $ 197,2 milhões em 2023. A receita de SaaS cresceu 43.3% para US $ 165,8 milhões, contribuindo 69% de receita total.

As projeções indicam crescimento contínuo, com analistas estimando um aumento de receita de 25% Em 2025, devido à expansão da demanda do cliente e às introduções de novos produtos.

Iniciativas estratégicas ou parcerias que podem impulsionar o crescimento futuro

Iniciativas estratégicas incluem:

• Parcerias com os principais provedores de nuvem: Colaborar com a Microsoft aprimora a integração do produto.
• Investimento em tecnologias de IA: Aproveitando a IA generativa para melhorar as soluções de gerenciamento de dados.
• Expansão de vendas e marketing: O aumento do investimento esperado para impulsionar a aquisição e retenção de clientes.

Vantagens competitivas que posicionam a empresa para crescimento

As vantagens competitivas incluem:

• Reputação de marca estabelecida: Mais de duas décadas de experiência em soluções de gerenciamento de dados.
• Portfólio diversificado de produtos: Uma ampla gama de soluções SaaS atendendo a várias necessidades do cliente.
• Forte base de clientes: Uma base de clientes fiel com um 23% aumento da receita recorrente anual (ARR) para US $ 308,9 milhões em 30 de setembro de 2024.

Financeiro Overview e projeções

Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha US $ 249,8 milhões em caixa e equivalentes de caixa, indicando liquidez robusta para apoiar iniciativas de crescimento e investimentos estratégicos.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. AvePoint, Inc. (AVPT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of AvePoint, Inc. (AVPT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View AvePoint, Inc. (AVPT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.