Jamf Holding Corp. (JAMF) Bundle
Compreendendo os fluxos de receita da Jamf Holding Corp. (JAMF)
Entendendo os fluxos de receita da Jamf Holding Corp.
Fontes de receita primária:
- Receita de assinatura: US $ 156.070.000 para o terceiro trimestre de 2024, contra US $ 138.521.000 no terceiro trimestre de 2023.
- Receita de serviços: US $ 3.192.000 para o terceiro trimestre de 2024, abaixo de US $ 3.956.000 no terceiro trimestre de 2023.
- Receita de licença: US $ 24.000 para o terceiro trimestre de 2024, abaixo de US $ 148.000 no terceiro trimestre de 2023.
Receita total: US $ 159.286.000 para o terceiro trimestre de 2024, em comparação com US $ 142.625.000 no terceiro trimestre de 2023, indicando um aumento ano a ano de 11.6%.
Taxa de crescimento de receita ano a ano
A taxa de crescimento de receita ano a ano nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi 13.2%, aumentando de US $ 409.926.000 em 2023 para US $ 464.425.000 em 2024.
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
| Segmento | Q3 2024 Receita (em milhares) | Q3 2023 Receita (em milhares) | Mudança de ano a ano |
|---|---|---|---|
| Subscrição | $156,070 | $138,521 | +12.7% |
| Serviços | $3,192 | $3,956 | -19.4% |
| Licença | $24 | $148 | -83.8% |
| Receita total | $159,286 | $142,625 | +11.6% |
Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita
A receita de assinatura mostrou um aumento significativo, impulsionado principalmente por novas adições de clientes e estratégias de venda cruzada. A receita de serviços diminuiu, refletindo uma mudança de foco para modelos baseados em assinatura. A receita da licença diminuiu acentuadamente, indicando uma transição para longe do licenciamento tradicional para serviços de assinatura.
Receita recorrente anual (ARR)
O ARR foi relatado em US $ 635,0 milhões em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 566,3 milhões em 2023, marcando um 12% Aumentar ano a ano.
Taxa de retenção líquida baseada em dólares: A taxa de retenção líquida baseada em dólares foi 106% pelos doze meses seguintes encerrados em 30 de setembro de 2024, abaixo 108% em 2023.
Receita por região geográfica
| Região | Q3 2024 Receita (em milhares) | Q3 2023 Receita (em milhares) |
|---|---|---|
| As Américas | $104,750 | $95,469 |
| Europa, Oriente Médio, Índia e África | $41,399 | $36,639 |
| Ásia -Pacífico | $13,137 | $10,517 |
A receita total por região para o terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 159.286.000, em comparação com US $ 142.625.000 no terceiro trimestre de 2023, indicando crescimento em todas as regiões.
Um mergulho profundo na Jamf Holding Corp. (JAMF) lucratividade
Métricas de rentabilidade
Lucro bruto, lucro operacional e margens de lucro líquido
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Receita total | $159,286 | $142,625 | $464,425 | $409,926 |
| Custo da receita | $36,028 | $32,239 | $106,124 | $92,869 |
| Lucro bruto | $123,258 | $110,386 | $358,301 | $317,057 |
| Perda operacional | ($15,859) | ($31,873) | ($56,936) | ($94,987) |
| Perda líquida | ($12,241) | ($32,277) | ($52,027) | ($92,676) |
| Margem de lucro líquido | (7.69%) | (22.65%) | (11.22%) | (22.61%) |
Tendências de lucratividade ao longo do tempo
- Q3 2024 O lucro bruto aumentou em 11.6% ano a ano.
- Perda operacional melhorada por 50.3% No terceiro trimestre de 2024 em comparação com o terceiro trimestre de 2023.
- A perda líquida diminuiu por 62% No terceiro trimestre de 2024 em comparação com o terceiro trimestre de 2023.
Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria
| Métrica | Jamf (Q3 2024) | Média da indústria |
|---|---|---|
| Margem bruta | 77.4% | 70% - 75% |
| Margem operacional | (9.95%) | 5% - 10% |
| Margem líquida | (7.69%) | 10% - 15% |
Análise da eficiência operacional
- O custo da receita de assinatura aumentou em 16.6% No terceiro trimestre de 2024, comparado ao terceiro trimestre de 2023, refletindo o crescimento dos custos operacionais.
- As despesas de pesquisa e desenvolvimento aumentaram para $35,977 Para o terceiro trimestre de 2024, de $34,704 No terceiro trimestre de 2023.
- As despesas de vendas e marketing diminuíram para $60,056 No terceiro trimestre de 2024, em comparação com $64,239 No terceiro trimestre de 2023, indicando melhor gerenciamento de custos.
Resumo das Métricas de Rentabilidade Principais
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Margem de lucro bruto | 77.4% | 77.3% | 77.1% | 77.4% |
| Margem de lucro operacional | (9.95%) | (22.34%) | (12.27%) | (23.14%) |
| Margem de lucro líquido | (7.69%) | (22.65%) | (11.22%) | (22.61%) |
Dívida vs. patrimônio: como Jamf Holding Corp. (JAMF) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: como a Jamf Holding Corp. financia seu crescimento
Níveis de dívida:
Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou o total de passivos de US $ 863,7 milhões, que inclui:
- Notas seniores conversíveis, rede: US $ 368,9 milhões
- Outros passivos: US $ 18,3 milhões
- Contas a pagar: US $ 22,0 milhões
- Passivos acumulados: US $ 69,5 milhões
- Receita diferida: US $ 378,2 milhões
Relação dívida / patrimônio:
A relação dívida / patrimônio é calculada como dívida total dividida pelo patrimônio total. Com passivos totais em US $ 863,7 milhões e total patrimônio dos acionistas em US $ 720,5 milhões, a relação dívida / patrimônio é:
Índice de dívida / patrimônio = dívida total / patrimônio total = US $ 863,7 milhões / $ 720,5 milhões = 1,20
Esta proporção indica que a empresa tem 1.20 em dívida por cada dólar de patrimônio, que está acima da média da indústria de aproximadamente 0.80 Para empresas de tecnologia no setor de SaaS.
Emissões de dívidas recentes e classificações de crédito:
Em 17 de setembro de 2021, a empresa emitiu US $ 373,8 milhões Em um valor principal agregado de 0,125% de notas seniores conversíveis devidas em 2026. Em 30 de setembro de 2024, essas notas têm um valor líquido de transporte de US $ 368,9 milhões e um valor justo estimado de US $ 336,7 milhões.
A empresa mantém uma classificação de crédito de B2 Da Moody's, refletindo uma perspectiva estável.
Atividade de refinanciamento:
Em 3 de maio de 2024, a empresa firmou um novo contrato de crédito para refinanciar sua linha de crédito rotativa anterior, estabelecendo um US $ 175 milhões Linha de crédito giratória com um 1.50% taxa de juro.
Equilibrando o financiamento da dívida e o financiamento de ações:
A empresa usa uma mistura de dívida e patrimônio para financiar suas iniciativas de crescimento. Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio líquido total é US $ 720,5 milhões. A empresa emitiu consistentemente o patrimônio por meio de opções de ações e planos de compra de ações de funcionários, elevando US $ 2,7 milhões Da emissão de ações ordinárias durante os nove meses encerradas em 30 de setembro de 2024.
| Instrumento de dívida | Quantidade (em milhões) | Taxa de juro | Data de maturidade |
|---|---|---|---|
| Notas seniores conversíveis | $368.9 | 0.125% | 1 de setembro de 2026 |
| Linha de crédito rotativo | $175.0 | 1.50% | 3 de maio de 2029 |
Avaliando a liquidez da Jamf Holding Corp. (JAMF)
Avaliação da liquidez e solvência
Em 30 de setembro de 2024, a posição de liquidez da empresa pode ser avaliada usando as principais métricas financeiras, incluindo os índices atuais e rápidos.
Taxas atuais e rápidas
A proporção atual é calculada como ativos circulantes divididos pelos passivos circulantes. Em 30 de setembro de 2024:
- Ativos circulantes: US $ 398,7 milhões
- Passivo circulante: US $ 419,0 milhões
- Proporção atual: 0.95
A proporção rápida, que exclui inventários dos ativos circulantes, é calculada da seguinte forma:
- Ativos rápidos: US $ 398,7 milhões - inventário (não especificado)
- Passivo rápido: US $ 419,0 milhões
- Proporção rápida: Não calculável devido à falta de dados de inventário
Análise das tendências de capital de giro
Capital de giro, definido como ativos circulantes menos o passivo circulante, fornece informações sobre a saúde financeira de curto prazo:
- Capital de giro (30 de setembro de 2024): US $ 398,7 milhões - US $ 419,0 milhões = $ (20,3) milhões
- Capital de giro (31 de dezembro de 2023): US $ 402,6 milhões - US $ 422,2 milhões = $ (19,6) milhões
Isso indica uma ligeira deterioração na posição de capital de giro durante o período.
Demoções de fluxo de caixa Overview
A tabela a seguir resume as atividades de fluxo de caixa das atividades de operação, investimento e financiamento para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 e 2023:
| Atividade de fluxo de caixa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | $21,516 | $20,045 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | $(9,477) | $(22,083) |
| Caixa líquida (usada em) fornecida por atividades de financiamento | $(40,863) | $5,157 |
| Aumento líquido (diminuição) em caixa e equivalentes de caixa | $(28,722) | $2,929 |
| Caixa e equivalentes em dinheiro no final do período | $222,087 | $234,850 |
Potenciais preocupações ou pontos fortes
Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha dinheiro e equivalentes de caixa totalizando US $ 218,4 milhões, com um adicional US $ 174,0 milhões Disponível sob a linha de crédito rotativo de 2024. A receita diferida ficou em US $ 378,2 milhões, indicando um forte potencial de reconhecimento de receita futuro.
Apesar da proporção atual de 0.95 Sugerindo um desafio de liquidez, as reservas de caixa substanciais e a disponibilidade de crédito fornecem um buffer contra obrigações de curto prazo. Fluxos de caixa operacionais, que aumentaram para US $ 21,5 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, apoiam ainda mais a liquidez.
No entanto, o dinheiro significativo usado nas atividades de financiamento, principalmente para recompras de ações no valor de US $ 35,4 milhões, poderia levantar preocupações sobre a liquidez a longo prazo se continuassem sem entradas de caixa suficientes.
No geral, enquanto os índices de liquidez atuais indicam desafios, as fortes reservas de caixa e o reconhecimento futuro de receita das receitas diferidas sugerem uma posição de liquidez mais favorável do que apenas as índices podem indicar.
A Jamf Holding Corp. (JAMF) está supervalorizada ou subvalorizada?
Análise de avaliação
A análise de avaliação da empresa se concentra nos principais índices financeiros que fornecem informações sobre se a empresa está supervalorizada ou subvalorizada. Abaixo estão as métricas principais usadas nesta avaliação.
Relação preço-lucro (P/E)
A relação P/E atual é calculada com base no preço das ações de US $ 11,09 e uma perda líquida por ação de US $ 0,10 no último trimestre. Isso resulta em uma relação P/E de - (não aplicável devido a ganhos negativos).
Proporção de preço-livro (P/B)
A relação P/B é calculada usando o valor contábil por ação. O patrimônio líquido total é de US $ 720,529 milhões e o número de ações em circulação é de 128,272 milhões, levando a um valor contábil por ação de aproximadamente US $ 5,62. Assim, a relação P/B é de aproximadamente 1,97 com base no preço atual das ações de US $ 11,09.
Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)
O valor da empresa é calculado como capitalização de mercado mais dívida total menos dinheiro. Com um valor de mercado de US $ 1,423 bilhão, dívida total de US $ 368.883 milhões e dinheiro de US $ 218,426 milhões, o valor da empresa é de US $ 1,573 bilhão. O EBITDA para os doze meses seguintes é de US $ 39,69 milhões, resultando em uma proporção EV/EBITDA de aproximadamente 39,6.
Tendências do preço das ações
Nos últimos 12 meses, o preço das ações flutuou significativamente. As ações foram abertas em aproximadamente US $ 14,00 de um ano atrás, atingiram um pico de US $ 16,00 e viu um mínimo de US $ 9,00. A partir dos dados mais recentes, as ações estão sendo negociadas a US $ 11,09, refletindo um declínio de 20,7% no ano passado.
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
Atualmente, a empresa não paga um dividendo, resultando em um rendimento de dividendos de 0%. A taxa de pagamento também não é aplicável, pois não há dividendos pagos aos acionistas.
Consenso de analistas sobre avaliação de estoque
De acordo com os relatórios mais recentes dos analistas, a classificação de consenso para as ações é detida, com uma meta de preço médio de US $ 12,00. Isso indica uma vantagem potencial de aproximadamente 8,2% do preço atual de US $ 11,09.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Preço atual das ações | $11.09 |
| Razão P/E. | - |
| Proporção P/B. | 1.97 |
| Razão EV/EBITDA | 39.6 |
| Mudança de preço das ações de 12 meses | -20.7% |
| Rendimento de dividendos | 0% |
| Consenso de analistas | Segurar |
| Meta de preço médio | $12.00 |
Riscos -chave enfrentados pela Jamf Holding Corp. (JAMF)
Principais riscos enfrentados pela Jamf Holding Corp.
Riscos internos e externos: A empresa enfrenta vários riscos internos e externos que podem afetar sua saúde financeira. Os principais riscos incluem intensa concorrência no mercado de software como serviço (SaaS), mudanças regulatórias e condições de mercado flutuantes. Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou uma perda líquida de US $ 52,0 milhões, comparado a uma perda líquida de US $ 92,7 milhões no mesmo período do ano anterior.
Além disso, a demanda geral por soluções de TI continua sendo influenciada por fatores macroeconômicos, como inflação e taxas de juros, o que pode levar a gastos reduzidos pelos clientes.
Riscos operacionais:
Os riscos operacionais da Companhia incluem a dependência de um número limitado de clientes -chave, que constitui uma parcela significativa de sua receita. Em 30 de setembro de 2024, a receita recorrente anual (ARR) era US $ 635,0 milhões, um aumento de 12% ano a ano. No entanto, uma desaceleração na demanda ou perda dos principais clientes pode afetar adversamente a estabilidade da receita.
Riscos financeiros:
Os riscos financeiros são destacados nos relatórios de ganhos da empresa. Em 30 de setembro de 2024, o total de passivos estava em US $ 863,7 milhões, com um déficit acumulado de US $ 506,2 milhões. A estrutura da dívida da empresa inclui notas sênior conversíveis, totalizando US $ 368,9 milhões. Esse nível de endividamento representa um risco, principalmente se os fluxos de caixa não melhorarem o suficiente para cobrir as obrigações de juros.
Riscos estratégicos:
A empresa também realizou um plano de redução da força de trabalho que afeta aproximadamente 6% de seus funcionários em tempo integral em resposta a condições macroeconômicas. Tais decisões estratégicas, embora visam melhorar a eficiência operacional, podem levar a interrupções na prestação de serviços ou perda de talento, afetando a satisfação e a retenção do cliente.
Estratégias de mitigação:
Para abordar esses riscos, a empresa implementou várias estratégias de mitigação. Isso inclui a diversificação de sua base de clientes para reduzir a dependência das principais contas e investir no desenvolvimento de novos produtos para se manter competitivo. A taxa de retenção líquida baseada em dólares foi relatada em 106% Nos doze meses à direita, indicando um crescimento estável da receita dos clientes existentes.
| Categoria de risco | Descrição | Impacto financeiro atual |
|---|---|---|
| Riscos internos | Flutuações intensas de concorrência e demanda de mercado | Perda líquida de US $ 52,0 milhões |
| Riscos operacionais | Confiança nos principais clientes | Arr de US $ 635,0 milhões |
| Riscos financeiros | Altos níveis de dívida | Passivo total de US $ 863,7 milhões |
| Riscos estratégicos | Redução da força de trabalho e eficiência operacional | Redução de 6% de força de trabalho |
| Estratégias de mitigação | Diversificação e desenvolvimento de produtos | Taxa de retenção líquida baseada em dólares de 106% |
Perspectivas de crescimento futuro para Jamf Holding Corp. (JAMF)
Perspectivas de crescimento futuro para Jamf Holding Corp.
Análise dos principais fatores de crescimento
Vários fatores importantes de crescimento podem ser identificados para a empresa:
- Inovações de produtos: A empresa se concentrou em expandir suas ofertas de produtos, principalmente no campo do gerenciamento de dispositivos da Apple em ambientes corporativos e educacionais.
- Expansões de mercado: A empresa tem como alvo ativamente novos mercados geográficos, particularmente em regiões como a Ásia -Pacífico, onde a receita aumentou para US $ 36,7 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, de cima de US $ 30,8 milhões no ano anterior.
- Aquisições: A aquisição do Datajar para aproximadamente US $ 25,1 milhões Em julho de 2023, aprimorou os recursos de serviço da empresa e o alcance do cliente.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
A receita recorrente anual da empresa (ARR) alcançou US $ 635,0 milhões em 30 de setembro de 2024, marcando um 12% aumentar ano a ano de US $ 566,3 milhões em 2023. Receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizou US $ 464,4 milhões, comparado com US $ 409,9 milhões no mesmo período de 2023.
Iniciativas ou parcerias estratégicas
A empresa promoveu parcerias estratégicas para aprimorar suas ofertas de serviços e aquisição de clientes. Notavelmente, sua colaboração com vários provedores de serviços gerenciados (MSPs) tem sido fundamental para impulsionar o envolvimento de novos clientes e expandir sua pegada de mercado.
Vantagens competitivas
A empresa possui várias vantagens competitivas que a posicionam favoravelmente para o crescimento futuro:
- Alta taxa de retenção líquida baseada em dólares: A empresa relatou uma taxa de retenção líquida baseada em dólares de 106% Nos doze meses seguintes encerrados em 30 de setembro de 2024, apresentando fortes oportunidades de lealdade e veio de vendas.
- Crescimento do dispositivo: O número de dispositivos gerenciados em sua plataforma aumentou para 33,9 milhões em 30 de setembro de 2024, acima de 31,8 milhões em 2023, refletindo um 7% Taxa de crescimento ano a ano.
Financeiro Overview Mesa
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita recorrente anual (ARR) | US $ 635,0 milhões | US $ 566,3 milhões | +12% |
| Receita total | US $ 464,4 milhões | US $ 409,9 milhões | +13% |
| Número de dispositivos | 33,9 milhões | 31,8 milhões | +7% |
| Taxa de retenção líquida baseada em dólares | 106% | 108% | -2% |
| Receita geográfica (Ásia -Pacífico) | US $ 36,7 milhões | US $ 30,8 milhões | +19% |
Essas oportunidades de crescimento, combinadas com as iniciativas estratégicas da Companhia e as vantagens competitivas, posicionam -as bem para expansão contínua nos próximos anos.
Jamf Holding Corp. (JAMF) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Jamf Holding Corp. (JAMF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Jamf Holding Corp. (JAMF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Jamf Holding Corp. (JAMF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.