nLIGHT, Inc. (LASR) Bundle
UNBENHENDINDO NLEARTE, INC. (LASR) fluxos de receita
Underfunding Nlight, Inc. Fluxos de receita
A análise de receita da Nlight, Inc. concentra-se em suas fontes de receita primárias, crescimento ano a ano, contribuições para segmentos e mudanças significativas nos fluxos de receita.
Repartição de fontes de receita primária
O NLight gera receita através de dois segmentos principais: produtos a laser e desenvolvimento avançado. A receita desses segmentos para os três e nove meses findos em 30 de setembro de 2024 é detalhada abaixo:
| Segmento | Três meses findos em 30 de setembro de 2024 | Três meses findos em 30 de setembro de 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Produtos a laser | $41,132 | $38,103 | $3,029 | 7.9% |
| Desenvolvimento avançado | $14,997 | $12,531 | $2,466 | 19.7% |
| Receita total | $56,129 | $50,634 | $5,495 | 10.9% |
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total foi de US $ 151.167 em comparação com US $ 158.029 em 2023, marcando uma queda de US $ 6.862 ou 4,3%.
Taxa de crescimento de receita ano a ano
As taxas de crescimento de receita ano a ano são as seguintes:
- Três meses findos em 30 de setembro de 2024: 10.9% Aumentar em comparação com o mesmo período em 2023.
- Nove meses findos em 30 de setembro de 2024: 4.3% diminuir em comparação com o mesmo período em 2023.
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as contribuições de cada segmento para a receita geral foram:
| Segmento | Receita ($) | Porcentagem da receita total (%) |
|---|---|---|
| Produtos a laser | $104,960 | 69.4% |
| Desenvolvimento avançado | $46,207 | 30.6% |
| Receita total | $151,167 | 100% |
Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o segmento de produtos a laser viu um aumento de receita impulsionado pelos mercados de microfabricação e aeroespacial e defesa. No entanto, durante os nove meses, experimentou um declínio principalmente devido à diminuição das vendas no mercado industrial.
O crescimento do segmento de desenvolvimento avançado foi alimentado por contratos de desenvolvimento concedidos no final de 2023. A receita desse segmento mostrou resiliência, registrando um 17.8% Aumento para o período de nove meses em comparação com o ano anterior.
Distribuição de receita geográfica
A distribuição geográfica da receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 é a seguinte:
| Região | Receita ($) | Porcentagem da receita total (%) |
|---|---|---|
| América do Norte | $100,696 | 66.6% |
| China | $8,877 | 5.9% |
| Resto do mundo | $41,594 | 27.5% |
| Receita total | $151,167 | 100% |
O aumento da receita da América do Norte foi amplamente impulsionado pelo mercado aeroespacial e de defesa, enquanto a receita do restante do segmento mundial diminuiu significativamente, principalmente devido à menor demanda no mercado industrial.
Um mergulho profundo na Nlight, Inc. (LASR) lucratividade
Um mergulho profundo na lucratividade da Nlight, Inc.
Margem de lucro bruto é um indicador -chave de lucratividade. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto foi $12,550 mil, resultando em uma margem bruta de 22.4%. Em comparação, no mesmo período em 2023, o lucro bruto foi $9,938 mil com uma margem bruta de 19.6%. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto totalizou $31,888 mil, traduzindo para uma margem bruta de 21.1%, de baixo de $36,309 mil e 23.0% margem em 2023.
| Período | Lucro bruto (em US $ milhares) | Margem bruta (%) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $12,550 | 22.4% |
| Q3 2023 | $9,938 | 19.6% |
| 9m 2024 | $31,888 | 21.1% |
| 9m 2023 | $36,309 | 23.0% |
Margem de lucro operacional é outra métrica crítica. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a perda das operações foi ($11,826) mil, produzindo uma margem operacional de (21.0)%. Isso se compara a uma perda de ($12,583) mil e uma margem operacional de (24.7)% Para o mesmo trimestre de 2023. Para o período de nove meses encerrado em 30 de setembro de 2024, a perda das operações foi ($39,188) mil, representando uma margem operacional de (25.9)%, comparado com ($32,306) mil e (20.5)% em 2023.
| Período | Perda operacional (em US $ milhares) | Margem operacional (%) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | ($11,826) | (21.0)% |
| Q3 2023 | ($12,583) | (24.7)% |
| 9m 2024 | ($39,188) | (25.9)% |
| 9m 2023 | ($32,306) | (20.5)% |
Margem de lucro líquido reflete a lucratividade geral após todas as despesas. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a perda líquida foi ($10,335) mil, resultando em uma margem de lucro líquido de (18.4)%. No terceiro trimestre de 2023, a perda líquida foi ($11,879) mil, com uma margem de (23.5)%. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a perda líquida foi ($35,830) mil, equivalente a uma margem de lucro líquido de (23.6)%, comparado com ($28,432) mil e (18.0)% em 2023.
| Período | Perda líquida (em US $ milhares) | Margem de lucro líquido (%) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | ($10,335) | (18.4)% |
| Q3 2023 | ($11,879) | (23.5)% |
| 9m 2024 | ($35,830) | (23.6)% |
| 9m 2023 | ($28,432) | (18.0)% |
Ao comparar índices de lucratividade com as médias da indústria, a margem bruta da empresa de 22.4% No terceiro trimestre de 2024 está abaixo da média da indústria de aproximadamente 30%. A margem operacional de (21.0)% também indica uma luta em comparação com a média da indústria de uma margem positiva. A margem de lucro líquido ilustra ainda os desafios enfrentados pela empresa, com uma margem média no setor normalmente em torno 10% para 15%.
Em termos de eficiência operacional, a Companhia relatou despesas operacionais totais de $24,349 mil para o terceiro trimestre de 2024, o que foi responsável por 43.4% de receita. Esta é uma diminuição de 44.4% No terceiro trimestre de 2023, indicando algumas melhorias no gerenciamento de custos. As despesas de pesquisa e desenvolvimento aumentaram por 5.4% ano a ano nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizando $11,328 Milhares, refletindo o investimento contínuo da empresa em inovação.
| Período | Despesas operacionais totais (em US $ milhares) | Despesas operacionais como % de receita |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $24,349 | 43.4% |
| Q3 2023 | $22,446 | 44.4% |
| 9m 2024 | $65,882 | ( % %) |
| 9m 2023 | $70,000 | ( % %) |
Dívida vs. Equidade: Como Nlight, Inc. (LASR) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: como a Nlight, Inc. financia seu crescimento
Em 30 de setembro de 2024, a Nlight, Inc. relatou passivos totais de US $ 56,0 milhões comparado ao total de ativos de US $ 291,3 milhões, indicando uma base sólida de ativos em relação ao seu passivo.
Overview dos níveis de dívida da empresa
A Nlight, Inc. possui obrigações de dívida de curto e longo prazo. Os passivos atuais da empresa consistem em:
- Contas a pagar: US $ 16,5 milhões
- Passivos acumulados: US $ 14,1 milhões
- Receitas diferidas: US $ 2,9 milhões
- Parte atual dos passivos de arrendamento: US $ 2,6 milhões
O passivo circulante total equivale a US $ 36,1 milhões. Os passivos de longo prazo incluem:
- Passivos de arrendamento de longo prazo: US $ 10,0 milhões
- Outros passivos de longo prazo: US $ 4,2 milhões
O passivo total de longo prazo somente US $ 14,2 milhões.
Relação dívida / patrimônio e comparação com os padrões do setor
A relação dívida / patrimônio da Nlight, Inc. 0.24, calculado a partir de passivos totais de US $ 56,0 milhões e total patrimônio dos acionistas de US $ 235,3 milhões. Essa proporção é significativamente menor que a média da indústria, que normalmente varia de 0,5 a 1,0 Para empresas de tecnologia, indicando uma abordagem conservadora para alavancar a dívida.
Emissões recentes de dívidas, classificações de crédito ou atividade de refinanciamento
Nlight tem uma linha de crédito giratória de US $ 40,0 milhões com Banc of California, que foi alterado em 27 de setembro de 2024, para estender a data de vencimento a 24 de setembro de 2027. A linha de crédito possui uma taxa de crédito não utilizada de 0.25% e possui taxas de juros com base na taxa principal. Em 30 de setembro de 2024, não havia valores pendentes sob essa linha de crédito.
Como a empresa equilibra entre financiamento da dívida e financiamento de ações
A Nlight, Inc. equilibra sua estrutura de capital, utilizando o financiamento de dívidas e patrimônio. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa informou:
- Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais: US $ 1,5 milhão
- Caixa líquida usada em atividades de investimento: US $ 10,9 milhões
- Caixa líquida usada em atividades de financiamento: US $ 2,4 milhões
O financiamento de ações da empresa inclui capital adicional pago de US $ 537,8 milhões em 30 de setembro de 2024, que reflete sua capacidade de arrecadar fundos através dos mercados de ações.
| Métrica financeira | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Total de ativos | $291.3 |
| Passivos totais | $56.0 |
| Equidade total dos acionistas | $235.3 |
| Relação dívida / patrimônio | 0.24 |
| Linha de crédito giratória | $40.0 |
| Caixa líquido de atividades operacionais | $1.5 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | $10.9 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de financiamento | $2.4 |
Avaliando a liquidez da Nlight, Inc. (LASR)
Avaliando a liquidez da Nlight, Inc.
Razões atuais e rápidos: Em 30 de setembro de 2024, a proporção atual é calculada em aproximadamente 2.31 com ativos circulantes de US $ 113,8 milhões e passivos circulantes de US $ 49,3 milhões. A proporção rápida, que exclui o inventário, é de cerca de 1.49.
Análise das tendências de capital de giro: Capital de giro em 30 de setembro de 2024, equivale a US $ 64,5 milhões, refletindo uma diminuição de US $ 70,4 milhões em 31 de dezembro de 2023. Essa alteração indica um aperto de liquidez, apesar de uma proporção de corrente positiva.
Demoções de fluxo de caixa Overview
| Tipo de fluxo de caixa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | $1,528 | $9,687 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | $(10,923) | $(13,163) |
| Dinheiro líquido usado em atividades de financiamento | $(2,369) | $(2,062) |
| Efeito das mudanças na taxa de câmbio em dinheiro | $12 | $(198) |
| Diminuição líquida em dinheiro, equivalentes de caixa e dinheiro restrito | $(11,752) | $(5,736) |
Tendências de fluxo de caixa: O caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais viu um declínio significativo de US $ 9,7 milhões em 2023 para US $ 1,5 milhão em 2024, principalmente devido a uma perda líquida de US $ 35,8 milhões. O dinheiro usado nas atividades de investimento diminuiu um pouco, enquanto o dinheiro usado nas atividades de financiamento aumentou marginalmente.
Preocupações ou pontos fortes de liquidez
Preocupações de liquidez potenciais: A diminuição do dinheiro e equivalentes de caixa de US $ 53,5 milhões em 31 de dezembro de 2023, para US $ 41,7 milhões Em 30 de setembro de 2024, levanta preocupações sobre a sustentabilidade da liquidez. A confiança no dinheiro cobrada dos clientes permanece crítica para operações futuras.
Pontos fortes: A empresa mantém uma linha de crédito rotativa de US $ 40,0 milhões, que foi recentemente alterada para estender a data de vencimento para 24 de setembro de 2027, fornecendo opções adicionais de liquidez.
A Nlight, Inc. (LASR) está supervalorizada ou subvalorizada?
Análise de avaliação
A avaliação de uma empresa é fundamental para os investidores que desejam determinar se as ações estão supervalorizadas ou subvalorizadas. As principais métricas como preço-abeto (P/E), preço-to-book (P/B) e índices corporativos para EBITDA (EV/EBITDA) fornecem informações sobre a saúde financeira da Companhia.
Relação preço-lucro (P/E)
A relação P/E para a Nlight, Inc. em 30 de setembro de 2024 é calculada da seguinte forma:
- Preço das ações: $6.20
- EPS (ganhos por ação): -$0.75
- Razão P/E: Não aplicável (ganhos negativos)
Proporção de preço-livro (P/B)
A relação P/B oferece aos investidores uma idéia de quanto eles estão pagando por cada dólar de ativos líquidos. Em 30 de setembro de 2024:
- Valor contábil por ação: $4.86
- Preço atual das ações: $6.20
- Proporção p/b: 1.28
Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)
Para avaliar a avaliação através da relação EV/EBITDA:
- Capitalização de mercado: US $ 299,63 milhões
- Dívida total: $0
- Caixa e equivalentes em dinheiro: US $ 41,7 milhões
- Ebitda (nos últimos doze meses): -US $ 35,83 milhões
- Valor da empresa: US $ 257,93 milhões
- Proporção EV/EBITDA: Não aplicável (EBITDA negativo)
Tendências do preço das ações
Nos últimos doze meses, o preço das ações da Nlight, Inc. mostrou as seguintes tendências:
- Alta de 12 meses: $9.50
- Baixa de 12 meses: $5.00
- Preço atual: $6.20
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
Em 30 de setembro de 2024, a Nlight, Inc. não paga um dividendo:
- Rendimento de dividendos: 0%
- Taxa de pagamento: Não aplicável (sem dividendos pagos)
Consenso de analistas sobre avaliação de estoque
O consenso entre os analistas sobre a avaliação das ações é o seguinte:
- Compre classificações: 2
- Hold Ratings: 5
- Venda classificações: 1
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Razão P/E. | Não aplicável |
| Proporção P/B. | 1.28 |
| Razão EV/EBITDA | Não aplicável |
| 12 meses de alta | $9.50 |
| Baixo de 12 meses | $5.00 |
| Preço atual | $6.20 |
| Rendimento de dividendos | 0% |
| Taxa de pagamento | Não aplicável |
| Compre classificações | 2 |
| Segure as classificações | 5 |
| Vender classificações | 1 |
Riscos -chave enfrentados pela Nlight, Inc. (LASR)
Riscos -chave enfrentados Nlight, Inc.:
Overview de riscos internos e externos:
A Nlight, Inc. enfrenta vários riscos internos e externos que afetam sua saúde financeira. Os principais riscos externos incluem intensa concorrência no mercado de tecnologia a laser, o que levou a pressões de preços. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou uma diminuição na receita do segmento industrial por US $ 19,6 milhões ou 35.0%, destacando o cenário competitivo.
Além disso, mudanças regulatórias e políticas comerciais, particularmente em mercados internacionais como a China, podem afetar significativamente as operações. A receita da China diminuiu por $257,000 ou 2.8% Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Riscos operacionais, financeiros ou estratégicos:
Relatórios de ganhos recentes indicam riscos operacionais relacionados aos custos de produção e interrupções na cadeia de suprimentos. Por exemplo, a margem bruta para produtos a laser foi relatada em 28.8% Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, um declínio de 30.2% No mesmo período de 2023, principalmente devido a volumes de produção mais baixos.
Financeiramente, a empresa relatou uma perda líquida de US $ 35,8 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com uma perda líquida de US $ 28,4 milhões Pelo mesmo período em 2023. Esse aumento na perda ressalta a pressão financeira das ineficiências operacionais e da concorrência no mercado.
Estratégias de mitigação:
Para abordar esses riscos, o Nlight implementou várias estratégias de mitigação, incluindo a diversificação de suas ofertas de produtos e a expansão para novos mercados. A empresa relatou um aumento na receita do segmento aeroespacial e de defesa por US $ 14,7 milhões ou 22.8% Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. Esse foco estratégico em setores com maior potencial de crescimento ajuda a compensar as perdas em mercados mais competitivos.
| Fator de risco | Descrição | Impacto nas finanças | Estratégia de mitigação |
|---|---|---|---|
| Concorrência de mercado | Concorrência intensa levando a pressões de preços | Diminuição da receita no segmento industrial por US $ 19,6 milhões | Diversificação de ofertas de produtos |
| Mudanças regulatórias | Alterações nas políticas comerciais que afetam operações internacionais | Declínio da receita da China por $257,000 | Engajamento com órgãos regulatórios |
| Ineficiências operacionais | Custos de produção mais altos e interrupções da cadeia de suprimentos | Margem bruta diminuir para 28.8% | Melhoria nos processos de fabricação |
| Perdas financeiras | Maior perdas líquidas que afetam a liquidez | Perda líquida de US $ 35,8 milhões | Iniciativas de redução de custos e reestruturação operacional |
Perspectivas de crescimento futuro da Nlight, Inc. (LASR)
Perspectivas de crescimento futuro para a Nlight, Inc.
Análise dos principais fatores de crescimento
A empresa está pronta para o crescimento impulsionado por vários fatores -chave, incluindo inovações de produtos, expansões de mercado e possíveis aquisições. No segmento de produtos a laser, a receita do mercado aeroespacial e de defesa teve um aumento significativo de $11,251 ou 59.1% Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com o mesmo período em 2023. Esse crescimento reflete o aumento da demanda do mercado e os preços médios de venda mais altos (ASPs).
Além disso, o segmento de desenvolvimento avançado relatou um aumento de receita de 17.8% Durante o período de nove meses, encerrado em 30 de setembro de 2024, impulsionado principalmente por contratos de desenvolvimento concedidos no final de 2023. O foco da empresa em tecnologias inovadoras, particularmente em soluções de semicondutor e laser de fibra, sugere uma trajetória sustentada para o crescimento da receita.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
Para o ano fiscal de 2024, a receita deve atingir aproximadamente US $ 200 milhões, refletindo uma taxa de crescimento de cerca de 5-10% comparado ao ano anterior. As estimativas de ganhos indicam uma melhoria potencial nas margens de perda líquida, com perdas antecipadas estreitando -se a aproximadamente US $ 30 milhões para o ano fiscal. Os analistas projetam que, com o foco contínuo em setores de alta margem, particularmente aeroespacial e defesa, a empresa poderá alcançar a lucratividade até 2025.
Iniciativas estratégicas ou parcerias que podem impulsionar o crescimento futuro
Parcerias estratégicas com os principais atores nos setores aeroespacial e de defesa são críticos para o crescimento futuro. A empresa firmou recentemente colaborações destinadas a aprimorar suas ofertas de produtos e expandir seu alcance no mercado, principalmente na América do Norte. Espera-se que essas parcerias produzam projetos de desenvolvimento conjunto que alavancam as tecnologias de ponta a laser, apoiando ainda mais o crescimento da receita.
Vantagens competitivas que posicionam a empresa para crescimento
A Nlight, Inc. mantém várias vantagens competitivas, incluindo um forte portfólio de produtos no mercado aeroespacial e de defesa de alta demanda, que foi responsável por 54.0% de receita total no terceiro trimestre de 2024. O compromisso da empresa com pesquisa e desenvolvimento, com um investimento de US $ 11,3 milhões Nas despesas de P&D nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a posiciona bem contra os concorrentes. Além disso, espera -se que um pipeline robusto de produtos inovadores aprimore a participação de mercado e impulsione o crescimento futuro das vendas.
| Fator de crescimento | Detalhes |
|---|---|
| Inovações de produtos | Aumento da receita no aeroespacial e defesa por $11,251 (59.1%) |
| Expansão do mercado | Crescimento de receita projetado para US $ 200 milhões em 2024 |
| Parcerias estratégicas | Novas colaborações em setores de alta margem |
| Investimento em P&D | Investimento de US $ 11,3 milhões em P&D para o terceiro trimestre de 2024 |
No geral, a combinação de forte demanda do mercado, iniciativas estratégicas e investimentos contínuos em inovação estabelece uma base sólida para oportunidades de crescimento futuras para a empresa.
nLIGHT, Inc. (LASR) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- nLIGHT, Inc. (LASR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of nLIGHT, Inc. (LASR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View nLIGHT, Inc. (LASR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.