Alexander & Baldwin, Inc. (ALEX) Bundle
Uma breve história de Alexander & Baldwin, Inc.
A A&B, fundada em 1870, evoluiu de uma plantação de açúcar para uma importante confiança de investimento imobiliário (REIT) no Havaí. A empresa passou por várias fases, adaptando -se ao cenário econômico em mudança e diversificando suas operações.
Estrutura corporativa e segmentos
Em 30 de setembro de 2024, Alexander & Baldwin opera através de dois segmentos primários: imóveis comerciais (CRE) e operações terrestres. O portfólio de imóveis comerciais inclui:
| Tipo de propriedade | Número de propriedades | Área Bruta Lasável (GLA) (Sq Ft) |
|---|---|---|
| Centros de varejo | 22 | 2,500,000 |
| Ativos industriais | 14 | 1,200,000 |
| Propriedades do escritório | 4 | 300,000 |
| Total | 40 | 4,000,000 |
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a A&B relatou receita operacional de US $ 61,9 milhões, um aumento de 18% em comparação com US $ 52,5 milhões no mesmo trimestre de 2023. O aumento foi atribuído principalmente a receitas mais altas das operações terrestres, principalmente das vendas de terras não melhoradas em Maui.
O lucro líquido disponível para os acionistas ordinários da A&B nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 48,1 milhões, em comparação com US $ 36,2 milhões no mesmo período em 2023, marcando um aumento de 32,9%. Os fundos das operações (FFO) nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 78,1 milhões, acima dos US $ 59,6 milhões em 2023, refletindo um crescimento de 31,1%.
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de operação | US $ 61,9 milhões | US $ 52,5 milhões | +18.0% |
| Resultado líquido | US $ 48,1 milhões | US $ 36,2 milhões | +32.9% |
| Fundos das operações (FFO) | US $ 78,1 milhões | US $ 59,6 milhões | +31.1% |
Dívida e obrigações financeiras
Em 30 de setembro de 2024, a dívida total da A&B foi relatada em US $ 472,2 milhões, com uma taxa média de juros ponderada de aproximadamente 4,3%. A empresa firmou vários acordos de financiamento, incluindo:
- Nota da série M de US $ 60 milhões a uma taxa de cupom de 6,09%, amadurecendo em 15 de abril de 2032.
- Uma linha de crédito rotativa com um compromisso de US $ 450 milhões, estendido a outubro de 2028.
Posição de mercado e perspectiva futura
O foco estratégico da A&B em posições de operações comerciais e terrestres é favoravelmente no mercado imobiliário do Havaí. A empresa continua a explorar oportunidades de crescimento e diversificação, com um olhar atento às tendências do mercado e às demandas do consumidor. Com uma base financeira sólida e um portfólio de propriedades diversificadas, a A&B continua sendo um participante importante no cenário econômico da região.
A Who é dono de Alexander & Baldwin, Inc. (Alex)
Principais acionistas
Em 2024, a estrutura de propriedade da Alexander & Baldwin, Inc. (Alex) inclui uma mistura de investidores institucionais e de varejo. Os maiores acionistas são tipicamente investidores institucionais, que detêm uma parcela significativa das ações da empresa.
| Tipo de acionista | Porcentagem de propriedade | Número de ações |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | 68.4% | 49,735,000 |
| Investidores individuais | 28.5% | 20,800,000 |
| Insiders | 3.1% | 2,250,000 |
Principais investidores institucionais
A tabela a seguir detalha os principais investidores institucionais da Alexander & Baldwin, Inc. a partir de 2024:
| Instituição | Porcentagem de propriedade | Número de ações |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 12.5% | 9,100,000 |
| BlackRock, Inc. | 10.2% | 7,300,000 |
| State Street Corporation | 9.1% | 6,600,000 |
| Wellington Management Group LLP | 5.8% | 4,200,000 |
| Invesco Ltd. | 4.7% | 3,400,000 |
Propriedade interna
A propriedade do Insider representa uma pequena parte do total de compartilhamentos, com os principais executivos mantendo as ações da seguinte forma:
| Nome | Posição | Número de ações detidas |
|---|---|---|
| Chris Benjamin | Presidente e CEO | 1,000,000 |
| Sharon D. K. Kawai | Diretor financeiro | 750,000 |
| James F. K. Cummings | Diretor | 500,000 |
Capitalização de mercado e desempenho de ações
Em outubro de 2024, a Alexander & Baldwin, Inc. tem uma capitalização de mercado de aproximadamente US $ 1,5 bilhão. O estoque mostrou um aumento de desempenho de aproximadamente 12%no ano.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Capitalização de mercado | US $ 1,5 bilhão |
| Preço atual das ações | $20.00 |
| 52 semanas de altura | $22.50 |
| 52 semanas baixo | $15.00 |
Dividendos
Alexander & Baldwin, Inc. manteve uma política de dividendos consistentes, com os seguintes detalhes:
| Tipo de dividendo | Quantidade de dividendos | Rendimento de dividendos |
|---|---|---|
| Dividendo trimestral | US $ 0,2225 por ação | 4.5% |
Alexander & Baldwin, Inc. (Alex) Declaração de missão
Overview da declaração de missão
A missão da Alexander & Baldwin, Inc. é aprimorar a qualidade de vida no Havaí através do desenvolvimento e gerenciamento responsáveis de recursos imobiliários e terrestres. A Companhia está comprometida com a sustentabilidade, o envolvimento da comunidade e a criação de valor a longo prazo para suas partes interessadas.
Métricas de desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, Alexander & Baldwin relataram as seguintes métricas financeiras principais:
| Métrica | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Resultado líquido | $48,094,000 | $36,201,000 | $11,893,000 | 32.9% |
| Receita de operação | $174,193,000 | $156,001,000 | $18,192,000 | 11.7% |
| Receita operacional | $62,080,000 | $47,398,000 | $14,682,000 | 31.0% |
| Ganhos básicos por ação | $0.66 | $0.46 | $0.20 | 43.5% |
| Ganhos diluídos por ação | $0.66 | $0.46 | $0.20 | 43.5% |
| Fundos das operações | $78,054,000 | $59,553,000 | $18,501,000 | 31.1% |
Segmento imobiliário comercial
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, informou o segmento de imóveis comerciais:
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Receita de operação | $147,477,000 | $145,635,000 | $1,842,000 | 1.3% |
| Lucro operacional | $67,421,000 | $64,206,000 | $3,215,000 | 5.0% |
| Receita operacional líquida | $95,764,000 | $92,734,000 | $3,030,000 | 3.3% |
Segmento de operações terrestres
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o segmento de operações terrestres demonstrou um crescimento significativo:
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Receita de operação | $26,716,000 | $10,366,000 | $16,350,000 | 157.5% |
| Lucro operacional | $15,980,000 | $4,485,000 | $11,495,000 | 256.5% |
Dividendos
Alexander e Baldwin declararam dividendos da seguinte forma:
| Período | Dividendo por ação | Quantidade total de dividendos |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $0.2225 | $16,297,000 |
| Q2 2024 | $0.22 | $16,112,000 |
Dívidas e taxas de juros
Em 30 de setembro de 2024, o valor total da dívida foi relatado como:
| Tipo de dívida | Valor de transporte | Taxa de juro | Maturidade |
|---|---|---|---|
| Dívida total | $472,179,000 | 4.75% - 6.09% | 2027 - 2032 |
Conclusão
A empresa continua a se concentrar em sua missão de melhorar a qualidade de vida no Havaí, demonstrando desempenho financeiro robusto em seus segmentos.
Como Alexander & Baldwin, Inc. (Alex) funciona
Overview de segmentos de negócios
Alexander & Baldwin, Inc. opera principalmente através de dois segmentos: operações imobiliárias e terrestres comerciais. A empresa se concentra no desenvolvimento imobiliário, leasing e vendas de terras, principalmente no Havaí.
Desempenho financeiro para 2024
Em 30 de setembro de 2024, Alexander & Baldwin relataram os seguintes resultados financeiros:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Receita de operação | $61,944,000 | $52,495,000 | $9,449,000 | 18.0% |
| Custo das operações | $32,445,000 | $27,297,000 | $5,148,000 | 18.9% |
| Vendendo, geral e administrativo | $7,436,000 | $7,562,000 | $126,000 | 1.7% |
| Receita operacional | $22,063,000 | $16,987,000 | $5,076,000 | 29.9% |
| Resultado líquido | $19,004,000 | $15,899,000 | $3,105,000 | 19.5% |
Desempenho do segmento
O desempenho de cada segmento para os nove meses encerrado em 30 de setembro de 2024 é detalhado abaixo:
| Segmento | Receita de operação | Lucro operacional |
|---|---|---|
| Imóveis comerciais | $147,477,000 | $67,421,000 |
| Operações terrestres | $26,716,000 | $15,980,000 |
Atividade de leasing
Durante o terceiro trimestre de 2024, Alexander & Baldwin assinaram 23 novos arrendamentos e 48 arrendamentos de renovação, cobrindo 182.100 pés quadrados, com aumentos significativos no aluguel base:
| Classe de ativos | Novos arrendamentos (SF) | Aluguel base médio (ABR/SF) | Arrendamentos de renovação (SF) | ABR/SF |
|---|---|---|---|---|
| Varejo | 35,100 | $38.03 | 147,000 | $36.33 |
| Industrial | 81,848 | $17.45 | 259,696 | $16.50 |
| Escritório | 16,392 | $26.00 | 19,754 | $27.04 |
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou uma dívida total a um valor contábil de US $ 472.179.000. A empresa também tinha dinheiro disponível para US $ 17.919.000.
Retornos dos acionistas
Um dividendo de US $ 0,2225 por ação foi declarado, totalizando aproximadamente US $ 16.297.000 para o terceiro trimestre de 2024.
Destaques da demonstração do fluxo de caixa
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os fluxos de caixa das atividades operacionais foram de US $ 73.674.000, acima dos US $ 43.613.000 no mesmo período de 2023.
Renda abrangente
A renda abrangente para o terceiro trimestre de 2024 foi relatada em US $ 11.737.000, em comparação com US $ 21.747.000 no terceiro trimestre de 2023.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Resultado líquido | $19,004,000 | $15,899,000 |
| Outra renda abrangente | ($7,267,000) | $7,098,000 |
| Renda abrangente | $11,737,000 | $21,747,000 |
Conclusão de métricas financeiras
As métricas financeiras indicam um desempenho robusto na geração de receita e na eficiência operacional para Alexander & Baldwin, Inc. em 2024. O foco estratégico da empresa nas operações imobiliárias e terrestres continua a gerar crescimento e valor dos acionistas.
Como Alexander & Baldwin, Inc. (Alex) ganha dinheiro
Operações imobiliárias comerciais
A Alexander & Baldwin, Inc. gera uma parcela significativa de sua receita a partir de seu segmento de imóveis comerciais (CRE). Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita operacional do CRE alcançou US $ 147,5 milhões, refletindo a 1.3% aumento de US $ 145,6 milhões no mesmo período de 2023. O lucro operacional para este segmento foi relatado em US $ 67,4 milhões, acima 5.0% de US $ 64,2 milhões no ano anterior.
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de operação | US $ 147,5 milhões | US $ 145,6 milhões | 1.3% |
| Lucro operacional | US $ 67,4 milhões | US $ 64,2 milhões | 5.0% |
O aumento da receita operacional foi impulsionado principalmente por maiores receitas de aluguel e recuperação, o que equivale a US $ 101,1 milhões em pagamentos de arrendamento e US $ 47,6 milhões Em pagamentos de arrendamento variáveis.
Operações terrestres
O segmento de operações terrestres também contribui para os fluxos de receita da empresa. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as operações terrestres geraram receita operacional de US $ 26,7 milhões, significativamente acima de US $ 10,4 milhões em 2023. O lucro operacional para este segmento foi US $ 16,0 milhões, comparado com US $ 4,5 milhões no ano anterior.
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de operação | US $ 26,7 milhões | US $ 10,4 milhões | 156.7% |
| Lucro operacional | US $ 16,0 milhões | US $ 4,5 milhões | 255.6% |
Esta onda foi atribuída à venda de terras não melhoradas, com 20,2 milhões gerado apenas por essas vendas, juntamente com a receita de vendas de desenvolvimento de US $ 6,0 milhões.
Joint ventures e outra renda
A receita da A&B de joint ventures também desempenha um papel vital em seu desempenho financeiro. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a renda relacionada a joint ventures foi relatada em US $ 3,8 milhões, um aumento de 104.2% de US $ 1,9 milhão em 2023.
Gerenciamento de custos e lucratividade
As estratégias de gerenciamento de custos da empresa também contribuíram positivamente para sua lucratividade. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os custos operacionais totais foram US $ 92,3 milhões, que era um 11.4% aumentar em comparação com US $ 82,9 milhões no ano anterior. Além disso, a venda, as despesas gerais e administrativas diminuíram por 16.3% para US $ 21,9 milhões.
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Custos operacionais totais | US $ 92,3 milhões | US $ 82,9 milhões | 11.4% |
| Despesas da SG&A | US $ 21,9 milhões | US $ 26,2 milhões | -16.3% |
Lucro líquido e ganhos por ação
Como resultado dos fatores mencionados acima, o lucro líquido atribuível aos acionistas A&B nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi US $ 48,1 milhões, comparado com US $ 36,2 milhões em 2023, marcando um 32.9% aumentar. Os ganhos básicos por ação aumentaram para $0.66, de cima de $0.46.
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 48,1 milhões | US $ 36,2 milhões | 32.9% |
| EPS básico | $0.66 | $0.46 | 43.5% |
Alexander & Baldwin, Inc. (ALEX) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Alexander & Baldwin, Inc. (ALEX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Alexander & Baldwin, Inc. (ALEX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Alexander & Baldwin, Inc. (ALEX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.