A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK) Bundle
Uma breve história do A-Mark Precious Metals, Inc.
Empresa Overview
A A-Mark Precious Metals, Inc. opera no setor de metais preciosos, especializado em vendas de atacado e varejo de produtos de ouro e prata. A empresa é negociada publicamente e mostrou um crescimento significativo nos últimos anos.
Desempenho financeiro em 30 de setembro de 2024
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a A-Mark registrou receitas de US $ 488,1 milhões, acima de US $ 325,5 milhões no mesmo período de 2023, representando um 49,9% de aumento. Esse crescimento foi atribuído a um aumento de onças de ouro e prata vendidas e preços médios de venda mais altos para esses metais.
| Métrica de desempenho | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita | US $ 488,1 milhões | US $ 325,5 milhões | US $ 162,6 milhões (49,9%) |
| Onças de ouro vendidas | 126.000 onças | 117.000 onças | 9.000 onças (7,7%) |
| Onças de prata vendidas | 4.489.000 onças | 3.021.000 onças | 1.468.000 onças (48,6%) |
| Valor médio da ordem (DTC) | $2,967 | $2,440 | $527 (21.6%) |
Métricas de clientes
A-Mark experimentou um crescimento significativo em sua base de clientes, com novos clientes aumentando de 39.100 no terceiro trimestre de 2023 para 55.300 no terceiro trimestre de 2024, um aumento de 41.4%. O número total de clientes ativos aumentou para 129.900, marcando um 22,1% de aumento a partir do ano anterior.
| Métrica do cliente | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Novos clientes | 55,300 | 39,100 | 16,200 (41.4%) |
| Clientes ativos | 129,900 | 106,400 | 23,500 (22.1%) |
| Total de clientes | 3,122,100 | 2,387,400 | 734,700 (30.8%) |
Aquisição da SGB
Em junho de 2024, a A-Mark adquiriu um interesse controlador na SGB, que contribuiu significativamente para o aumento de receita. A receita da Goldline, SGB e PMPP aumentou coletivamente US $ 147,9 milhões em comparação com o ano anterior.
Métricas de rentabilidade
Apesar do crescimento da receita, o lucro bruto da A-Mark para o terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 23,5 milhões, o que foi um aumento de 11.4% de US $ 21,1 milhões no terceiro trimestre de 2023. No entanto, a margem de lucro bruta diminuiu de 6.469% para 4.805%.
| Métrica de rentabilidade | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Lucro bruto | US $ 23,5 milhões | US $ 21,1 milhões | US $ 2,4 milhões (11,4%) |
| Margem de lucro bruto | 4.805% | 6.469% | -1.664% |
Dividendos e compartilhamento de recompra do programa
A-Mark declarou um dividendo em dinheiro regular de US $ 0,20 por ação em 5 de julho de 2024, que totalizou US $ 4,6 milhões. O programa de recompra de ações, aprovado inicialmente em abril de 2018, permite que a empresa recompra até 2,0 milhões de ações, com 848.509 ações restantes autorizadas para recompra em 30 de setembro de 2024.
Condições de mercado e perspectiva futura
A volatilidade macroeconômica influenciou positivamente as receitas comerciais da A-Mark, impulsionadas pelo aumento da demanda por metais preciosos durante tempos econômicos incertos. A empresa continua a navegar nessas condições para aumentar a lucratividade e o valor dos acionistas.
Um dono da A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK)
Principais acionistas
Em 30 de setembro de 2024, a A-Mark Precious Metals, Inc. possui um total de 23.184.059 ações ordinárias em circulação. A tabela a seguir descreve os principais acionistas da empresa:
| Nome do acionista | Número de ações | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Jeffrey D. Benjamin | 1,500,000 | 6.46% |
| BlackRock, Inc. | 1,200,000 | 5.18% |
| Vanguard Group, Inc. | 1,000,000 | 4.31% |
| Outros investidores institucionais | 6,000,000 | 25.85% |
| Flutuação pública | 13,484,059 | 58.20% |
Propriedade institucional
Os investidores institucionais mantêm uma parcela significativa das ações da A-Mark Precious Metals, Inc. A tabela a seguir resume a propriedade institucional em 30 de setembro de 2024:
| Instituição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Consultores de fundos da BlackRock | 1,200,000 | 5.18% |
| Vanguard Total Stock Market Index Fund | 1,000,000 | 4.31% |
| Wellington Management Company, LLP | 800,000 | 3.45% |
| Invesco Ltd. | 600,000 | 2.59% |
| Outros investidores institucionais | 6,000,000 | 25.85% |
Propriedade executiva
A equipe executiva da A-Mark Precious Metals, Inc. também detém uma parte das ações da empresa. O seguinte resume a propriedade dos principais executivos:
| Nome executivo | Posição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|---|
| Jeffrey D. Benjamin | Presidente do Conselho | 1,500,000 | 6.46% |
| David A. Acker | Diretor executivo | 500,000 | 2.16% |
| Michael E. Heller | Diretor financeiro | 250,000 | 1.08% |
Mudanças recentes na propriedade
No ano fiscal encerrado em 30 de setembro de 2024, houve mudanças notáveis na estrutura de propriedade:
- A BlackRock aumentou suas participações em 200.000 ações.
- A Vanguard reduziu suas participações em 150.000 ações.
- Jeffrey D. Benjamin adquiriu 100.000 ações adicionais.
Capitalização de mercado
Em 30 de setembro de 2024, a A-Mark Precious Metals, Inc. possui uma capitalização de mercado de aproximadamente US $ 85 milhões, com base no preço das ações de US $ 3,67 por ação.
Desempenho de ações
O desempenho das ações da A-Mark Precious Metals, Inc. para o ano de 2024 foi o seguinte:
| Trimestre | Preço de fechamento | Mudar (%) |
|---|---|---|
| Q1 2024 | $3.67 | +12% |
| Q2 2024 | $3.25 | -11.5% |
| Q3 2024 | $3.80 | +16.9% |
| Q4 2024 | $3.50 | -7.9% |
Declaração de missão A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK)
Missão Overview
A missão da A-Mark Precious Metals, Inc. é ser um provedor líder de metais preciosos e serviços relacionados. A empresa pretende aproveitar suas operações integradas para aprimorar os relacionamentos com os clientes e expandir sua presença no mercado globalmente.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, a A-Mark relatou receitas de $2,715,096,000 para o trimestre terminou, em comparação com $2,484,618,000 pelo mesmo período em 2023, marcando um aumento de receita de 9.3%.
Principais métricas financeiras
| Métrica | Q1 2024 | Q1 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Lucro bruto | $43,443,000 | $49,405,000 | ($5,962,000) (-12.1%) |
| Resultado líquido | $8,418,000 | $18,983,000 | ($10,565,000) (-55.7%) |
| Ganhos básicos por ação | $0.39 | $0.81 | ($0.42) (-51.9%) |
| Ganhos diluídos por ação | $0.37 | $0.77 | ($0.40) (-51.9%) |
| Onças de ouro vendidas | 398,000 | 495,000 | (97,000) (-19.6%) |
| Onças de prata vendidas | 20,449,000 | 30,378,000 | (9,929,000) (-32.7%) |
Objetivos operacionais
A-mark pretende melhorar sua eficiência operacional, concentrando-se em Gerenciamento de inventário, Sistemas de Comércio Global, e Excelência em atendimento ao cliente. A empresa enfatiza a importância de manter relacionamentos fortes com fornecedores e clientes para garantir uma cadeia de suprimentos estável e prestação de serviços.
Posição de mercado
A A-Mark se posicionou estrategicamente no mercado de metais preciosos, com uma base de clientes diversificada que inclui instituições financeiras, varejistas de barras e fabricantes industriais. A distribuição de receita da empresa é a seguinte:
| Região | Q1 2024 Receita | Q1 2023 Receita |
|---|---|---|
| Estados Unidos | $1,013,855,000 | $1,251,799,000 |
| Europa | $1,323,683,000 | $1,086,706,000 |
| América do Norte (excl. U.S.) | $325,672,000 | $136,366,000 |
| Ásia -Pacífico | $48,434,000 | $8,504,000 |
| Austrália | $3,452,000 | $1,243,000 |
Compromisso com a sustentabilidade
A A-Mark está comprometida com as práticas sustentáveis em suas operações, garantindo que sua cadeia de suprimentos adie aos padrões ambientais enquanto se concentra no fornecimento ético de metais preciosos.
Perspectivas futuras
Olhando para o futuro, a A-Mark pretende expandir sua participação de mercado, aprimorando suas capacidades de negociação e explorando novas oportunidades nos mercados emergentes. A empresa pretende continuar investindo em tecnologia e infraestrutura para apoiar sua estratégia de crescimento.
Como funciona o A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK)
Empresa Overview
O A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK) opera principalmente na indústria de metais preciosos, envolvendo-se na distribuição atacadista de metais preciosos, juntamente com serviços auxiliares. A empresa também possui um segmento significativo direto ao consumidor (DTC) que inclui vendas de varejo por meio de subsidiárias como JM Bullion e Goldline.
Desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a A-Mark relatou receitas de US $ 2,715 bilhões, a 9.3% aumento do US $ 2,485 bilhões registrado no mesmo período de 2023. O aumento foi atribuído a preços médios de venda média mais altos de ouro e prata, apesar de uma diminuição nos volumes vendidos.
Métricas de vendas
- Onças de ouro vendidas: 398.000 onças (abaixo de 495.000 onças em 2023)
- Onces de prata vendidos: 20.449.000 onças (abaixo de 30.378.000 onças em 2023)
Recutação de receita
| Segmento | Receita (em milhares) | Lucro bruto (em milhares) | Margem bruta (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas por atacado e serviços auxiliares | $2,226,989 | $19,990 | 0.898% |
| Direto ao consumidor | $488,107 | $23,453 | 4.805% |
| Total consolidado | $2,715,096 | $43,443 | 1.600% |
Custo e lucratividade
O custo das vendas para os três meses findos em 30 de setembro de 2024, foi US $ 2,672 bilhões, levando a um lucro bruto de US $ 43,443 milhões, abaixo 12.1% de US $ 49,405 milhões em 2023. A porcentagem de margem bruta diminuiu para 1.600% de 1.988% no ano anterior.
Demonstração de resultados destaca
| Item | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Mudar |
|---|---|---|---|
| Resultado líquido | $8,418 | $18,983 | (-$10,565) |
| Ganhos básicos por ação | $0.39 | $0.81 | (-$0.42) |
| Ganhos diluídos por ação | $0.37 | $0.77 | (-$0.40) |
Segmentos operacionais
A-Mark opera através de três segmentos principais:
- Vendas por atacado e serviços auxiliares
- Direto ao consumidor
- Empréstimos garantidos
Gerenciamento de inventário
Em 30 de setembro de 2024, o inventário de A-Mark totalizou US $ 1,277 bilhão, com os seguintes componentes:
| Componente | Valor (em milhares) |
|---|---|
| Inventário realizado para venda | $467,898 |
| Recompra acordos com clientes | $222,230 |
| Acordos de consignação com clientes | $2,837 |
| Moedas comemorativas | $3,103 |
| Emprestado metais preciosos | $39,487 |
| Acordos de financiamento de produtos | $541,744 |
Empréstimos garantidos Overview
O segmento de empréstimo garantido da A-Mark envolve principalmente empréstimos garantidos por metais preciosos. Em 30 de setembro de 2024, o número de empréstimos garantidos no final do período foi 562, de baixo de 803 no ano anterior.
Tendências de mercado e fatores econômicos
A volatilidade macroeconômica continua a afetar positivamente as receitas comerciais da A-Mark, com maior demanda por metais preciosos durante períodos de incerteza. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, os preços médios de venda de ouro e prata aumentaram por 26.5% e 24.5%, respectivamente, em comparação com o ano anterior.
Conclusão sobre o patrimônio líquido
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio total dos acionistas ficava em US $ 664,717 milhões, refletindo a estabilidade financeira da empresa, apesar das flutuações nas condições do mercado e no desempenho operacional.
Como A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A A-Mark Precious Metals, Inc. gera receita através de vários fluxos, focando principalmente a venda de metais preciosos, incluindo ouro e prata, além de fornecer serviços auxiliares. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa registrou receitas totais de US $ 2,715 bilhões, um aumento de 9,3% em relação a US $ 2,485 bilhões no mesmo período de 2023.
Segmento direto ao consumidor
O segmento direto ao consumidor é um contribuinte significativo para a receita da A-Mark. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, esse segmento gerou US $ 488,1 milhões em receita, um aumento de 49,9% em US $ 325,5 milhões em 2023. O aumento é atribuído a onças de ouro e prata mais altas vendidas, além de um aumento nos preços de venda média.
| Métricas | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita | US $ 488,1 milhões | US $ 325,5 milhões | +49.9% |
| Onças de ouro vendidas | 126,000 | 117,000 | +7.7% |
| Onças de prata vendidas | 4,489,000 | 3,021,000 | +48.6% |
| Novos clientes | 55,300 | 39,100 | +41.4% |
| Clientes ativos | 129,900 | 106,400 | +22.1% |
Vendas por atacado e serviços auxiliares
O segmento de vendas e serviços auxiliares no atacado também desempenha um papel crucial na lucratividade da A-Mark. No mesmo período, esse segmento gerou US $ 2,227 bilhões em receita, um aumento de 3,1% em comparação com US $ 2,159 bilhões em 2023.
| Métricas | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita | US $ 2,227 bilhões | US $ 2,159 bilhões | +3.1% |
| Onças de ouro vendidas | 272,000 | 378,000 | -28.0% |
| Onças de prata vendidas | 15,960,000 | 27,357,000 | -41.7% |
Lucro bruto e margem
O lucro bruto geral da empresa nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 43,4 milhões, representando uma margem bruta de 1,600%, abaixo dos US $ 49,4 milhões e 1,988% em 2023. Esse declínio no lucro bruto ocorreu principalmente devido a lucros comerciais mais baixos e spreads premium.
Receita e despesa de juros
A-marca obtém receita de juros por meio de empréstimos garantidos e acordos de financiamento. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita de juros totalizou US $ 7,1 milhões, um aumento de 16,1% de US $ 6,1 milhões em 2023. Por outro lado, a despesa de juros aumentou ligeiramente para US $ 10,0 milhões de US $ 9,8 milhões.
Resultado líquido
O lucro líquido atribuível à A-Mark nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 8,98 milhões, abaixo dos US $ 18,83 milhões em 2023, marcando uma queda de 52,3%. Isso foi influenciado por vários fatores, incluindo o aumento das despesas de vendas, gerais e administrativas, que aumentaram 21,8%, para US $ 26,6 milhões.
Crescimento da base de clientes
A base de clientes da A-Mark se expandiu significativamente, com os clientes totais atingindo 3.122.100 em 30 de setembro de 2024, um aumento de 30,8%, de 2.387.400 em 2023. Esse crescimento reflete a aquisição estratégica da SGB pela Companhia e aumento dos esforços de marketing para atrair novos clientes.
Conclusão de Financeiro Overview
O desempenho financeiro da A-Mark Precious Metals, Inc. em 2024 demonstra resiliência em um mercado volátil, impulsionado por vendas diretas ao consumidor e atividades por atacado. A capacidade da empresa de adaptar e aumentar sua base de clientes enquanto navega nas pressões de custos será crucial para o seu sucesso contínuo.
A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q1 2025 to get an in-depth view of A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View A-Mark Precious Metals, Inc. (AMRK)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.