Brixmor Property Group Inc. (BRX) Bundle
Uma breve história do Brixmor Property Group Inc.
O Brixmor Property Group Inc. (NYSE: BRX) passou por transformações significativas desde o seu início. Fundada em 2013, a empresa é especializada em adquirir, possuir e operar um portfólio diversificado de propriedades de varejo nos Estados Unidos.
Empresa Overview
A partir de 2024, a Brixmor opera um portfólio que inclui mais de 350 shopping centers, que coletivamente abrangem aproximadamente 60 milhões de pés quadrados de espaço de varejo. A empresa se concentra em shopping centers ao ar livre, ancorados principalmente por supermercados e outras categorias de varejo essenciais.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o Brixmor registrou receitas totais de US $ 956,6 milhões, um aumento de US $ 928,6 milhões no mesmo período em 2023. Esse crescimento na receita é atribuído a um aumento na renda de aluguel, que atingiu US $ 955,1 milhões, de subir de um aumento de US $ 927,4 milhões ano a ano.
Principais métricas financeiras
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita total (em milhões) | $956.6 | $928.6 | $28.0 |
| Lucro líquido (em milhões) | $255.9 | $232.4 | $23.5 |
| Lucro líquido por ação | $0.84 | $0.77 | $0.07 |
| Mesma propriedade NOI (em milhões) | $678.1 | $644.6 | $33.5 |
Atividades de dívida e financiamento
Em 30 de setembro de 2024, as obrigações totais da dívida da Brixmor totalizaram aproximadamente US $ 5,34 bilhões. A carteira de dívida da Companhia inclui notas não seguras com uma taxa de juros médio ponderada de 4,01% e vários acordos de troca de taxas de juros destinadas a hedge contra flutuações nas taxas de juros.
Métricas operacionais
No final do terceiro trimestre de 2024, a taxa de ocupação de Brixmor ficou em 95,6%, refletindo um ligeiro aumento de 94,1% no terceiro trimestre de 2023. Essa melhoria é indicativa das estratégias eficazes da empresa e do posicionamento de mercado.
Desenvolvimentos recentes
A Brixmor se envolveu ativamente em iniciativas de reciclagem de capital, descartando vários ativos não essenciais enquanto reinvestem os recursos em propriedades de maior desempenho. Em 2024, a empresa reconheceu ganhos de aproximadamente US $ 52,1 milhões com a venda de shopping centers e outros ativos imobiliários.
Posição de mercado
No cenário competitivo dos imóveis de varejo, a Brixmor continua a alavancar seu extenso portfólio e experiência em gerenciamento para aprimorar o valor dos acionistas. O foco estratégico da empresa no varejo essencial e nos centros comerciais orientados para a comunidade posicionam-o bem em meio a preferências de consumidores em evolução e dinâmica de mercado.
Um dono da Brixmor Property Group Inc. (BRX)
Estrutura de propriedade
O Brixmor Property Group Inc. (BRX) é de propriedade principalmente de investidores institucionais, com uma parcela significativa das ações detidas por vários fundos mútuos e fundos de pensão. A partir de 2024, a distribuição de propriedade é a seguinte:
| Tipo de proprietário | Porcentagem de propriedade |
|---|---|
| Investidores institucionais | 83.4% |
| Investidores de varejo | 11.2% |
| Propriedade interna | 5.4% |
Principais acionistas institucionais
Os maiores acionistas do Brixmor Property Group no início de 2024 incluem:
| Instituição | Ações detidas | Porcentagem do total de ações |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 34,500,000 | 11.4% |
| BlackRock, Inc. | 30,700,000 | 10.0% |
| State Street Corporation | 22,000,000 | 7.1% |
| Invesco Ltd. | 15,500,000 | 5.0% |
| Fidelity Management & Research Company | 12,000,000 | 3.9% |
Propriedade interna
A propriedade de informações privilegiadas reflete a participação da administração e dos membros do conselho da empresa:
| Nome Insider | Posição | Ações detidas |
|---|---|---|
| James Taylor | CEO | 100,000 |
| Michael McClain | Diretor Financeiro | 75,000 |
| Elizabeth Smith | COO | 50,000 |
Mudanças recentes de acionistas
Nos últimos meses, houve mudanças notáveis em relação à propriedade do BRX:
- A Vanguard aumentou sua participação em 2,5 milhões de ações no segundo trimestre de 2024.
- A BlackRock reduziu sua participação em 1 milhão de ações no primeiro trimestre de 2024.
- As transações internas tiveram um aumento, com as compras totalizando 225.000 ações por executivos nos últimos seis meses.
Métricas de desempenho de ações
O desempenho das ações do Brixmor Property Group Inc. reflete o sentimento geral de propriedade:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Preço atual das ações | $24.75 |
| Capitalização de mercado | US $ 7,4 bilhões |
| Rendimento de dividendos | 4.4% |
| Razão P/E. | 22.3 |
Conclusão sobre composição dos acionistas
No geral, o Brixmor Property Group Inc. mantém uma forte presença institucional, com propriedade significativa das principais empresas de investimento, apoiada por um nível modesto de propriedade privilegiada. A empresa continua a atrair interesse dos investidores, evidenciado por seu desempenho estável e rendimento de dividendos.
Declaração de missão Brixmor Property Group Inc. (BRX)
Empresa Overview
O Brixmor Property Group Inc. é um dos principais proprietários e operador de shopping centers ao ar livre nos Estados Unidos. A empresa se concentra em melhorar o valor de suas propriedades de varejo por meio de gerenciamento, leasing, aquisição e reconstrução.
Declaração de missão
A missão do Brixmor Property Group Inc. é criar valor para seus acionistas, construindo e mantendo um portfólio de varejo de alta qualidade que atenda às necessidades em evolução dos consumidores e inquilinos. A empresa pretende ser um parceiro de confiança de seus inquilinos, fornecendo a eles as ferramentas e o apoio necessários para o seu sucesso, promovendo fortes relacionamentos com as comunidades.
Valores centrais
- Integridade: Sustentando os mais altos padrões de ética e transparência em todas as operações.
- Foco no cliente: Priorizando as necessidades e a satisfação de inquilinos e compradores.
- Inovação: Abraçando a criatividade para melhorar a experiência de compra e o gerenciamento de propriedades.
- Colaboração: Trabalhando juntos em equipe e com os parceiros para alcançar objetivos comuns.
- Engajamento da comunidade: Contribuindo positivamente para as comunidades em que a empresa opera.
Objetivos estratégicos
Os objetivos estratégicos de Brixmor incluem:
- Maximizando a renda do aluguel por meio de estratégias eficazes de leasing.
- Aumentar os valores das propriedades por meio de projetos direcionados de reconstrução e melhoria.
- Manter uma base diversificada de inquilinos para mitigar o risco e aumentar a estabilidade.
- Utilizando a tecnologia e a análise de dados para impulsionar eficiências operacionais.
- Promovendo uma cultura de sustentabilidade em suas operações e propriedades.
Principais métricas financeiras
Em 30 de setembro de 2024, o Brixmor Property Group Inc. relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Receita total (9 meses) | US $ 956,6 milhões |
| Lucro líquido (9 meses) | US $ 255,9 milhões |
| Lucro líquido por ação ordinária (básico) | $0.84 |
| Renda de aluguel (terceiro trimestre 2024) | US $ 319,9 milhões |
| Taxa de ocupação | 91.9% |
| Total de ativos | US $ 8,75 bilhões |
| Obrigações totais de dívida | US $ 5,34 bilhões |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 450,7 milhões |
Desenvolvimentos recentes
A Brixmor esteve ativamente envolvida na aquisição e disposição das propriedades para otimizar seu portfólio. Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa:
- Adquiriu três shopping centers e uma parcela de terra para um total de US $ 81,9 milhões.
- Descartados por cinco shopping centers e quatro shopping centers parciais para receitas líquidas agregadas de US $ 140 milhões.
- Investiu aproximadamente US $ 255,4 milhões em melhorias e investimentos em ativos imobiliários.
Perspectivas futuras
A Brixmor pretende capitalizar as oportunidades de crescimento no setor de varejo, aprimorando suas propriedades existentes e adquirindo novas em locais privilegiados. A empresa está focada em manter altos níveis de ocupação e aumentar as taxas de aluguel, impulsionando assim o crescimento futuro da receita.
Como funciona o Brixmor Property Group Inc. (BRX)
Negócios Overview
O Brixmor Property Group Inc. é um Trust (REIT) focado na propriedade e na operação de shopping centers ao ar livre. Em 30 de setembro de 2024, a Companhia operava 352 propriedades nos Estados Unidos, com uma área tranquila total de aproximadamente 63 milhões de pés quadrados.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Brixmor relatou os seguintes destaques financeiros:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 255,87 milhões | US $ 232,39 milhões | +US $ 23,48 milhões |
| Renda de aluguel | US $ 955,07 milhões | US $ 927,44 milhões | +US $ 27,63 milhões |
| Receita total | US $ 956,61 milhões | US $ 928,55 milhões | +US $ 28,06 milhões |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | US $ 469,51 milhões | US $ 453,51 milhões | +US $ 16,00 milhões |
Recutação de receita
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita de aluguel de Brixmor foi dividida da seguinte maneira:
| Fonte | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Aluguel base | $727.4 |
| Reembolsos de despesas | $70.3 |
| Renda de aluguel de linha reta | $21.5 |
| Aluguéis percentuais | $5.8 |
| Outras receitas | $1.5 |
Despesas operacionais
As despesas operacionais totais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 608,82 milhões, em comparação com US $ 614,73 milhões no mesmo período em 2023. O colapso das despesas operacionais é o seguinte:
| Tipo de despesa | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Impostos imobiliários | $117.90 |
| Custos operacionais | $107.36 |
| Geral e Administrativo | $88.43 |
| Depreciação e amortização | $278.07 |
Atividades de fluxo de caixa
Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as atividades de fluxo de caixa de Brixmor foram as seguintes:
| Atividade de fluxo de caixa | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais | $469.51 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | ($196.18) |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades de financiamento | $160.21 |
| Mudança líquida em dinheiro | $433.54 |
Aquisições e disposições
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o Brixmor se envolveu em várias atividades de aquisição e disposição:
- Adquiriu três shopping centers e uma parcela de terra para um total de US $ 81,86 milhões.
- Descartados por cinco shopping centers e quatro shopping centers parciais para receitas líquidas de US $ 140,0 milhões.
- Os ganhos de disposições durante os nove meses foram de US $ 52,1 milhões.
Dívida e financiamento
Em 30 de setembro de 2024, as atividades de financiamento de Brixmor incluíram:
| Atividade de dívida | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Empréstimos em notas não seguras | $796.15 |
| Reembolso de empréstimos | ($367.45) |
| Dinheiro líquido fornecido por atividades de financiamento | $159.55 |
Atividade de dividendos
Brixmor declarou os seguintes dividendos em 2024:
| Trimestre | Dividendo por ação | Data da declaração | Data a pagar |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $0.2725 | 24 de julho de 2024 | 15 de outubro de 2024 |
| Q4 2024 | $0.2875 | 23 de outubro de 2024 | 15 de janeiro de 2025 |
Portfólio de propriedades Overview
O portfólio de propriedades de Brixmor em 30 de setembro de 2024 incluiu:
| Métrica do portfólio | Valor |
|---|---|
| Propriedades totais | 352 |
| Área Lasível Total (em Milhões de pés quadrados) | 63 |
| Taxa média de ocupação | 91.9% |
| Taxa média de arrendamento | US $ 16,50 por metro quadrado |
Como o Brixmor Property Group Inc. (BRX) ganha dinheiro
Geração de receita
O Brixmor Property Group Inc. gera principalmente a receita através da receita de aluguel de seu portfólio de shopping centers de varejo. Em 30 de setembro de 2024, a receita total de aluguel foi de US $ 955,1 milhões nos nove meses terminados, em comparação com US $ 927,4 milhões no mesmo período em 2023, refletindo um aumento de US $ 27,6 milhões ano a ano.
A quebra das fontes de renda de aluguel inclui:
- Aluguel base: US $ 27,4 milhões aumentam atribuídos a aumentos contratuais de aluguel e spreads positivos de aluguel.
- Reembolsos de despesas: Aumentou em US $ 5,6 milhões.
- Receita de aluguel de linha reta: Aumentou em US $ 7,1 milhões.
- Aluguéis percentuais: Aumentou em US $ 0,6 milhão.
- Renda auxiliar e outra de aluguel: Aumentou em US $ 0,5 milhão.
Receita operacional
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Brixmor relatou um mesmo lucro operacional líquido de propriedade (NOI) de US $ 678,1 milhões, um aumento significativo de US $ 644,6 milhões em 2023. Esse aumento de US $ 33,5 milhões foi impulsionado por taxas mais altas de ocupação e estratégias efetivas de gerenciamento de arrendamento .
Em 30 de setembro de 2024, as taxas de ocupação eram:
- Ocupação faturada: 91.9%
- Ocupação arrendada: 95.6%
Despesas operacionais
As despesas operacionais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 608,8 milhões, um pouco abaixo dos US $ 614,7 milhões em 2023. Os principais componentes das despesas operacionais incluem:
- Custos operacionais: US $ 110,5 milhões
- Impostos imobiliários: US $ 120,7 milhões
- Depreciação e amortização: US $ 278,1 milhões
- Despesas gerais e administrativas: US $ 88,4 milhões
Despesas de capital e investimentos
A Brixmor fez investimentos significativos de capital em suas propriedades, totalizando US $ 255,4 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. Isso incluiu melhorias e investimentos destinados a aumentar o valor da propriedade e a satisfação do inquilino.
A empresa também possui projetos de reconstrução em andamento com um custo agregado previsto de US $ 506,8 milhões, dos quais US $ 246,4 milhões foram incorridos em 30 de setembro de 2024.
Venda de ativos imobiliários
Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Brixmor descartou cinco shopping centers, quatro shopping centers parciais e duas parcelas de terra para receitas líquidas agregadas de US $ 140 milhões, resultando em um ganho total de US $ 52,1 milhões.
Os ganhos nas vendas de ativos foram os seguintes:
- Ganho na venda de ativos imobiliários: US $ 53,9 milhões
- Líquido Produto de Disposs: US $ 140 milhões
Gerenciamento de dívida
A despesa de juros de Brixmor nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 160,6 milhões, um aumento de US $ 143,5 milhões em 2023. A Companhia gerencia ativamente sua carteira de dívida, com empréstimos líquidos aumentando significativamente em 2024, contribuindo para um dinheiro líquido fornecido com atividades de financiamento de financiamento fornecidas de US $ 160,2 milhões.
Financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, os indicadores de desempenho financeiro de Brixmor eram os seguintes:
| Métricas | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 255,9 milhões | US $ 232,4 milhões |
| Renda abrangente | US $ 257,8 milhões | US $ 235,7 milhões |
| NAREIT FFO | US $ 486,4 milhões | US $ 460,9 milhões |
| NAREIT FFO por ação diluída | $1.60 | $1.52 |
Posição de mercado e iniciativas estratégicas
A Brixmor continua aumentando sua posição no mercado por meio de aquisições estratégicas e melhorias de propriedades, focada em atrair inquilinos de alta qualidade e manter os altos níveis de ocupação.
Em 30 de setembro de 2024, o portfólio da Brixmor consistia em 352 propriedades, com ênfase nos locais de varejo que atendem às necessidades essenciais de compras.
Brixmor Property Group Inc. (BRX) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Brixmor Property Group Inc. (BRX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Brixmor Property Group Inc. (BRX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Brixmor Property Group Inc. (BRX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.