The RealReal, Inc. (REAL) Bundle
Uma breve história do Realreal, Inc.
Overview
A RealReal, Inc. é um mercado on -line líder em consignação de luxo autenticada, fundada em 2011. A partir de 2024, a empresa continua a expandir seus serviços, oferecendo uma ampla gama de produtos de luxo, incluindo vestuário, acessórios e decoração de casa.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, o RealReal relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Receita de consignação | $345,270,000 | $302,072,000 | $43,198,000 | 14% |
| Receita direta | $45,056,000 | $63,196,000 | ($18,140,000) | (29%) |
| Receita de serviços de remessa | $46,163,000 | $40,663,000 | $5,500,000 | 14% |
| Receita total | $436,489,000 | $405,931,000 | $30,558,000 | 8% |
| Perda líquida | ($65,747,000) | ($146,779,000) | $81,032,000 | 55% |
Destaques operacionais
A Companhia teve um aumento significativo em seu valor bruto de mercadoria (GMV), que aumentou 4% durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024. O valor médio da ordem (AOV) também aumentou 3%, contribuindo para o crescimento geral da receita .
Mudanças -chave e iniciativas estratégicas
Em 2024, o RealReal implementou uma nova estrutura de comissão, que resultou em um aumento de taxa de taxas de 37,4% para 38,5%. Essa mudança impactou positivamente a margem bruta da receita de consignação, que melhorou em 296 pontos base nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024 em comparação com o mesmo período em 2023.
Fluxo de caixa e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, o RealReal tinha dinheiro e equivalentes em dinheiro no valor de US $ 153,2 milhões. A Companhia relatou um dinheiro líquido usado em atividades operacionais de (US $ 1.148.000) nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com (US $ 71.791.000) no mesmo período do ano anterior, indicando melhor eficiência operacional.
Desafios e posição de mercado
O RealReal continua enfrentando desafios no mercado competitivo de consignação de luxo on -line, mas permanece focado em expandir suas ofertas de luxo autenticadas e aumentar a experiência do cliente.
Equidade do acionista
| Componente | Em 30 de setembro de 2024 | Em 31 de dezembro de 2023 |
|---|---|---|
| Ações ordinárias | $1 | $1 |
| Capital adicional pago | $839,958,000 | $816,325,000 |
| Déficit acumulado | ($1,185,372,000) | ($1,119,625,000) |
| Total dos acionistas do patrimônio líquido (déficit) | ($345,413,000) | ($303,299,000) |
Tendências de mercado
Apesar de um ambiente de varejo desafiador, o foco do RealReal em bens de luxo e sustentabilidade é bem capturar um segmento de mercado em crescimento interessado em compras de consignação e práticas ecológicas.
Perspectivas futuras
A empresa prevê que as perdas operacionais podem continuar no curto prazo, mas permanece otimista sobre sua estratégia de crescimento e esforços de expansão do mercado.
A quem é dono do RealReal, Inc. (real)
Principais acionistas
A partir de 2024, a RealReal, Inc. (real) possui uma estrutura de propriedade diversificada, incluindo investidores institucionais, especialistas e acionistas de varejo. A tabela a seguir descreve os principais acionistas e suas respectivas porcentagens de propriedade:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Tipo de propriedade |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 10.5% | Institucional |
| BlackRock, Inc. | 9.8% | Institucional |
| FMR LLC (Fidelity) | 6.7% | Institucional |
| Propriedade Insider (Equipe Executiva e Conselho) | 5.2% | Insider |
| Outros investidores institucionais | 20.0% | Institucional |
| Investidores de varejo | 47.8% | Varejo |
Desempenho de ações
O desempenho das ações da RealReal, Inc. mostrou flutuações ao longo do ano. Em 30 de setembro de 2024, o preço das ações de fechamento era de US $ 6,50, refletindo uma mudança no acumulação de -15,2%.
Dados financeiros recentes
As seguintes métricas financeiras fornecem informações sobre o desempenho do RealReal a partir dos relatórios mais recentes:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Receita total (terceiro trimestre 2024) | US $ 147,8 milhões |
| Perda líquida (Q3 2024) | $ (17,9) milhões |
| Valor de mercadoria bruta (GMV) | US $ 433,1 milhões |
| Membros ativos | 37,8 milhões |
| Ações ordinárias em circulação | 109,7 milhões |
Transações Insider
As transações internas incluíram opções de ações e unidades de ações restritas concedidas aos executivos, contribuindo para a participação de propriedade da equipe executiva. Em 2024, a empresa relatou a emissão de:
- 1.232.416 ações após a aquisição de unidades de ações restritas.
- 14.873 ações do exercício das opções de ações.
Dívida e responsabilidades
A RealReal, Inc. tem obrigações de dívida significativas, refletidas em seu balanço patrimonial. Em 30 de setembro de 2024, foram relatados os seguintes passivos:
| Tipo de responsabilidade | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Notas seniores conversíveis | $276.5 |
| Notas não conversíveis | $131.4 |
| Passivos totais | $751.7 |
Capitalização de mercado
A capitalização de mercado da RealReal, Inc. em 30 de setembro de 2024, era de aproximadamente US $ 715 milhões, calculada com base no preço das ações e no número total de ações em circulação.
A declaração de missão RealReal, Inc. (real)
Missão Overview
A RealReal, Inc. é um mercado on -line líder em consignação de luxo autenticada. A missão da empresa se concentra na sustentabilidade, autenticidade e proporção de uma experiência de compra única para os consumidores. A partir de 2024, o RealReal visa redefinir o varejo de luxo através de seu compromisso com uma economia circular, ajudando os consumidores a comprar e vender produtos de luxo e promover a responsabilidade ambiental.
Os principais componentes da declaração de missão
- Sustentabilidade: O RealReal enfatiza reduzir o desperdício através da revenda de itens de luxo.
- Autenticidade: A empresa garante a autenticidade de todos os itens vendidos, garantindo a confiança do cliente.
- Comunidade: O RealReal visa construir uma comunidade de compradores e vendedores que valorizam o luxo e a sustentabilidade.
Desempenho financeiro e métricas de crescimento
O desempenho financeiro do RealReal reflete sua estratégia e missão de crescimento. Abaixo está um resumo das principais métricas financeiras dos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com o mesmo período em 2023:
| Métrica | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Receita de consignação | $345,270 | $302,072 | $43,198 | 14% |
| Receita direta | $45,056 | $63,196 | $(18,140) | (29%) |
| Receita de serviços de remessa | $46,163 | $40,663 | $5,500 | 14% |
| Receita total | $436,489 | $405,931 | $30,558 | 8% |
| Lucro bruto | $325,458 | $270,229 | $55,229 | 20% |
| Perda líquida | $(65,747) | $(146,779) | $81,032 | 55% |
Associação ativa e engajamento
Em 30 de setembro de 2024, o RealReal alcançou um crescimento significativo em sua base de membros ativos:
- Total de membros ativos: 37,8 milhões
- Compradores ativos nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024: 795,000
- Valor médio da ordem (AOV): $533
Iniciativas de sustentabilidade
O compromisso do RealReal com a sustentabilidade é evidente em suas práticas operacionais:
- Sobre US $ 4,6 bilhões pago em comissões aos consignadores desde o início.
- Concentre -se na redução da pegada de carbono através da revenda de produtos de luxo.
Posição de mercado e perspectiva futura
O RealReal continua a fortalecer sua posição no mercado de consignação de luxo, com foco na inovação e na experiência do cliente. A empresa está aproveitando a tecnologia para aprimorar sua plataforma e melhorar a eficiência operacional, alinhando -se com sua missão de promover a sustentabilidade e a autenticidade no varejo de luxo.
Como funciona o RealReal, Inc. (real)
Overview de modelo de negócios
A RealReal, Inc. opera como um mercado on -line líder em consignação de luxo autenticada. A empresa gera receita principalmente com vendas de consignação, vendas diretas de estoque e serviços de remessa.
Recutação de receita
Em 30 de setembro de 2024, o RealReal relatou os seguintes números de receita:
| Tipo de receita | Três meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | Três meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de consignação | $116,908 | $102,852 | 14% |
| Receita direta | $15,623 | $17,356 | (10%) |
| Receita de serviços de remessa | $15,224 | $12,964 | 17% |
| Receita total | $147,755 | $133,172 | 11% |
Valor de mercadoria bruta (GMV)
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o RealReal registrou um GMV de US $ 433,1 milhões, representando um aumento de 6% em comparação com US $ 407,6 milhões no mesmo período em 2023. O valor líquido da mercadoria (NMV) aumentou 11% para $ 335,2 milhões de US $ 302,9 milhões ano a ano.
Despesas operacionais
As despesas operacionais nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foram as seguintes:
| Tipo de despesa | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Marketing | $11,604 |
| Operações e tecnologia | $66,199 |
| Vendendo, geral e administrativo | $47,512 |
| Despesas operacionais totais | $125,315 |
Perda líquida
A perda líquida atribuível aos acionistas ordinários nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 17,9 milhões, em comparação com uma perda líquida de US $ 22,9 milhões no mesmo período de 2023. Isso se traduz em uma perda líquida básica por ação de $ (0,16) para 2024 versus $ (0,22) para 2023.
Fluxo de caixa
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o RealReal relatou dinheiro líquido usado em atividades operacionais de US $ 1,1 milhão, melhorou significativamente de US $ 71,8 milhões no mesmo período de 2023. A empresa sofreu cobranças não monetárias, totalizando US $ 109,0 milhões e uma alteração líquida em Ativos operacionais e passivos que refletiam uma entrada de caixa.
Destaques do balanço
Em 30 de setembro de 2024, o balanço do RealReal incluiu:
| Ativos (em milhares) | Quantia |
|---|---|
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $153,179 |
| Contas a receber | $15,953 |
| Inventário | $19,921 |
| Total de ativos | $406,252 |
O passivo e o déficit dos acionistas incluíram:
| Passivos (em milhares) | Quantia |
|---|---|
| Passivos atualizados totais | $225,697 |
| Passivos totais | $751,665 |
| Total de déficit dos acionistas | $(345,413) |
Principais indicadores de desempenho
As seguintes métricas importantes foram relatadas nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Compradores ativos | 795,000 |
| Valor médio da ordem (AOV) | $533 |
| Taxa de tomada (%) | 38.5% |
O RealReal continua a evoluir suas operações, concentrando -se em aprimorar seu mercado, melhorando a experiência do cliente e otimizando suas estratégias de gerenciamento de inventário enquanto enfrenta seus desafios financeiros.
Como The RealReal, Inc. (real) ganha dinheiro
Fluxos de receita
O RealReal, Inc. gera receita principalmente por meio de três fluxos principais: receita de consignação, receita direta e receita de serviços de remessa.
Receita de consignação
A receita de consignação é a maior fonte de renda para o RealReal. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita de consignação alcançada US $ 345,3 milhões, a 14% aumentar em comparação com US $ 302,1 milhões no mesmo período de 2023. Este crescimento foi impulsionado por um 4% aumento do valor bruto de mercadorias (GMV) e um 3% aumento no valor médio da ordem (AOV).
A taxa de tomada, que é a porcentagem do preço de venda retido pelo RealReal, melhorado para 38.5% de 37.4% ano a ano. Isso reflete um aumento no mix de vendas de categorias de maior valor, particularmente roupas femininas.
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de consignação | US $ 345,3 milhões | US $ 302,1 milhões | +14% |
| GMV | US $ 1.325,9 milhões | US $ 1.275,3 milhões | +4% |
| AOV | $533 | $515 | +3% |
| Levar uma taxa | 38.5% | 37.4% | +1.1% |
Receita direta
Receita direta, que é gerada a partir da venda de inventário de propriedade do RealReal, diminuiu para US $ 45,1 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo 29% de US $ 63,2 milhões em 2023. Esse declínio foi atribuído a ações estratégicas tomadas para minimizar o inventário comprado por fornecedores, como a margem profile de receita direta é menor que a da receita de consignação.
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita direta | US $ 45,1 milhões | US $ 63,2 milhões | -29% |
Receita de serviços de remessa
O RealReal também obtém receita com os serviços de remessa, o que equivale a US $ 46,2 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, representando um 14% aumento de US $ 40,7 milhões em 2023. Esse crescimento ocorreu principalmente devido a um aumento na taxa de envio padrão por pedido e a um volume mais alto de pedidos processados.
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de serviços de remessa | US $ 46,2 milhões | US $ 40,7 milhões | +14% |
Estrutura de custos
O custo da receita para o RealReal inclui custos associados à consignação, vendas diretas e serviços de remessa. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o custo total da receita foi US $ 111,0 milhões, de baixo de US $ 135,7 milhões Em 2023, refletindo uma diminuição nos custos em todas as categorias.
| Componente de custo | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Custo da receita de consignação | US $ 39,7 milhões | US $ 43,7 milhões |
| Custo da receita direta | US $ 39,0 milhões | US $ 61,2 milhões |
| Custo da receita de serviços de remessa | US $ 32,3 milhões | US $ 30,9 milhões |
| Custo total da receita | US $ 111,0 milhões | US $ 135,7 milhões |
Lucro bruto e perda operacional
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o RealReal relatou um lucro bruto de US $ 325,5 milhões, acima 20% de US $ 270,2 milhões No mesmo período em 2023. No entanto, a empresa registrou uma perda operacional de US $ 51,3 milhões comparado com US $ 145,2 milhões Em 2023, indicando melhorias na eficiência operacional, apesar das perdas contínuas.
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Lucro bruto | US $ 325,5 milhões | US $ 270,2 milhões | +20% |
| Perda operacional | US $ 51,3 milhões | US $ 145,2 milhões | Melhoria |
Base de membros e posição de mercado
Em 30 de setembro de 2024, o Realreal tem uma base global de membros de over 37,8 milhões. A empresa pagou cumulativamente mais do que US $ 4,6 bilhões Nas comissões aos consignadores, reforçando sua posição como um participante líder no mercado de consignação de luxo.
The RealReal, Inc. (REAL) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- The RealReal, Inc. (REAL) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of The RealReal, Inc. (REAL)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View The RealReal, Inc. (REAL)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.