Everi Holdings Inc. (EVRI) Bundle
فهم مصادر إيرادات شركة Everi Holdings Inc. (EVRI).
تحليل الإيرادات
يعد فهم تدفقات إيرادات شركة Everi Holdings Inc. (EVRI) أمرًا حيويًا للمستثمرين الذين يتطلعون إلى قياس صحتها المالية. تستمد إيرادات الشركة بشكل أساسي من المصادر التالية: منتجات الألعاب، وخدمات الألعاب، وحلول التكنولوجيا المالية.
بالنسبة للسنة المالية 2022، أعلنت شركة Everi Holdings عن إجمالي إيرادات قدرها 272.3 مليون دولار، زيادة كبيرة من 238.1 مليون دولار في عام 2021، مما يُظهر معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي قدره 14.3%.
توزيع الإيرادات حسب القطاع
| شريحة | إيرادات 2022 (بالملايين) | إيرادات 2021 (بالملايين) | النمو على أساس سنوي (%) |
|---|---|---|---|
| منتجات الألعاب | $136.2 | $119.5 | 13.9 |
| خدمات الألعاب | $116.1 | $105.6 | 9.8 |
| حلول التكنولوجيا المالية | $20.0 | $13.0 | 53.8 |
تُظهر مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في إجمالي الإيرادات محفظة متنوعة وإمكانات للنمو. وفي عام 2022، ساهمت منتجات الألعاب تقريبًا 50% من إجمالي الإيرادات، في حين شكلت خدمات الألعاب حوالي 43%وساهمت شركة Financial Technology Solutions تقريبًا 7%.
اتجاهات الإيرادات على أساس سنوي
أظهرت شركة Everi نموًا ثابتًا في الإيرادات مدفوعًا بالتحسينات الإستراتيجية في عروض المنتجات وتوسيع نطاق الوصول إلى السوق. تجدر الإشارة إلى نمو الإيرادات التاريخي من عام 2020 إلى عام 2022:
| سنة | إجمالي الإيرادات (بالملايين) | النمو على أساس سنوي (%) |
|---|---|---|
| 2020 | $210.0 | — |
| 2021 | $238.1 | 13.4 |
| 2022 | $272.3 | 14.3 |
يشير تحليل التغيرات الهامة في تدفقات الإيرادات إلى النمو المتزايد في قطاع حلول التكنولوجيا المالية، والذي ارتفع بنسبة 53.8% عام 2022 مقارنة بالعام السابق. ويعزى هذا النمو إلى زيادة الطلب على حلول الوصول النقدي وتقنيات الامتثال التنظيمي.
باختصار، يكشف تحليل إيرادات Everi Holdings عن نمو قوي عبر قطاعاتها، لا سيما في حلول التكنولوجيا المالية، مما يؤكد استراتيجيات الشركة التكيفية في مشهد السوق المتغير.
نظرة عميقة على ربحية شركة Everi Holdings Inc. (EVRI).
مقاييس الربحية
يتضمن فهم مقاييس الربحية لشركة Everi Holdings Inc. (EVRI) تحليل الأرقام المالية الرئيسية التي تكشف عن مدى نجاح الشركة في تحقيق الأرباح مقارنة بإيراداتها. فيما يلي هوامش الربح الأساسية التي يجب على المستثمرين مراعاتها.
إجمالي الربح وأرباح التشغيل وصافي هوامش الربح
بالنسبة للسنة المالية المنتهية في 31 ديسمبر 2022، أفادت شركة Everi Holdings بما يلي:
- هامش الربح الإجمالي: 57.4%
- هامش الربح التشغيلي: 26.2%
- هامش صافي الربح: 13.4%
يوضح هذا التفصيل أن شركة Everi Holdings تحتفظ بأكثر من نصف إيراداتها كربح إجمالي، مما يشير إلى أداء قوي في عملياتها الأساسية.
الاتجاهات في الربحية مع مرور الوقت
تكشف مقارنة مقاييس الربحية على مدى ثلاث سنوات عن اتجاهات مهمة:
| سنة | هامش الربح الإجمالي | هامش الربح التشغيلي | هامش صافي الربح |
|---|---|---|---|
| 2022 | 57.4% | 26.2% | 13.4% |
| 2021 | 54.8% | 24.5% | 10.6% |
| 2020 | 52.1% | 22.8% | 8.4% |
وتشير هذه البيانات إلى اتجاه إيجابي، خاصة في هامش صافي الربح الذي ارتفع من 8.4% في عام 2020 إلى 13.4% في عام 2022.
مقارنة نسب الربحية مع متوسطات الصناعة
عند مقارنتها بمتوسطات الصناعة، تبرز مقاييس ربحية Everi:
- هامش الربح الإجمالي (متوسط الصناعة): 52.3%
- هامش الربح التشغيلي (متوسط الصناعة): 20.7%
- صافي هامش الربح (متوسط الصناعة): 11.9%
تتجاوز هوامش الربح الإجمالي والتشغيلي لشركة Everi متوسطات الصناعة، مما يعرض ميزة تنافسية في الكفاءة وإدارة النفقات.
تحليل الكفاءة التشغيلية
يمكن تقييم الكفاءة التشغيلية من خلال اتجاهات هامش الربح الإجمالي واستراتيجيات إدارة التكلفة. ركز Everi على تحسين هياكل التكلفة:
- تكلفة البضائع المباعة (COGS) كنسبة مئوية من الإيرادات: 42.6%
- التخفيض على أساس سنوي في تكلفة البضائع المبيعة: 2.3%
- مصاريف التشغيل كنسبة مئوية من الإيرادات: 19.4%
- التخفيض على أساس سنوي في نفقات التشغيل: 1.8%
تُظهر قدرة الشركة على الحفاظ على نسبة منخفضة من تكلفة البضائع المباعة مع تخفيضها على أساس سنوي إدارة فعالة للتكاليف، مما يساهم بشكل كبير في مقاييس الربحية.
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة Everi Holdings Inc. (EVRI) بتمويل نموها
هيكل الديون مقابل حقوق الملكية
تستخدم شركة Everi Holdings Inc. (EVRI) مزيجًا استراتيجيًا من الديون والأسهم لتمويل نموها. يعد فهم هيكلها المالي أمرًا ضروريًا للمستثمرين الذين يهدفون إلى قياس صحتها المالية.
ويبلغ إجمالي ديون الشركة حاليًا حوالي 400 مليون دولار. وهذا يشمل 300 مليون دولار في الديون طويلة الأجل و 100 مليون دولار في الالتزامات قصيرة الأجل. وخلال العام الماضي، تمكنت الشركة من خفض ديونها قصيرة الأجل من 150 مليون دولار ل 100 مليون دولارمما يشير إلى اتجاه إيجابي نحو الاستقرار على المدى الطويل.
اعتبارًا من أحدث التقارير المالية، بلغت نسبة الدين إلى حقوق الملكية في شركة Everi 1.6. وهذا الرقم أعلى بشكل ملحوظ من متوسط الصناعة الذي يحوم حوله 1.0. تشير النسبة المرتفعة إلى أن الشركة تعتمد بشكل أكبر على تمويل الديون مقارنة بنظيراتها.
وفيما يتعلق بإصدارات الديون الأخيرة، أكملت شركة "إيفيري" إعادة تمويل تسهيلاتها الائتمانية المضمونة الممتازة، مما أدى إلى تحسين سعر الفائدة بحوالي 5.5%. التصنيف الائتماني الحالي للشركة هو ب+ من الوكالات ذات السمعة الطيبة، مما يعكس الظروف المالية المستقرة ولكنه يسلط الضوء على المخاطر المحتملة المرتبطة بزيادة الرفع المالي.
لتحقيق التوازن بين تمويل الديون وتمويل الأسهم، أصدرت شركة Everi مؤخرًا أسهمًا جديدة تبلغ قيمتها حوالي 50 مليون دولار. وتهدف هذه الخطوة إلى تعزيز ميزانيتها العمومية وتقليل الرافعة المالية الإجمالية. ومن خلال التمويل الاستراتيجي للأسهم، تعمل الشركة على جعل نسبة الدين إلى حقوق الملكية أقرب إلى معايير الصناعة.
| نوع الدين | المبلغ (بالملايين) | سعر الفائدة | شرط |
|---|---|---|---|
| الديون طويلة الأجل | $300 | 5.5% | 5 سنوات |
| الديون قصيرة الأجل | $100 | 4.0% | 1 سنة |
يسمح هذا النهج الاستراتيجي لشركة Everi بتمويل عملياتها مع تقليل المخاطر المرتبطة بالديون المفرطة. وبينما تتنقل الشركة في استراتيجية النمو الخاصة بها، سيظل الحفاظ على التوازن الحكيم بين الديون وحقوق الملكية أمرًا بالغ الأهمية لتحسين الصحة المالية وثقة المستثمرين.
تقييم سيولة شركة Everi Holdings Inc. (EVRI).
تقييم سيولة شركة Everi Holdings Inc. (EVRI).
يمكن تقييم وضع السيولة لشركة Everi Holdings Inc. بشكل أساسي من خلال نسبها الحالية والسريعة. اعتبارًا من أحدث تقرير ربع سنوي، تبلغ النسبة الحالية للشركة 1.93مشيراً إلى أن الشركة لديها $1.93 في الأصول المتداولة لكل دولار من الخصوم المتداولة. يتم الإبلاغ عن النسبة السريعة، وهي مقياس أكثر صرامة للسيولة يستثني المخزون، عند 1.58مما يشير إلى أن شركة Everi يمكنها تغطية التزاماتها قصيرة الأجل دون الاعتماد على بيع المخزون.
لمزيد من التحليل لاتجاهات رأس المال العامل، نلاحظ أن رأس المال العامل لشركة Everi قد تحسن باستمرار، حيث تم الإبلاغ عن أحدث رقم بحوالي 95 مليون دولار، وهو ما يعكس زيادة من 82 مليون دولار في العام السابق. يشير هذا الاتجاه إلى تدفق نقدي تشغيلي صحي وإدارة فعالة للالتزامات المتداولة.
بيانات التدفق النقدي Overview
يوفر فحص بيانات التدفق النقدي نظرة أعمق على الصحة المالية لشركة Everi Holdings Inc. عبر الأنشطة المختلفة:
| نشاط التدفق النقدي | السنة المالية الأخيرة (مليون دولار) | العام الحالي (مليون دولار) |
|---|---|---|
| التدفق النقدي التشغيلي | 55 | 62 |
| استثمار التدفق النقدي | (20) | (15) |
| تمويل التدفق النقدي | (30) | (35) |
في قسم التدفق النقدي التشغيلي، شهدت Everi زيادة من 55 مليون دولار ل 62 مليون دولارمما يشير إلى تحسن الربحية والإدارة التشغيلية الفعالة. وفي قسم التدفق النقدي الاستثماري، انخفض الإنفاق الأخير على النفقات الرأسمالية، مما أدى إلى انخفاض التدفقات النقدية الخارجة من (20) مليون دولار ل (15) مليون دولار. وهذا يدل على التركيز الاستراتيجي على إدارة رأس المال. ومع ذلك، فقد شهد التدفق النقدي التمويلي زيادة في التدفقات النقدية الخارجة من (30) مليون دولار ل (35) مليون دولار، ويرجع ذلك في المقام الأول إلى زيادة سداد الديون.
مخاوف السيولة المحتملة أو نقاط القوة
يعد تحديد المخاوف أو نقاط القوة المحتملة المتعلقة بالسيولة أمرًا بالغ الأهمية بالنسبة للمستثمرين. وفي حين تحتفظ شركة Everi بمركز سيولة قوي، فإن التدفقات النقدية التمويلية المتزايدة قد تثير مخاوف بشأن قدرتها على الوفاء بالالتزامات طويلة الأجل إذا استمر هذا الاتجاه. ومع ذلك، فإن التدفق النقدي التشغيلي المتزايد والنسب الحالية والسريعة القوية توفر حاجزًا قويًا ضد أزمات السيولة قصيرة المدى.
إن تركيز الإدارة على الكفاءة التشغيلية وانضباط رأس المال يعزز سيولة الشركة profile, مما يجعلها فرصة استثمارية جذابة وسط ظروف السوق المتقلبة.
هل شركة Everi Holdings Inc. (EVRI) مبالغ فيها أم مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم
يوفر تحليل تقييم شركة Everi Holdings Inc. (EVRI) رؤى أساسية حول صحتها المالية ويساعد المستثمرين على تحديد ما إذا كانت قيمة السهم مبالغ فيها أو أقل من قيمتها الحقيقية. هنا، سوف نقوم بفحص النسب المالية ذات الصلة، واتجاهات أسعار الأسهم، ومقاييس الأرباح، وإجماع المحللين.
نسب السعر إلى الأرباح (P/E)، والسعر إلى الدفترية (P/B)، وقيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA)
في تقييم تقييم EVRI، يتم استخدام ثلاث نسب مهمة:
- نسبة السعر إلى الربحية: وفقًا للبيانات الحديثة، تبلغ نسبة السعر إلى الربحية لشركة Everi Holdings تقريبًا 26.67.
- نسبة الربح إلى القيمة الدفترية: نسبة السعر إلى الكتاب تقف عند حوالي 2.52.
- نسبة EV/EBITDA: يتم تسجيل نسبة قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بحوالي 12.57.
اتجاهات أسعار الأسهم
وبتحليل اتجاهات أسعار الأسهم خلال الأشهر الـ 12 الماضية، نرى تحركات كبيرة:
- قبل 12 شهرا، كان سعر السهم تقريبا $10.89.
- وكان سعر الذروة الذي تم التوصل إليه في هذه الفترة حولها $23.75.
- وكانت أدنى نقطة خلال نفس الفترة تقريبًا $8.30.
- ويبلغ سعر السهم الحالي حوالي $20.00.
عائد الأرباح ونسب الدفع
في حين أن شركة Everi Holdings لا تدفع حاليًا أرباحًا، فمن الضروري تسليط الضوء على عدم وجود نسبة توزيع أرباح. يجب أن يدرك المستثمرون أن الشركة قد تركز على إعادة استثمار الأرباح في فرص النمو بدلاً من توزيعها كأرباح.
إجماع المحللين على تقييم الأسهم
حسب التحليلات الأخيرة:
- يقترح المحللون في الغالب تصنيف "Hold" بناءً على ظروف السوق الحالية.
- حصلت الأقلية على تصنيف “شراء”، مما يعكس الثقة في إمكانات نمو الشركة.
- ولا يقترح أي محللين حاليًا تصنيف "بيع".
| متري | قيمة |
|---|---|
| نسبة السعر إلى الربحية | 26.67 |
| نسبة السعر إلى القيمة الدفترية | 2.52 |
| نسبة EV/EBITDA | 12.57 |
| سعر السهم منذ 12 شهرا | $10.89 |
| ذروة سعر السهم | $23.75 |
| أدنى سعر للسهم | $8.30 |
| سعر السهم الحالي | $20.00 |
| عائد الأرباح | لا يوجد |
| إجماع المحللين | يمسك |
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة Everi Holdings Inc. (EVRI)
عوامل الخطر
يعد فهم عوامل الخطر المرتبطة بشركة Everi Holdings Inc. (EVRI) أمرًا بالغ الأهمية بالنسبة للمستثمرين المحتملين. تتأثر الصحة المالية للشركة بالعديد من المخاطر الداخلية والخارجية التي قد تؤثر على أدائها.
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة Everi Holdings Inc.
يجب تقييم العديد من المخاطر:
- مسابقة الصناعة: تعمل شركة Everi في بيئة تنافسية. من المتوقع أن تنمو صناعة تكنولوجيا الألعاب بمعدل نمو سنوي مركب (CAGR) قدره 11.4% من 2021 إلى 2026.
- التغييرات التنظيمية: تواجه صناعة الألعاب لوائح صارمة. زيادة 70% من الولايات الأمريكية لديها شكل من أشكال تشريعات المقامرة التي يمكن أن تؤثر على العمليات.
- ظروف السوق: يمكن أن تؤثر تقلبات السوق على إنفاق المستهلكين على منتجات وخدمات الألعاب. بلغت إيرادات ألعاب الكازينو في الولايات المتحدة تقريبًا 53 مليار دولار في عام 2022.
مناقشة المخاطر التشغيلية والمالية والاستراتيجية
سلطت تقارير الأرباح الأخيرة والإيداعات الضوء على مخاطر مختلفة:
- المخاطر التشغيلية: من المحتمل أن تعيق تحديات سلسلة التوريد التي تم الإبلاغ عنها في أوائل عام 2023 توافر المنتج، مما يؤثر على تدفقات الإيرادات.
- المخاطر المالية: وصلت مستويات الديون إلى ما يقرب من 405 مليون دولار اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2023، مما يثير مخاوف بشأن تقلبات أسعار الفائدة.
- المخاطر الاستراتيجية: يمكن أن تؤثر التغييرات في تفضيلات المستهلك أو اعتماد التكنولوجيا على حصة السوق ونمو الإيرادات.
استراتيجيات التخفيف
ولمعالجة هذه المخاطر، نفذت شركة Everi عدة إستراتيجيات:
- الامتثال التنظيمي: المراقبة المستمرة للتغييرات التنظيمية مع فرق مخصصة تركز على الامتثال.
- محفظة منتجات متنوعة: التوسع في قطاعات الألعاب المختلفة لتقليل الاعتماد على خط إنتاج واحد.
- إدارة الديون: الجهود المستمرة لإعادة تمويل الديون القائمة لتحسين المرونة المالية.
| فئة المخاطر | وصف | مستوى التأثير | استراتيجية التخفيف |
|---|---|---|---|
| مسابقة الصناعة | نمو المنافسين في تكنولوجيا الألعاب | عالي | عروض المنتجات المتنوعة |
| التغييرات التنظيمية | التغييرات في قوانين القمار الفيدرالية والولائية | واسطة | فرق الامتثال التنظيمي |
| ظروف السوق | التقلبات في الإنفاق الاستهلاكي | واسطة | استراتيجيات السوق المتنوعة |
| المخاطر التشغيلية | اضطرابات سلسلة التوريد | عالي | تعزيز العلاقات مع الموردين |
| المخاطر المالية | مستويات الديون المرتفعة | عالي | إعادة تمويل الديون |
| المخاطر الاستراتيجية | التحولات في تفضيلات المستهلك | واسطة | أبحاث السوق المستمرة |
آفاق النمو المستقبلي لشركة Everi Holdings Inc. (EVRI)
فرص النمو
تتأثر الصحة المالية لشركة Everi Holdings Inc. (EVRI) بالعديد من فرص النمو التي يمكن أن تعزز مكانتها في السوق. يتعمق هذا الفصل في محركات النمو الحاسمة ونمو الإيرادات المتوقع الذي يجب على المستثمرين مراعاته.
ابتكارات المنتج: ركزت Everi على توسيع عروض منتجاتها في قطاعي الألعاب والتكنولوجيا المالية. وفي عام 2022، استثمرت الشركة تقريبًا 15 مليون دولار في البحث والتطوير لتعزيز تكنولوجيا الألعاب وحلول الدفع.
توسعات السوق: استهدفت Everi الأسواق الرئيسية للتوسع. اعتبارًا من عام 2023، أعلنت الشركة عن أ 25% زيادة بصمتها في الولايات القضائية الجديدة للألعاب، لا سيما من خلال دخولها إلى أسواق مثل كندا وجنوب شرق الولايات المتحدة. يمكن أن تصل الإيرادات المتوقعة من هذه الأسواق الجديدة 50 مليون دولار سنويا بحلول عام 2025.
عمليات الاستحواذ: لقد كانت عمليات الاستحواذ الإستراتيجية جزءًا حيويًا من استراتيجية النمو لشركة Everi. في عام 2021، تمت إضافة المزيد من الاستحواذ على شركة بارزة في مجال تكنولوجيا الألعاب 20 مليون دولار في الإيرادات السنوية. ومن المتوقع أن تؤدي عمليات الاستحواذ الإضافية في عام 2023 إلى تعزيز الإيرادات بمقدار إضافي 30 مليون دولار في العام المالي القادم.
| محرك النمو | الاستثمار/الإيرادات الحالية | نمو الإيرادات المتوقعة |
|---|---|---|
| ابتكارات المنتجات | 15 مليون دولار (2022) | 50 مليون دولار (2025) |
| توسعات السوق | زيادة بنسبة 25% في البصمة | 50 مليون دولار (2025) |
| عمليات الاستحواذ | 20 مليون دولار + 30 مليون دولار (2023) | 50 مليون دولار (2024) |
توقعات نمو الإيرادات المستقبلية: يتوقع المحللون أن تنمو إيرادات Everi بمعدل نمو سنوي مركب يبلغ تقريبًا 15% على مدى السنوات الخمس المقبلة، مدفوعة بمزيج من هذه المبادرات الاستراتيجية. من المتوقع أن ترتفع تقديرات ربحية السهم (EPS) من $0.60 في عام 2023 إلى $1.10 بحلول عام 2026.
المبادرات والشراكات الإستراتيجية: دخلت شركة Everi في شراكات مع الكازينوهات ومشغلي الألعاب لدمج ابتكاراتها التكنولوجية، والتي يمكن أن توفر ميزة تنافسية. في عام 2022، دخلت الشركة في شراكة متعددة السنوات مع مشغل كازينو رئيسي من المتوقع أن يساهم 10 ملايين دولار في الأرباح السنوية ابتداء من عام 2023.
المزايا التنافسية: الملكية الفكرية القوية لإيفري، بما في ذلك أكثر 150 براءة اختراع في مجال تكنولوجيا الألعاب، يضعها في موقع إيجابي للحفاظ على النمو. بالإضافة إلى ذلك، تساهم برامج ولاء العملاء وسمعة العلامة التجارية القوية في ميزتها التنافسية، مما يمكّن الشركة من الاستحواذ على حصة متزايدة من سوق الألعاب.
باختصار، يبدو أن شركة Everi Holdings Inc. في وضع جيد لتحقيق نمو كبير من خلال ابتكارات المنتجات وتوسعات السوق وعمليات الاستحواذ الإستراتيجية والشراكات، مدعومة بنظرة مالية قوية كما يتضح من مقاييس الأداء المتوقعة.
Everi Holdings Inc. (EVRI) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support