National HealthCare Corporation (NHC) Bundle
فهم مصادر إيرادات مؤسسة الرعاية الصحية الوطنية (NHC).
فهم تدفقات إيرادات المؤسسة الوطنية للرعاية الصحية
يمكن تصنيف مصادر الإيرادات الأولية للكيان إلى صافي إيرادات المرضى والإيرادات الأخرى، والتي تشمل المنح والمدفوعات الإضافية.
انهيار مصادر الإيرادات الأولية
- صافي إيرادات المرضى: بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي صافي إيرادات المرضى $894,415,000، مقارنة ب $804,617,000 لنفس الفترة من عام 2023 بزيادة قدرها 11.1%.
- إيرادات أخرى: وبلغت الإيرادات الأخرى $34,172,000 للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 انخفاضا من $36,013,000 في عام 2023.
معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي
أظهر نمو الإيرادات على أساس سنوي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 زيادة إجمالية قدرها 11.6% في صافي الإيرادات التشغيلية وإيرادات المنح مقارنة بنفس الفترة من عام 2023.
مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في الإيرادات الإجمالية
| شريحة | الإيرادات (2024) | الإيرادات (2023) | تغيير النسبة المئوية |
|---|---|---|---|
| خدمات المرضى الداخليين | $790,664,000 | $706,795,000 | 11.9% |
| الرعاية المنزلية والتكية | $103,751,000 | $97,822,000 | 6.0% |
| إيرادات أخرى | $34,172,000 | $36,013,000 | -5.1% |
تحليل التغيرات الهامة في تدفقات الإيرادات
تشمل التغييرات الملحوظة في مصادر الإيرادات ما يلي:
- وقد ساهم الاستحواذ على محفظة White Oak في 1 أغسطس 2024 في إضافة مبلغ إضافي $37,299,000 في صافي إيرادات المرضى للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
- أدى الخروج من العمليات في اثنين من مرافق التمريض الماهرة ومنشأة واحدة للعناية بالذاكرة في 1 مارس 2024، إلى انخفاض $18,799,000 في صافي إيرادات المرضى.
- ساهمت مدفوعات Medicaid التكميلية $11,314,000 للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ $15,362,000 لنفس الفترة من عام 2023.
ملخص أداء الإيرادات
يشير الأداء المالي للكيان إلى مسار نمو قوي في صافي إيرادات المرضى، مدفوعًا في المقام الأول بعمليات الاستحواذ الإستراتيجية والتعديلات التشغيلية. يعكس النمو الإجمالي للإيرادات الإدارة الفعالة والاستجابة لظروف السوق.
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي صافي إيرادات التشغيل وإيرادات المنح $938,032,000، مقارنة ب $840,630,000 في عام 2023، مما يمثل زيادة كبيرة في الصحة المالية والفعالية التشغيلية.
الغوص العميق في ربحية شركة الرعاية الصحية الوطنية (NHC).
مقاييس الربحية
يعد تحليل ربحية الشركة أمرًا ضروريًا للمستثمرين الذين يتطلعون إلى فهم صحتها المالية. يقسم هذا القسم مقاييس الربحية الرئيسية، بما في ذلك إجمالي الربح وأرباح التشغيل وهوامش الربح الصافية، مع فحص الاتجاهات بمرور الوقت ومقارنة هذه المقاييس بمتوسطات الصناعة.
إجمالي الربح وأرباح التشغيل وصافي هوامش الربح
أفادت الشركة خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 بما يلي:
- هامش الربح الإجمالي: 6.2% (الدخل من العمليات كنسبة من صافي إيرادات التشغيل)
- هامش الربح التشغيلي: 21,047 / 340,198 = 6.2%
- هامش صافي الربح: بلغ صافي الدخل العائد إلى NHC 42,789,000 دولارًا أمريكيًا على صافي إيرادات التشغيل البالغة 340,198,000 دولارًا أمريكيًا، مما أدى إلى هامش صافي ربح قدره 12.6%
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كانت المقاييس كما يلي:
- هامش الربح الإجمالي: 59,196 / 938,032 = 6.3%
- هامش الربح التشغيلي: 59,196 / 938,032 = 6.3%
- هامش صافي الربح: بلغ صافي الدخل العائد إلى NHC 95,846,000 دولارًا أمريكيًا على صافي إيرادات التشغيل البالغة 938,032,000 دولارًا أمريكيًا، مما أدى إلى هامش صافي ربح قدره 10.2%
الاتجاهات في الربحية مع مرور الوقت
أظهرت ربحية الشركة تحسناً ملحوظاً خلال العام الماضي:
| متري | الربع الثالث 2023 | الربع الثالث 2024 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل | $10,388,000 | $42,789,000 | 312.0% |
| صافي إيرادات التشغيل | $288,485,000 | $340,198,000 | 17.9% |
خلال فترة التسعة أشهر، لا يزال الاتجاه إيجابيًا:
| متري | 9 أشهر 2023 | 9 أشهر 2024 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل | $38,392,000 | $95,846,000 | 149.2% |
| صافي إيرادات التشغيل | $840,630,000 | $938,032,000 | 11.6% |
مقارنة نسب الربحية مع متوسطات الصناعة
عند مقارنتها بمتوسطات الصناعة، تشير نسب ربحية الشركة إلى وضع تنافسي:
| متري | نسبة الشركة | متوسط الصناعة | اختلاف |
|---|---|---|---|
| هامش الربح الإجمالي | 6.2% | 5.5% | 0.7% |
| هامش الربح التشغيلي | 6.3% | 5.0% | 1.3% |
| هامش صافي الربح | 12.6% | 9.0% | 3.6% |
تحليل الكفاءة التشغيلية
تحسنت الكفاءة التشغيلية بشكل ملحوظ، مع انخفاض الرواتب والأجور والمزايا كنسبة من صافي إيرادات التشغيل:
- الربع الثالث 2023: 63.3%
- الربع الثالث 2024: 62.7%
ويعكس هذا استراتيجيات فعالة لإدارة التكاليف، ولا سيما في خفض نفقات التوظيف في الوكالات، والتي انخفضت تقريبًا 60% سنة بعد سنة.
كما تحسنت نفقات التشغيل الأخرى كنسبة مئوية من صافي إيرادات التشغيل:
- الربع الثالث 2023: 25.1%
- الربع الثالث 2024: 24.3%
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة الرعاية الصحية الوطنية (NHC) بتمويل نموها
هيكل الديون مقابل حقوق الملكية
تتأثر الصحة المالية لشركة الرعاية الصحية الوطنية (NHC) بشكل كبير بهيكل الديون والأسهم. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة NHC عن إجمالي ديون طويلة الأجل بقيمة $139,500,000مع معدل فائدة على التسهيلات الائتمانية قدره 6.8% وتاريخ الاستحقاق المحدد 2029.
تتكون ديون الشركة قصيرة الأجل في المقام الأول من الجزء الحالي من التزاماتها طويلة الأجل، والتي تبلغ $7,500,000. ويمثل ذلك مستوى ديون قصير الأجل يمكن التحكم فيه في سياق هيكل رأس المال الإجمالي.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
تعد نسبة الدين إلى حقوق الملكية في NHC مقياسًا حاسمًا لتقييم نفوذها المالي. اعتبارًا من نهاية سبتمبر 2024، بلغ إجمالي حقوق الملكية حوالي $887,340,000. وينتج عن ذلك نسبة الدين إلى حقوق الملكية المحسوبة على النحو التالي:
| إجمالي الديون طويلة الأجل | إجمالي حقوق الملكية | نسبة الدين إلى حقوق الملكية |
|---|---|---|
| $139,500,000 | $887,340,000 | 0.157 |
نسبيًا، يتراوح متوسط الصناعة لشركات الرعاية الصحية عادةً من 0.5 إلى 1.0مما يشير إلى أن شركة NHC تحافظ على نهج محافظ في الاستفادة من رأس مالها.
إصدارات الديون الأخيرة ونشاط إعادة التمويل
في 1 أغسطس 2024، حصلت NHC على أ $200,000,000 تسهيلات ائتمانية رفيعة المستوى، والتي تتضمن أ $150,000,000 منشأة الأجل و $50,000,000 خط ائتمان متجدد. ويهدف هذا التسهيل إلى دعم الأغراض العامة للشركة، بما في ذلك رأس المال العامل وعمليات الاستحواذ. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، لم تكن هناك مبالغ مسحوبة مقابل حد الائتمان المتجدد.
الموازنة بين تمويل الديون وتمويل الأسهم
قامت شركة NHC بموازنة استراتيجية تمويل الديون وتمويل الأسهم لدعم مبادرات النمو مع الحفاظ على الاستقرار المالي. للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن صافي الدخل العائد إلى مساهمي $95,846,000، مما يسهل إعادة الاستثمار المحتملة في العمليات أو توزيعات الأرباح. علاوة على ذلك، أعلنت الشركة عن توزيع أرباح $0.61 للسهم الواحد خلال هذه الفترة.
يسمح هذا النهج لشركة NHC بالاستفادة من الديون من أجل النمو مع ضمان بقاء حقوق الملكية عنصرًا قويًا في هيكل رأس المال الخاص بها. قدرة الشركة على توليد تدفقات نقدية إيجابية من العمليات والتي بلغ مجموعها $94,514,000 للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، يؤكد كذلك قدرتها على إدارة التزامات ديونها بفعالية.
تقييم سيولة مؤسسة الرعاية الصحية الوطنية (NHC).
تقييم سيولة المؤسسة الوطنية للرعاية الصحية
النسب الحالية والسريعة
تعتبر النسبة الحالية مؤشرا رئيسيا للسيولة، ويتم حسابها عن طريق قسمة الأصول المتداولة على الخصوم المتداولة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم الإبلاغ عن الأصول المتداولة عند $419,157,000 والالتزامات المتداولة في $247,946,000، مما أسفر عن نسبة الحالية من 1.69.
كما أن النسبة السريعة، التي تستثني المخزون من الأصول المتداولة، مهمة أيضًا. هنا، تصل الأصول السريعة إلى $379,157,000مما أدى إلى نسبة سريعة تقريبًا 1.53.
تحليل اتجاهات رأس المال العامل
بلغ رأس المال العامل، الذي يعرف بالأصول المتداولة ناقص الخصوم المتداولة، $171,211,000 اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. ويعكس هذا اتجاهًا إيجابيًا مقارنة بالعام السابق، حيث كان رأس المال العامل $153,681,000. وتشير الزيادة في رأس المال العامل إلى تحسن الصحة المالية على المدى القصير.
بيانات التدفق النقدي Overview
كشف بيان التدفق النقدي للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 عن اتجاهات هامة:
- النقدية المقدمة من الأنشطة التشغيلية: $94,514,000
- النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية: ($225,048,000)
- النقد الناتج عن أنشطة التمويل: $119,640,000
ويؤدي ذلك إلى انخفاض صافي النقد وما في حكمه بمقدار ($10,894,000) لهذه الفترة.
مخاوف السيولة المحتملة أو نقاط القوة
وعلى الرغم من الانخفاض الصافي في النقد، تحتفظ الشركة بمركز سيولة قوي مع احتياطيات نقدية وفيرة وأوراق مالية قابلة للتسويق. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي النقد وما في حكمه والنقد المقيد $115,074,000، جنبا إلى جنب مع قيمة الأوراق المالية القابلة للتسويق $164,754,000.
| مقياس السيولة | 30 سبتمبر 2024 | 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|
| الأصول الحالية | $419,157,000 | $366,000,000 |
| الالتزامات المتداولة | $247,946,000 | $214,476,000 |
| رأس المال العامل | $171,211,000 | $151,524,000 |
| النسبة الحالية | 1.69 | 1.71 |
| نسبة سريعة | 1.53 | 1.55 |
| النقد المقدم من الأنشطة التشغيلية | $94,514,000 | $85,483,000 |
| النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | ($225,048,000) | ($7,382,000) |
| النقد المقدم من أنشطة التمويل | $119,640,000 | ($32,711,000) |
هل شركة الرعاية الصحية الوطنية (NHC) مبالغ فيها أم مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم
لتقييم ما إذا كانت الشركة مبالغ فيها أو مقومة بأقل من قيمتها، سنقوم بتحليل نسب السعر إلى الأرباح (P / E)، والسعر إلى القيمة الدفترية (P / B)، ونسب قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV / EBITDA).
نسبة السعر إلى الأرباح (P/E).
تعد نسبة السعر إلى الربح مقياسًا مهمًا للتقييم، وتشير عادةً إلى المبلغ الذي يرغب المستثمرون في دفعه لكل دولار من الأرباح. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغت ربحية السهم المخففة للشركة (EPS) $2.73.
على افتراض أن سعر السهم هو $74.93، يمكن حساب نسبة السعر إلى الربحية على النحو التالي:
نسبة السعر إلى الربح = سعر السهم / ربحية السهم = 74.93 / 2.73 = 27.4
نسبة السعر إلى القيمة الدفترية (P / B).
تقارن نسبة السعر إلى القيمة الدفترية القيمة السوقية للشركة بقيمتها الدفترية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم حساب القيمة الدفترية للسهم باستخدام إجمالي حقوق المساهمين البالغة $986,796,000 وإجمالي الأسهم القائمة 15,440,970.
القيمة الدفترية للسهم الواحد = إجمالي حقوق الملكية / إجمالي الأسهم = 986,796,000 / 15,440,970 = 63.97
على افتراض نفس سعر السهم $74.93، نسبة السعر إلى القيمة الدفترية هي:
نسبة السعر إلى القيمة الدفترية = سعر السهم / القيمة الدفترية للسهم الواحد = 74.93 / 63.97 = 1.17
نسبة قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA).
توفر نسبة EV/EBITDA نظرة ثاقبة حول كيفية تقييم الشركة مقارنة بأرباحها قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء. يمكن حساب قيمة المؤسسة (EV) على النحو التالي:
- القيمة السوقية = سعر السهم إجمالي الأسهم = 74.93 15,440,970 = 1,156,000,000
- إجمالي الدين = $139,500,000
- النقد والنقد المعادل = $84,807,000
- قيمة المؤسسة = القيمة السوقية + إجمالي الدين - النقد = 1,156,000,000 + 139,500,000 - 84,807,000 = 1,210,692,000
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك تقريبًا $130,351,000.
نسبة EV/EBITDA = قيمة المؤسسة / EBITDA = 1,210,692,000 / 130,351,000 = 9.28
اتجاهات أسعار الأسهم
على مدى الأشهر الـ 12 الماضية، أظهر سعر السهم تقلبات كبيرة. ابتداء من $60.00، بلغت ذروتها عند $75.00 قبل أن يستقر في $74.93.
عائد الأرباح ونسب الدفع
وأعلنت الشركة عن توزيع أرباح $0.61 للسهم الواحد لعام 2024. بسعر السهم الحالي $74.93، عائد الأرباح هو:
عائد الأرباح = الأرباح السنوية / سعر السهم = 0.61 / 74.93 = 0.0081 أو 0.81%
ويمكن حساب نسبة الدفع على النحو التالي:
نسبة العائد = الأرباح / ربحية السهم = 0.61 / 2.73 = 0.223 أو 22.3%
إجماع المحللين
الإجماع بين المحللين فيما يتعلق بتقييم السهم هو مزيج من تصنيفات “الاحتفاظ” و “الشراء”. متوسط السعر المستهدف بين المحللين هو $80.00مما يشير إلى ارتفاع محتمل من السعر الحالي.
| متري | قيمة |
|---|---|
| نسبة السعر إلى الربحية | 27.4 |
| نسبة السعر إلى القيمة الدفترية | 1.17 |
| نسبة EV/EBITDA | 9.28 |
| سعر السهم (12 شهرًا) | $74.93 |
| عائد الأرباح | 0.81% |
| نسبة الدفع | 22.3% |
| إجماع المحللين السعر المستهدف | $80.00 |
المخاطر الرئيسية التي تواجه المؤسسة الوطنية للرعاية الصحية (NHC)
المخاطر الرئيسية التي تواجه المؤسسة الوطنية للرعاية الصحية
تواجه مؤسسة الرعاية الصحية الوطنية (NHC) حاليًا مجموعة متنوعة من المخاطر الداخلية والخارجية التي قد تؤثر على صحتها المالية في عام 2024. وتنبع هذه المخاطر من المنافسة في الصناعة، والتغييرات التنظيمية، وظروف السوق المتقلبة.
مسابقة الصناعة
تتميز صناعة الرعاية الصحية بقدرة تنافسية عالية، حيث يتنافس العديد من اللاعبين للحصول على حصة في السوق في خدمات التمريض الماهر، والمساعدة المعيشية، والرعاية المنزلية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت NHC عن متوسط تعداد بلغ 88.6% عبر مرافق التمريض الماهرة، وهو ما يزيد قليلاً عن 87.8% في العام السابق. وعلى الرغم من هذه الزيادة، لا تزال المنافسة شرسة، خاصة مع دخول مشغلين جدد وتوسيع المشغلين الحاليين.
التغييرات التنظيمية
تشكل التغييرات التنظيمية خطرًا كبيرًا على NHC. تعمل الشركة في بيئة شديدة التنظيم، والتي يمكن أن تتغير بسرعة. على سبيل المثال، يمكن أن يكون للتغيرات في معدلات سداد Medicaid تأثير مباشر على الإيرادات. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ذكرت NHC أن معدلات البدل اليومي لبرنامج Medicaid زادت بنسبة 10.2%، في حين انخفضت معدلات الرعاية المدارة بنسبة 0.1%. يمكن أن تؤدي هذه التقلبات إلى تعقيد التنبؤ المالي وإعداد الميزانية.
ظروف السوق
يمكن أن تؤثر الظروف الاقتصادية أيضًا على عمليات NHC. وعلى وجه الخصوص، أدت الضغوط التضخمية المستمرة إلى زيادة التكاليف التشغيلية. بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفع إجمالي التكاليف والمصروفات بنسبة $43,691,000، أو 15.9%، مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023. ويمكن أن تؤدي هذه الزيادة إلى إجهاد هوامش الربح، خاصة إذا لم يواكب نمو الإيرادات الوتيرة.
المخاطر التشغيلية
تشمل المخاطر التشغيلية لشركة NHC تحديات التوظيف، خاصة مع طاقم التمريض. انخفضت نفقات التوظيف في الوكالة بحوالي 60% للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023، مما يشير إلى الجهود المستمرة لتحقيق الاستقرار في تكاليف القوى العاملة. ومع ذلك، فإن الاعتماد على التوظيف المؤقت يمكن أن يؤدي إلى عدم اتساق في جودة الرعاية، مما قد يؤثر على سمعة الشركة وكفاءتها التشغيلية.
المخاطر المالية
المخاطر المالية موجودة أيضًا، خاصة فيما يتعلق بإدارة التدفق النقدي. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفع صافي دخل شركة NHC العائد إلى الشركة إلى $95,846,000 من $38,392,000 في عام 2023، مع تسليط الضوء على النمو. ومع ذلك، شهدت الشركة إجمالي صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية $225,048,000 لنفس الفترة، ويرجع ذلك أساسًا إلى الاستحواذ على محفظة White Oak Senior Living.
المخاطر الاستراتيجية
ومن الناحية الاستراتيجية، فإن قرار شركة NHC بالاستحواذ على محفظة White Oak في 1 أغسطس 2024، والذي يتضمن 15 منشأة تمريضية ماهرة, اثنين من مرافق المعيشة المدعومة، و أربع مرافق معيشة مستقلة، يمكن أن يمثل تحديات التكامل والتوسع المحتمل للموارد. ساهم الاستحواذ بمبلغ إضافي $37,299,000 في صافي إيرادات المرضى للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، لكن التكامل الناجح أمر بالغ الأهمية لتحقيق القيمة على المدى الطويل.
استراتيجيات التخفيف
نفذت NHC العديد من الاستراتيجيات للتخفيف من هذه المخاطر. تركز الشركة على تقليل عدد موظفي الوكالة من خلال التوظيف المباشر وتحسين استراتيجيات الاحتفاظ بالموظفين. بالإضافة إلى ذلك، تقوم NHC بمراقبة التغييرات التنظيمية بشكل نشط وتعديل استراتيجياتها التشغيلية وفقًا لذلك للحفاظ على الامتثال وتحسين عمليات السداد. وتحتفظ الشركة أيضًا بمركز سيولة قوي، مع وجود أموال نقدية في متناول اليد $84,807,000 والأوراق المالية القابلة للتسويق بقيمة $164,754,000، والذي يوفر حاجزًا ضد التقلبات المالية.
| عامل الخطر | الوضع الحالي | التأثير المالي |
|---|---|---|
| مسابقة الصناعة | متوسط التعداد في مرافق التمريض الماهرة: 88.6% | الضغط المحتمل على الأسعار ومعدلات الإشغال |
| التغييرات التنظيمية | زيادة البدل اليومي للمساعدات الطبية بنسبة 10.2% | التأثير على توقعات الإيرادات |
| ظروف السوق | ارتفع إجمالي التكاليف بمبلغ 43,691,000 دولار (15.9%) | الضغط على هوامش الربح |
| المخاطر التشغيلية | انخفضت نفقات التوظيف في الوكالة بنسبة 60% | تحسين كفاءة التكلفة |
| المخاطر المالية | ارتفع صافي الدخل إلى 95,846,000 دولار | تحديات إدارة التدفق النقدي |
| المخاطر الاستراتيجية | تم الاستحواذ على محفظة White Oak | تحديات التكامل |
آفاق النمو المستقبلي للمؤسسة الوطنية للرعاية الصحية (NHC)
آفاق النمو المستقبلي للمؤسسة الوطنية للرعاية الصحية
تحليل محركات النمو الرئيسية
يعد الاستحواذ على محفظة White Oak في 1 أغسطس 2024 محركًا مهمًا للنمو. تتضمن هذه المحفظة:
- 15 منشأة تمريضية ماهرة
- 2 مرافق المعيشة المساعدة
- 4 مرافق معيشة مستقلة
- إجمالي أسرة التمريض الماهرة المرخصة: 1,928
- وحدات المعيشة المدعومة: 48
- وحدات سكنية مستقلة: 302
ساهم هذا الاستحواذ في زيادة $37,299,000 في صافي إيرادات المرضى للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
توقعات نمو الإيرادات المستقبلية وتقديرات الأرباح
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفع صافي إيرادات التشغيل وإيرادات المنح بنسبة 11.6%، الوصول $938,032,000، مقارنة ب $840,630,000 لنفس الفترة من عام 2023. وكان صافي الدخل المتوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً المنسوب إلى الشركة هو $95,846,000 للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفاعاً كبيراً من $38,392,000 في عام 2023.
المبادرات أو الشراكات الإستراتيجية التي قد تدفع النمو المستقبلي
تشمل المبادرات الإستراتيجية ما يلي:
- التوسع المستمر من خلال عمليات الاستحواذ، كما يتضح من الشراء الأخير لمحفظة White Oak.
- التركيز على خفض التكاليف التشغيلية، وتحديداً نفقات التوظيف في الوكالة، والتي انخفضت تقريباً 60% مقارنة بالربع نفسه من العام السابق.
المزايا التنافسية التي تضع الشركة في موضع النمو
تشمل المزايا التنافسية الرئيسية ما يلي:
- معدلات إشغال عالية، مع متوسط التعداد الإجمالي في مرافق التمريض الماهرة المملوكة والمستأجرة 88.6% للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 87.8% العام السابق.
- زيادات تدريجية في معدلات البدل اليومي لمرافق التمريض الماهرة، مع زيادة مركبة قدرها 7.7% سنة بعد سنة.
- أداء قوي في برنامج Medicaid ومعدلات الأجور اليومية الخاصة، والتي زادت بنسبة 10.2% و 12.9%، على التوالى.
مالي Overview وجدول النمو
| المقياس المالي | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| صافي إيرادات التشغيل | $358,334,000 | $337,817,000 | +6.1% |
| صافي الدخل | $42,789,000 | $10,388,000 | +312.3% |
| صافي الدخل المعدل | $19,910,000 | $13,250,000 | +50.1% |
| متوسط إشغال مرافق التمريض الماهرة | 88.3% | 88.1% | +0.2% |
| زيادة معدل البدل اليومي لبرنامج Medicaid | 10.2% | 9.8% | +0.4% |
| زيادة معدل الدفع الخاص لكل يوم | 12.9% | 11.5% | +1.4% |
National HealthCare Corporation (NHC) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- National HealthCare Corporation (NHC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of National HealthCare Corporation (NHC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View National HealthCare Corporation (NHC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.