Schneider National, Inc. (SNDR) Bundle
فهم مصادر إيرادات شركة Schneider National, Inc. (SNDR).
فهم مصادر إيرادات شركة Schneider National, Inc
تعمل شركة Schneider National, Inc. بشكل أساسي في قطاعي النقل والخدمات اللوجستية، حيث تحقق إيرادات من خلال قطاعات مختلفة. فيما يلي تفصيل تفصيلي لمصادر إيراداتها ومقاييس الأداء اعتبارًا من عام 2024.
انهيار مصادر الإيرادات الأولية
-
قطاع حمولة الشاحنة:
- الإيرادات (باستثناء رسوم الوقود الإضافية): 1,610.6 مليون دولار (2024) مقابل. 1,605.0 مليون دولار (2023).
- متوسط الشاحنات: 10,652 (2024) مقابل. 10,507 (2023).
- الإيرادات لكل شاحنة في الأسبوع: $3,917 (2024) مقابل. $3,972 (2023).
-
الجزء المخصص:
- الإيرادات (باستثناء رسوم الوقود الإضافية): 1,035.3 مليون دولار (2024) مقابل. 930.7 مليون دولار (2023).
- متوسط الشاحنات: 6,672 (2024) مقابل. 6,115 (2023).
- الإيرادات لكل شاحنة في الأسبوع: $4,020 (2024) مقابل. $3,958 (2023).
-
قطاع الوسائط المتعددة:
- الإيرادات (باستثناء رسوم الوقود الإضافية): 298.6 مليون دولار (2024) مقابل. 323.7 مليون دولار (2023).
- الإيرادات لكل طلب: $2,452 (2024) مقابل. $2,573 (2023).
-
القطاع اللوجستي:
- الإيرادات (باستثناء رسوم الوقود الإضافية): 919.4 مليون دولار (2024) مقابل. 1,013.6 مليون دولار (2023).
معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي
شهدت الشركة تقلبات في نمو الإيرادات عبر قطاعاتها المختلفة:
| شريحة | إيرادات 2024 (بالملايين) | إيرادات 2023 (بالملايين) | معدل النمو على أساس سنوي |
|---|---|---|---|
| حمولة شاحنة | $1,610.6 | $1,605.0 | 0.35% |
| مخلص | $1,035.3 | $930.7 | 11.22% |
| متعدد الوسائط | $298.6 | $323.7 | -7.76% |
| اللوجستية | $919.4 | $1,013.6 | -9.27% |
مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في الإيرادات الإجمالية
اعتبارًا من عام 2024، ستكون مساهمات القطاعات المختلفة في إجمالي الإيرادات كما يلي:
- قطاع حمولة الشاحنة: 40.7% من إجمالي الإيرادات
- الجزء المخصص: 25.3% من إجمالي الإيرادات
- قطاع الوسائط المتعددة: 17.3% من إجمالي الإيرادات
- القطاع اللوجستي: 16.7% من إجمالي الإيرادات
تحليل التغيرات الهامة في تدفقات الإيرادات
في عام 2024، أبلغت الشركة عن العديد من التغييرات المهمة في تدفقات الإيرادات:
- انخفضت الإيرادات اللوجستية بنسبة 94.2 مليون دولار (تقريبًا 9%)، ويرجع ذلك في المقام الأول إلى انخفاض أحجام الوساطة.
- انخفضت إيرادات الوسائط المتعددة بنسبة 25.1 مليون دولار (تقريبًا 3%)، ويعزى ذلك إلى انخفاض الإيرادات لكل طلب.
- ارتفعت إيرادات حمولة الشاحنات بنسبة 5.6 مليون دولار (تقريبًا 1%)، مدفوعًا بالنمو في القطاع المخصص، بما في ذلك الاستحواذ على M&M.
- انخفضت إيرادات المؤسسة الإجمالية (باستثناء رسوم الوقود الإضافية) بنسبة 111.2 مليون دولار (تقريبًا 3%).
وتشير هذه التقلبات إلى اختلاف ظروف السوق التي تؤثر على كل قطاع بشكل مختلف، مما يسلط الضوء على الحاجة إلى تعديلات استراتيجية في العمليات.
نظرة عميقة على ربحية شركة Schneider National, Inc. (SNDR).
مقاييس الربحية
هامش الربح الإجمالي: وفي الربع الثالث من عام 2024، بلغ هامش الربح الإجمالي 5.9%، أسفل من 6.1% في نفس الربع من عام 2023. وبلغ هامش الربح الإجمالي لتسعة أشهر لعام 2024 5.2%، انخفاضا من 6.4% في عام 2023.
هامش الربح التشغيلي: وبلغ هامش الربح التشغيلي للربع الثالث من عام 2024 3.3%، مقارنة ب 3.5% للربع الثالث من عام 2023. ولمدة تسعة أشهر 3.1% في عام 2024، انخفاضا من 6.4% في عام 2023.
هامش صافي الربح: وبلغ هامش صافي الربح للربع الثالث من عام 2024 2.3%، انخفاضا من 2.6% في الربع الثالث من عام 2023. وخلال فترة التسعة أشهر، بلغ هامش صافي الربح 2.1% في عام 2024، انخفاضا من 5.1% في عام 2023.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | 9 أشهر 2024 | 9 أشهر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| هامش الربح الإجمالي | 5.9% | 6.1% | 5.2% | 6.4% |
| هامش الربح التشغيلي | 3.3% | 3.5% | 3.1% | 6.4% |
| هامش صافي الربح | 2.3% | 2.6% | 2.1% | 5.1% |
على مدى السنوات القليلة الماضية، أظهرت مقاييس الربحية اتجاها هبوطيا. ويعزى الانخفاض في الهوامش إلى عدة عوامل، بما في ذلك زيادة التكاليف التشغيلية، لا سيما في الأجور والمزايا، وانخفاض الإيرادات لكل طلب عبر مختلف القطاعات. على سبيل المثال، أبلغ قطاع الخدمات اللوجستية عن أ 9% انخفاض الإيرادات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023، ويرجع ذلك أساسًا إلى انخفاض الإيرادات لكل طلب وأحجام الوساطة.
عند مقارنة نسب الربحية مع متوسطات الصناعة، تم الإبلاغ عن نسبة التشغيل للشركة عند 96.7% للربع الثالث من عام 2024، وهو أعلى من متوسط الصناعة البالغ تقريبًا 95%. ويشير هذا إلى انخفاض الكفاءة التشغيلية مقارنة بأقرانهم.
لقد كانت الكفاءة التشغيلية مصدر قلق كبير، كما يتضح من زيادة نفقات التشغيل، بما في ذلك أ 5% ارتفاع الرواتب والأجور والمزايا يرجع إلى حد كبير إلى عمليات الاستحواذ. بالإضافة إلى ذلك، ارتفعت مصاريف الاستهلاك والإطفاء بنسبة 9% على أساس سنوي، مما يؤثر على الربحية الإجمالية.
بشكل عام، تعكس الصحة المالية للشركة التحديات في الحفاظ على الربحية وسط ارتفاع التكاليف والضغوط التنافسية.
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة Schneider National, Inc. (SNDR) بتمويل نموها
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة Schneider National, Inc. بتمويل نموها
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة Schneider National, Inc. عن إجمالي ديون قدرها 263.7 مليون دولار، انخفاضا من 302.1 مليون دولار في نهاية عام 2023. ويتكون هذا الدين من عناصر مختلفة:
| نوع الدين | المبلغ (بالملايين) |
|---|---|
| ملاحظات كبار | $185.0 |
| اتفاقية الائتمان | $0.0 |
| اتفاقية شراء المستحقات | $70.0 |
| الإيجارات التمويلية | $8.7 |
| إجمالي الديون | $263.7 |
تبلغ نسبة الدين إلى حقوق الملكية في الشركة 0.09 اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مما يعكس نهجًا متحفظًا في الاستفادة مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ حوالي 1.0. يشير هذا إلى أن شنايدر ناشيونال تعتمد على تمويل الأسهم أكثر من تمويل الديون لدعم عملياتها ونموها.
ويتضمن نشاط الديون الأخير إعادة تمويل اتفاقية الائتمان الخاصة بها، والتي تستحق في نوفمبر 2023، وإنشاء بنك جديد. 250.0 مليون دولار تسهيلات ائتمانية متجددة، تستحق في نوفمبر 2027. وتمتلك الشركة أيضًا 200.0 مليون دولار اتفاقية شراء الذمم المدينة المستحقة في مايو 2027. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شنايدر ناشيونال عن امتثالها لجميع التعهدات المالية بموجب اتفاقيات الائتمان الخاصة بها.
وفيما يتعلق بالتصنيفات الائتمانية، حافظت شنايدر ناشيونال على ائتمان مستقر profile, مدعومة بالتدفقات النقدية التشغيلية وموقع السيولة. أعلنت الشركة عن النقد والنقد المعادل 179.0 مليون دولار وقيمة الأوراق المالية القابلة للتسويق 52.6 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. هذه السيولة تضع الشركة في وضع إيجابي للوفاء بالتزاماتها قصيرة الأجل والاستثمار في مبادرات النمو.
تعمل شنايدر ناشيونال على موازنة استراتيجيتها التمويلية من خلال استخدام الديون بحكمة لتحقيق النمو مع الاعتماد بشكل كبير على الأسهم. تؤكد الشركة على الحفاظ على قاعدة حقوق ملكية قوية، حيث يصل إجمالي حقوق الملكية إلى 2,967.2 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مما يعكس وضعًا مستقرًا للأرباح المحتجزة والاستثمارات المستمرة في توسيع الأعمال.
تقييم سيولة شركة Schneider National, Inc. (SNDR).
تقييم سيولة شركة Schneider National, Inc
النسب الحالية والسريعة
النسبة الحالية لشركة Schneider National, Inc. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 هي 1.45مما يشير إلى وضع سيولة صحي. وتقف النسبة السريعة، التي تستثني المخزون من الأصول المتداولة، عند 1.10. ويشير هذا إلى أن الشركة يمكنها تغطية التزاماتها قصيرة الأجل دون الاعتماد على بيع المخزون.
تحليل اتجاهات رأس المال العامل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة شنايدر ناشيونال عن رأس مال عامل قدره 387.6 مليون دولار. وهذا يمثل زيادة من 278.4 مليون دولار في نهاية عام 2023، مع تسليط الضوء على تحسين الكفاءة التشغيلية وإدارة السيولة.
| فترة | الأصول المتداولة (بملايين الدولارات) | الالتزامات المتداولة (بملايين الدولارات) | رأس المال العامل (مليون دولار) |
|---|---|---|---|
| 30 سبتمبر 2024 | 1,000.0 | 612.4 | 387.6 |
| 31 ديسمبر 2023 | 850.0 | 571.6 | 278.4 |
بيانات التدفق النقدي Overview
في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أنشأت شنايدر ناشيونال 486.6 مليون دولار في صافي النقد من الأنشطة التشغيلية، بارتفاع طفيف من 486.1 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. وقد نتج عن الأنشطة الاستثمارية تدفق نقدي خارج 287.1 مليون دولار، انخفض بشكل ملحوظ من 776.8 مليون دولار في عام 2023، مما يشير إلى تشديد إدارة النفقات الرأسمالية. وكانت النقدية المستخدمة في أنشطة التمويل 122.9 مليون دولار، من 36.5 مليون دولار في العام السابق، ويرجع ذلك أساسًا إلى زيادة سداد الديون وإعادة شراء الأسهم.
| نشاط التدفق النقدي | 2024 (مليون دولار) | 2023 (مليون دولار) |
|---|---|---|
| صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية | 486.6 | 486.1 |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | (287.1) | (776.8) |
| صافي النقد المستخدم في أنشطة التمويل | (122.9) | (36.5) |
مخاوف السيولة المحتملة أو نقاط القوة
يبدو وضع السيولة لدى شنايدر ناشيونال قويًا، مع وجود رصيد كبير من النقد والنقد المعادل يبلغ 179.0 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بدءًا من 102.4 مليون دولار في نهاية عام 2023. وتتمتع الشركة أيضًا بإمكانية الوصول إلى أ 250.0 مليون دولار تسهيلات ائتمانية متجددة، تستحق في نوفمبر 2027، و أ 200.0 مليون دولار اتفاقية شراء الذمم المدينة، التي تستحق في مايو 2027، مما يوفر دعمًا إضافيًا للسيولة.
| مقاييس السيولة | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| النقد والنقد المعادل | 179.0 مليون | 102.4 مليون |
| الأوراق المالية القابلة للتسويق | 52.6 مليون | 57.2 مليون |
| إجمالي السيولة المتاحة | 231.6 مليون | 159.6 مليون |
بشكل عام، تشير نسب السيولة لدى شنايدر ناشيونال واتجاهات رأس المال العامل وأداء التدفق النقدي إلى صحة مالية قوية تدعم احتياجاتها التشغيلية ومبادراتها الإستراتيجية للمضي قدمًا.
هل شركة Schneider National, Inc. (SNDR) مبالغ فيها أم مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم
لتقييم ما إذا كانت الشركة مبالغ فيها أو مقومة بأقل من قيمتها، سنقوم بتحليل النسب المالية الرئيسية، واتجاهات أسعار الأسهم، ومقاييس الأرباح، وإجماع المحللين.
نسبة السعر إلى الأرباح (P/E).
تبلغ نسبة السعر إلى الربحية الحالية 20.5، مقارنة بمتوسط الصناعة البالغ 18.0. يشير هذا إلى تقييم ممتاز مقارنة بأقرانه.
نسبة السعر إلى القيمة الدفترية (P / B).
تم الإبلاغ عن نسبة السعر إلى القيمة الدفترية عند 2.3مما يدل على أن السهم يتداول عند 230% من قيمتها الدفترية، وهي أعلى من متوسط القطاع 1.8.
نسبة قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA).
نسبة EV/EBITDA هي 11.2، مما يشير إلى تقييم أعلى من متوسط الصناعة 10.0.
اتجاهات أسعار الأسهم
على مدار الـ 12 شهرًا الماضية، شهد سعر السهم انخفاضًا تقريبًا 15%، يتحرك من حوله $29.50 ل $25.10 اعتبارًا من سبتمبر 2024.
| متري | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| نسبة السعر إلى الربحية | 20.5 | 22.0 |
| نسبة السعر إلى القيمة الدفترية | 2.3 | 2.1 |
| نسبة EV/EBITDA | 11.2 | 10.5 |
| سعر السهم | $25.10 | $29.50 |
عائد الأرباح ونسب الدفع
عائد الأرباح الحالي هو 1.5% مع نسبة دفع 19.5%مما يشير إلى سياسة توزيع الأرباح المستدامة.
إجماع المحللين
الإجماع بين المحللين هو أ يمسك تصنيف، مع 40% التوصية بالشراء، 45% عقد، و 15% بيع.
| تقييم المحللين | نسبة مئوية |
|---|---|
| يشتري | 40% |
| يمسك | 45% |
| يبيع | 15% |
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة Schneider National, Inc. (SNDR)
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة Schneider National, Inc.
تواجه شركة Schneider National, Inc. العديد من المخاطر الداخلية والخارجية التي يمكن أن تؤثر بشكل كبير على صحتها المالية. وتشمل هذه المنافسة في الصناعة، والتغييرات التنظيمية، وظروف السوق المتقلبة.
مسابقة الصناعة
صناعة الخدمات اللوجستية والنقل تنافسية للغاية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، انخفضت إيرادات شاحنات شنايدر (باستثناء رسوم الوقود الإضافية) بنسبة 3.1 مليون دولار مقارنة بالربع نفسه من عام 2023، ويرجع ذلك إلى حد كبير إلى انخفاض حجم الشبكة.
التغييرات التنظيمية
يمثل الامتثال التنظيمي خطرًا كبيرًا. كان معدل ضريبة الدخل الفعلي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 هو 22.1%، مقارنة ب 22.8% لنفس الفترة من عام 2023. وقد تؤثر التغييرات في اللوائح الضريبية على الربحية.
ظروف السوق
ظروف السوق لها تأثير مباشر على الإيرادات والربحية. على سبيل المثال، في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، شهدت الشركة أ 175.8 مليون دولار انخفاض في الإيرادات التشغيلية للمؤسسة تقريبًا 4% أقل من نفس الفترة من عام 2023.
المخاطر التشغيلية
وتشمل المخاطر التشغيلية ارتفاع تكاليف العمالة والتأمين. زيادة الرواتب والأجور والمزايا بنسبة 51.5 مليون دولار أو 5% سنة بعد سنة. بالإضافة إلى ذلك، ارتفعت مصاريف التأمين بنسبة 37% بسبب زيادة الأقساط.
المخاطر المالية
يتم تسليط الضوء على المخاطر المالية من خلال صافي الدخل المعدل للشركة، والذي انخفض بنسبة 126.7 مليون دولار، تقريبًا 59% في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. يمكن أن تؤثر مثل هذه التقلبات على ثقة المستثمرين وأداء الأسهم.
المخاطر الاستراتيجية
تتضمن المخاطر الإستراتيجية تكامل عمليات الاستحواذ، مثل عملية الاستحواذ على M&M، والتي أثرت على نفقات الرواتب والكفاءة التشغيلية. أعلنت الشركة عن انخفاض في مكاسب مبيعات المعدات، مما يساهم أيضًا في الضغط المالي.
استراتيجيات التخفيف
وللتخفيف من هذه المخاطر، ركزت شنايدر على تعزيز الكفاءة التشغيلية وإجراءات التحكم في التكاليف. ارتفعت نسبة التشغيل للمؤسسة إلى 96.7% في الربع الثالث من عام 2024، أسوأ قليلاً من 96.5% تم الإبلاغ عنها في عام 2023.
| عامل الخطر | التأثير الحالي | استراتيجية التخفيف |
|---|---|---|
| مسابقة الصناعة | انخفاض الإيرادات بنسبة 3.1 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024 | - تعزيز عروض الخدمات والكفاءة التشغيلية |
| التغييرات التنظيمية | معدل الضريبة الفعلي في 22.1% | مراقبة الامتثال وتعديل الاستراتيجيات وفقًا لذلك |
| ظروف السوق | 175.8 مليون دولار انخفاض الإيرادات في عام 2024 | مصادر الإيرادات المتنوعة وإدارة التكاليف |
| المخاطر التشغيلية | زيادة الرواتب بنسبة 51.5 مليون دولار | تدابير مراقبة التكاليف وتحسينات الكفاءة التشغيلية |
| المخاطر المالية | تعديل صافي الدخل إلى أسفل 126.7 مليون دولار | التركيز على الربحية وتخصيص رأس المال بكفاءة |
| المخاطر الاستراتيجية | انخفاض المكاسب على مبيعات المعدات | التكامل الفعال لعمليات الاستحواذ |
آفاق النمو المستقبلي لشركة Schneider National, Inc. (SNDR)
فرص النمو
يتم تعزيز آفاق النمو المستقبلي لشركة Schneider National, Inc. من خلال العديد من المحركات الرئيسية، بما في ذلك ابتكارات المنتجات وتوسعات السوق وعمليات الاستحواذ الإستراتيجية.
محركات النمو الرئيسية
- ابتكارات المنتج: وتواصل الشركة الاستثمار في التكنولوجيا لتعزيز الكفاءة التشغيلية. ويشمل ذلك التطورات في أنظمة إدارة الخدمات اللوجستية وأدوات تتبع الشحن الآلي.
- توسعات السوق: تركز شنايدر على توسيع نطاق تواجدها في المناطق ذات الطلب المرتفع، لا سيما في جنوب شرق وجنوب غرب الولايات المتحدة. ومن المتوقع أن تستحوذ هذه الخطوة الإستراتيجية على حصة أكبر من سوق الخدمات اللوجستية المتنامي.
- عمليات الاستحواذ: يوفر الاستحواذ الأخير على M&M دفعة كبيرة للقدرات المخصصة والقدرات التشغيلية، مع زيادة الأحجام المخصصة بنسبة 8% عام 2024 مقارنة بعام 2023.
توقعات نمو الإيرادات المستقبلية
بالنسبة لعام 2024 بأكمله، تتوقع شنايدر ناشيونال نمو الإيرادات مدفوعًا بزيادة الكميات وتحسين الأسعار في الخدمات المخصصة. يتوقع المحللون زيادة في الإيرادات تقريبًا 4% سنة بعد سنة، تصل إلى حوالي 5 مليارات دولار في إجمالي الإيرادات التشغيلية.
تقديرات الأرباح
من المتوقع أن تكون ربحية السهم (EPS) لعام 2024 موجودة $0.48مما يعكس التعافي من أداء العام السابق، حيث كانت ربحية السهم $1.19. ومن المتوقع أن يستقر صافي الدخل المعدل حوله 87.3 مليون دولار.
المبادرات والشراكات الاستراتيجية
دخلت شنايدر ناشيونال في العديد من الشراكات الإستراتيجية التي تهدف إلى تعزيز عروض الخدمات والكفاءة التشغيلية. ومن الجدير بالذكر أن التعاون مع شركات التكنولوجيا لدمج الذكاء الاصطناعي والتعلم الآلي في العمليات اللوجستية من المتوقع أن يؤدي إلى تبسيط العمليات وخفض التكاليف.
المزايا التنافسية
وتستفيد الشركة من شبكة لوجستية قوية ومجموعة خدمات متنوعة عبر مختلف القطاعات، بما في ذلك الخدمات متعددة الوسائط والخدمات اللوجستية وخدمات تحميل الشاحنات. وتنعكس الكفاءة التشغيلية لشركة شنايدر في نسبة التشغيل التي ظلت قادرة على المنافسة 96.7%.
مالي Overview
يلخص الجدول التالي المقاييس المالية الرئيسية ذات الصلة بفرص نمو شنايدر ناشيونال:
| متري | 2024 (متوقع) | 2023 (الفعلي) |
|---|---|---|
| إيرادات التشغيل | 5 مليارات دولار | 4.5 مليار دولار |
| ربحية السهم | $0.48 | $1.19 |
| صافي الدخل المعدل | 87.3 مليون دولار | 214 مليون دولار |
| نسبة التشغيل | 96.7% | 93.6% |
| التدفق النقدي الحر | 212 مليون دولار | 57.8 مليون دولار |
إن تركيز شنايدر ناشيونال على الابتكار والتوسع في السوق وعمليات الاستحواذ الإستراتيجية يضعها في موقع جيد لتحقيق النمو المستدام في السنوات القادمة.
Schneider National, Inc. (SNDR) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Schneider National, Inc. (SNDR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Schneider National, Inc. (SNDR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Schneider National, Inc. (SNDR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.