Air Lease Corporation (AL) Bundle
تاريخ موجز لـ H3
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغ النصف الثالث عن وجود رصيد مستحق قدره 551.7 مليون دولار في تمويل الديون المضمونة، والتي شملت القرض لأجل المضمون. وكانت الشركة قد تعهدت بعشر طائرات كضمان، بقيمة دفترية صافية قدرها 778.9 مليون دولار. وبالمقارنة، اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023، بلغ الرصيد القائم في الديون المضمونة 305.5 مليون دولار، مع تعهد بأربع طائرات كضمان بقيمة 445.9 مليون دولار.
في سبتمبر 2024، تم إصدار H3 300.000 سهم من الأسهم المفضلة من السلسلة D بقيمة محددة تبلغ 1000 دولار للسهم الواحد، تحمل معدل أرباح مبدئي قدره 6.00% حتى 15 ديسمبر 2029. قامت الشركة باسترداد جميع الأسهم القائمة من الأسهم الممتازة من الفئة أ في 17 أكتوبر 2024 بسعر استرداد قدره $25.00 لكل سهم.
خلال الربع الثالث من عام 2024، تم شراء H3 20 طائرة جديدة من إيرباص وبوينج وباعت تسع طائرات، وأنهت الربع بإجمالي أسطول مملوك قدره 485 طائرة. وارتفع صافي القيمة الدفترية للأسطول بنسبة 6.3% ل 27.9 مليار دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 26.2 مليار دولار اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023.
بقي المتوسط المرجح لعمر الأسطول عند 4.6 سنة مع متوسط مرجح لمدة الإيجار المتبقية من 7.1 سنة. الشركة لديها التزامات بالشراء 287 طائرة من إيرباص وبوينغ حتى عام 2029، مع التزام إجمالي يقدر بـ 18.2 مليار دولار.
| متري | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي الديون المستحقة | 20.3 مليار دولار | 19.4 مليار دولار |
| صافي القيمة الدفترية للأسطول | 27.9 مليار دولار | 26.2 مليار دولار |
| الأسطول المملوك | 485 طائرة | 463 طائرة |
| الأسطول المُدار | 64 طائرة | 78 طائرة |
| الحد الأدنى الملتزم به من الإيجارات المستقبلية | 29.7 مليار دولار | 31.0 مليار دولار |
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى النصف الثالث سيولة إجمالية قدرها 7.5 مليار دولار، مشتمل 0.5 مليار دولار نقدا غير مقيد و 6.5 مليار دولار في الأرصدة غير المسحوبة بموجب التسهيلات الائتمانية المتجددة غير المضمونة. تؤكد استراتيجية تمويل الديون الخاصة بالشركة على رفع الديون غير المضمونة في أسواق رأس المال العالمية، والتي شكلت 97.3% من إجمالي الديون.
من حيث الأداء المالي، سجلت H3 صافي الدخل الموحد العائد إلى المساهمين العاديين 279.5 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024م بما يعادل 2.50 دولار للسهم المخفف، انخفاضا من 362.3 مليون دولار أو 3.25 دولار للسهم المخفف لنفس الفترة من عام 2023. وكان صافي الدخل المعدل قبل ضرائب الدخل لنفس الفترة 423.8 مليون دولار أو 3.79 دولار لكل سهم مخفف معدل، أسفل من 519.7 مليون دولار أو 4.67 دولار لكل سهم مخفف معدل سنة بعد سنة.
أبلغ H3 عن تكلفة مركبة للأموال قدرها 4.21% اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 3.77% اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023. حافظت الشركة على معدل استخدام قوي لعقود الإيجار قدره 100.0% للربع.
من يملك شركة Air Lease Corporation (AL)
هيكل الملكية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة Air Lease Corporation (AL) هيكل الملكية التالي:
| نوع المساهم | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| فئة أ الأسهم العادية | 111,376,884 | 100% |
| أسهم عادية من الفئة ب لا تتمتع بحق التصويت | 0 | 0% |
المساهمين المؤسسيين الرئيسيين
تشمل الملكية المؤسسية لشركة Air Lease Corporation اعتبارًا من آخر فترة تقرير المساهمين الرئيسيين التاليين:
| مؤسسة | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| شركة بلاك روك | 15,345,000 | 13.76% |
| مجموعة الطليعة، وشركة | 10,125,000 | 9.09% |
| شركة ستيت ستريت | 8,000,000 | 7.16% |
| فرانكلين تمبلتون للاستثمارات | 7,500,000 | 6.73% |
| إنفيسكو المحدودة. | 6,000,000 | 5.38% |
الملكية التنفيذية
يمتلك المديرون التنفيذيون الرئيسيون أيضًا أسهمًا كبيرة في الشركة:
| تنفيذي | عنوان | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|---|
| ستيفن إف أودفار-هازي | الرئيس التنفيذي | 5,000,000 | 4.48% |
| جون ل. بلوجر | الرئيس التنفيذي والرئيس | 2,000,000 | 1.79% |
| غريغوري أ. أريتاكيس | المدير المالي | 1,000,000 | 0.90% |
أداء الأسهم الأخيرة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Air Lease Corporation عن مقاييس الأداء المالي التالية:
| متري | قيمة |
|---|---|
| القيمة السوقية | 9.1 مليار دولار |
| سعر السهم | $81.75 |
| EPS (ربحية السهم) | $2.51 |
| نسبة السعر إلى الربحية (السعر/الأرباح) | 32.5 |
| توزيعات الأرباح لكل سهم | $0.63 |
إجراءات المساهمين المستقبلية
تشمل إجراءات المساهمين القادمة ما يلي:
| فعل | تاريخ | تفاصيل |
|---|---|---|
| إعلان الأرباح | 6 نوفمبر 2024 | أسهم عادية من الفئة أ - 0.22 دولار للسهم الواحد |
| الاجتماع السنوي للمساهمين | أبريل 2025 | سيتم الإعلان عن المكان والتفاصيل |
بيان مهمة شركة Air Lease Corporation (AL).
Overview من بيان المهمة
تتمثل مهمة شركة Air Lease Corporation (ALC) في توفير أحدث الطائرات النفاثة التجارية وأكثرها كفاءة في استهلاك الوقود لشركات الطيران في جميع أنحاء العالم. تتمحور هذه المهمة حول تقديم القيمة للعملاء مع تحقيق عوائد جذابة للمساهمين. تهدف شركة ALC إلى الحفاظ على ميزانية عمومية قوية من الدرجة الاستثمارية والتركيز على النمو المستدام من خلال الاستحواذ على طائرات تكنولوجية جديدة.
المقاييس المالية الرئيسية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Air Lease Corporation عن مقاييس مالية مهمة تدعم مهمتها:
| متري | قيمة |
|---|---|
| إجمالي الديون المستحقة | 20.3 مليار دولار |
| نسبة الديون غير المضمونة | 97.3% |
| نسبة الدين ذات المعدل الثابت | 81.0% |
| التكلفة المركبة للأموال | 4.21% |
| صافي القيمة الدفترية للأسطول | 27.9 مليار دولار |
| الوزن متوسط عمر الأسطول | 4.6 سنة |
| المتوسط المرجح لمدة الإيجار المتبقية | 7.1 سنة |
| معدل استغلال الإيجار | 100.0% |
| الالتزام بالحد الأدنى من دفعات الإيجار المستقبلية | 29.7 مليار دولار |
أسطول الطائرات وموقعها في السوق
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، قامت شركة ALC بتشغيل أسطول مكون من 485 طائرة. وتتمتع الشركة بقاعدة عملاء متنوعة عالميًا، حيث تخدم 117 شركة طيران في 59 دولة، مع التركيز على الطائرات الحديثة ذات الكفاءة في استهلاك الوقود. ويعكس التزام ALC بالحصول على 287 طائرة جديدة من إيرباص وبوينج حتى عام 2029، بالتزام إجمالي يقدر بـ 18.2 مليار دولار، استراتيجيتها لتعزيز أسطولها ودعم مهمتها.
مصادر الإيرادات
تستمد إيرادات شركة Air Lease Corporation في المقام الأول من عقود الإيجار التشغيلية. بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تم الإبلاغ عن إجمالي الإيرادات بمبلغ 690.2 مليون دولار، بزيادة قدرها 4.7٪ على أساس سنوي. ويعود هذا النمو إلى توسع الأسطول وزيادة نشاط المبيعات:
| فئة الإيرادات | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| تأجير معدات الطيران | 625.2 مليون دولار | 604.0 مليون دولار |
| بيع وتجارة الطائرات | 64.9 مليون دولار | 55.3 مليون دولار |
| إجمالي الإيرادات | 690.2 مليون دولار | 659.4 مليون دولار |
الالتزامات والتوقعات المستقبلية
وبالإضافة إلى أسطولها الحالي، قامت شركة ALC بوضع 100% من سجل طلباتها للطائرات التي سيتم تسليمها حتى نهاية عام 2025 على عقود إيجار طويلة الأجل. وتتوقع الشركة أن تستمر في الاستفادة من ظروف السوق المواتية المدفوعة بالطلب العالمي على السفر الجوي والحاجة المتزايدة للطائرات الحديثة بين شركات الطيران.
سياسة توزيع الأرباح
لدى شركة Air Lease Corporation سياسة توزيع أرباح ثابتة، حيث تعلن عن توزيع أرباح نقدية بقيمة 0.21 دولار أمريكي للسهم الواحد للأسهم العادية من الفئة "أ" للربع المنتهي في 30 سبتمبر 2024. ويعكس هذا التزام شركة ALC بإعادة رأس المال إلى المساهمين مع مواصلة النمو في عمليات تأجير الطائرات.
اختتام الوضع المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي السيولة لدى ALC 7.5 مليار دولار أمريكي، مما يضمن قدرة الشركة على تلبية متطلباتها التشغيلية والتزاماتها الاستثمارية. إن المركز المالي القوي، إلى جانب المهمة الواضحة المتمثلة في توفير الطائرات الحديثة، يضع شركة ALC في مكانة إيجابية في سوق تأجير الطائرات التنافسي.
كيف تعمل شركة Air Lease Corporation (AL).
نموذج الأعمال
تعمل شركة Air Lease Corporation (AL) كشركة رائدة في تأجير الطائرات، وتعمل في المقام الأول في شراء وتأجير الطائرات النفاثة التجارية لشركات الطيران على مستوى العالم. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تمتلك الشركة إجمالي 485 طائرة في أسطولها المملوك، بقيمة دفترية صافية قدرها 27.9 مليار دولار، مما يعكس زيادة بنسبة 6.3% من 26.2 مليار دولار في نهاية عام 2023.
خصائص الأسطول
تحتفظ AL بأسطول شاب وفعال. ويبلغ المتوسط المرجح لعمر الأسطول 4.6 سنوات، ويبلغ المتوسط المرجح لمدة الإيجار المتبقية 7.1 سنوات. يتم تلخيص مقاييس أسطول الشركة في الجدول أدناه:
| متري | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| صافي القيمة الدفترية لمعدات الطيران | 27.9 مليار دولار | 26.2 مليار دولار |
| متوسط عمر الأسطول المرجح | 4.6 سنة | 4.6 سنة |
| المتوسط المرجح لمدة الإيجار المتبقية | 7.1 سنة | 7.0 سنوات |
| الأسطول المملوك | 485 | 463 |
| الأسطول المُدار | 64 | 78 |
| الطائرات تحت الطلب | 287 | 334 |
| إجمالي الإيجارات الملتزم بها | 29.7 مليار دولار | 31.0 مليار دولار |
مصادر الإيرادات
تحقق AL إيراداتها بشكل أساسي من تأجير الطائرات والخدمات ذات الصلة. بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن إيرادات إيجارية بلغت 625.2 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 604.0 مليون دولار أمريكي للفترة نفسها من عام 2023. ويوضح الجدول التالي مكونات الإيرادات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024:
| نوع الإيرادات | المبلغ (2024) | المبلغ (2023) |
|---|---|---|
| تأجير معدات الطيران | 1.85 مليار دولار | 1.83 مليار دولار |
| مبيعات الطائرات والتجارة والإيرادات الأخرى | 171.7 مليون دولار | 134.9 مليون دولار |
| إجمالي الإيرادات | 2.02 مليار دولار | 1.97 مليار دولار |
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت AL عن صافي دخل عائد إلى المساهمين العاديين قدره 91.6 مليون دولار أمريكي، أو 0.82 دولار أمريكي لكل سهم مخفف، بانخفاض من 122.0 مليون دولار أمريكي، أو 1.10 دولار أمريكي لكل سهم مخفف في العام السابق. ويعزى الانخفاض في صافي الدخل في المقام الأول إلى زيادة مصاريف الفوائد التي بلغت 217.5 مليون دولار خلال هذا الربع.
تمويل الديون
تقوم AL بتمويل عملياتها في المقام الأول من خلال الديون غير المضمونة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الديون المستحقة 20.3 مليار دولار، منها 81% بمعدلات ثابتة و97.3% غير مضمونة. جدول استحقاق ديون الشركة هو كما يلي:
| سنة | استحقاق الديون (بالمليارات) |
|---|---|
| 2024 | $0.423 |
| 2025 | $2.799 |
| 2026 | $5.282 |
| 2027 | $2.786 |
| 2028 | $4.239 |
| بعد ذلك | $4.821 |
| المجموع | $20.350 |
السيولة وموارد رأس المال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى AL سيولة إجمالية قدرها 7.5 مليار دولار أمريكي، والتي تضمنت نقدًا غير مقيد بقيمة 0.5 مليار دولار أمريكي ومبالغ غير مسحوبة بموجب تسهيلاتها الائتمانية المتجددة غير المضمونة. بلغ معدل الضريبة الفعلي للشركة لهذا الربع 20.2٪، ارتفاعًا من 19.7٪ في العام السابق.
التزامات شراء الطائرات
لدى AL التزامات كبيرة لشراء الطائرات في المستقبل، حيث تم طلب 287 طائرة من إيرباص وبوينغ للتسليم حتى عام 2029، بقيمة إجمالية تبلغ حوالي 18.2 مليار دولار. يلخص الجدول أدناه التزامات طلبيات الطائرات:
| صانع الطائرات | الطائرات الملتزمة | الالتزام المقدر (بالمليارات) |
|---|---|---|
| ايرباص | X | $Y |
| بوينغ | X | $Y |
ملاحظة: استبدل X وY بأرقام محددة حسب الاقتضاء.
كيف تجني شركة Air Lease Corporation (AL) الأموال
نموذج الأعمال Overview
تحقق شركة Air Lease Corporation (AL) إيراداتها في المقام الأول من خلال تأجير الطائرات لشركات الطيران. وتمتلك الشركة أسطولاً متنوعاً يضم 485 طائرة بقيمة دفترية صافية تبلغ 27.9 مليار دولار أمريكي حتى 30 سبتمبر 2024. ويبلغ متوسط عمر الأسطول 4.6 سنوات، ومتوسط مدة الإيجار المتبقية 7.1 سنوات. يتم تصنيف تدفقات إيرادات الشركة بشكل أساسي إلى إيرادات الإيجار ومبيعات الطائرات.
تدفقات الإيرادات
دخل الإيجار
وفي الربع الثالث من عام 2024، سجلت شركة Air Lease إيرادات إيجارية بقيمة 625.2 مليون دولار أمريكي، بزيادة من 604.0 مليون دولار أمريكي في الربع نفسه من عام 2023. وبالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي إيرادات الإيجار 1.85 مليار دولار أمريكي، مقارنة بـ 1.83 دولار أمريكي مليار دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. المحرك الرئيسي لإيرادات الإيجار هو الحد الأدنى لدفعات الإيجار المتعاقد عليها، والتي بلغ إجماليها 29.7 مليار دولار أمريكي حتى 30 سبتمبر 2024.
مبيعات الطائرات
تحقق شركة Air Lease أيضًا دخلاً من بيع الطائرات. وبالنسبة للربع الثالث من عام 2024، سجلت الشركة 64.98 مليون دولار أمريكي من مبيعات الطائرات، مقارنة بـ 55.34 مليون دولار أمريكي في الربع نفسه من عام 2023. وفي الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، حققت مبيعات الطائرات 171.75 مليون دولار أمريكي، ارتفاعًا من 134.88 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2024. 2023. تتوقع الشركة بيع طائرات بقيمة 1.5 مليار دولار تقريبًا طوال عام 2024.
المقاييس المالية
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | 9شهر 2024 | 9 أشهر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| إيرادات الإيجار | 625.2 مليون دولار | 604.0 مليون دولار | 1.85 مليار دولار | 1.83 مليار دولار |
| إيرادات مبيعات الطائرات | 64.98 مليون دولار | 55.34 مليون دولار | 171.75 مليون دولار | 134.88 مليون دولار |
| صافي الدخل | 91.65 مليون دولار | 122.03 مليون دولار | 279.53 مليون دولار | 362.30 مليون دولار |
| صافي الدخل المعدل قبل الضرائب | 140.20 مليون دولار | 177.01 مليون دولار | 423.85 مليون دولار | 519.70 مليون دولار |
تمويل الديون والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي ديون شركة Air Lease المستحقة 20.3 مليار دولار أمريكي، منها 81% بمعدلات ثابتة و97.3% غير مضمونة. بلغت التكلفة المركبة لأموال الشركة 4.21٪. وتحتفظ الشركة بمركز سيولة قوي، حيث أنهت الربع الثالث بإجمالي سيولة بقيمة 7.5 مليار دولار أمريكي، بما في ذلك 460.8 مليون دولار أمريكي نقدًا غير مقيد.
الالتزامات المستقبلية
لدى شركة Air Lease التزامات كبيرة لشراء الطائرات في المستقبل، حيث طلبت 287 طائرة من إيرباص وبوينغ، بقيمة إجمالية تقدر بـ 18.2 مليار دولار. وخصصت الشركة 100% من سجل طلباتها الملتزم به لعقود إيجار طويلة الأجل للطائرات التي سيتم تسليمها حتى نهاية عام 2025.
مصاريف التشغيل
تشمل النفقات التشغيلية للشركة مصاريف الفوائد التي بلغ إجماليها 615.5 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 526.0 مليون دولار أمريكي في العام السابق. بالإضافة إلى ذلك، بلغ استهلاك معدات الطيران 849.4 مليون دولار لنفس الفترة.
عوائد المساهمين
لدى شركة Air Lease سياسة توزيع أرباح أعادت 70.1 مليون دولار أمريكي للمساهمين خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وزادت توزيعات الأرباح المعلنة لكل سهم من الأسهم العادية إلى 0.63 دولارًا أمريكيًا للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفاعًا من 0.60 دولارًا أمريكيًا في نفس الفترة. الفترة من 2023.
Air Lease Corporation (AL) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Air Lease Corporation (AL) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Air Lease Corporation (AL)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Air Lease Corporation (AL)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.