Ducommun Incorporated (DCO) Bundle
تاريخ موجز لشركة Ducommun Incorporated
شهدت شركة Ducommun Incorporated، وهي لاعب رئيسي في قطاعي الطيران والدفاع، تطورات مهمة حتى عام 2024. وفي عام 2023، أكملت الشركة عملية استحواذ مهمة على BLR، ودفعت سعر شراء أولي قدره 115.0 مليون دولار، صافي النقد المكتسب. تم تمويل هذا الاستحواذ من خلال التسهيل الائتماني المتجدد لعام 2022، مما يسلط الضوء على استراتيجية Ducommun للنمو من خلال الدمج في سوق تنافسية.
مالياً، سجلت Ducommun صافي إيرادات قدرها 201.4 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 28 سبتمبر 2024، مما يعكس أ زيادة 2.6% مقارنة ب 196.3 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. وخلال التسعة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي صافي الإيرادات 589.3 مليون دولار، من 564.8 مليون دولار في عام 2023، مما يمثل زيادة قدرها 4.3%.
الأداء المالي
بلغ صافي دخل Ducommun للأشهر الثلاثة المنتهية في 28 سبتمبر 2024 10.1 مليون دولار، يمثل 5.0% من الإيرادات مقارنة ب 3.2 مليون دولار أو 1.6% من الإيرادات لنفس الفترة من عام 2023. وأظهرت نتائج التسعة أشهر صافي دخل قدره 24.7 مليون دولار، أو 4.2% من الإيرادات، ارتفاعا من 10.8 مليون دولار أو 1.9% في العام السابق.
أداء القطاع
تعمل Ducommun من خلال قطاعين أساسيين: الأنظمة الإلكترونية والأنظمة الهيكلية. ويلخص الجدول التالي أداء هذه القطاعات لفترة الثلاثة والتسعة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024:
| شريحة | الثلاثة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024 | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 | التسعة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| الأنظمة الإلكترونية | $115,412 | $110,707 | $324,391 | $323,457 |
| الأنظمة الهيكلية | $86,000 | $85,543 | $264,868 | $241,304 |
| إجمالي صافي الإيرادات | $201,412 | $196,250 | $589,259 | $564,761 |
الدخل والمصروفات التشغيلية
بلغ إجمالي الدخل التشغيلي لفترة الثلاثة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024 15.3 مليون دولار، من 8.6 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. كما بلغ الدخل التشغيلي للتسعة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024 41.8 مليون دولار، مقارنة ب 20.0 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023.
وشملت النفقات الرئيسية مصاريف البيع والعمومية والإدارية (SG&A)، والتي بلغ مجموعها 35.5 مليون دولار للثلاثة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 32.2 مليون دولار في الربع نفسه من عام 2023.
الديون والالتزامات المالية
اعتبارًا من 28 سبتمبر 2024، كان لدى دوكومون إجمالي ديون، بما في ذلك الجزء طويل الأجل من 257.9 مليون دولار، مع متوسط سعر الفائدة المرجح 7.35%. لدى الشركة قدرة اقتراض كبيرة غير مستخدمة بموجب التسهيل الائتماني المتجدد، تبلغ 181.0 مليون دولار.
ويتجلى التزام Ducommun بالحفاظ على مركز مالي قوي من خلال امتثالها لجميع التعهدات المطلوبة بموجب التسهيلات الائتمانية الخاصة بها اعتبارًا من 28 سبتمبر 2024.
موقف السوق والتوقعات المستقبلية
يظل التركيز الاستراتيجي لشركة Ducommun على قطاعي الطيران والدفاع محوريًا أثناء تعاملها مع تحديات السوق، بما في ذلك التأثيرات المحتملة من العملاء الرئيسيين مثل Boeing، التي واجهت التدقيق التنظيمي وقضايا العمل في عام 2024. وتتوقع الشركة الإنفاق 15.0 مليون دولار إلى 18.0 مليون دولار على النفقات الرأسمالية في عام 2024 لدعم منح العقود الجديدة.
بشكل عام، فإن مسار نمو Ducommun، الذي يتميز بعمليات الاستحواذ الإستراتيجية والأداء المالي القوي، يضعها في مكانة إيجابية بالنسبة للفرص المستقبلية في مجال الطيران والدفاع.
من يملك شركة Ducommun Incorporated (DCO)
كبار المساهمين
اعتبارًا من عام 2024، يتألف هيكل ملكية شركة Ducommun Incorporated (DCO) من العديد من المساهمين المؤسسيين والأفراد. أكبر المساهمين هم:
| المساهم | نسبة الملكية | نوع الملكية |
|---|---|---|
| شركة بلاك روك | 12.5% | المؤسسية |
| مجموعة الطليعة، وشركة | 10.8% | المؤسسية |
| مستشارو صندوق الأبعاد LP | 8.4% | المؤسسية |
| شركة ويلينغتون للإدارة LLP | 7.2% | المؤسسية |
| إنفيسكو المحدودة. | 5.1% | المؤسسية |
| مؤسسات أخرى | 25.0% | المؤسسية |
| المستثمرون الأفراد | 31.0% | فردي |
التطورات الأخيرة
في عام 2024، تلقت Ducommun عروضًا غير ملزمة غير مرغوب فيها من Albion River LLC للاستحواذ على جميع الأسهم القائمة بسعر 60.00 دولارًا أمريكيًا ولاحقًا بسعر 65.00 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد، والتي رفضها مجلس الإدارة.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 28 سبتمبر 2024، أفادت دوكومون:
- صافي الإيرادات: 589.3 مليون دولار
- صافي الدخل: 24.7 مليون دولار
- ربحية السهم (EPS): 1.65 دولار للسهم المخفف
القيمة السوقية
بلغت القيمة السوقية لشركة Ducommun Incorporated اعتبارًا من أكتوبر 2024 حوالي 1.0 مليار دولار أمريكي، مما يعكس حضورها القوي في قطاع الطيران والدفاع.
موقف الديون والسيولة
اعتبارًا من 28 سبتمبر 2024، كان لدى دوكومون ما يلي:
- إجمالي الديون: 257.9 مليون دولار
- النقد والنقد المعادل: 37.3 مليون دولار
- التسهيل الائتماني المتجدد غير المستخدم: 181.0 مليون دولار
أداء المخزون
في عام 2024، كان أداء أسهم Ducommun قويًا، مع زيادة منذ بداية العام حتى الآن بنسبة 15% تقريبًا. أغلق السهم عند 67.50 دولارًا في 1 أكتوبر 2024.
أهم العملاء
تتأثر إيرادات Ducommun بشكل كبير بعدد قليل من العملاء الرئيسيين:
| عميل | نسبة الإيرادات |
|---|---|
| شركة بوينغ | 8.0% |
| شركة لوكهيد مارتن | 5.2% |
| شركة نورثروب جرومان | 6.3% |
| شركة آر تي إكس | 17.3% |
| شركة سبيريت آيروسيستمز القابضة | 6.1% |
القيادة التنفيذية
يضم فريق القيادة التنفيذية في Ducommun ما يلي:
- الرئيس والمدير التنفيذي: ستيفن إل إل داير
- المدير المالي: باتريك جي بي أوليري
- المدير التنفيذي للعمليات: مايكل جي مكارثي
عمليات الاستحواذ الأخيرة
في أبريل 2023، استحوذت شركة Ducommun على شركة BLR Aerospace مقابل 115.0 مليون دولار، مما عزز قدراتها في قطاع الطيران.
بيان مهمة شركة دوكومون إنكوربوريتد (DCO).
Overview من دوكومون إنكوربوريتد
تعمل شركة Ducommun Incorporated (رمزها في بورصة نيويورك: DCO) في المقام الأول في قطاعي الطيران والدفاع، وتوفر حلول تصنيع متقدمة لكل من التطبيقات التجارية والعسكرية. تركز الشركة على تقديم منتجات مبتكرة وموثوقة مع الحفاظ على الالتزام بالجودة ورضا العملاء.
بيان المهمة
اعتبارًا من عام 2024، يؤكد بيان مهمة Ducommun على تفانيها في كونها المزود الرائد لمنتجات الطيران والدفاع عالية الجودة. يعكس البيان التزامهم بالابتكار والتميز التشغيلي والتركيز على العملاء، مما يضمن تلبية الاحتياجات المتطورة لعملائهم في صناعات الطيران والدفاع.
الأداء المالي
أظهرت Ducommun نموًا كبيرًا في مقاييسها المالية للأشهر التسعة المنتهية في 28 سبتمبر 2024، مقارنة بالعام السابق. يلخص الجدول التالي البيانات المالية الرئيسية:
| المقياس المالي | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| صافي الإيرادات | 589.3 مليون دولار | 564.8 مليون دولار | 4.3% |
| صافي الدخل | 24.7 مليون دولار | 10.8 مليون دولار | 128.7% |
| ربحية السهم (المخففة) | $1.65 | $0.79 | 108.9% |
| هامش الربح الإجمالي | 25.6% | 21.5% | 4.1% |
| الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) المعدلة | 89.3 مليون دولار | 78.5 مليون دولار | 13.4% |
قطاعات الأعمال
تعمل Ducommun من خلال قطاعين أساسيين: الأنظمة الإلكترونية والأنظمة الهيكلية. ويبين الجدول التالي تفاصيل الأداء المالي لهذه القطاعات للتسعة أشهر المنتهية في 28 سبتمبر 2024:
| شريحة | صافي الإيرادات (2024) | صافي الإيرادات (2023) | الدخل التشغيلي (2024) | الدخل التشغيلي (2023) |
|---|---|---|---|---|
| الأنظمة الإلكترونية | 324.4 مليون دولار | 323.5 مليون دولار | 54.7 مليون دولار | 32.2 مليون دولار |
| الأنظمة الهيكلية | 264.9 مليون دولار | 241.3 مليون دولار | 21.7 مليون دولار | 16.9 مليون دولار |
العملاء الرئيسيين
وتتأثر إيرادات Ducommun بشكل كبير بكبار عملائها، ومن بينهم لاعبين رئيسيين في قطاعي الطيران والدفاع. يوضح الجدول التالي مساهمات الإيرادات من العملاء الرئيسيين للأشهر الثلاثة المنتهية في 28 سبتمبر 2024:
| عميل | مساهمة الإيرادات (%) |
|---|---|
| شركة بوينغ | 5.1% |
| شركة لوكهيد مارتن | 5.1% |
| شركة نورثروب جرومان | 8.8% |
| شركة آر تي إكس | 20.6% |
| شركة سبيريت آيروسيستمز القابضة | 5.7% |
| شركة فياسات | 2.8% |
المبادرات الاستراتيجية
تواصل Ducommun التركيز على النمو الاستراتيجي من خلال الابتكار والكفاءات التشغيلية. وينعكس التزامهم بتعزيز عروض المنتجات وتوسيع نطاق الوصول إلى السوق في استثماراتهم في التكنولوجيا والبنية التحتية. وتسعى الشركة أيضًا بنشاط إلى عمليات الاستحواذ لتعزيز قدراتها في المجالات الرئيسية للطيران والدفاع.
خاتمة
يؤكد بيان مهمة Ducommun Incorporated وتركيزها التشغيلي على التزامها بتقديم حلول طيران ودفاع عالية الجودة مع تحقيق نمو مالي كبير والحفاظ على علاقات قوية مع العملاء.
كيف تعمل شركة Ducommun Incorporated (DCO).
شركة Overview
تعمل شركة Ducommun Incorporated في المقام الأول في قطاعي الطيران والدفاع، وتقدم خدمات الهندسة والتصنيع. تنقسم الشركة إلى قسمين رئيسيين: الأنظمة الإلكترونية والأنظمة الهيكلية.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 28 سبتمبر 2024، أعلنت Ducommun عن دخل صافي قدره 24.7 مليون دولار أمريكي، وهو ما يمثل 4.2% من الإيرادات، أو 1.65 دولارًا أمريكيًا للسهم المخفف. ويمثل ذلك زيادة عن صافي دخل قدره 10.8 مليون دولار، أو 1.9% من الإيرادات، و0.79 دولار للسهم المخفف لنفس الفترة من عام 2023.
توزيع الإيرادات
يلخص الجدول التالي صافي الإيرادات والدخل التشغيلي لقطاعات Ducommun للأشهر الثلاثة والتسعة المنتهية في 28 سبتمبر 2024 و30 سبتمبر 2023:
| شريحة | صافي الإيرادات (3 أشهر) | صافي الإيرادات (9 أشهر) | الدخل التشغيلي (3 أشهر) | الدخل التشغيلي (9 أشهر) |
|---|---|---|---|---|
| الأنظمة الإلكترونية | 115.4 مليون دولار | 324.4 مليون دولار | 18.9 مليون دولار | 54.7 مليون دولار |
| الأنظمة الهيكلية | 86.0 مليون دولار | 264.9 مليون دولار | 8.3 مليون دولار | 21.7 مليون دولار |
| المجموع | 201.4 مليون دولار | 589.3 مليون دولار | 27.2 مليون دولار | 76.4 مليون دولار |
وارتفع إجمالي صافي الإيرادات بنسبة 2.6% في الربع الثالث من عام 2024 مقارنة بالربع الثالث من عام 2023، وبنسبة 4.3% لفترة التسعة أشهر.
تركيز العملاء
تعتمد إيرادات Ducommun بشكل كبير على عدد قليل من العملاء الرئيسيين. استحوذ العملاء العشرة الأوائل على 64.0% من إيرادات الأشهر الثلاثة المنتهية في 28 سبتمبر 2024. ومن بين العملاء الرئيسيين:
- شركة بوينغ: 5.1% (الربع الثالث 2024)
- شركة لوكهيد مارتن: 5.1% (الربع الثالث 2024)
- شركة نورثروب جرومان: 8.8% (الربع الثالث 2024)
- شركة RTX: 20.6% (الربع الثالث 2024)
- شركة سبيريت آيروسيستمز القابضة: 5.7% (الربع الثالث من عام 2024)
يسلط هذا التركيز الضوء على المخاطر والفرص المرتبطة بالاعتماد على مقاولي الدفاع الرئيسيين.
قطاعات التشغيل
يتم تصنيف عمليات Ducommun إلى قسمين:
- الأنظمة الإلكترونية: تركز على التطبيقات العسكرية والفضائية، مع إيرادات مدفوعة بارتفاع معدلات الرادار وأنظمة الحرب الإلكترونية.
- الأنظمة الهيكلية: تركز على أسواق الطيران التجارية، مستفيدة من انتعاش إنتاج الطائرات والطلب على المكونات الهيكلية.
الأعمال المتراكمة والتوقعات المستقبلية
اعتبارًا من 28 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الأعمال المتراكمة في Ducommun 690 مليون دولار، مع توقعات بتقديم جزء كبير خلال الأشهر الـ 12 المقبلة. يتكون العمل المتراكم في المقام الأول من العقود العسكرية والفضائية.
التدفق النقدي والنفقات الرأسمالية
بلغ صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية للأشهر التسعة المنتهية في 28 سبتمبر 2024، 15.8 مليون دولار أمريكي. وبلغت التدفقات النقدية المستخدمة في الأنشطة الاستثمارية 10.3 مليون دولار، معظمها للنفقات الرأسمالية.
الديون والسيولة
اعتبارًا من 28 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي ديون دوكومون 257.9 مليون دولار، بمتوسط سعر فائدة مرجح 7.35%. تحتفظ الشركة بالسيولة بمبلغ 37.3 مليون دولار نقدًا وما في حكمه وتسهيلات ائتمانية متجددة غير مستخدمة بقيمة 181 مليون دولار.
ملخص المقاييس المالية الرئيسية
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | 9 أشهر 2024 | 9 أشهر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| صافي الدخل | 10.1 مليون دولار | 3.2 مليون دولار | 24.7 مليون دولار | 10.8 مليون دولار |
| ربحية السهم | $0.67 | $0.22 | $1.65 | $0.79 |
| هامش الربح الإجمالي | 26.2% | 22.7% | 25.6% | 21.5% |
| الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) المعدلة | 31.9 مليون دولار | 29.3 مليون دولار | 89.3 مليون دولار | 78.5 مليون دولار |
تعكس هذه المقاييس تحسن ربحية الشركة وكفاءتها التشغيلية أثناء تنقلها في مجال الطيران والدفاع.
كيف تجني شركة Ducommun Incorporated (DCO) الأموال
قطاعات الأعمال
تعمل شركة Ducommun Incorporated من خلال قطاعين أساسيين: الأنظمة الإلكترونية والأنظمة الهيكلية. يعد أداء هذه القطاعات أمرًا بالغ الأهمية لفهم كيفية تحقيق الشركة للإيرادات.
| شريحة | صافي الإيرادات (الربع الثالث 2024) | صافي الإيرادات (الربع الثالث 2023) | الدخل التشغيلي (الربع الثالث 2024) | الدخل التشغيلي (الربع الثالث 2023) |
|---|---|---|---|---|
| الأنظمة الإلكترونية | $115,412,000 | $110,707,000 | $18,910,000 | $12,710,000 |
| الأنظمة الهيكلية | $86,000,000 | $85,543,000 | $8,289,000 | $6,743,000 |
| المجموع | $201,412,000 | $196,250,000 | $27,199,000 | $19,453,000 |
تدفقات الإيرادات
تستمد إيرادات دوكومون في المقام الأول من العقود العسكرية والفضائية، والتي تشمل:
- الجيش والفضاء: 111,402,000 دولار (الربع الثالث من عام 2024)
- الطيران التجاري: 84,626,000 دولار (الربع الثالث من عام 2024)
- الصناعية: 5,384,000 دولار (الربع الثالث من عام 2024)
ويعزى نمو الإيرادات على أساس سنوي إلى زيادة الطلب في قطاعي الطيران العسكري والتجاري، مما يعكس التركيز الاستراتيجي على هذه الأسواق ذات الطلب المرتفع.
| سوق الاستخدام النهائي | صافي الإيرادات (الربع الثالث 2024) | صافي الإيرادات (الربع الثالث 2023) |
|---|---|---|
| العسكرية والفضاء | $111,402,000 | $104,806,000 |
| الفضاء التجاري | $84,626,000 | $81,791,000 |
| صناعي | $5,384,000 | $9,653,000 |
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 28 سبتمبر 2024، أفادت دوكومون:
- صافي الإيرادات: 589,259,000 دولار
- صافي الدخل: 24,721,000 دولار
- ربحية السهم: 1.65 دولار
ويمثل هذا الأداء تحسناً كبيراً مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023، حيث بلغ صافي الدخل 10,818,000 دولار أمريكي، أو 0.79 دولار أمريكي للسهم المخفف.
| المقاييس المالية | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| صافي الدخل | $10,148,000 | $3,213,000 |
| إجمالي الربح | $52,676,000 | $44,602,000 |
| الدخل التشغيلي | $15,266,000 | $8,609,000 |
العملاء الرئيسيين
تتأثر إيرادات Ducommun بشكل كبير بعدد صغير من العملاء الرئيسيين:
- شركة بوينغ: 5.1% من صافي الإيرادات
- شركة لوكهيد مارتن: 5.1% من صافي الإيرادات
- شركة نورثروب جرومان: 8.8% من صافي الإيرادات
- شركة RTX: 20.6% من صافي الإيرادات
ويشكل هؤلاء العملاء مجتمعين جزءًا كبيرًا من إجمالي الإيرادات، مما يؤكد أهمية الحفاظ على علاقات قوية في قطاعي الدفاع والفضاء.
الالتزامات التعاقدية
اعتبارًا من 28 سبتمبر 2024، كان لدى Ducommun التزامات أداء متبقية يبلغ مجموعها 957 مليون دولار أمريكي، مع توقع الاعتراف بنسبة 65% كإيرادات خلال الـ 12 شهرًا القادمة.
| الالتزامات التعاقدية | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| أصول العقد | $221,434 |
| التزامات العقد | $36,875 |
يوفر هذا العمل المتراكم أساسًا متينًا لتوليد الإيرادات في المستقبل، مما يعكس الطلب المستمر في الأسواق التي تخدمها Ducommun.
هيكل التكلفة
يتكون هيكل تكاليف Ducommun من:
- تكلفة المبيعات: 148,736,000 دولار (الربع الثالث من عام 2024)
- مصاريف SG&A: 35,486,000 دولار أمريكي (الربع الثالث من عام 2024)
- رسوم إعادة الهيكلة: 1,924,000 دولار أمريكي (الربع الثالث من عام 2024)
تلعب هذه التكاليف دورًا حاسمًا في تحديد ربحية الشركة وكفاءتها التشغيلية.
| مقاييس التكلفة | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| تكلفة المبيعات | $148,736,000 | $151,648,000 |
| نفقات SG&A | $35,486,000 | $32,182,000 |
| الدخل التشغيلي | $15,266,000 | $8,609,000 |
بشكل عام، تعتمد الصحة المالية وقدرات توليد الإيرادات لشركة Ducommun Incorporated بشكل كبير على تركيزها الاستراتيجي على الأسواق العسكرية وأسواق الطيران، والعلاقات القوية مع العملاء، والتراكم المتزايد للعقود.
Ducommun Incorporated (DCO) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Ducommun Incorporated (DCO) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Ducommun Incorporated (DCO)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Ducommun Incorporated (DCO)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.