Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD) Bundle
تاريخ موجز لشركة GS AcquisitionCo, Inc.
شركة Overview
لقد تطورت شركة GS AcquisitionCo, Inc.، وهي شركة مساهمة عامة، بشكل ملحوظ منذ إنشائها. اعتبارًا من عام 2024، تعمل بشكل أساسي في قطاع الخدمات المالية، مع التركيز على إدارة الاستثمار وأسواق رأس المال.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة GS AcquisitionCo عن صافي دخل استثماري قدره 196.00 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 185.44 مليون دولار أمريكي للفترة نفسها من عام 2023. وشهدت الشركة انخفاضًا في إجمالي دخل الاستثمار الذي بلغ 330.57 مليون دولار أمريكي في عام 2024، بانخفاض من 339.54 مليون دولار في عام 2023. ويعود هذا الانخفاض في المقام الأول إلى انخفاض إيرادات الفوائد، التي انخفضت من 310.83 مليون دولار إلى 291.89 مليون دولار خلال نفس الفترة.
| المقياس المالي | 30 سبتمبر 2024 | 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي دخل الاستثمار | 330.57 مليون دولار | 339.54 مليون دولار |
| صافي دخل الاستثمار | 196.00 مليون دولار | 185.44 مليون دولار |
| دخل الفوائد | 291.89 مليون دولار | 310.83 مليون دولار |
نفقات
بلغ إجمالي النفقات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 130.76 مليون دولار، بانخفاض من 152.94 مليون دولار في عام 2023. وزادت الفوائد ومصاريف الديون الأخرى بشكل طفيف من 83.21 مليون دولار إلى 86.02 مليون دولار. وظلت الرسوم الإدارية مستقرة عند حوالي 26.45 مليون دولار لكلا الفترتين.
| نوع المصاريف | 30 سبتمبر 2024 | 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي النفقات | 130.76 مليون دولار | 152.94 مليون دولار |
| الفوائد ومصاريف الديون الأخرى | 86.02 مليون دولار | 83.21 مليون دولار |
| رسوم الإدارة | 26.45 مليون دولار | 26.76 مليون دولار |
تغطية الأصول والديون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغت نسبة تغطية أصول الشركة 183%، مقارنة بـ 187% في نهاية عام 2023. وتم الإبلاغ عن إجمالي الأصول بمبلغ 3.34 مليار دولار، وتتكون المطلوبات بشكل أساسي من التزامات الديون طويلة الأجل.
| متري | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي الأصول | 3.34 مليار دولار | 3.34 مليار دولار |
| نسبة تغطية الأصول | 183% | 187% |
أداء السوق
كان السعر السوقي لأسهم GS AcquisitionCo في نهاية سبتمبر 2024 هو 13.76 دولارًا أمريكيًا، مقارنة بـ 14.56 دولارًا أمريكيًا في نهاية سبتمبر 2023. وكان لدى الشركة 117,161,940 سهمًا قائمًا حتى نهاية سبتمبر 2024.
| بيانات السوق | 30 سبتمبر 2024 | 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|
| سعر السوق للسهم الواحد | $13.76 | $14.56 |
| الأسهم المعلقة | 117,161,940 | 109,563,525 |
استراتيجية الاستثمار
اعتبارًا من عام 2024، تركز شركة GS AcquisitionCo على مجموعة متنوعة من الاستثمارات، بما في ذلك الامتياز الأول وأدوات الدين غير المضمونة. وقد خصصت الشركة موارد كبيرة لاستراتيجيتها الاستثمارية، والتي تتضمن متوسط عائد مرجح على الديون والاستثمارات المدرة للدخل بنسبة 11.8% بالتكلفة المطفأة.
| مقاييس الاستثمار | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| متوسط العائد المرجح على الديون | 11.8% | 12.6% |
| متوسط الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك | 62.49 مليون دولار | 53.98 مليون دولار |
التوزيع على المساهمين
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، قامت شركة GS AcquisitionCo بتوزيع 1.35 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد على المساهمين العاديين، بما يتوافق مع العام السابق.
| بيانات التوزيع | 30 سبتمبر 2024 | 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|
| التوزيع لكل سهم | $1.35 | $1.35 |
من يملك شركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD)
هيكل الملكية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أصبحت شركة Goldman Sachs Group Inc. مملوكة 5.5% من الأسهم القائمة لشركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD)، بانخفاض طفيف من 5.9% في نهاية عام 2023.
تكوين المساهمين
ملكية GSBD هي في المقام الأول المستثمرين المؤسسيين. يلخص الجدول التالي المساهمين الرئيسيين ونسب ملكية كل منهم كما في 30 سبتمبر 2024:
| المساهم | نسبة الملكية |
|---|---|
| شركة جولدمان ساكس جروب | 5.5% |
| شركة بلاك روك | 10.2% |
| مجموعة الطليعة، وشركة | 9.5% |
| شركة ستيت ستريت | 8.7% |
| المستثمرون المؤسسيون الآخرون | 66.1% |
الأداء المالي الأخير
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي أصول شركة Goldman Sachs BDC, Inc. 3.545 مليار دولار، مع إجمالي الالتزامات في 1.959 مليار دولار. تم الإبلاغ عن صافي قيمة أصول الشركة للسهم الواحد $13.54.
المحفظة الاستثمارية Overview
تتكون المحفظة الاستثمارية لشركة GSBD اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 بشكل أساسي من الأنواع التالية من الاستثمارات:
| نوع الاستثمار | التكلفة (بالملايين) | القيمة العادلة (بالملايين) |
|---|---|---|
| الامتياز الأول/الدين المضمون الكبير | $3,273.04 | $3,153.30 |
| الامتياز الأول / الوحدة الأخيرة | $166.12 | $163.30 |
| الامتياز الثاني / الديون المضمونة العليا | $55.66 | $42.89 |
| الديون غير المضمونة | $38.77 | $16.31 |
| الأسهم المفضلة | $35.41 | $30.15 |
| الأسهم العادية | $69.48 | $35.79 |
| المجموع | $3,640.33 | $3,442.13 |
توزيعات المساهمين الأخيرة
وخلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 بلغ إجمالي التوزيعات على المساهمين 155.70 مليون دولار، بتوزيع لكل سهم $1.35.
القيمة السوقية
بلغت القيمة السوقية لشركة GSBD اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 تقريبًا 1.586 مليار دولار.
عوائد الاستثمار
تم الإبلاغ عن متوسط العائد المرجح على الديون والاستثمارات المدرة للدخل بالتكلفة المطفأة 11.8%بينما بلغ العائد بالقيمة العادلة 13.9%.
بيان مهمة شركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD).
مهمة Overview
تتمثل مهمة شركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD) في تقديم عوائد جذابة معدلة حسب المخاطر لمساهميها من خلال الاستثمار بشكل أساسي في القروض المضمونة الممتازة واستثمارات الديون الأخرى في شركات السوق المتوسطة. وتهدف الشركة إلى تحقيق ذلك من خلال نهج استثماري منضبط، والاستفادة من الخبرة الواسعة التي تتمتع بها شركة Goldman Sachs Asset Management.
مقاييس الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت GSBD عن المقاييس المالية التالية:
| متري | قيمة |
|---|---|
| إجمالي الأصول | $3,545,494,000 |
| إجمالي الالتزامات | $1,959,406,000 |
| إجمالي صافي الأصول | $1,586,088,000 |
| صافي قيمة الأصول لكل سهم | $13.54 |
| المتوسط المرجح للعائد على الدين (بالقيمة العادلة) | 13.9% |
| المتوسط المرجح للرافعة المالية (صافي الدين / الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك) | 6.3x |
| متوسط الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك لشركات المحفظة | 62.49 مليون دولار |
استراتيجية الاستثمار
يركز GSBD في المقام الأول على استراتيجيات الاستثمار التالية:
- الاستثمار في القروض المضمونة الممتازة لشركات السوق المتوسطة.
- الاستفادة من عملية الاكتتاب المنضبطة لتقييم مخاطر الائتمان.
- الحفاظ على محفظة متنوعة في مختلف الصناعات.
- السعي للسيطرة أو التأثير بشكل كبير على حقوق المستثمرين في القروض.
تكوين المحفظة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تفصيل تكوين المحفظة الاستثمارية أدناه:
| نوع الاستثمار | يكلف | القيمة العادلة |
|---|---|---|
| الامتياز الأول/الدين المضمون الكبير | $3,273,037,000 | $3,153,300,000 |
| الامتياز الأول / الوحدة الأخيرة | $166,123,000 | $163,304,000 |
| الامتياز الثاني / الديون المضمونة العليا | $55,656,000 | $42,885,000 |
| الديون غير المضمونة | $38,771,000 | $16,314,000 |
| الأسهم المفضلة | $35,413,000 | $30,147,000 |
| الأسهم العادية | $69,480,000 | $35,791,000 |
| إجمالي الاستثمارات | $3,640,329,000 | $3,442,129,000 |
النتائج المالية الأخيرة
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أفاد GSBD:
| المقياس المالي | قيمة |
|---|---|
| صافي دخل الاستثمار | $68,182,000 |
| صافي الربح (الخسارة) المحقق | $(83,736,000) |
| صافي التغير في القيمة غير المحققة (الإهلاك) | $52,871,000 |
| التوزيعات على المساهمين | $(52,723,000) |
| إجمالي الزيادة (النقصان) في صافي الأصول | $(9,806,000) |
موقف السوق
تعمل شركة Goldman Sachs BDC, Inc. في سوق شديدة التنافسية لفرص الاستثمار، مع التركيز على شركات السوق المتوسطة. تستفيد الشركة من الشبكة والموارد الواسعة لـ Goldman Sachs لتحديد الاستثمارات وإدارتها بفعالية.
خاتمة
تتوافق مهمة شركة Goldman Sachs BDC, Inc. مع استراتيجياتها التشغيلية وأهدافها المالية، والتي تهدف إلى توفير عوائد قوية من خلال ممارسات استثمارية منضبطة.
كيف تعمل شركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD).
شركة Overview
تعمل شركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD) كشركة لتطوير الأعمال (BDC) تستثمر بشكل أساسي في شركات السوق المتوسطة الخاصة. وتهدف الشركة إلى توفير حلول تمويلية مرنة لشركات محفظتها الاستثمارية، مع التركيز على القروض المضمونة الممتازة والديون الثانوية والاستثمارات في الأسهم.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت GSBD عن صافي قيمة الأصول (NAV) بقيمة 13.54 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد، بانخفاض من 14.62 دولارًا أمريكيًا في نهاية ديسمبر 2023. وكان سعر السوق للسهم 13.76 دولارًا أمريكيًا في نفس التاريخ. يلخص الجدول التالي المقاييس المالية الرئيسية:
| متري | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| صافي الأصول | $1,586,088,000 | $1,601,825,000 |
| الأسهم المعلقة | 117,161,940 | 109,563,525 |
| صافي دخل الاستثمار | $196,000,000 | $185,437,000 |
| صافي المكاسب (الخسائر) المحققة | ($128,957,000) | ($44,209,000) |
| التوزيعات لكل سهم | $1.35 | $1.35 |
استراتيجية الاستثمار
تركز GSBD على الاستثمار في محفظة متنوعة من شركات السوق المتوسطة. تعمل الشركة بشكل أساسي في:
- الامتياز الأول / القروض المضمونة العليا
- قروض الامتياز الثانية
- الديون الثانوية
- استثمارات الأسهم
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت GSBD استثمارات في 167 شركة تابعة للمحفظة، بمتوسط عائد مرجح على استثمارات الدين بالتكلفة المطفأة بنسبة 11.8%.
هيكل الديون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي التزامات GSBD 1,959,406,000 دولار أمريكي، ويعزى جزء كبير منها إلى تمويل الديون. توزيع الالتزامات هو كما يلي:
| نوع المسؤولية | كمية |
|---|---|
| الدين (صافي تكاليف إصدار الدين) | $1,878,107,000 |
| الفوائد ومصاريف الديون الأخرى المستحقة الدفع | $8,186,000 |
| الرسوم الإدارية المستحقة | $8,855,000 |
| التوزيع مستحق الدفع | $52,723,000 |
تحليل التدفق النقدي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، حققت GSBD تدفقات نقدية بشكل أساسي من الأنشطة التشغيلية. وفيما يلي ملخص:
| نوع التدفق النقدي | كمية |
|---|---|
| صافي النقد الناتج من الأنشطة التشغيلية | ($10,666,000) |
| صافي النقد الناتج عن أنشطة التمويل | $11,284,000 |
| النقد في نهاية الفترة | $52,957,000 |
تكوين المحفظة
تشتمل محفظة استثمارات GSBD على مزيج من استثمارات الديون والأسهم في مختلف الصناعات. ويوضح الجدول التالي تكوين المحفظة كما في 30 سبتمبر 2024:
| نوع الاستثمار | القيمة العادلة | يكلف |
|---|---|---|
| الاستثمارات غير الخاضعة للرقابة/غير التابعة | $3,336,893,000 | $3,502,026,000 |
| الاستثمارات التابعة غير الخاضعة للرقابة | $105,236,000 | $138,303,000 |
| إجمالي الاستثمارات | $3,442,129,000 | $3,640,329,000 |
اتجاهات السوق والتحديات
تعمل GSBD ضمن بيئة تنافسية تتأثر بظروف السوق وأسعار الفائدة والعوامل الاقتصادية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ المتوسط المرجح للرافعة المالية للمحفظة 6.3 مرة، مع متوسط أرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك بقيمة 62.49 مليون دولار أمريكي. وتواصل الشركة مراقبة هذه العوامل لتحسين استراتيجيتها الاستثمارية وإدارة المخاطر بفعالية.
كيف تجني شركة Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD) الأموال
توليد الإيرادات
تحقق شركة Goldman Sachs BDC, Inc. إيراداتها بشكل أساسي من خلال:
- إيرادات الفوائد من استثمارات الديون
- أرباح رأس المال من الاستثمارات في الأسهم
- أتعاب إدارة الاستثمار والخدمات الاستشارية
توزيع دخل الاستثمار
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت GSBD عن دخل الاستثمار التالي:
| مصدر | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| إيرادات الفوائد من الاستثمارات غير الخاضعة للرقابة/غير التابعة | 97,917 |
| الدخل العيني المدفوع | 9,961 |
| إيرادات توزيعات الأرباح من الاستثمارات التابعة غير الخاضعة للرقابة | 468 |
| دخل آخر | 794 |
| إجمالي دخل الاستثمار | 110,413 |
نفقات
أما مصروفات الشركة خلال نفس الفترة فكانت على النحو التالي:
| نوع المصاريف | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| الفوائد ومصاريف الديون الأخرى | 29,298 |
| رسوم الإدارة | 8,855 |
| رسوم الحوافز | — |
| الرسوم المهنية | 1,335 |
| إجمالي النفقات | 40,741 |
صافي دخل الاستثمار
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أفاد GSBD:
- صافي دخل الاستثمار قبل الضرائب: 69,672 ألف دولار
- مصاريف ضريبة الدخل: 1,490 ألف دولار
- صافي دخل الاستثمار بعد الضرائب: 68,182 ألف دولار
مَلَفّ Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تضمنت المحفظة الاستثمارية لـ GSBD ما يلي:
| نوع الاستثمار | التكلفة المطفأة (مليون دولار) | القيمة العادلة (مليون دولار) |
|---|---|---|
| الامتياز الأول / الديون المضمونة العليا | 3,273.04 | 3,153.30 |
| الامتياز الأول/الأخير للوحدة الموحدة | 166.12 | 163.30 |
| الامتياز الثاني / الديون المضمونة العليا | 55.66 | 42.89 |
| الديون غير المضمونة | 38.77 | 16.31 |
| إجمالي الاستثمارات | 3,640.33 | 3,442.13 |
العائد على الاستثمارات
وكان المتوسط المرجح للعائد على الاستثمارات في 30 سبتمبر 2024 هو:
| نوع الاستثمار | متوسط العائد المرجح (٪) |
|---|---|
| الامتياز الأول / الديون المضمونة العليا | 11.2 |
| الامتياز الأول/الأخير للوحدة الموحدة | 12.6 |
| الامتياز الثاني / الديون المضمونة العليا | 12.3 |
| الديون غير المضمونة | 3.8 |
| إجمالي عائد المحفظة | 10.9 |
التوزيعات على المساهمين
خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي التوزيعات للمساهمين:
- إجمالي التوزيعات: 52,723 ألف دولار
- التوزيعات للسهم الواحد: 0.45 دولار
بيانات السوق
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان سعر السوق وصافي قيمة الأصول على النحو التالي:
- سعر السوق للسهم الواحد: 13.76 دولارًا
- صافي قيمة الأصول (NAV) للسهم الواحد: 13.54 دولارًا
- عدد الأسهم القائمة: 117,161,940
النسب المالية
النسب المالية الرئيسية في 30 سبتمبر 2024:
| نسبة | قيمة (٪) |
|---|---|
| نسبة صافي المصروفات إلى متوسط صافي الأصول | 11.22 |
| نسبة صافي دخل الاستثمار إلى متوسط صافي الأصول | 16.34 |
| دوران المحفظة | 24 |
تواصل شركة Goldman Sachs BDC, Inc. الاستفادة من استراتيجيتها الاستثمارية في شركات السوق المتوسطة، مع التركيز على الديون المضمونة التي يتولد جزء كبير من دخلها من مدفوعات الفائدة، تكملها مكاسب رأس المال والرسوم الاستشارية.
Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Goldman Sachs BDC, Inc. (GSBD)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.