Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) Bundle
تاريخ موجز لشركة Innovative Industrial Properties, Inc.
شركة Overview
Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) هي شركة استثمار عقاري (REIT) تركز على حيازة وملكية وإدارة العقارات الصناعية المتخصصة التي يتم تأجيرها لمشغلين مرخصين لمرافق القنب للاستخدام الطبي. تأسست الشركة في عام 2016 وتعمل وفق استراتيجية تركز على اتفاقيات الإيجار الصافية طويلة الأجل.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة العقارات الصناعية المبتكرة عن النتائج المالية التالية:
| متري | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل | 121.6 مليون دولار | 124.0 مليون دولار | -1.9% |
| ربح | 231.8 مليون دولار | 230.4 مليون دولار | +0.6% |
| التدفق النقدي التشغيلي | 200.6 مليون دولار | 189.5 مليون دولار | +5.9% |
| إيرادات الإيجار | 230.2 مليون دولار | 228.7 مليون دولار | +0.7% |
| صافي النقد من الأنشطة الاستثمارية | (52.4 مليون دولار) | (6.0 مليون دولار) | -770% |
| صافي النقد من أنشطة التمويل | (142.8 مليون دولار) | (153.6 مليون دولار) | +7.0% |
محفظة العقارات
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلك معهد IIPR 108 عقارات، بمعدل إيجار إجمالي قدره 95.7%. وكان المتوسط المرجح لمدة الإيجار المتبقية 14.0 سنة. وتقع العقارات في المقام الأول في الولايات التي تعتبر فيها زراعة القنب وبيعه قانونية.
المعاملات الأخيرة
- في يونيو 2024، استحوذ معهد IIPR على عقار في أوكالا بولاية فلوريدا مقابل 13.0 مليون دولار.
- باعت الشركة عقارًا في لوس أنجلوس مقابل 9.1 مليون دولار في مايو 2024.
توزيعات الأرباح
لقد قامت IIPR بدفع أرباح الأسهم باستمرار، وهي ضرورية للحفاظ على وضع صندوق الاستثمار العقاري الخاص بها. تم خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 إعلان توزيع الأرباح التالية:
| تاريخ الإعلان | فئة الأمان | توزيعات الأرباح لكل سهم | المبلغ الإجمالي (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| 15 مارس 2024 | الأسهم العادية | $1.82 | $51,957 |
| 14 يونيو 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 13 سبتمبر 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 15 مارس 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 14 يونيو 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 13 سبتمبر 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $564 |
استراتيجية السوق والتحديات
ركز معهد IIPR على الاستحواذ على العقارات في قطاع القنب، مستفيدًا من التشريع المتزايد للقنب للاستخدام الطبي في مختلف الولايات. ومع ذلك، تواجه الشركة تحديات مثل التغييرات التنظيمية، وتقلبات السوق، والتخلف المحتمل عن السداد للمستأجر.
النظرة المستقبلية
وبالنظر إلى المستقبل، تهدف IIPR إلى توسيع محفظتها من خلال عمليات الاستحواذ الاستراتيجية والحفاظ على ربحيتها من خلال الإدارة الفعالة للممتلكات والعلاقات مع المستأجرين. تواصل الشركة استكشاف أسواق وفرص جديدة في قطاع القنب.
من يملك شركة Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR)
كبار المساهمين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) المساهمين الرئيسيين التاليين:
| المساهم | يكتب | الأسهم المملوكة | نسبة الملكية |
|---|---|---|---|
| شركة بلاك روك | المؤسسية | 2,482,000 | 8.76% |
| مجموعة الطليعة، وشركة | المؤسسية | 2,047,000 | 7.22% |
| شركة ستيت ستريت | المؤسسية | 1,800,000 | 6.35% |
| إنفيسكو المحدودة. | المؤسسية | 1,500,000 | 5.28% |
| مستشارو صندوق الأبعاد LP | المؤسسية | 1,200,000 | 4.23% |
ملكية المطلعين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تفاصيل الملكية الداخلية هي كما يلي:
| اسم | موضع | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|---|
| بول سميثرز | الرئيس والمدير التنفيذي | 150,000 | 0.53% |
| مايكل د. جورمان | المدير المالي | 50,000 | 0.18% |
| التنفيذيين الآخرين | متنوع | 100,000 | 0.35% |
الملكية المؤسسية Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تلخيص الملكية المؤسسية لـ IIPR على النحو التالي:
| مؤسسة | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| شركة بلاك روك | 2,482,000 | 8.76% |
| مجموعة الطليعة، وشركة | 2,047,000 | 7.22% |
| شركة ستيت ستريت | 1,800,000 | 6.35% |
| إنفيسكو المحدودة. | 1,500,000 | 5.28% |
| مستشارو صندوق الأبعاد LP | 1,200,000 | 4.23% |
| إجمالي الملكية المؤسسية | 10,029,000 | 35.07% |
هيكل المشاركة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أصبح هيكل أسهم IIPR كما يلي:
| نوع المخزون | الأسهم المعلقة | القيمة الاسمية |
|---|---|---|
| الأسهم العادية | 28,331,833 | $0.001 |
| السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | 1,002,673 | $0.001 |
أداء الأسهم الأخيرة
كان أداء سهم IIPR في عام 2024 على النحو التالي:
| تاريخ | سعر الإغلاق | القيمة السوقية |
|---|---|---|
| 1 يناير 2024 | $135.00 | 3.83 مليار دولار |
| 1 أبريل 2024 | $120.00 | 3.40 مليار دولار |
| 1 يوليو 2024 | $110.00 | 3.11 مليار دولار |
| 30 سبتمبر 2024 | $100.00 | 2.83 مليار دولار |
توزيعات الأرباح
حافظت IIPR على سياسة توزيع أرباح ثابتة، حيث تم الإعلان عن الأرباح التالية في عام 2024:
| تاريخ الإعلان | فئة الأمان | توزيعات الأرباح لكل سهم | إجمالي المبلغ المدفوع (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| 15 مارس 2024 | الأسهم العادية | $1.82 | $51,957 |
| 14 يونيو 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 13 سبتمبر 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 15 مارس 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 14 يونيو 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 13 سبتمبر 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $564 |
بيان مهمة شركة Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR).
Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) هي شركة استثمار عقاري مُدارة داخليًا (REIT) تركز على حيازة وملكية وإدارة العقارات المتخصصة المؤجرة لمشغلين ذوي خبرة ومرخصين من الدولة لمرافق القنب المنظمة الخاصة بهم. تهدف الشركة إلى تقديم مجموعة شاملة من الخدمات لمستأجريها، مما يضمن الحفاظ على العقارات المستأجرة وتشغيلها وفقًا لأعلى المعايير في صناعة القنب.
القيم الأساسية
- نزاهة: يعمل معهد IIPR بشفافية ومساءلة.
- ابتكار: تتبنى الشركة أفكارًا وتقنيات جديدة لتحسين عملياتها وخدمات المستأجرين.
- التزام: IIPR مكرس لدعم مستأجريه ونجاحهم في سوق القنب المنظم.
استراتيجية الأعمال
تدور استراتيجية عمل IIPR حول الحصول على العقارات في الأسواق ذات البيئات التنظيمية المواتية. تركز الشركة على عقود الإيجار الثلاثية، حيث يكون المستأجر مسؤولاً عن جميع نفقات التشغيل، بما في ذلك الصيانة والضرائب والتأمين. وهذا يقلل من المخاطر التشغيلية لـ IIPR ويزيد من استقرار التدفق النقدي.
مالي Overview
| متري | القيمة (2024) |
|---|---|
| إجمالي العقارات المملوكة | 108 |
| العقارات المؤجرة | 105 |
| معدل الإشغال | 95.7% |
| المتوسط المرجح لمدة الإيجار المتبقية | 14.0 سنة |
| إجمالي الاستثمار في العقارات | 2.4 مليار دولار |
| التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية | 200.6 مليون دولار |
| صافي الدخل | 121.6 مليون دولار |
| إيرادات الإيجار | 230.2 مليون دولار |
| أرباح الأسهم العادية المدفوعة | 158.7 مليون دولار |
الإنجازات الأخيرة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، نجحت IIPR في الحفاظ على مكانتها كلاعب رائد في قطاع عقارات القنب من خلال توسيع محفظتها باستمرار وضمان معدلات إشغال عالية. وقد استثمرت الشركة بشكل كبير في تحسين العقارات ومشاريع التطوير، مما يعكس التزامها بتعزيز عمليات المستأجرين.
موقف السوق
تتمتع IIPR بمكانة فريدة في السوق لأنها متخصصة في قطاع القنب، الذي شهد نموًا سريعًا بسبب زيادة التشريع في مختلف الولايات. يسمح هذا التركيز الاستراتيجي لمعهد IIPR بالاستفادة من الطلب المتزايد على المرافق المتعلقة بالقنب.
النظرة المستقبلية
وبالنظر إلى المستقبل، تخطط IIPR لمواصلة مسار نموها من خلال تحديد فرص الاستحواذ الجديدة وتعزيز ممتلكاتها الحالية. الإدارة متفائلة بشأن إمكانية زيادة إيرادات الإيجار والربحية الإجمالية مع نضوج سوق القنب.
كيف تعمل شركة Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR).
شركة Overview
Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) هي صندوق استثمار عقاري (REIT) يركز على صناعة القنب المنظمة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلك معهد IIPR 108 عقارات في جميع أنحاء الولايات المتحدة، مع كون 105 من هذه العقارات جزءًا من محفظته التشغيلية. تستمد الشركة إيراداتها في المقام الأول من تأجير هذه العقارات للمستأجرين العاملين في زراعة وتصنيع القنب.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أفاد معهد IIPR:
- إجمالي الإيرادات: 231.8 مليون دولار
- صافي الدخل العائد للمساهمين العاديين: 120.4 مليون دولار
- صافي دخل السهم (المخفف): 4.16 دولار
| المقياس المالي | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 231.8 مليون دولار | 230.4 مليون دولار |
| صافي الدخل | 120.4 مليون دولار | 122.9 مليون دولار |
| صافي الدخل للسهم (المخفف) | $4.16 | $4.32 |
| التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية | 200.6 مليون دولار | 189.5 مليون دولار |
| توزيعات الأرباح المدفوعة | 158.7 مليون دولار | 153.0 مليون دولار |
توزيع الإيرادات
بلغت إيرادات الإيجار، والتي تشمل تعويضات المستأجرين، للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 76.1 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 77.3 مليون دولار أمريكي للفترة نفسها من عام 2023. ويعزى الانخفاض إلى عدة عوامل منها:
- انخفاض الإيجار التعاقدي من العقارات المستعادة أو المباعة
- الإيجار غير المعترف به بسبب إعادة تصنيف عقد الإيجار
- الإيجار التعاقدي غير المحصل
وعلى الرغم من هذه الانخفاضات، كانت هناك زيادة قدرها 4.6 مليون دولار في الإيجار التعاقدي بسبب التصعيد وتعديلات الإيجار.
محفظة العقارات والإيجارات
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تأجير عقارات المعهد بنسبة 95.7%، مع متوسط مدة إيجار متبقية تبلغ 14.0 عامًا. وكان من بين أكبر المستأجرين:
- فارماكان
- يصعد
- الإبهام الأخضر
- كوراليف
- حقيقة
تحليل التدفق النقدي
فيما يلي تفاصيل التدفقات النقدية للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024:
| فئة التدفق النقدي | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| الأنشطة التشغيلية | $200,640 | $189,462 |
| الأنشطة الاستثمارية | ($52,431) | ($5,999) |
| أنشطة التمويل | ($142,780) | ($153,551) |
| صافي الزيادة في النقد | $5,429 | $29,912 |
تمويل الديون وحقوق الملكية
أصدرت IIPR سندات بقيمة 300 مليون دولار مستحقة في عام 2026، وهي التزامات غير مضمونة تضمنها الشركة. كما في 30 سبتمبر 2024، كانت الشركة ملتزمة بجميع التعهدات المالية المتعلقة بهذا الدين.
بالإضافة إلى ذلك، خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، جمعت IIPR 11.8 مليون دولار أمريكي من إصدار أسهم عادية و9.6 مليون دولار أمريكي من إصدار أسهم السلسلة أ المفضلة.
توزيع الأرباح
وشملت الأرباح المعلنة خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ما يلي:
| تاريخ إعلان الأرباح | فئة الأمان | توزيعات الأرباح لكل سهم | المبلغ المدفوع (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| 15 مارس 2024 | الأسهم العادية | $1.82 | $51,957 |
| 15 مارس 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 14 يونيو 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 14 يونيو 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 13 سبتمبر 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 13 سبتمبر 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $564 |
عمليات الاستحواذ الأخيرة
في يونيو 2024، استحوذ معهد IIPR على عقار في أوكالا بولاية فلوريدا بمساحة 145 ألف قدم مربع بسعر شراء قدره 13 مليون دولار. خصصت الشركة مبلغًا إضافيًا قدره 30 مليون دولار لتحسينات المستأجر.
موقف السوق والاستراتيجية
تركز استراتيجية IIPR على توسيع محفظتها من العقارات المؤجرة للمستأجرين في قطاع القنب، مع الاستفادة من الطلب المتزايد في السوق. يتم تمويل استثمارات الشركة بشكل أساسي من خلال الأسهم والديون، مع التركيز القوي على الحفاظ على السيولة وإدارة التكاليف التشغيلية.
كيف تجني شركة Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) الأموال
توليد الإيرادات من خلال تأجير العقارات
تحقق شركة Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) إيرادات في المقام الأول من خلال تأجير العقارات لمشغلي مرافق القنب المرخصة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت IIPR 108 عقارات، مع 105 عقارات في محفظتها التشغيلية مؤجرة بنسبة 95.7٪، ومتوسط مدة الإيجار المتبقية 14.0 عامًا.
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغ المعهد عن إيرادات إيجارية قدرها 76.1 مليون دولار، بانخفاض قدره 2٪ من 77.3 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. وبالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفعت إيرادات الإيجار إلى 230.2 مليون دولار من 228.7 مليون دولار في عام 2023.
| فترة | إيرادات الإيجار (بالملايين) | تغيير النسبة المئوية |
|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | $76.1 | -2% |
| الربع الثالث 2023 | $77.3 | |
| 9 أشهر 2024 | $230.2 | +1% |
| 9 أشهر 2023 | $228.7 |
مصادر الإيرادات الأخرى
كما يولد معهد IIPR إيرادات أخرى في المقام الأول من إيرادات الفوائد المتعلقة بعقود الإيجار التي لا تلبي متطلبات محاسبة البيع وإعادة الاستئجار. وبالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الإيرادات الأخرى 0.5 مليون دولار، بينما بلغ 1.6 مليون دولار للأشهر التسعة.
مصاريف التشغيل
تعتبر نفقات التشغيل أحد الاعتبارات الأساسية لـ IIPR. وخلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي النفقات 34.6 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 34.0 مليون دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. وشملت المكونات الرئيسية للمصروفات مصاريف عقارية بقيمة 7.3 مليون دولار أمريكي، ومصروفات عمومية وإدارية بقيمة 9.3 مليون دولار أمريكي، وإهلاكات. ومصروفات استهلاك بقيمة 17.9 مليون دولار.
| نوع المصاريف | الربع الثالث 2024 (بالملايين) | الربع الثالث 2023 (بالملايين) |
|---|---|---|
| مصاريف العقارات | $7.3 | $6.3 |
| المصاريف العمومية والإدارية | $9.3 | $11.0 |
| الاستهلاك والإطفاء | $17.9 | $16.7 |
| إجمالي النفقات | $34.6 | $34.0 |
صافي الدخل والأرباح لكل سهم
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلن المعهد عن دخل صافي قدره 40.2 مليون دولار، مما أدى إلى دخل صافي يعزى إلى المساهمين العاديين قدره 39.7 مليون دولار. وهذا يترجم إلى ربحية مخففة للسهم الواحد قدرها 1.37 دولار.
وبالمقارنة، بلغ صافي الدخل للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 121.6 مليون دولار أمريكي، مع ربحية مخففة للسهم قدرها 4.16 دولار أمريكي.
| فترة | صافي الدخل (بالملايين) | ربحية السهم (المخففة) |
|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | $40.2 | $1.37 |
| 9 أشهر 2024 | $121.6 | $4.16 |
مدفوعات الأرباح
حافظت IIPR على استراتيجية ثابتة لدفع الأرباح. وخلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الأرباح المدفوعة للمساهمين العاديين والمفضلين 158.7 مليون دولار أمريكي. بلغت توزيعات الأرباح المعلنة لكل سهم للأسهم العادية 1.82 دولارًا أمريكيًا للربع الأول من عام 2024 و1.90 دولارًا أمريكيًا للربع الثاني والربع الثالث من عام 2024.
| تاريخ إعلان الأرباح | فئة الأمان | توزيعات الأرباح لكل سهم | إجمالي المبلغ المدفوع (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| 15 مارس 2024 | الأسهم العادية | $1.82 | $51,957 |
| 14 يونيو 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 13 سبتمبر 2024 | الأسهم العادية | $1.90 | $54,253 |
| 15 مارس 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 14 يونيو 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $338 |
| 13 سبتمبر 2024 | السلسلة "أ" الأسهم المفضلة | $0.5625 | $564 |
هيكل رأس المال والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى معهد IIPR إجمالي حقوق المساهمين بقيمة 1.95 مليار دولار، مع إجمالي مطلوبات تصل إلى 2.40 مليار دولار. أصدرت الشركة أسهمًا ممتازة من الفئة "أ" بقيمة 402.7 مليون دولار أمريكي خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
وتضمنت الأنشطة التمويلية للشركة إصدار أسهم عادية، مما أدى إلى تحقيق عائدات صافية قدرها 11.8 مليون دولار خلال نفس الفترة.
| المقياس المالي | قيمة |
|---|---|
| إجمالي حقوق المساهمين (بالمليارات) | $1.95 |
| إجمالي الالتزامات (بالمليارات) | $2.40 |
| صافي عائدات إصدار الأسهم الممتازة (بالملايين) | $402.7 |
| صافي عائدات إصدار الأسهم العادية (بالملايين) | $11.8 |
Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Innovative Industrial Properties, Inc. (IIPR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.